2024期貨從業人員資格練習題及參考答案一套1.以下哪種不屬于期貨市場的基本功能？A.價格發現B.風險規避C.投機獲利D.融資功能答案：D分析：期貨市場基本功能是價格發現、風險規避和投機獲利，融資功能不是其基本功能。2.期貨合約是由（）統一制定的。A.期貨交易所B.中國證監會C.期貨經紀公司D.國務院期貨監督管理機構答案：A分析：期貨合約由期貨交易所統一制定。3.某投資者買入一份期貨合約，成交價格為3000元/噸，之后價格上漲到3050元/噸，該投資者的浮動盈利狀況是（）。A.盈利50元/噸B.虧損50元/噸C.盈利3000元/噸D.虧損3000元/噸答案：A分析：價格上漲，投資者買入合約則盈利，盈利為30503000=50元/噸。4.期貨交易的保證金制度使得期貨交易具有（）的特點。A.高風險高收益B.低風險低收益C.無風險收益D.固定收益答案：A分析：保證金制度以小博大，使期貨交易有高風險高收益特點。5.下列關于期貨交易的雙向交易特點，說法正確的是（）。A.只能先買入后賣出B.只能先賣出后買入C.可以先買入后賣出，也可以先賣出后買入D.交易方向固定答案：C分析：期貨交易雙向交易，可先買后賣，也可先賣后買。6.期貨市場上套期保值的基本原理是（）。A.建立風險預防機制B.建立對沖組合C.轉移價格風險D.規避市場風險答案：B分析：套期保值通過建立對沖組合，用期貨盈虧彌補現貨盈虧。7.基差的計算公式是（）。A.基差=現貨價格期貨價格B.基差=期貨價格現貨價格C.基差=遠期價格近期價格D.基差=近期價格遠期價格答案：A分析：基差定義為現貨價格減去期貨價格。8.以下屬于農產品期貨的是（）。A.黃金期貨B.大豆期貨C.銅期貨D.原油期貨答案：B分析：大豆期貨屬于農產品期貨，其他選項分別是貴金屬、有色金屬、能源期貨。9.期貨交易的逐日盯市制度是指（）。A.每日計算客戶交易盈虧并進行資金劃轉B.每月計算客戶交易盈虧并進行資金劃轉C.每季度計算客戶交易盈虧并進行資金劃轉D.每年計算客戶交易盈虧并進行資金劃轉答案：A分析：逐日盯市每日計算客戶交易盈虧并劃轉資金。10.某期貨合約的交易單位為10噸/手，報價為5000元/噸，某投資者買入10手該合約，需繳納10%的保證金，則其需繳納的保證金金額為（）。A.50000元B.500000元C.5000元D.500元答案：B分析：合約價值為5000×10×10=500000元，保證金為500000×10%=500000元。11.期貨市場的風險特征不包括（）。A.風險存在的客觀性B.風險因素的放大性C.風險與收益的對稱性D.風險的可防范性答案：C分析：期貨市場風險與收益并非完全對稱。12.下列屬于金融期貨的是（）。A.小麥期貨B.股指期貨C.棉花期貨D.白糖期貨答案：B分析：股指期貨屬于金融期貨，其他是農產品期貨。13.期貨公司向客戶收取的保證金，屬于（）所有。A.期貨公司B.客戶C.期貨交易所D.中國證監會答案：B分析：客戶保證金歸客戶所有。14.期貨市場的套期保值者通常是（）。A.生產商B.貿易商C.加工商D.以上都是答案：D分析：生產商、貿易商、加工商等為規避風險常做套期保值。15.期貨交易中，當客戶保證金不足時，期貨公司會發出（）。A.追加保證金通知B.強行平倉通知C.結算通知D.交易通知答案：A分析：保證金不足先發追加保證金通知。16.以下關于期貨套利的說法，錯誤的是（）。A.套利的本質是賺取差價收益B.套利交易風險相對較小C.套利交易只能在同一品種不同合約間進行D.套利有助于市場價格的穩定答案：C分析：套利可在不同品種、不同市場等進行。17.某投資者進行賣出套期保值，當基差（）時，套期保值效果為盈利。A.走強B.走弱C.不變D.不確定答案：A分析：賣出套期保值，基差走強盈利。18.期貨市場的監管機構是（）。A.期貨交易所B.中國期貨業協會C.國務院期貨監督管理機構D.期貨保證金安全存管監控機構答案：C分析：國務院期貨監督管理機構負責期貨市場監管。19.期貨合約的標準化條款不包括（）。A.交易數量和單位B.交割等級C.交易價格D.交割地點答案：C分析：交易價格是在交易中形成，非標準化條款。20.以下哪種情況會導致期貨市場價格上漲（）。A.供給增加，需求減少B.供給減少，需求增加C.供給和需求同時減少D.供給和需求同時增加答案：B分析：供給減少需求增加會推動價格上漲。21.期貨市場的價格形成機制遵循（）原則。A.時間優先、價格優先B.價格優先、時間優先C.數量優先、價格優先D.價格優先、數量優先答案：B分析：期貨交易按價格優先、時間優先原則成交。22.某投資者在期貨市場上以2000元/噸的價格買入10手玉米期貨合約，之后價格下跌到1950元/噸，若不考慮交易成本，該投資者的虧損為（）。A.5000元B.500元C.50000元D.50元答案：A分析：每手虧損20001950=50元，10手虧損50×10×10=5000元（假設交易單位10噸/手）。23.套期保值的基本類型有（）。A.買入套期保值和賣出套期保值B.牛市套期保值和熊市套期保值C.投機套期保值和套利套期保值D.基差套期保值和價差套期保值答案：A分析：套期保值基本類型是買入和賣出套期保值。24.期貨市場的投機者的作用不包括（）。A.承擔價格風險B.促進價格發現C.增加市場流動性D.穩定市場價格答案：D分析：投機者增加市場波動，不是穩定價格。25.以下關于期貨交易所的說法，正確的是（）。A.期貨交易所可以直接參與期貨交易B.期貨交易所是盈利性組織C.期貨交易所為期貨交易提供場所、設施等服務D.期貨交易所可以控制期貨價格答案：C分析：期貨交易所為交易提供場所等服務，不參與交易、不盈利、不控制價格。26.期貨合約的到期交割方式有（）。A.實物交割和現金交割B.現貨交割和期貨交割C.商品交割和金融交割D.場內交割和場外交割答案：A分析：到期交割方式有實物和現金交割。27.當期貨市場出現異常情況時，（）可以采取必要的風險處置措施。A.期貨公司B.期貨交易所C.中國期貨業協會D.國務院期貨監督管理機構答案：D分析：異常情況國務院期貨監督管理機構可采取措施。28.某投資者進行買入套期保值，當基差（）時，套期保值效果為虧損。A.走強B.走弱C.不變D.不確定答案：A分析：買入套期保值，基差走強虧損。29.期貨交易的結算包括（）。A.交易所對會員的結算和會員對客戶的結算B.交易所對客戶的結算和會員對客戶的結算C.期貨公司對客戶的結算和客戶之間的結算D.交易所對會員的結算和交易所對客戶的結算答案：A分析：結算分交易所對會員、會員對客戶結算。30.以下屬于能源期貨的是（）。A.天然氣期貨B.白銀期貨C.鋁期貨D.棕櫚油期貨答案：A分析：天然氣期貨屬于能源期貨，其他分別是貴金屬、有色金屬、農產品期貨。31.期貨市場的功能得以實現的前提條件是（）。A.市場的高效性和流動性B.市場的壟斷性和封閉性C.市場的分散性和無序性D.市場的單一性和穩定性答案：A分析：高效性和流動性是期貨市場功能實現前提。32.某期貨合約的最小變動價位為1元/噸，當前價格為3500元/噸，那么下一個可能的報價是（）。A.3499元/噸B.3501元/噸C.3500.5元/噸D.3502元/噸答案：B分析：最小變動價位1元/噸，下一個報價可能是3501元/噸。33.期貨交易的限倉制度是指（）。A.對會員和客戶的持倉數量進行限制B.對會員和客戶的交易金額進行限制C.對會員和客戶的交易時間進行限制D.對會員和客戶的交易手續費進行限制答案：A分析：限倉制度限制持倉數量。34.套期保值者與投機者的區別在于（）。A.交易目的不同B.交易方式不同C.交易風險不同D.以上都是答案：D分析：套期保值者和投機者在交易目的、方式、風險上都有區別。35.期貨市場上的持倉量是指（）。A.所有未平倉合約的數量B.所有已平倉合約的數量C.當日開倉的合約數量D.當日平倉的合約數量答案：A分析：持倉量是未平倉合約數量。36.以下關于期貨市場的價格發現功能，說法錯誤的是（）。A.期貨價格具有預期性B.期貨價格具有公開性C.期貨價格具有權威性D.期貨價格可以完全準確預測未來現貨價格答案：D分析：期貨價格不能完全準確預測未來現貨價格。37.某投資者在期貨市場上賣出10手某期貨合約，成交價格為4000元/噸，之后價格下跌到3950元/噸，若不考慮交易成本，該投資者的盈利為（）。A.5000元B.500元C.50000元D.50元答案：A分析：每手盈利40003950=50元，10手盈利50×10×10=5000元（假設交易單位10噸/手）。38.期貨市場的保證金比率通常（）。A.低于現貨交易B.高于現貨交易C.等于現貨交易D.與現貨交易無關答案：A分析：期貨保證金比率低于現貨交易。39.以下屬于金屬期貨的是（）。A.橡膠期貨B.螺紋鋼期貨C.玉米期貨D.雞蛋期貨答案：B分析：螺紋鋼期貨屬于金屬期貨，其他是農產品或化工品期貨。40.期貨交易的強行平倉制度是指（）。A.當客戶保證金不足時，期貨公司強行平倉B.當市場價格波動劇烈時，期貨公司強行平倉C.當客戶違反交易規則時，期貨公司強行平倉D.以上都是答案：D分析：保證金不足、價格波動、違反規則等情況期貨公司可強行平倉。41.基差走強意味著（）。A.現貨價格上漲幅度大于期貨價格上漲幅度B.現貨價格下跌幅度小于期貨價格下跌幅度C.現貨價格上漲幅度小于期貨價格上漲幅度D.A和B都有可能答案：D分析：基差走強可能是現貨漲得多或跌得少。42.期貨市場的信息披露制度要求（）。A.期貨交易所及時公布交易信息B.期貨公司向客戶隱瞞交易風險C.投資者對交易信息保密D.期貨交易所控制交易信息傳播答案：A分析：期貨交易所要及時公布交易信息。43.某投資者進行跨期套利，買入近期合約，賣出遠期合約，當近期合約價格漲幅大于遠期合約價格漲幅時，該投資者（）。A.盈利B.虧損C.不盈不虧D.不確定答案：A分析：買入近期、賣出遠期，近期漲幅大則盈利。44.期貨交易的手續費由（）收取。A.期貨交易所B.期貨公司C.中國期貨業協會D.國務院期貨監督管理機構答案：B分析：期貨公司收取手續費。45.以下關于期貨市場的風險控制措施，說法錯誤的是（）。A.提高保證金比率可以降低市場風險B.擴大漲跌停板幅度可以降低市場風險C.限倉制度可以控制市場風險D.強行平倉制度可以化解市場風險答案：B分析：擴大漲跌停板幅度會增加市場風險。46.套期保值的效果主要取決于（）。A.基差的變動B.期貨價格的變動C.現貨價格的變動D.市場利率的變動答案：A分析：套期保值效果主要取決于基差變動。47.期貨市場的參與者中，（）是市場的主要資金提供者。A.套期保值者B.投機者C.套利者D.期貨交易所答案：B分析：投機者是市場主要資金提供者。48.某期貨合約的交割月份為3月、6月、9月、12月，該合約屬于（）。A.短期合約B.長期合約C.季月