2019-2025年基金從業資格證之私募股權投資基金基礎知識過關檢測試卷A卷附答案

單選題（共400題）1、契約型基金參與主體主要為（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】A2、下列關于股權投資基金管理人委托服務機構提供服務時的說法中正確的是（）。A.因投資者本身債務問題的情形，可對其股權投資基金份額進行凍結，但不得強制執行B.銷售結算資金從投資者資金賬戶劃出后即不屬于投資者合法財產C.信息披露是保護投資者知情權、選擇權的重要方式D.股權投資基金管理人可以開展借新還舊業務【答案】C3、下列（）不屬于申請機構的子公司。A.持股38%的其他企業B.持股26%的其他企業C.持股4%的金融企業D.持股9%的金融企業【答案】C4、股權投資基金的信息披露義務人應當在（）結束之日起10個工作日內向投資者披露基金投資項目、投資額度、基金資產等信息A.每季度B.每月C.每周D.每六個月【答案】A5、政府引導基金對創業投資基金的支持方式包括（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ【答案】A6、（）發布了《私募投資基金募集行為管理辦法》.自2016年7月15日起施行。A.中國證券業協會B.證券交易所C.中國證監會D.中國基金業協會【答案】D7、由中國證券監督管理委員會統一行使股權投資基金監管職責的文件是（）。A.《關于建立我國風險投資機制的若干意見》B.《創業投資企業管理暫行辦法》C.《關于私募股權基金管理職責分工的通知》D.《關于促進股權投資企業規范發展的通知》【答案】C8、股權投資基金管理人內部控制是指（）。A.股權投資基金管理人為防范和化解風險，保證各項業務的合法合規運作，實現經營目標，在充分考慮內部環境的基礎上，對經營過程中的風險進行識別、評價和管理的制度安排、組織體系和控制措施B.股權投資基金管理人為防范和化解風險，保證各項業務的合法合規運作，實現經營目標，在充分考慮內外部環境的基礎上，對投資過程中的風險進行識別、評價和管理的制度安排、組織體系和控制措施C.股權投資基金管理人為防范和化解風險，保證各項業務的合法合規運作，實現經營目標，在充分考慮內外部環境的基礎上，對經營過程中的風險進行識別、評價和管理的制度安排、組織體系和控制措施D.股權投資基金管理人為防范和化解風險，保證各項業務的合法合規運作，實現經營目標，在充分考慮外部環境的基礎上對投資過程中的風險進行識別、評價和管理的制度安排、組織體系和控制措施【答案】C9、以非法占有為目的，使用詐騙方法非法吸收公眾存款的行為，以集資詐騙罪定罪處罰。以下選項中可以認定為“以非法占有為目的”的有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅤB.Ⅲ、Ⅳ、ⅤC.Ⅰ、Ⅳ、ⅤD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A10、關于創業投資，說法正確的是（）A.主要投資成熟企業B.僅投資發展早期或中期企業C.主要通過股息紅利的方式獲取收益D.包含非專業機構和個從事創業投資【答案】D11、（2017年真題）下列（）情況下，股權投資基金無法行使優先認購權。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.I、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A12、關于股權投資基金行業政府監管與行業自律，說法錯誤的是（）A.政府監管與行業自律性質相同B.行業自律組織是政府監管機構與市場之間的橋梁C.行業自律與政府監管目的一致D.行業自律是對正腑監管的積極補充【答案】A13、服務機構應當在每個季度結束之日起（）個工作日內向基金業協會報送服務業務情況表,每個年度結束之日起（）個月內向基金業協會報送運營情況報告A.15、3B.30、2C.15、2D.30、3【答案】A14、關于政府引導基金對創業投資基金的支持方式，說法正確的是（）。A.只能通過跟進投資的方式B.可以通過參股、融資擔保和跟進投資的方式C.可以通過參股或跟進投資，但不允許融資擔保D.只能通過參股的方式【答案】B15、根據《公司法》的相關規定，設立有限責任公司，應當具備下列條件（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D16、股權投資基金管理人應當建立財產分離制度，股權投資基金財產與股權投資基金管理人固有財產之間、不同股權投資基金財產之間、股權投資基金財產和其他財產之間要實行（）。A.獨立運作，分別核算B.統一核算C.整體運作D.統一運作，統一核算【答案】A17、契約型股權投資基金清算，應當由（）進行清算。A.清算人B.清算小組C.投資者D.管理人【答案】B18、關于股權投資基金管理人高管及從業人員要求,以下表述正確的是（）.A.Ⅰ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ【答案】B19、除了反攤薄條款外，（）條款也可以保護投資者權益不被攤薄。A.回購條款B.優先購買權C.競業禁止D.信息披露【答案】B20、關于股權投資基金投資后增值服務的目的，說法錯誤的是()。A.通過增值服務能協助被投資企業實現更好更快的發展B.可以有效地增加投資風險C.良好的增值服務能夠增加投資機構品牌內涵和價值D.增值服務能力甚至成為投資機構的核心競爭力【答案】B21、（）是指對一段時間內接受的買賣申報一次性撮合的競價方式。A.競價交易B.集合競價C.大宗交易D.連續交易【答案】B22、依據《證券投資基金法》以及基金業協會章程的規定，基金業協會的職責有（）。A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】D23、股權投資基金與被投資公司簽署的投資協議中，下列屬于反攤薄條款的是()。A.“如因公司的原因致使投資交割未能進行，則公司應承擔因本項目合同起草、談判和簽約而產生的所有支出”B.“本輪融資完成交割時，董事會將由*位董事組成，包括……”C.“未經投資人同意，公司現有股東不得將其在公司及子公司的股份質押或抵押給第三方……”D.“如果公司再次發行股權且增發時公司的估值低于投資人股權對應的公司估值，則投資人有權從創建人股東處以加權平均法取得額外的股權……”【答案】D24、（2019年真題）關于股權投資基金信息披露的自律管理措施，以下表述錯誤的是（）A.信息披露義務人未按要求披露信息的，中國證券投資基金業協會可視情節輕重對其采取強制培訓等紀律處分B.股權投資基金管理人在一年之內兩次被采取公開譴責，首次不記入誠信檔案，第二次應記入誠信檔案C.股權投資基金管理人在兩年之內兩次被采取加入黑名單紀律處分的，由中國證券投資基金業協會移交中國證監會處理D.股權投資基金管理人未按要求披露信息的，中國證券投資基金業協會可視情節輕重對其采取撤銷管理人登記等紀律處分【答案】B25、對于股權投資基金管理人內部控制的構成要素中的內部監督的理解正確的是（）。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ【答案】D26、2003年2月，（）又共同頒布《外商投資創業投資企業管理規定》（后于2015年修訂），對外商投資創業投資企業進行進一步規范和管理。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】A27、（2021年真題）從投資后管理角度，以下屬于股權投資基金需要關注的風險是（）A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ【答案】A28、公司治理結構的基本特點是（）。A.股東至上B.股權至上C.實力至上D.利潤至上【答案】A29、（2021年真題）關于公司型股權投資基金的減資，以下表述錯誤的是（）。A.減資是指按照法定程序減少公司注冊資本金B.股份有限公司型股權投資基金進行減資，必須經出席股東大會的股東所持表決權的2/3以上通過C.有限責任公司型股權投資基金進行減資，必須經代表2/3以上表決權的股東通過D.基金減資應當以不改變出資比例為前提，等比例減少各股東出資【答案】D30、從設立和審批程序看，設立外商投資創業投資企業，應首先向（）主管部門報送申請，由商務部會商科技部作出批準或不批準的決定，獲批準后，再向工商部門申請辦理工商注冊登記手續。A.省政府經發委B.省級外經貿C.市政府經發委D.市級外經貿【答案】B31、相比于股權自由現金流量，公司自由現金流量貼現時所采用的貼現率是（）。A.權益資本成本B.EBITDAC.DCFD.WACC【答案】D32、信托（契約）型股權投資基金的認繳出資是通過（）約定的。A.公司章程B.管理層C.基金合同D.合伙協議【答案】C33、1985年9月，經國務院批準，原國家科委出資（）元人民幣成立了“中國新技術創業投資公司”。A.10億B.8億C.12億D.6億【答案】A34、國內股權投資交易中,估值調整的一般原因包括()A.擔心投資后,目標公司的團隊未能好好運營達到設定的業績目標B.擔心投資后,目標公司的組織架構根據需要進行變動C.擔心投資后,目標公司的董事會成員進行換屆變動D.擔心投資后的辦公地址進行變遷【答案】A35、對于股權投資基金的信息披露，下列做法符合《私募投資基金信息披露管理辦法》規定的是（）。A.描述該私募投資基金產品屬于高風險產品，可能會因相關風險導致投資者獲得不理想收益并損失本金B.將該基金信息及認購文件登載至其官網中C.在過往歷史業績中未披露虧損的投資項目D.在基金推介材料中附有同業機構的祝賀詞【答案】A36、關于并購基金的表述正確的是（）A.并購基金的收益主要來源于因管理增值帶來的股權增值B.并購基金投資又橡主要誠長期企業C.并購基金往往通過注資的形式對企業增量股權進行投資D.并購基金因規模較大，往往以自有資金進行并購【答案】A37、基金托管人的職責不包括（）。A.安全保管基金財產B.按照規定開設基金財產的資金賬戶和證券賬戶C.對基金財務會計報告、中期合年度基金報告做出修改D.保存基金托管業務活動的記錄、賬冊、報表和其他相關資料【答案】C38、股權投資基金通常被稱為"耐心的資本"，是因為（）。A.投資周期較長B.投后管理投入資源較多C.專業性較強D.投資收益波動較大【答案】A39、市銷率倍數等于（）。A.企業股權價值與息稅折舊攤銷前收益(EBITDA)的比值B.企業股權價值與凈利潤的比值C.企業股權價值與股東權益賬面價值的比值D.企業股權價值與年銷售收入的比值【答案】D40、目前全國中小企業股份轉讓系統掛牌股票的轉讓方式包括（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】A41、基金管理人進行登記并開展基金管理業務應滿足一定的要求，以下說法錯誤的是()A.以私募基金管理業務為主營業務的基金管理人，可以同時兼營其他類型的基金管理業務B.基金管理人只能為依法設立的公司和合伙企業，自然人不能登記為基金管理人C.兼營民間借貸、小額理財、房地產開發等業務的機構申請成為私募基金管理機構時，由于業務和私募基金的屬性沖突，中國證券投資基金協會對此存在沖突業務的機構不予登記D.基金管理人從業人員人數和其內部機構的設置以及內部控制制度相匹配，并且應當具備相應數量的專職高管人員【答案】A42、投資后管理的作用（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B43、下列估值方法中（）包括紅利折現模型和股權自由現金流模型、企業自由現金流模型。A.折現現金流法B.清算價值法C.相對估值法D.成本法【答案】A44、（），是指基金業務外包服務機構為基金管理人提供銷售、銷售支付、份額登記、估值核算、信息技術系統等業務的服務。A.基金外包服務B.基金清算服務C.基金托管服務D.基金投資服務【答案】A45、（2017年真題）下列關于股權投資基金的說法中，正確的是（）。A.投資對象不包括債券B.投資風險比貨幣市場基金低C.主要投資于上市企業普通股D.目前國內只能采取私募形式【答案】D46、2015年甲創業投資基金投資X生物科技500萬元投資前估值4500萬元，2016年乙創業投資基金投資X生物科技2000萬元，投資后估值1億元，2017年甲創業投資基金欲按照X生物科技股權價值1.5億元出售其持有的全部股權，假設X生物科技無其他股權變動，如乙基金行使第一拒絕權，則下列表述正確的是（）A.應以1500萬元總價與其他新投資人一起按比例購買甲基金欲出售的股權B.應以1200萬元總價與其他新投資人一起按比例購買甲基金欲出售的股權C.可以以1500萬元優先購買甲基金欲出售的全部股權D.可以以1200萬元優先購買甲基金欲出售的全部股權【答案】D47、某目標企業的其他股東在對外出售股權是作為老股東的股權投資人在同等條件下可以先于其他投資人購買，這是投資協議中的()的約定A.董事會席位條款B.保護性條款C.第一拒絕權條款D.排他性條款【答案】C48、（2019年真題）注冊在境內的企業赴境外直接上市的方式路徑相對簡單，但由于嚴格的財務要求，此模式更適用于（）A.初創民營企業B.小型民營企業C.大型國有企業D.小型國有企業【答案】C49、關于股權投資基金運作流程募集階段的說法，錯誤的是（）。A.募集方式有公開募集和非公開募集B.基金管理人可以選擇自行向投資者募集基金，也可以選擇委托有資質的第三方募集機構代為募集基金C.我國目前僅允許公開募集股權投資基金D.募集對象只能是合格投資者【答案】C50、(2017年)在我國的分類體系中，同時符合（）條件時，屬于創業投資基金。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A51、我國《上市公司收購管理辦法》規定，通過證券交易所的證券交易，收購人持有一個上市公司的股份達到該公司已發行股份的（）％時，繼續增持股份的，應當采取要約方式進行，發出全面要約或者部分要約。A.20B.30C.40D.50【答案】B52、政府引導基金對創業投資基金的支持方式包括（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ【答案】A53、下列關于企業價值估值的特點，說法錯誤的是（）。A.整體即是各部分的簡單相加B.整體價值來源于要素的結合方式C.部分只有在整體中才能體現出其價值D.整體價值只有在運行中才能體現出來【答案】A54、有限責任公司型股權投資基金分紅采用的形式是（）。A.現金分配B.以分紅金額派發新股C.以分紅金額增加占股比例D.現金分配和以分紅金額派發新股【答案】A55、某股權投資基金認繳總額為20億元且于設立時全部實繳到位，基金收益分配約定為超額收益的10%作為業績報酬分給基金管理人，90%歸至基金投資者。收益分配體系為瀑布式，門檻收益率設定為每年8%，按單利計算。基金在運營8年后完成了所有投資項目的退出，清算后可分配總額為40億元。假設基金運營期間未進行分配。根據以上材料，回答以下題目。A.為了保持基金管理人與基金投資者之間的利益一致性及基金運用的合規性，基金需要強制設定相應的門檻收益率B.門檻收益率是指基金向全體投資者返還投資本金后，向基金管理人進行分配直至管理人獲得按照門檻收益率計算的投資回報，作為業績報酬激勵基金管理人C.該基金投資者應獲得的門檻收益為20億元D.如果基金約定了門檻收益率條款，那么基金在分配時除向全體基金投資者返還投資本金外，還應繼續向其進行分配直至其獲得門檻收益，之后才開始向基金管理人分配業績報酬。【答案】D56、股權投資基金的一般風險，包括（）等。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D57、（2021年真題）對于有限合伙型創業投資基金而言，法人合伙人投資于多個符合條件的創業投資企業的，可享受的稅收優惠措施有（）。A.不可合并計算其可抵扣的投資額，也不可合并計算其應分得的應納稅所得額B.不可合并計算其可抵扣的投資額，但可以合并計算其應分得的應納稅所得額C.可抵扣的投資額和應分得的應納稅所得額都可合并計算D.可以合并計算其可抵扣的投資額，但不可合并計算其應分的應納稅所得額【答案】C58、（2019年真題）基金管理人應及時、準確收集、傳遞與內部控制相關信息，確保信息在內部、企業與外部之間進行有效溝通，體現管理人內部控制構成要素的（）。A.控制活動B.內部環境C.內部監督D.信息與溝通【答案】D59、（2018年真題）從投資后管理角度，對處于市場擴張階段的企業，（）通常不能反映出企業的成長速度。A.應收賬款金額B.新拓展市場區域C.營業網點開設D.銷售增長率【答案】A60、（2020年真題）關于排他性條款，以下表述錯誤的是（）。A.投資雙方簽署該條款后，目標公司在排他期內不得在與其他投資方接觸B.排他性條款成立后，投資方必須保證在排他期結束后投資目標公司C.排他性條款中規定的排他期可以提前結束D.排他性條款的設立主要是為了保障股權投資基金與目標公司雙方的時間和經濟效率【答案】B61、基金托管人可以按照規定召集（）大會。A.股東B.董事C.基金份額持有人D.投資者【答案】C62、（2019年真題）通常私人股權不包括（）A.上市公司公開發行的可轉換為普通股的優先股B.未上市企業的可轉換債券C.未上市企業股權D.上市公司非公開發行的可轉換為普通股的可轉換債券【答案】A63、關于信托（契約）型股權投資基金，說法錯誤的是（）。A.基金不具有法律實體地位B.基金管理人依據基金合同負責基金的經營和管理操作C.基金投資者以其出資為限承擔責任D.基金托管人負責保管基金資產，自行執行相關指令，辦理基金名下的資金往來【答案】D64、通過直接或間接方式，主要投資處于各個創業階段的末上市成長性企業的基金包括（）A.I、IVB.II、IVC.I、III、IVD.I、III【答案】A65、償債能力分析是通過計算公司各年度（）等，結合公司的現金流量狀況、在銀行的資信狀況、可利用的融資渠道及授信額度、表內負債、表外融資及或有負債等情況，分析公司各年度償債能力及其變動情況，判斷公司的償債能力和償債風險。A.I、II、III、VB.I、II、III、IVC.I、III、IV、VD.II、III、IV、V【答案】B66、股權投資估值法說法錯誤的一項是（）A.估計目標公司在股權投資基金退出時的股權價值。B.通過評估目標公司進入時的股權價值，再基于目標回報倍數或收益率，倒推出目標公司的當前價值C.使用目標回報倍數或者收益率將目標公司退出時的股權價值折算為當前股權價值。D.股權投資基金預測投資退出的時點，然后估算該時點目標公司的股權價值【答案】B67、創業投資基金的投資方式通常采取（）。A.參股性投資B.控股性投資C.多點投資D.定點投資【答案】A68、下列機構中，屬于我國股權投資基金行業自律組織的是（）。A.國家發展改革委B.中國證券投資基金業協會C.中國證監會D.中國證券業協會【答案】B69、杠桿收購基金的運作具有以下特點：A.Ⅰ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】C70、根據《合伙企業法》的規定，合伙協議應當載明（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.VD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅵ【答案】B71、下列不屬于股權投資基金一般風險的是（）。A.資金損失風險B.基金委托募集所涉風險C.基金募集失敗風險D.基金運營風險【答案】B72、關于合伙型基金的基本稅負，描述正確的是A.基金因其生產經營所得和其他所得采取“先分后稅”的原則,因此在基金層面不涉及繳納流轉稅B.企業每一納稅年度的收入總額減除成本、費用以及損失后的余額,為生產所得C.基金的自然人投資者按基金企業的所得稅率繳納所得稅D.根據現行稅法的規定,如果合伙人(含普通合伙人和有限合伙人)為自然人比照《個人所得稅法》中的“個體工商戶的生產經營所得”應稅項目，適用5%-30%的五級超額累進稅率,計繳個人所得稅【答案】B73、某大型企業擬發起設立一只股權投資基金，該企業的做法符合規定的是（）。A.規定投資的員工最少需要投資10萬元B.強制要求中級以上的管理人員進行投資C.向全公司的1000名員工發起投資倡議書D.經過資產調查向公司10名高級管理人員發送投資倡議書【答案】D74、下列關于單只股權投資基金投資人數的要求，說法不正確的是（）。A.契約型股權投資基金的投資者人數不得超過200人B.有限責任公司形式的股權投資基金，投資者人數不得超過50人C.合伙型股權投資基金投資者人數不得超過50人，不包含普通合伙人D.股份有限公司形式的股權投資基金，投資者人數不得超過200人【答案】C75、（2017年真題）下列關于信息披露的自律管理措施，說法錯誤的是（）。A.信息披露義務人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》的，投資者可以向基金業協會投訴或舉報，基金業協會可以要求其限期改正B.股權投資基金管理人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》的，基金業協會可視情節輕重對基金管理人采取公開譴責、暫停辦理相關業務、撤銷管理人登記或取消會員資格等紀律處分C.股權投資基金管理人在一年之內兩次被采取談話提醒、書面警示、要求限期改正等紀律處分的，基金業協會可對其采取加入黑名單、公開譴責等紀律處分D.在一年之內兩次被采取加入黑名單、公開譴責等紀律處分的，由基金業協會移交中國證監會處理【答案】D76、盡職調查的內容模塊主要有（）。A.ⅠB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】D77、關于并購基金,表述正確的是（）A.并購基金在收購中通常采用較高的杠桿率B.戰略投資者因對協同效應的預期從而支付的收購價格通常低于并購基金C.并購基金的投資效益主要來源于所投資企業的價值創造D.并購基金主要對企業新增的股權進行投資【答案】A78、（2020年真題）股權投資基金擬對目標公司進行財務盡職調查，以下表述錯誤的是（）A.財務盡職調查的分析經常會用到場景分析和敏感分析等方法B.財務盡職調查應涵蓋目標公司的歷史經營業績、未來盈利預測等內容C.基金的財務盡職調查團隊應收集目標公司相關的財務報告進行分析，重點考察目標公司的現金流、盈利及資產事項D.財務盡職調查與審計同樣的重要意義，強調發現目標公司財務收支和會計資料的真實、正確【答案】D79、下列不屬于項目退出的意義的是（）A.實現投資收益,控制風險B.促進投資循環，保持資金流動性C.增加投資收益，分配未分配利潤D.評價投資活動,體現投資價值【答案】C80、上市公司股份協議轉讓可以分為流通股協議轉讓和非流通股協議轉讓是根據是（）劃分的。A.轉讓股份類型的不同B.轉讓主體類型的不同C.轉讓情形不同D.轉讓股份價格的不同【答案】A81、私募股權投資基金英文縮寫（）。A.VCB.CVC.B.CVCPED.EP【答案】C82、關于股權投資基金的設立，以下描述不正確的是（）A.我國現行的股權投資基金組織形式主要分為公司型、合伙型以及信托（契約）型B.合伙型基金的設立，無須辦理工商注冊登記程序C.信托（契約）型基金不是企業實體，無須辦理工商注冊登記程序，根據投資者和管理人簽署的信托契約設立D.股權投資基金設立完成后，應在中國證券投資基金業協會辦理基金備案【答案】B83、廣告經營者、廣告發布者違反國家規定，利用廣告為非法集資活動相關的商品或者服務作虛假宣傳，違法所得數額在（）萬元以上的，依照《刑法》規定，以虛假廣告罪定罪處罰。A.1B.2C.5D.10【答案】D84、對公司型基金而言，主要收入來源不包括（）。A.股息收益B.轉讓財產收入C.提供勞務收入D.紅利收益【答案】C85、基金資產凈值=（）。A.基金資產凈值=基金資產基金負債B.基金資產凈值=基金資產-基金負債C.基金資產凈值=基金資產ｘ基金負債D.基金資產凈值=基金資產+基金負債【答案】B86、募集機構應當履行（）等相關義務。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】D87、以下關于合伙型股權投資基金的入伙/增加出資、退伙/減少出資說法正確的是（）A.合伙型股權投資基金具有較強的人合性特征，新合伙人入伙，除合伙協議另有約定外，應當經2/3合伙人的同意，并依法訂立書面入伙協議B.新合伙人享有比原有合伙人更低的權益，承擔不同的責任C.新合伙人以其認繳的出資額為限對入伙前合伙企業的債務承擔責任D.合伙型股權投資基金的出資，可根據合伙協議的約定實行注冊認繳資本制【答案】C88、（2017年真題）對于增長穩定、業務簡單、現金流平穩的企業適合用（）進行估值。A.收入法B.成本法C.市場法D.乘數法【答案】A89、私募基金的合格投資者是指具備相應風險識別能力和風險承擔能力，投資于單只私募基金的金額不低于（）萬元且符合下列相關標準的單位和個人。A.200B.100C.500D.1000【答案】B90、根據《私募投資基金管理人內部控制指引》，股權投資基金管理人應具備至少2名（）。A.高級管理人員B.負責信息披露的高級管理人員C.負責合規風控的高級管理人員D.負責內部控制的高級管理人員【答案】A91、關于股權投資基金管理人業務環節管理制度的要求，下列表述錯誤的是（）A.股權投資管理基金人應當加強對關聯機構和分支機構的管理B.股權投資基金管理人不僅要建立各個業務環節的管理制度，并要有效實施C.股權投資基金管理人應當建立資金募集、投資運作、信息披露、合規風控、業務外包、會計核算、投資者適當性管理等各個業務環節的管理制度D.股權投資基金管理人不能同時管理可能導致利益輸送或者利益沖突的不同股權投資基金【答案】D92、（2020年真題）以下關于我國股權投資基金的募集方式和投向描述正確的是（）。A.募集方式僅可非公開募集，基金投向主要為非公開交易的私人股權B.募集方式可公開募集或非公開募集，基金投向主要為非公開交易的私人股權即可C.募集方式可公開募集或非公開募集，基金投向主要為非公開交易的私人股權或公開市場交易的股權D.募集方式為非公開募集，或基金投向主要為非公開交易的私人股權，二者滿足其一即可【答案】A93、關于股權投資基金，正確的說法是（）A.專業性較差B.投資期限一般較長，流動性較差C.投資風險比貨幣市場基金低D.股權投資基金的收益較為穩定【答案】B94、股權投資基金管理人是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B95、設立有限合伙企業，應按照（）的要求提交申請材料.A.工商登記部門B.稅務主管部門C.證券監管部門D.基金監管部門【答案】A96、（）的特點在于不考慮下一輪新發行股權的數量，只是簡單地對比后輪融資與前輪融資的價格差異。A.完全棘輪B.加權平均條款C.隨售權D.反攤薄條款【答案】A97、關于基金業績評價，下面說法正確的是（）。A.已分配收益倍數是站在投資者的角度來評價股權投資基金B.已分配收益倍數體現了投資者的賬面回報水平C.凈內部收益率是從項目層面反映投資基金的回報水平D.總收益倍數體現了投資者現金的回收情況【答案】A98、關于股權投資協議中的競業禁止條款，表述錯誤的是()。A.目標公司高管不得在離職后一段時期內加入與本公司有競爭關系的公司B.目標公司不得進入協議約定的競爭性行業C.目標公司關鍵員工不得兼職與本公司業務有競爭的職位D.目的是為了保證目標公司的利益不受損害，從而保障投資人的利益【答案】B99、基金管理人內部控制的作用不包括()。A.保證業務運作嚴格遵守國家有關法律、法規和行業監管規則，自覺形成守法經營、規范運作的經營思想和經營風格B.管理經營風險，確保經營業務的穩健運行C.維護基金持有人的權益D.保障股權投資基金財產的安全、完整【答案】C100、(2017年)（）年9月16日，國務院發布了《國務院關于促進創業投資持續健康發展的若干意見》（創投國十條），其中明確要求有序擴大創業投資對外開放。A.2014B.2015C.2016D.2017【答案】C101、股權投資基金盡職調查的作用不包括（）。A.價值發現B.價格發現C.風險發現D.投資決策輔助【答案】B102、基金業績評價需考慮的因素包括（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ【答案】A103、我國要求包括股權投資基金在內的各類私募基金的募集需履行的程序包括（）等步驟。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D104、關于法律意見書，下列說法錯誤的是（）A.法律意見書的陳述文字應當邏輯嚴密，論證充分，所涉指代主體名稱、出具的專業法律意見內容具體明確B.律師事務所及其經辦律師應當制作并保存相關盡職調查的工作記錄及工作底稿C.在法律意見書上的簽字簽章齊全，出具日期清晰明確D.應當恪盡職守、勤勉盡責地僅對基金管理人相關情況進行盡職調查【答案】D105、股權投資基金的運作管理應該向著（）的方向發展。A.“輕資產、重營銷”B.“輕資產、重投研”C.“輕投研、重資產”D.“輕營銷、重投研”【答案】B106、某股權投資基金采用按照單一項目的收益分配方式，并設置了追趕機制與回撥機制，下列關于該基金分配順序正確的是（）A.投資人本金、門檻收益、管理人與投資人按比例分配、基于回撥機制的收益、基于追趕機制的收益B.投資人本金、門檻收益、基于追趕機制的收益、基于回撥機制的收益、管理人與投資人按比例分配C.門檻收益、投資人本金、管理人與投資人按比例分配、基于追趕機制的收益、基于回撥機制的收益D.投資人本金、門檻收益、基于追趕機制的收益、管理人與投資人按比例分配、基于回撥機制的幡【答案】D107、關于信托（契約）型股權投資基金，以下表述錯誤的是（）A.除基金合同另有約定外，每份基金份額應具有同等權益B.通常情況下基金份額的轉讓只涉及出讓方、受讓方及基金管理人，按照基金合同的約定辦理轉讓手續即可C.由基金管理人在市場監督管理部門辦理工商登記，基金權益登記事項可由基金管理人自行辦理，也可以委托持牌的基金服務機構辦理D.基金的清算由基金清算小組負責，清算小組由基金管理人，托管人及相關中介服務機構組成【答案】C108、成熟階段的企業則更多關注管理團隊、資產質量、融資結構、融資運用、發展戰略以及（）等。A.公司行業B.產品服務C.職業經理人D.風險分析【答案】D109、股權投資基金服務機構在基金業協會完成登記之后連續（）個月沒有開展基金服務業務的，基金業協會將注銷其登記。A.3B.4C.5D.6【答案】D110、股權投資行業主要用到的估值方法為（）。A.折現現金流法和清算價值法B.相對估值法和折現現金流法C.折現現金流法和成本法D.清算價值法和相對估值法【答案】B111、《關于進一步規范私募基金管理人登記若干事項的公告》規定，私募基金管理人未按時履行季度、年度和重大事項信息報送更新義務累計達（）次的，中國基金業協會將其列入異常機構名單，并通過私募基金管理人公示平臺對外公示。A.1B.2C.3D.4【答案】B112、股權投資基金在與目標企業簽訂排他性條款后，股權投資基金有權（）。A.要求目標企業在與基金談判過程中，不得在與其他投資機構進行接觸B.要求目標企業董事。高管和其他關鍵員工不得兼職與本公司業務有競爭的職位C.優先購買目標企業發行的新股或可轉換債券D.滿足事先設定的條件時，可要求目標企業回售股權【答案】A113、盡職調查的目的有（）。A.I、II、IIIB.II、III、IVC.I、III、IVD.I、II、III、IV【答案】D114、下列屬于協議轉讓按轉讓主體類型不同進行劃分的是（）。A.非流通股協議轉讓B.國有股協議轉讓C.協議收購D.股份回購【答案】B115、股權投資基金的投資者主要包括（）.A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C116、某股權投資基金投資于A公司的投資協議中，規定增加或減少公司注冊資本需經投資人同意方能通過，此條款屬于（）。A.拖售權務敦B.排他性條款C.估值調整條款D.保護性條款【答案】D117、公司型基金主要特點有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B118、(2017年)基金業協會進行的調解具有（）。A.行政性B.司法性C.民間性D.權威性【答案】C119、股權投資基金管理人建立與實施有效的內部控制，應當包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A120、（）設計的初衷是保障股權投資基金通過被投資企業被第三方并購而成功實現頊目退出的權利。A.隨售權B.保護性條款C.拖售權D.競業禁止條款【答案】C121、在確定基金服務機構之前，基金管理人應當（）。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】B122、股票投資基金所投資企業進行“股票首次公開發行（IPO）的境內IPO市場包括（）。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C123、如果基金在募集中超過了募集人數標準，無論募集機構與投資者溝通方式是否滿足“特定化”標準，都將構成（）。A.直接發行B.對公發行C.公開發行D.間接發行【答案】C124、下列說法錯誤的是（）A.外幣股權投資基金通常采取“兩頭在外”的方式。B.外幣股權投資基金無法在國內以基金名義注冊法人實體，其經營實體注冊在境外。C.外幣股權投資基金在投資過程中，通常在境外設立特殊目的公司作為受資對象，并在境內完成項目的投資退出。D.外幣股權投資基金，是相對于人民幣股權投資基金而言的，是指依據中國境外的相關法律在中國境外設立，主要以外幣對中國境內非公開交易股權進行投資的基金。【答案】C125、賬面價值法是指公司（）的凈值。A.總資產減去總負債B.收入成本C.現金流D.利潤【答案】A126、（）使股權投資基金可以在未來公司增加發行股份時，保護其股權比例不被稀釋。A.第一拒絕權B.優先認購權C.拖售權D.隨售權【答案】B127、某全國中小企業股份轉讓系統股票投資者，委托主板券商按照15元/股的價格，購買A、股票數量1億股，該委托方式屬于（）A.定量委托B.競價委托C.定價委托D.成交確認委托【答案】C128、(2017年)（）正逐漸成為主流的基金管理方式。A.自我管理B.自由管理C.受托管理D.強制管理【答案】C129、股權投資基金監管的首要目標是（）。A.保護基金投資者的合法權益B.保證基金受托人的收益C.防范系統性金融風險D.防范非系統性金融風險【答案】A130、下列關于協議轉讓并購退出方式的說法，錯誤的是（）。A.并購退出是股權投資基金的重要退出途徑之一B.并購退出是指目標企業原投資方向其他收購方轉讓持有的全部或者部分股權，實現退出的行為C.并購退出的收購方，主要包括被投資企業大股東或創始股東、W理層、員工等D.與IPO退出相比，并購退出的收益率通常稍{氐，但是更加靈活、高效【答案】C131、股權投資基金管理人至少（）名高管人員應當取得基金從業資格。A.一B.五C.三D.兩【答案】D132、以下關于我國股權投資基金的募集方式和投向描述正確的是（）A.募集方式為非公開募集，或基金投向主要為非公開交易的私人股權，二者滿足其一即可B.募集方式可公開募集或非公開募集，基金投向可主要為非公開交易的私人股權或公開市場交易的股權C.募集方式僅可非公開募集，基金投向主要為非公開交易的私人股權D.募集方式可公開募集或非公開募集，基金投向主要為非公開交易的私人股權即可【答案】C133、根據《中華人民共和國合伙企業法》的規定，合伙協議應當載明的內容包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D134、為了保證基金財產的安全，有些國家的法律法規要求股權投資基金按照資產管理和保管分開的原則進行運作，由專門的（）保管基金資產。A.基金管理人B.服務機構C.基金托管人D.基金投資者【答案】C135、股權投資基金運行期間，股權投資基金信息披露義務人應當在（）結束之日起4個月內，向投資者披露基金對外投資情況、基金財務情況、項目運營和風險情況、投資收益分配和損失承擔情況、基金費用支出情況以及基金合同約定的其他信息。A.每個月B.每季度C.每半年D.每年度【答案】D136、人民幣股權投資基金分為（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅢC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】A137、（2020年真題）對于業務穩定成熟企業的投資后管理，股權投資基金重點監控的目標是（）。A.凈利潤水平B.銀行授信額度C.融資金額規模D.銷售額增長率【答案】A138、以下不是股權投資基金參與主體的是（）。A.份額持有人大會B.基金投資者C.基金管理人D.監管機構【答案】A139、下列關于股權投資母基金的特點和作用的表述，錯誤的是（）。A.母基金通常只會投資于1只股權投資基金，以防利益分散B.母基金管理人通常擁有全面的股權投資的知識、人脈和資源C.投資者可以通過投資于母基金獲得投資優秀基金的機會D.母基金可以為缺乏經驗的投資者提供投資股權投資基金的渠道【答案】A140、（）對于基金管理人違法、違規行為，可以及時向監督管理部門報告。A.基金發起人B.基金監督人C.基金托管人D.基金管理人【答案】C141、投資備忘錄的內容不包括（）。A.投資達成的條件B.適當性條款C.保密條款D.排他性條款【答案】B142、關于中國證券投資基金業協會，說法錯誤的是（）。A.依法對股權投資基金業開展行業自律，協調行業關系B.依法對股權投資基金業提供行業服務，促進行業發展C.是我國股權投資基金的自律組織D.依法對股權投資基金業務活動實施監督管理【答案】D143、(2016年)B基金是一家已有190名投資者的契約型股權投資基金，B基金還可以接受下述哪類主體作為投資者（）A.10名投資者成立的契約型股權投資基金B.15名投資者成立的契約型股權投資基金C.12名自然人D.11名合伙人的有限合伙企業【答案】A144、股權投資基金的核心業務是（）。A.投資實施、投資后管理與項目退出B.投資方案制定和投資實施C.投資方案制定與管理退出D.資金募集與管理退出【答案】A145、在基金管理過程中發生的費用包括（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C146、（2017年真題）一般情況下，股權投資基金的收益分配順序為（）。A.本金、業績報酬、門檻收益B.本金、門檻收益、業績報酬C.業績報酬、本金、門檻收益D.門檻收益、本金、業績報酬【答案】B147、（2018年真題）在有限合伙型股權投資基金中，有限合伙人可以從事的活動包括（）。A.查閱基金經審計的財務報告，對基金管理人就基金管理提出建議B.參與對擬投資企業的盡職調查C.以基金的名義，向企業提供管理咨詢服務D.參與基金的投資決策【答案】A148、（2018年真題）從募集主體機構的角度看，我國股權投資基金的募集方式包括（）。A.上市募集B.公開募集C.廣告募集D.自行募集【答案】D149、（）無須辦理工商注冊登記程序，根據投資者和管理人簽署的信托契約設立。A.公司型基金B.信托（契約）型基金C.合伙型基金D.股權投資基金【答案】B150、關于公司型股權投資基金的減資，表述錯誤的是（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C151、與一般財務審計以驗證企業財務報表真實性為目的不同，財務盡職調查強調發現企業的潛在風險以及（）。A.投資風險B.投資價值C.未來收益D.戰略投資意義【答案】B152、對股權投資基金進行估值時，一般情況下更適用于收入估值法的是（）A.某高速公路運營企業B.某早期人工智能企業C.某上市股份制銀行D.某瀕臨破產家電企業【答案】A153、某股權投資基金投資于A公司的投資協議中的約定，如果A公司股票在2019年12月31日前未能在相關證券交易所持續交易，股權投資基金有權向A公司大股東出售其持有的股份。該約定屬于（）。A.隨售權條款B.回售權條款C.拖售權條款D.保護性條款【答案】B154、國內A股IPO市場包括主板、中小企業板和（）。A.新三板B.區域股權C.創業板D.四板【答案】C155、有限合伙企業至少應當有一個（）A.特殊合伙人B.有限合伙人C.普通合伙人D.發起人【答案】C156、中國證券投資基金業協會將暫停受理管理人基金產品備案申請的情況包括（）。A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅲ【答案】B157、（2017年真題）股權投資基金主要投資于（）。A.ⅠB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ【答案】C158、各類私募基金募集完畢后的（）個工作日內，基金管理人應對所募集的基金進行備案。A.10B.20C.30D.60【答案】B159、關于公司型股權投資基金的減資，以下表述錯誤的是（）。A.減資是指按照法定程序減少公司注冊資本金B.股份有限公司型股權投資基金進行減資，必須經出席股東大會的股東所持表決權的2/3以上通過C.有限責任公司型股權投資基金進行減資，必須經代表2/3以上表決權的股東通過D.基金減資應當以不改變出資比例為前提，等比例減少各股東出資【答案】D160、關于股權投資基金行業自律,以下表述正確的是（）A.行業自律作為一種市場治理手段，是政府監管的有機組或部分B.行業自律是在政府監管的甚礎上,行業成員聯合設定行業規則的活動C.行業自律組織創建行業規則，由政府監管部門對自律組織的內部成員執行行業規則D.行業自律組織一般由中國證監會及其派出機構、投資基金管理人和其他基金服務機構構成【答案】B161、新申請股權投資基金管理人登記、已登記的股權投資基金機構存在子公司屬于（）的情況，應讓中國律師事務所出具相關的法律意見書。A.持股5％以上的金融企業、上市公司及持股20％以上的其他企業B.持股10％以上的金融企業、上市公司及持股20％以上的其他企業C.持股5％以上的金融企業、上市公司及持股15％以上的其他企業D.持股5％以上的金融企業、上市公司及持股10％以上的其他企業【答案】A162、（2021年真題）某股權投資基金的基金合同約定:“按照單一項目的收益分配方式，對于來自投資項目的可供分配現金，A.2.24億元、0.06億元B.2.06億元、0.24億元C.2億元、0.3億元D.2.3億元、0元【答案】D163、一般地，基金份額的轉讓只涉及出讓方、受讓方及基金管理人，三方協商同意即可按照基金合同的約定辦理轉讓手續，無須征得其他（）的同意。A.基金管理人B.股東大會C.基金投資者D.董事會【答案】C164、非法吸收或者變相吸收公眾存款，具有下列哪些情形，應當依法追究刑事責任。（）A.Ⅰ、ⅡB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ【答案】B165、重置成本法的計算公式為（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ【答案】B166、（2021年真題）關于未上市企業股權的非公開協議轉讓，以下表述正確的是（）A.并購退出、回購退出和清算退出都是協議轉讓退出的主要方式B.有限責任公司股權的外部轉讓，除公司章程另有約定外，需經全部其他股東同意C.除公司章程另有約定外，股份有限公司只能對內部轉讓股權D.員工收購（EBO）是回購退出的一種方式【答案】D167、截至2018年9月30日，目標公司A的可比公司B的市盈率倍數為15，此倍數的計算是基于B最近十二月的凈利潤，A公司2017年度凈利潤為3,000萬元，其中2017年第四季度完成凈利潤800萬元，2018年前三個季度的凈利潤是2,800萬元,則A公司的估值是（）A.4.8億元B.4.95億元C.4.5億元D.5.4億元【答案】D168、（2018年真題）在對電子商務A公司做財務盡調時，按照市銷率2倍進行估值。A公司全年平臺銷售8億元,獲得銷售傭金4000萬，稅后凈利潤400萬元,則該電子商務公司的估值為（）A.800萬元B.2.8億元C.16億元D.8000萬元【答案】C169、股權投資基金在與目標企業簽訂排他性條款后，股權投資基金有權（）。A.要求目標企業在與基金談判過程中，不得在與其他投資機構進行接觸B.要求目標企業董事。高管和其他關鍵員工不得兼職與本公司業務有競爭的職位C.優先購買目標企業發行的新股或可轉換債券D.滿足事先設定的條件時，可要求目標企業回售股權【答案】A170、股權投資基金的業績評價一般會通過計算內部收益率、已分配收益倍數和總收益倍數等主要指標，與同一年份內市場中同類型基金整體指標的（）進行綜合比較，以此來確定該基金在當時時點的業績表現水平。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A171、股權投資基金對目標企業的盡職調查，包括（）。A.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B172、(2017年)從退出收益角度來看，股權投資基金的最佳退出方式為（）。A.上市轉讓退出B.掛牌轉讓退出C.協議轉讓退出D.清算退出【答案】A173、契約型基金由（）之間所簽署的基金合同而設立。A.基金投資者、基金管理人、基金托管人B.基金投資者、基金管理人C.基金管理人、基金托管人D.基金投資者、基金托管人【答案】A174、基金的內部收益率又分為內部收益率（GIRR）合凈內部收益率（NIRR），二者相比（）。A.GIRR>NIRRB.GIRR=NIRRC.GIRRD.NIRR>GIRR【答案】A175、區域性股權交易市場是多層次資本市場的重要組成部分，對于促進企業特別是（）股權交易合融資，鼓勵科技創新和激活民間資本，加強對實體經濟薄弱環節的支持，具有積極作用。A.大型企業B.中小微企業C.傳統企業D.高新技術企業【答案】B176、（）是指截至某一特定時點，倒推計算至基金成立后第一筆現金流產生時，基金資金流入現值加上資產凈值現值總額與資金流出現值總額相等，即凈現值等于零時的折現率。A.利息倍數B.已分配收益倍數C.總收益倍數D.內部收益率【答案】D177、股權投資基金管理人、托管人、銷售機構及其他服務機構及其從業人員違反法律、行政法規及部門規章規定，中國證監會及其派出機構可以對其采取（）等措施；構成犯罪的，依法移交司法機關追究刑事責任。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B178、新申請股權投資基金管理人登記、已登記的股權投資基金機構存在子公司屬于（）的情況，應讓中國律師事務所出具相關的法律意見書。A.持股5％以上的金融企業、上市公司及持股20％以上的其他企業B.持股10％以上的金融企業、上市公司及持股20％以上的其他企業C.持股5％以上的金融企業、上市公司及持股15％以上的其他企業D.持股5％以上的金融企業、上市公司及持股10％以上的其他企業【答案】A179、創業投資的考察重點為（）和產品服務部分。A.公司所處行業B.管理團隊C.職業經理人D.公司戰略【答案】B180、采用（）募集，基金管理人只可以募集其自己發起設立的基金，不可以銷售其他基金管理人的產品，即不允許基金管理人的代銷行為。A.委托募集方式B.間接募集方式C.自行募集方式D.委派募集方式【答案】C181、股權投資基金銷售協議與作為基金合同附件的關于基金銷售的內容不一致的，以（）為準。A.基金銷售協議B.招募說明書C.基金合同附件D.基金托管協議【答案】C182、下列不屬于三種組織形式設立股權投資基金的是（）。A.公司式B.信托（契約）式C.無限合伙D.有限合伙式【答案】C183、在企業財務盡職調查中，對于利潤表，重點核查的對象不包括（）A.收入確認B.銷售成本C.期間費用核算的規范性D.存貨周轉【答案】D184、會員代表大會負責制定和修改章程，其行使的職權還包括（）A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】D185、信息披露義務人，是指（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D186、私人股權包括的種類有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D187、《私募基金管理人登記法律意見書》應至少對申請機構最近（）年涉訴或仲裁的情況發表意見。A.一B.三C.四D.二【答案】B188、下列關于跨境股權投資基金的政府管理的說法中正確的是（）。A.目前我國已形成統一的針對外商投資的股權投資基金設立與運作的法律制度體系B.對外國投資者參與股權投資基金設立的政府管理是指對外商投資創業投資企業的管理C.投資者在申請“必備投資者”前三年，管理的資本應累計不低于1億美元D.我國不允許外資創業投資企業按照實際投資規模將外匯資本金結匯所得的人民幣劃入被投資企業【答案】C189、個人非法吸收或者變相吸收公眾存款對象（）人以上的，單位非法吸收或者變相吸收公眾存款對象（）人以上的，應當依法追究刑事責任。A.20；100B.30；150C.40；200D.50；250【答案】B190、進行內部復核是盡職調查步驟之一，下列關于其說法不正確的是（）。A.內部復核在盡職調查工作中，起著防范風險、提高盡職調查質量的作用B.內部復核屬于股權投資機構外部監督機制C.股權投資機構進行項目盡職調查質量控制的內部復核，通常采取項目組內部復核與項目主管領導的復核兩個層次D.內部復核是指股權投資機構內部的復核機構或者復核人員，對盡職調查報告等材料進行審核，并提出復核意見的行為【答案】B191、中國證券業協會和中證資本市場發展監測中心原承擔的三項職責不包括（）A.證券公司客戶資產管理計劃備案和監測監控工作B.基金管理公司及其子公司特定客戶資產管理業務備案管理、統計臨測工作C.教育和組織會員遵守有關證券投資的法律、行政法規，維護投資人合法權益D.證券公司直投基金備案利監測監控工作【答案】C192、廣告經營者、廣告發布者違反國家規定，利用廣告為非法集資活動相關的商品或者服務作虛假宣傳，違法所得數額在（）萬元以上的，依照《刑法》規定，以虛假廣告罪定罪處罰。A.1B.2C.5D.10【答案】D193、與一般財務審計以驗證企業財務報表真實性為目的不同，財務盡職調查強調發現企業的潛在風險以及（）。A.投資風險B.投資價值C.未來收益D.戰略投資意義【答案】B194、我國的證券交易所是依法設立的，（）為目的，為證券的集中和有組織的交易提供場所、設施，履行國家有關法律法規、規章、政策規定的職責，實行自律性管理的法人。A.以利潤最大化B.不以營利C.以收入最大化D.以指數最大化【答案】B195、根據投資領域不同，股權投資基金可以分為（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】D196、股權投資基金的政府監管相對于行業自律、內部控制和社會力量監督，具有（）的特征。A.法定性和強制性B.法治性和自主性C.義務性和強制性D.法定性和強迫性【答案】A197、基金募集機構可以將C1中符合下列情形之一的自然人，作為風險承受能力最低類別投資者（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C198、(2017年)已登記的股權投資基金管理人A公司未按照規定向中國證券投資基金業協會報送基金管理人經審計的年度財務報告，對A公司的處罰或措施不包括（）。A.如后期A公司相應整改完畢，將至少6個月后才能恢復正常機構公示狀態B.A公司將被要求停止運營其所管理的基金產品C.有關A公司新發起設立的基金產品備案申請被暫停受理D.基金管理人公示平臺中對外公示了A公司為“異常機構”【答案】B199、基金運行期間，發生以下事項，基金管理人不需要向基金業協會報告的是（）A.基金合同發生重大變化B.基金發生清盤或清算C.基金管理人、基金托管人發生變更D.對基金持續運行、投資者利益、資產凈值未產生重大影響的事件【答案】D200、被投資企業境內IPO市場包括（）I.主板II.中小企業板III.創業板IV.全國股轉系統A.II、III、IVB.I、II、IIIC.I、II、IVD.I.III、IV【答案】B201、(2017年)（）具有較好的市場進入壁壘和政策保護制度安排，這種形式的創新企業成為創業投資基金尤為偏好的投資對象。A.管理創新B.市場創新C.科技創新D.組織創新【答案】C202、某企業2015年實現凈利潤2000萬元，折舊等非現金費用合計300萬元，支付借款利息費用合計200萬元，固定資產投資支出1000萬元，營運資本凈增加500萬元，所得稅率為25%。該企業2015年度企業自由現金流（FCFF）為（）。A.950萬元B.1500萬元C.1950萬元D.900萬元【答案】A203、股權投資基托管要遵循的原則有（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C204、下列關于股權投資基金募集方式，說法錯誤的是（）。A.自行募集是指基金管理人自行為其設立的股權投資基金募集資金B.委托募集是指基金管理人委托有資格的第三方基金銷售機構為其設立的股權投資基金募集資金C.自行募集股權投資基金的，不需要對投資者的風險識別能力和風險承擔能力進行評估D.委托募集股權投資基金的，基金管理人應當委托具有合格基金銷售資質和專業基金銷售服務團隊的機構代為募集【答案】C205、股權投資基金運行期間,如發生相關重大事項的,基金管理人應該在5個工作日內向中國證券投資基金業協會報告,前述重大事項包括（）A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A206、排他性條款通常是投資框架協議中的條款，它要求目標公司現任股東及其任何任職職員、董事、財務顧問、經紀人或代表公司行事的人（）。A.在約定的排他期內不得出售任何股權給他人B.在約定的排他期內不得出售任何資產給他人C.在約定的排他期內不得與其他投資機構進行接觸D.在約定的排他期內不得與跟任何機構簽署協議【答案】C207、(2017年)政府引導基金對創業投資基金的支持方式包括（）。A.參股和跟進投資B.參股和融資擔保C.參股、融資擔保和跟進投資D.融資擔保和跟進投資【答案】C208、信息披露義務人應當建立健全信息披露管理制度，（）負責管理信息披露事務，并按要求在私募基金登記備案系統中上傳信息披露相關制度文件。A.總經理B.董事會C.指定專人D.信息編制人員【答案】C209、簽署競業禁止協議的人員離開被投資企業A后先去了非競爭的公司B，又離職在一家與A同行業的公司C從業，這時（）。A.視C企業發展狀況確定違反與否B.原競業禁止協議失效C.違反了原競業禁止協議D.視競業禁止協議期限確定違反與否【答案】D210、第一拒絕權為一項常見的股東權利，在股權交易觸發時，行使第一拒絕權的主體通常是（）A.本輪股權交易時，除出讓股權股東以外的存量股東B.公司的管理團隊C.本輪股權交易時，新進的股權投資基金股東D.本輪股權交易時，出讓股權的股東【答案】A211、報據《合伙企業法》的規定，合伙協議應當載明（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅵ【答案】B212、一旦私募基金管理人作為異常機構公示，即使整改完畢，至少（）個月后才能恢復正常機構公示狀態。A.3B.6C.9D.12【答案】B213、有關股權投資基金監管的基本原則：依法監管原則的說法錯誤的是（）。A.對違法行為的制裁，必須依據法律的明確規定，秉公執法，不偏不倚B.監管職權的行使，必須依據法律程序C.必須有法律依據D.監管機構既要對股權投資基金行業進行必要的監管，又不能束縛股權投資基金行業和市場的活力【答案】D214、以凈利潤為基礎的相對估值是（）。A.P/E（市盈率）B.折現現金流法C.P/B（市凈率）D.P/S（市銷率）【答案】A215、信托（契約）型股權投資基金的收益分配原則由（）在基金合同中約定。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C216、以公司形式設立的創業投資企業，可以委托其他創業投資企業或創業投資管理顧問企業作為管理顧問機構，并負責（）業務。A.法律B.投資管理C.合規性理D.風險管理【答案】B217、（2020年真題）關于投資框架協議與投資協議，以下表述錯誤的是（）A.投資框架協議中的一些條款在投資協議中可能不再約定B.投資框架協議是投資協議的必要前提，投資框架協議的約定將會影響到投資協議C.排他性條款屬于投資框架協議常見條款之一D.盡管投資框架協議已有相關約定，投資協議中對應的條款可能因投融資雙方的談判能力而進行調整【答案】B218、股權投資基金通常被稱為“耐心的資本”，是因為（）。A.專業性較強B.投資周期較長C.投資收益波動性較大D.投后管理投入資源較多【答案】B219、私募基金管理人有銷售私募基金的，應當采取（）等方式，對投資者的風險識別能力和風險承擔能力進行評價。A.客戶走訪B.問卷調查C.電話訪問D.網絡調查【答案】B220、公司型基金中，股份公司的投資者人數的上限是（）人。A.50B.100C.150D.200【答案】D221、相對估值法是指將企業的（）乘以（），從而獲得對企業股權價值的估值參考結果。A.主要財務指標；根據行業或參照企業計算的估值乘數B.年利潤；根據行業或參照企業計算的估值乘數C.主要財務指標；市盈率D.凈收益；市現率【答案】A222、下列不屬于股權投資基金的退出的方式的是（）A.上市轉讓退出B.在場外交易市場掛牌轉讓退出C.口頭說明轉讓退出D.協議轉讓退出【答案】C223、股權投資基金通常采用（）。A.承諾有限制B.有限公司制C.合伙有限制D.承諾資本制【答案】D224、內部控制在股權投資基金的（）等各個環節中貫穿始終。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A225、擬融資企業X關于其B輪融資與股權投資基金Y進行洽談，雙方已經簽署保密協議，X企業的下述哪項行為可能違反了約定的保密義務（）A.創始人向企業重要股東溝通關于待簽署投資協議的意見B.將Y基金主頁上介紹的盡職調查流程轉述給企業的A輪投資人C.經Y基金郵件允許，將Y對X的估值建議告知企業的重要商業伙伴D.創始人向其一位股權投資基金行業的好友私下征求關于投資協議的意見【答案】D226、注冊在境內的企業赴境外直接上市的方式路徑相對簡單，但由于嚴格的財務要求，此模式更適用于（）A.初創民營企業B.小型民營企業C.大型國有企業D.小型國有企業【答案】C227、（2018年真題）關于股權投資基金合同內容的描述，錯誤的是（）。A.股權投資基金合同約定當基金合同的內容與合伙人之間的其他協議或文件文件內容相沖突的，以股權投資基金合同為準B.在投資者簽署基金合同前，募集機構應與投資者簽署《風險揭示書》C.股權投資基金合同條款應當包括信息披露制度D.股權投資基金合同中必須約定托管，如約定不托管，則該條款無效【答案】D228、（2019年真題）管理人應當指定至少（）名高級管理人專職擔任合規風控負責人，負責對機構經營運作的合法合規性和風險管理狀況進行監督檢查。A.1B.2C.3D.4【答案】A229、股權投資基金管理人在（）被采取加入黑名單、公開譴責等紀律處分的，由中國證券投資基金業協會移交中國證券監督管理委員會處理。A.1年之內兩次B.1年之內三次C.2年之內一次D.2年之內兩次【答案】D230、假設某股權基金已投三個股權項目A、B、C，三個項目的投資成本分別為1億元、1億元、2億元，當前，根據項目公允價值確定，A、B、C項目分別增值1億元、1.5億元及0.5億元，除此之外，基金資產還包括0.5億元銀行存款及0.5億元應收賬款，基金應承擔費用金額1億元，無其它負債，則當前的基金資產凈值為（）。A.8B.5C.7D.6【答案】C231、（）是指投資者依據公司法，通過出資形成一個獨立的公司法人實體，由公司法人實體自行或委托專業基金管理人進行管理的股權投資基金。A.公司型基金B.合伙型基金C.契約型基金D.私募基金【答案】A232、股權投資基金管理人、股權投資基金托管人應當如實向投資者披露的信息不包括（）。A.投資收益分配B.基金承擔的費用和業績報酬C.可能存在的利益沖突情況D.基金管理人及其從業人員有關信息【答案】D233、股權投資基金與目標公司簽訂投資協議和投資備忘錄時，以下關于第一拒絕權的說法正確的是（）。A.目標企業的其他股東對外出售股權時，作為老股東的股權投資基金在同等條件下可先于其他投資人購買B.賦予了股權投資基金對一些特定重大事項的一票否決權C.目標企業發行新股或可轉換債券時，作為老股東的股權投資人可以按照比例優先于新進投資人進行認購D.目標企業在與股權投資基金進行談判過程中不得再與其他投資機構接觸【答案】A234、（2019年真題）當基金管理人出現未按時履行季度、年度和重大事項信息報送更新的義務,在未完成整改前將面臨（）的自律管理措施。A.紀律處分B.暫停受理私募基金產品備案申請C.取消管理人員登記資格D.列入異常機構公示【答案】B235、資產負債表項目中，不屬于需重點核查真實性的資產項目的真實性（）。A.公司貨幣資金B.無形資產C.銷售成本D.壞賬計提【答案】C236、折現現金流估值法中，對于在預測期之后目標公司的價值，也就是終值（TV），可以采用（）進行估算。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A237、（2017年真題）公司型股權投資基金清算退出時，公司財產的分配順序為（）。A.支付職工工資、社會保險費用和法定補償金，支付清算費用，繳納所欠稅款，償還債務，股東分配B.支付清算費用，支付職工工資、社會保險費用和法定補償金，繳納所欠稅款，償還債務，股東分配C.繳納所欠稅款，支付清算費用，支付職工工資、社會保險費用和法定補償金，償還債務，股東分配D.償還債務，支付清算費用，繳納所欠稅款，支付職工工資、社會保險費用和法定補償金，股東分配【答案】B238、股權投資基金管理人應當于每個會計年度結束后的（）個月內，向中國證券投資基金業協會報送經會計師事務所審計的年度財務報告和所管理股權投資基金年度投資運作基本情況。A.1B.2C.3D.4【答案】D239、（），國家發展改革委發布《國家發展改革委辦公廳關于促進股權投資企業規范發展的通知》，明確了股權投資（基金）企業的運作規范和備案監管制度。A.2011年10月B.2011年11月C.2010年11月D.2010年12月【答案】B240、對于股權投資基金的信息披露，下列做法符合《私募投資基金信息披露管理辦法》規定的是（）A.描述該私募投資基金產品屬于高風險產品，可能會因相關風險導致投資者獲得不理想收益損失本金B.將該基金信息及認購文件登載至其官網中C.在過往史業績中未披露虧損的投資項目D.在基金推介材料中附有同業機構的祝賀詞【答案】A241、以下對股權投資基金投資者性質的描述，錯誤的是（）。A.基金的出資人B.基金財產的所有者C.基金產品的募集者D.基金投資回報的受益人【答案】C242、下列不屬于風險揭示書中揭示的股權投資基金的特殊風險的是（）。A.基金運營風險B.基金未托管所涉風險C.聘請投資顧問所涉風險D.基金合同與基金業協會合同指引不一致所涉風險【答案】A243、下列關于管理人內部控制的作用，說法正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D244、隨售權與拖售權的區別（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C245、(2017年)下述主體受讓基金份額時，應當穿透核查至最終投資者是否為合格投資