期貨從業人員資格考試必做題有答案2024年1.以下不屬于期貨市場基本功能的是（）A.價格發現B.投機獲利C.規避風險D.資產配置答案：B分析：期貨市場基本功能有價格發現、規避風險和資產配置，投機獲利不是基本功能。2.期貨合約是由（）統一制定的。A.期貨交易所B.中國證監會C.期貨業協會D.期貨公司答案：A分析：期貨合約由期貨交易所統一制定，規定在將來某一特定的時間和地點交割一定數量和質量標的物的標準化合約。3.最早的金屬期貨交易誕生于（）A.英國B.美國C.中國D.日本答案：A分析：最早的金屬期貨交易誕生于英國，1876年倫敦金屬交易所（LME）成立。4.期貨市場上套期保值者的目的是（）A.在未來某一日期獲得或讓渡一定數量的某種貨物B.通過期貨交易規避現貨市場的價格風險C.通過期貨交易從價格波動中獲得風險利潤D.利用不同交割月份期貨合約的差價進行套利答案：B分析：套期保值者是為了通過期貨交易規避現貨市場的價格風險。5.以下屬于金融期貨的是（）A.農產品期貨B.金屬期貨C.外匯期貨D.能源期貨答案：C分析：外匯期貨屬于金融期貨，農產品期貨、金屬期貨、能源期貨屬于商品期貨。6.期貨交易的保證金比率越低，則（）A.杠桿效應越小B.杠桿效應越大C.風險越小D.收益越小答案：B分析：保證金比率越低，杠桿效應越大，風險和收益可能都越高。7.某投資者買入一份期貨合約，約定在3個月后以100元的價格買入100單位的標的資產。若3個月后標的資產價格為110元，則該投資者的收益為（）A.1000元B.1000元C.0元D.無法確定答案：A分析：投資者以100元價格買入，市場價格110元，每單位賺10元，100單位共賺10×100=1000元。8.期貨市場的風險管理制度不包括（）A.保證金制度B.當日無負債結算制度C.漲跌停板制度D.信息披露制度答案：D分析：期貨市場風險管理制度包括保證金制度、當日無負債結算制度、漲跌停板制度等，信息披露制度不是主要風險管理制度。9.期貨交易所實行（）結算制度。A.全員B.分級C.會員D.客戶答案：A分析：期貨交易所實行全員結算制度，交易所對所有會員的交易盈虧進行結算。10.以下關于期貨交易的說法，錯誤的是（）A.期貨交易可以雙向交易B.期貨交易實行保證金制度C.期貨交易必須在交易所內進行D.期貨交易的對象是實物商品答案：D分析：期貨交易的對象是標準化期貨合約，并非實物商品。11.某投資者賣出開倉10手滬深300股指期貨合約，成交價為4000點，當日結算價為4020點。若合約乘數為每點300元，保證金比例為10%，則該投資者當日交易保證金為（）A.120萬元B.120.6萬元C.121.2萬元D.122.4萬元答案：C分析：交易保證金=結算價×合約乘數×交易手數×保證金比例=4020×300×10×10%=1206000元=120.6萬元，賣出開倉需繳納保證金。12.期貨市場上的套期保值可以分為（）A.買入套期保值和賣出套期保值B.多頭套期保值和空頭套期保值C.基差套期保值和價差套期保值D.A和B都對答案：D分析：套期保值可分為買入（多頭）套期保值和賣出（空頭）套期保值。13.基差是指（）A.現貨價格與期貨價格的差B.期貨價格與現貨價格的差C.遠期價格與即期價格的差D.即期價格與遠期價格的差答案：A分析：基差=現貨價格期貨價格。14.當基差變小時，有利于（）A.買入套期保值者B.賣出套期保值者C.期貨投機者D.套利者答案：A分析：基差變小，買入套期保值者可獲利。15.以下屬于期權的基本要素的是（）A.期權價格B.標的資產C.執行價格D.以上都是答案：D分析：期權基本要素包括期權價格、標的資產、執行價格等。16.看漲期權是指期權的買方有權在約定的期限內，按（）買入一定數量的某種資產的權利。A.市場價格B.執行價格C.約定價格D.結算價格答案：B分析：看漲期權買方有權按執行價格買入標的資產。17.某投資者買入一份歐式看漲期權，執行價格為50元，期權費為3元。若到期日標的資產價格為55元，則該投資者的損益為（）A.2元B.2元C.5元D.5元答案：A分析：損益=標的資產價格執行價格期權費=55503=2元。18.期權的時間價值隨著到期日的臨近而（）A.增加B.減少C.不變D.無法確定答案：B分析：期權時間價值隨到期日臨近而減少，到期時為0。19.期貨公司的主要職能不包括（）A.根據客戶指令代理買賣期貨合約B.為客戶辦理結算和交割手續C.對客戶賬戶進行管理D.直接參與期貨交易答案：D分析：期貨公司不能直接參與期貨交易，主要是代理客戶交易等。20.期貨市場的流動性主要取決于（）A.交易規模B.交易成本C.交易活躍程度D.以上都是答案：D分析：交易規模、交易成本、交易活躍程度都會影響期貨市場流動性。21.以下關于期貨市場價格發現功能的說法，正確的是（）A.期貨價格具有預期性、連續性和公開性B.期貨價格可以準確預測未來現貨價格C.期貨價格發現功能是期貨市場特有的D.期貨價格發現功能對現貨市場沒有影響答案：A分析：期貨價格具有預期性、連續性和公開性，能反映未來供求關系，但不能準確預測現貨價格，對現貨市場有影響，價格發現功能并非期貨市場特有。22.某商品期貨合約的交易單位為每手10噸，最小變動價位為1元/噸。若某投資者以3000元/噸的價格買入5手該合約，當價格上漲到3010元/噸時，該投資者的盈利為（）A.5000元B.10000元C.15000元D.20000元答案：A分析：每手盈利=(30103000)×10=100元，5手盈利100×5=500元。23.期貨交易的交割方式主要有（）A.實物交割和現金交割B.集中交割和滾動交割C.倉庫交割和廠庫交割D.以上都是答案：D分析：期貨交易交割方式有實物交割和現金交割，實物交割又分集中交割和滾動交割，倉庫交割和廠庫交割等。24.以下關于期貨投機的說法，錯誤的是（）A.期貨投機者承擔了價格風險B.期貨投機可以促進市場流動性C.期貨投機者的目的是獲取價差收益D.期貨投機是一種套期保值行為答案：D分析：期貨投機不是套期保值行為，投機是為獲取價差收益，承擔價格風險，促進市場流動性。25.套利交易的特點不包括（）A.風險較小B.成本較低C.收益穩定D.交易速度快答案：D分析：套利交易風險較小、成本較低、收益相對穩定，與交易速度無關。26.跨期套利是指（）A.利用不同交易所的同種期貨合約的價差進行套利B.利用同一交易所的不同期貨合約的價差進行套利C.利用不同商品的期貨合約的價差進行套利D.利用現貨與期貨的價差進行套利答案：B分析：跨期套利是利用同一交易所不同交割月份期貨合約價差套利。27.以下屬于期貨市場監管機構的是（）A.中國證監會B.期貨交易所C.期貨業協會D.以上都是答案：D分析：中國證監會是監管機構，期貨交易所自律管理，期貨業協會行業自律，都參與期貨市場監管。28.期貨投資者保障基金的來源不包括（）A.期貨交易所按其向期貨公司會員收取的交易手續費的一定比例繳納B.期貨公司從其收取的交易手續費中按照代理交易額的一定比例繳納C.保障基金管理機構追償或者接受的其他合法財產D.投資者自愿繳納答案：D分析：期貨投資者保障基金來源包括交易所、期貨公司繳納及追償等合法財產，非投資者自愿繳納。29.某投資者在期貨市場上以2000元/噸的價格買入10手大豆期貨合約，當價格上漲到2050元/噸時，他決定平倉。已知合約單位為10噸/手，交易手續費為每手10元，則該投資者的凈盈利為（）A.4900元B.49900元C.5000元D.50100元答案：B分析：盈利=(20502000)×10×10=5000元，手續費10×10=100元，凈盈利5000100=49900元。30.期貨市場的技術分析方法主要包括（）A.趨勢分析B.形態分析C.指標分析D.以上都是答案：D分析：期貨市場技術分析方法有趨勢分析、形態分析、指標分析等。31.以下關于期貨市場基本面分析的說法，錯誤的是（）A.基本面分析主要研究影響期貨價格的供求因素B.基本面分析可以預測期貨價格的長期走勢C.基本面分析忽略了價格的短期波動D.基本面分析不需要考慮宏觀經濟因素答案：D分析：基本面分析需考慮宏觀經濟因素，主要研究供求，可預測長期走勢，對短期波動考慮較少。32.期貨合約的標準化條款不包括（）A.交易數量和單位B.交割地點C.交易價格D.交割時間答案：C分析：期貨合約標準化條款包括交易數量和單位、交割地點、交割時間等，交易價格是在市場中形成的。33.某投資者賣出一份看跌期權，執行價格為40元，期權費為2元。若到期日標的資產價格為45元，則該投資者的損益為（）A.2元B.2元C.5元D.5元答案：B分析：看跌期權買方不會行權，賣方獲得期權費2元。34.期貨市場的大戶報告制度是指（）A.當會員或客戶的持倉量達到交易所規定的數量時，應向交易所報告其資金情況、頭寸情況等B.當會員或客戶的交易量達到交易所規定的數量時，應向交易所報告其交易情況C.當會員或客戶的盈利達到交易所規定的金額時，應向交易所報告其盈利情況D.當會員或客戶的虧損達到交易所規定的金額時，應向交易所報告其虧損情況答案：A分析：大戶報告制度是持倉量達到規定數量時，報告資金、頭寸等情況。35.以下關于期貨市場套期保值原理的說法，正確的是（）A.期貨價格與現貨價格變動趨勢基本一致B.期貨價格與現貨價格變動幅度完全相同C.期貨市場與現貨市場的盈虧可以完全相抵D.套期保值一定能實現完全的風險規避答案：A分析：期貨價格與現貨價格變動趨勢基本一致，但幅度不一定相同，盈虧不一定完全相抵，套期保值也不一定能完全規避風險。36.期權的內在價值是指（）A.期權立即執行時的價值B.期權到期時的價值C.期權的時間價值D.期權的市場價格答案：A分析：期權內在價值是立即執行時的價值。37.某投資者買入一份美式看漲期權，執行價格為30元，期權費為3元。在期權到期前，標的資產價格上漲到35元，該投資者決定提前行權，則該投資者的損益為（）A.2元B.5元C.8元D.無法確定答案：A分析：損益=標的資產價格執行價格期權費=35303=2元。38.期貨市場的強行平倉制度是指（）A.當會員或客戶的保證金不足時，交易所或期貨公司對其持倉進行強行平倉B.當會員或客戶的持倉量超過規定限額時，交易所或期貨公司對其持倉進行強行平倉C.當會員或客戶的交易行為違規時，交易所或期貨公司對其持倉進行強行平倉D.以上都是答案：D分析：保證金不足、持倉超限額、交易違規等情況，交易所或期貨公司都可能強行平倉。39.以下關于期貨市場套利策略的說法，錯誤的是（）A.套利策略可以降低風險B.套利策略可以獲取穩定收益C.套利策略需要對市場有深入的研究D.套利策略只適用于期貨市場答案：D分析：套利策略不僅適用于期貨市場，也可用于其他金融市場。40.某投資者在期貨市場上進行跨品種套利，買入大豆期貨合約，賣出玉米期貨合約。若大豆期貨價格上漲，玉米期貨價格下跌，則該投資者（）A.盈利B.虧損C.盈虧不確定D.無盈虧答案：A分析：買入的大豆期貨上漲盈利，賣出的玉米期貨下跌也盈利，總體盈利。41.期貨市場的交易指令主要包括（）A.市價指令B.限價指令C.止損指令D.以上都是答案：D分析：期貨市場交易指令有市價指令、限價指令、止損指令等。42.以下關于期貨市場保證金制度的說法，正確的是（）A.保證金制度可以降低交易風險B.保證金制度可以提高市場流動性C.保證金制度可以增加市場投機性D.以上都是答案：D分析：保證金制度降低交易風險，提高市場流動性，也會增加市場投機性。43.某投資者在期貨市場上以1000元/噸的價格賣出20手銅期貨合約，當價格下跌到950元/噸時，他決定平倉。已知合約單位為5噸/手，交易手續費為每手20元，則該投資者的凈盈利為（）A.49600元B.50000元C.50400元D.無法確定答案：A分析：盈利=(1000950)×5×20=5000元，手續費20×20=400元，凈盈利5000400=49600元。44.期貨市場的持倉限額制度是指（）A.交易所規定會員或客戶可以持有的某一合約投機頭寸的最大數量B.交易所規定會員或客戶可以持有的所有合約投機頭寸的最大數量C.交易所規定會員或客戶可以持有的某一合約套期保值頭寸的最大數量D.交易所規定會員或客戶可以持有的所有合約套期保值頭寸的最大數量答案：A分析：持倉限額制度規定會員或客戶某一合約投機頭寸最大數量。45.以下關于期權交易的說法，錯誤的是（）A.期權買方支付期權費獲得權利B.期權賣方收取期權費承擔義務C.期權買方可以放棄行權D.期權賣方可以拒絕履行義務答案：D分析：期權賣方收取期權費后必須承擔義務，不能拒絕履行。46.某投資者買入一份歐式看跌期權，執行價格為60元，期權費為4元。若到期日標的資產價格為55元