2022年證券從業(yè)資格■證券投資基金?12模擬題考試試卷

（含答案）

題型選擇題填空題解答題判斷題計(jì)算題附加題總分

得分

評(píng)卷入得分

一、單項(xiàng)選擇題

1.基金績(jī)效衡量的目的在于O

?A.衡量基金的實(shí)際收益率

?B.衡量基金經(jīng)理的業(yè)績(jī)

?C.鑒別投資回報(bào)優(yōu)厚的基金

?D.鑒別投資能力優(yōu)秀的基金經(jīng)理

正確答案:D

［解析］基金績(jī)效衡量的目的在于將具有高超投資能力的優(yōu)秀基金經(jīng)理鑒別出

來(lái)。故選D。

2.根據(jù)滬、深證券交易所現(xiàn)行的資金清單規(guī)則，交易資金采用_____日交割制

度。

?A.T+3

?B.T+2

?C.T+1

?D.T+4

正確答案:C

［解析］滬、深證券交易所現(xiàn)行的資金清單規(guī)則，交易資金采用T+1日交割制

度。故選C。

3.在基金合同生效的____在指定報(bào)刊和管理人網(wǎng)站上登載基金合同生效公

告。

?A.當(dāng)日

?B.第三日

?C.次日至第三

?D.次日

正確答案:D

［解析］在基金合同生效的次日在指定報(bào)刊和管理人網(wǎng)站上登載基金合同生效公

告。故選D。

4.關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金的說(shuō)法，正確的是o

?A.貨幣市場(chǎng)基金適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資

?B.貨幣市場(chǎng)基金不得投資股票

?C.貨幣市場(chǎng)基金可以投資于可轉(zhuǎn)換債券

?D.貨幣市場(chǎng)基金可以投資于剩余期限超過(guò)397天的債券

正確答案:B

［解析］貨幣市場(chǎng)基金的長(zhǎng)期收益率較低，并不適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資；貨幣制市場(chǎng)

基金不得投資于可轉(zhuǎn)換債券；貨幣市場(chǎng)基金不得投資于剩余期限超過(guò)397天的

債券。故選B。

5.基金管理公司的回報(bào)主要來(lái)源于____。

?A.自有資產(chǎn)的運(yùn)用

?B.管理費(fèi)和手續(xù)費(fèi)

?C.基金資產(chǎn)回報(bào)

?D.傭金

正確答案:B

［解析］基金管理公司的回報(bào)主要來(lái)源于管理費(fèi)和手續(xù)費(fèi)。故選B。

6.基金管理公司的核心業(yè)務(wù)是

?A.基金設(shè)立

?B.基金投資

?C.基金發(fā)行

?D.風(fēng)險(xiǎn)管理

正確答案：B

［解析］基金投資，獲得收益才是基金管理公司的核心業(yè)務(wù)。故選B。

7.動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置策略的目標(biāo)在于，在不提高系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)或投姿組合波動(dòng)性的前

提下提高_(dá)____報(bào)酬。

?A.短期

?B.長(zhǎng)期

?C.中期

?D.不確定

正確答案:B

［解析］動(dòng)態(tài)贊產(chǎn)配置策略的目標(biāo)在于，在不提高系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)或投贊組合波動(dòng)性

的前提下提高長(zhǎng)期報(bào)酬。故選B。

8.實(shí)際上，的銷(xiāo)售主要分為直銷(xiāo)和代銷(xiāo)兩種方式。

?A.開(kāi)放式基金

?B.封閉式基金

?C.公司型基金

?D.契約型基金

正確答窠:A

［解析］開(kāi)放式基金的銷(xiāo)售主要分為直銷(xiāo)和代銷(xiāo)兩種方式。故選A。

9.我國(guó)的證券投資基金收益分配不得低于基金凈收益的____o

A.70%

B.80%

C.90%

D.60%

正確答案:C

［解析］我國(guó)的證券投資基金收益分配比例不得低于基金凈收益的90機(jī)故選

Co

10.基金的會(huì)計(jì)復(fù)核沒(méi)有____O

?A.基金賬務(wù)復(fù)核

?B.基金頭寸復(fù)核

?C.基金業(yè)績(jī)復(fù)核

?D.基金規(guī)模復(fù)核

正確答案：D

［解析］基金的會(huì)計(jì)復(fù)核不包括基金規(guī)模復(fù)核。故選D。

11.我國(guó)封閉式基金的存續(xù)期一般為年。

?A.5?10

?B.5?15

?C.10?15

?D.10?20

正確答案:B

［解析］我國(guó)的封閉式基金的存續(xù)期一般為5?15年。故選B。

12.是基金市場(chǎng)交易價(jià)珞的價(jià)值基礎(chǔ)，基金的市場(chǎng)價(jià)格以這為中心上下波

動(dòng)。

?A.基金面值

?B.基金的發(fā)行價(jià)格

?C.1元

?D.基金單位的資產(chǎn)凈值

正確答案:D

［解析］基金單位的資產(chǎn)凈值是基金市場(chǎng)交易價(jià)格的價(jià)值基礎(chǔ)，基金的市場(chǎng)價(jià)格

以之為中心上下波動(dòng)。故選D。

13.我國(guó)目前只能由____擔(dān)冬基金管理人。

?A.基金發(fā)起人

?B.基金管理公司

?C.基金托管銀行

?D.基金投資者

正確答案：B

［解析］在我國(guó)，基金管理人只能由依法設(shè)立的基金管理公司擔(dān)任。故選B。

14.行為金融理論中的BSV模型認(rèn)為o

?A.投資者總是過(guò)分相信自己的能力和判斷

?B.投資者總是存在推卸責(zé)任、減少后悔的傾向

?C.投資者分為有信息與無(wú)信息兩類

?D.人們?cè)谶M(jìn)行投資決策時(shí)會(huì)存在兩種心理認(rèn)知偏差

正確答案：D

［解析］行為金融理論中的BSV模型認(rèn)為人們?cè)谶M(jìn)行投資決策時(shí)會(huì)存在兩種心理

認(rèn)知偏差。故選D。

15.開(kāi)放式基金價(jià)格的主要決定因素是____o

?A.市場(chǎng)供求關(guān)系

?B.市場(chǎng)存款利率

?C.基金單位凈值

?D.基金單位面值

正確答案:C

［解析］開(kāi)放式基金價(jià)格的主要決定因素是基金單位凈值。故選C。

16.持有一定時(shí)期后（一般是3?5年，最長(zhǎng)也可達(dá)10年），投資者會(huì)獲得投資

本金的特定百分比（例如100%的本金）的回報(bào)，如果運(yùn)作成功，投資者還會(huì)得

到額外收益的基金是_____。

?A.成長(zhǎng)型基金

?B.收入型基金

?C.平衡型基金

?D.保本基金

正確答案：D

［解析］保本基金是指通過(guò)采用投資組合保險(xiǎn)技術(shù)，保證投資者在投資到期時(shí)至

少能夠獲得投資本金或一定回報(bào)的證券投資基金。保本基金的投資目標(biāo)是在鎖

定下跌風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)力爭(zhēng)有機(jī)會(huì)獲得潛在的高回報(bào)。故選D。

17.要通過(guò)股票組合取得更好的非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的效果，應(yīng)當(dāng)o

?A.選擇同一行業(yè)的股票

?B.選擇每股收益差別很大的股票

?C.選擇不同行業(yè)的股票

?D.選擇相關(guān)性較差的股票

正確答案:D

［解析］相關(guān)性越小則投資的總體風(fēng)險(xiǎn)越小，從而非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)越小。故選D。

18.什么不是證券投資基金市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)的核心?____

?A.產(chǎn)品設(shè)計(jì)

?B.定價(jià)

?C.促銷(xiāo)

?D.費(fèi)率

正確答案:B

［解析］基金的產(chǎn)品、費(fèi)率、渠道和促銷(xiāo)是基金營(yíng)銷(xiāo)的核心內(nèi)容。故選B。

19.在日常運(yùn)作中，目前我國(guó)基金管理公司按照的規(guī)定管理基金資產(chǎn)。

?A.發(fā)起人協(xié)議

?B.公司章程

?C.基金合同

?D.基金托管協(xié)議

正確答案:C

［解析］我國(guó)基金管理公司是夜照基金合同進(jìn)行運(yùn)作的，這也是基金合同的重要

作用。故選C。

20.我國(guó)的基金管理費(fèi)、基金托管費(fèi)及基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)均是按前一日基金資產(chǎn)凈

值的一定比例逐日計(jì)提，按_____支付。

?A.日

?B.周

?C.月

?D.年

正確答案:C

［解析］我國(guó)的基金管理費(fèi)、基金托管費(fèi)及基金銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)均是按前一日基金資

產(chǎn)凈值的一定比例逐日計(jì)提，按月支付。故選C。

二、多項(xiàng)選擇題

21.基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)是_____o

?A.保證業(yè)務(wù)嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則

?B.防范和化解經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

?C.維護(hù)基金份額持有人的權(quán)益

?D.維護(hù)基金管理人的權(quán)益

正確答案:A

正確答案：B

正確答案:C

［解析］基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)之一是維護(hù)基金份額持有人的權(quán)益，而不是

基金管理人的權(quán)益。至于A、B兩項(xiàng)，則為實(shí)現(xiàn)此目的而需要的條件和保障。故

選ABCo

22.股東對(duì)公司和其他股東負(fù)有誠(chéng)信義務(wù)，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任。股東之間應(yīng)當(dāng)信

守承諾，建立相互尊重、溝通協(xié)商、共謀發(fā)展的和諧關(guān)系。具體要求主要有

?A.應(yīng)當(dāng)審慎審議、簽署股東協(xié)議和公司章程等法律文件；按照約定認(rèn)真

履行義務(wù)

?B.出現(xiàn)有關(guān)情形立即書(shū)面通知公司和其他股東

?C.不得要求經(jīng)理層將經(jīng)營(yíng)決策權(quán)讓渡給股東或其他機(jī)溝和人員

?D.不得違反公司章程干預(yù)投資、研究、交易等具體事務(wù)及公司員工選聘

正確答案:A

正確答案:B

［解析］股東對(duì)公司和其他股東負(fù)有誠(chéng)信義務(wù)，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任，股東的責(zé)任

有應(yīng)當(dāng)審慎審議、簽署股東協(xié)議和公司章程等法律文件；按照約定認(rèn)真履行義

務(wù)和出現(xiàn)有關(guān)情形立即書(shū)面通知公司和其他股東。故選AB。

23.基金托管人在基金運(yùn)作中的作用主要表現(xiàn)在___o

?A.基金托管人的介入，使基金資產(chǎn)的所有權(quán)、使用權(quán)與保管權(quán)分離，從

而可以防止基金財(cái)產(chǎn)挪作他用，有效保障資產(chǎn)安全

?B.有利于完善基金公司的內(nèi)部控制

?C.提高基金管理人的運(yùn)作效率

?D.有利于保護(hù)基金份額持有人的權(quán)益

正確答案:A

正確答案:D

［解析］此題考查基金托管人在基金運(yùn)作中的作用，其對(duì)完善基金公司的內(nèi)部控

制和提高基金管理人的運(yùn)作效率是沒(méi)有作用的。A、D兩項(xiàng)是其作用。故選AD。

24.歷史數(shù)據(jù)法中有關(guān)歷史數(shù)據(jù)包括____。

?A.各類型資產(chǎn)的收益率數(shù)據(jù)

?B.以標(biāo)準(zhǔn)差衡量的風(fēng)險(xiǎn)水平數(shù)據(jù)

?C.不同類型資產(chǎn)之間的風(fēng)險(xiǎn)水平數(shù)據(jù)

?D.預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)

正確答案:A

正確答案:B

正確答案:C

［解析］歷史數(shù)據(jù)只包括已存在的歷史收益，沒(méi)有預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)。故選ABC。

25.目前，對(duì)個(gè)人投資者從基金收益分配中獲得的,要由相應(yīng)的代扣代繳

義務(wù)人在向基金派發(fā)收益時(shí)，代扣代繳個(gè)人所得稅。

?A.買(mǎi)賣(mài)股票差價(jià)收入

?B.股票的股利收入

?C.企業(yè)債券的利息收入

?D.儲(chǔ)蓄存儲(chǔ)利息收入

正確答案:B

正確答案:C

正確答案:D

［解析］個(gè)人投資者從基金分配中獲得的股票的股利收入、企業(yè)債券的利息收

入、儲(chǔ)蓄存儲(chǔ)利息收入，由上市公司發(fā)行債券的企業(yè)和銀行在向基金支付上述

收入時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。故選BCD。

26.基金宣傳推介材料中可能涉及的違規(guī)行為包括o

?A.使用可能使投投者認(rèn)為沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)的詞語(yǔ)

?B.承諾收益或承擔(dān)損失

?C.明確提示風(fēng)險(xiǎn)

?D.預(yù)測(cè)收益率

正確答案:A

正確答案:B

正確答案:D

［解析］基金宣傳推介材料中可能涉及的違規(guī)行為包括：使用可能使投資者認(rèn)為

沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)的詞語(yǔ)，承諾收益或承擔(dān)損失，預(yù)測(cè)收益率。故選ABD。

27.有下列情形之一的，封閉式基金應(yīng)當(dāng)終止上市。

?A.基金合同期限屆滿

?B.基金份額持有人不足1000人

?C.基金折價(jià)率連續(xù)20個(gè)工作日超過(guò)20%的

?D.基金份額總額低于核準(zhǔn)的規(guī)模

正確答案:A

正確答案:B

［解析］《證券投資基金法》第五十條規(guī)定：基金份額上市交易后，有下列情形

之一的，由證券交易所終止其上市交易，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案：

①不再具備本法第四十八條規(guī)定的上市交易條件；②基金合同期限屆滿；③基

金份額持有人大會(huì)決定提前終止上市交易；④基金合同約定的或者基金份額上

市交易規(guī)則規(guī)定的終止上市交易的其他情形?！蹲C券投資基金法》第四十八條

規(guī)定，基金份額上市交易，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：①基金的募集符合本法規(guī)定；

②基金合同期限為5年以上；③基金募集金額不低于2億元人民幣；④基金份

額持有人不少于1000人；⑤基金份額上市交易規(guī)則規(guī)定的其他條件。故選

ABo

28.代辦登記業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，可以接受基金管理人的委托，開(kāi)辦下列____業(yè)務(wù)。

?A.建立基金份額賬戶

?B.基金份額登記

?C.確認(rèn)基金交易

?D.代理發(fā)放紅利

正確答案:A

正確答案:B

正確答案:C

正確答案：D

［解析］代辦登記業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)可以接受基金管理人的委托，開(kāi)辦下列業(yè)務(wù)：建立

并管理投資者基金份額賬戶；負(fù)責(zé)基金份額登記；確認(rèn)基金交易；代理發(fā)放紅

利；建立并保管基金投資者名冊(cè)；基金合同或者登記代理協(xié)議規(guī)定的其他職

責(zé)。故選ABCD。

29.證券投資基金托管協(xié)議應(yīng)當(dāng)包括____等內(nèi)容。

?A.基金托管人與基金管理人之間的業(yè)務(wù)監(jiān)督、核查

?B.投資指令的發(fā)送、確認(rèn)及執(zhí)行

?C.投資決策

?D.信息披露

正確答案:A

正確答案:B

正確答案:D

［解析］依據(jù)有關(guān)規(guī)定，基金托管協(xié)議主要包括下列內(nèi)容：訂立托管協(xié)議的依

據(jù)、目的和原則；基金托管人與基金管理人之間的業(yè)務(wù)監(jiān)督、核查；基金資產(chǎn)

保管、投資指令的發(fā)送、確認(rèn)及執(zhí)行；交易安排；基金資產(chǎn)凈值計(jì)算和會(huì)計(jì)核

算；基金收益分配；基金份額持有人名冊(cè)的登記與保管；基金信息披露；基金

托管人和基金管理人的更換條件及更換程序；基金管理人的報(bào)酬和基金托管人

托管費(fèi)的支付方法、支付方式和支付時(shí)間等。故選ABD。

30.開(kāi)放式基金的成立需滿足以下條件____。

?A.基金份額總額超過(guò)核準(zhǔn)的最低基金份額總額

?B.基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)的份額總額的80%

?C.基金份額持有人人數(shù)達(dá)到1000人以上

?D.基金份額持有人人數(shù)達(dá)到200人以上

正確答案:A

正確答案:D

［解析］開(kāi)放式基金募集期限屆滿時(shí)，基金份額總額超過(guò)核準(zhǔn)的最低基金份額總

額；基金份額持有人人數(shù)達(dá)到200人以上。可聘請(qǐng)法定機(jī)構(gòu)險(xiǎn)資，在收到驗(yàn)資

報(bào)告10日內(nèi)，辦理基金備案手續(xù)。故選AD。

31.下列基金資產(chǎn)賬戶中，屬于以托管人和基金聯(lián)名的方式開(kāi)立的賬戶有

?A.銀行存款賬戶

?B.結(jié)算備付金賬戶

?C.上海證券交易所證券賬戶

?D.深圳證券交易所證券賬戶

正確答案:C

正確答案:D

［解析］基金銀行存款賬戶是以基金名義在銀行開(kāi)立的；結(jié)算備付金賬戶是以托

管人名義在中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司開(kāi)立的；證券賬戶是以托管人和基

金聯(lián)名的方式在中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司開(kāi)立的；全國(guó)銀行間市場(chǎng)債券

托管賬戶是以基金名義在中央國(guó)債登記結(jié)算有限公司開(kāi)立的。故選CD。

32.按照公司成長(zhǎng)性分類，可以將股票分為。

?A.穩(wěn)定類股票

?B.增長(zhǎng)類股票

?C.收益類股票

?D.價(jià)值類股票

正確答案:B

正確答案:C

［解析］按照公司成長(zhǎng)性分類，可以將股票分為增長(zhǎng)類股票和收益類股票。故選

BCo

33.《證券投資基金法》規(guī)定基金管理人不得有下列行為o

?A.將其固有財(cái)產(chǎn)或者他人財(cái)產(chǎn)混同于基金財(cái)產(chǎn)從事證券投資

?B.不公平地對(duì)待其管理的不同基金財(cái)產(chǎn)

?C.利用基金財(cái)產(chǎn)為基金份額持有人以外的第三人牟取利益

?D.向基金份額持有人違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失

正確答案:A

正確答案:B

正確答案:C

正確答案:D

［解析］《證券投資基金法》第二十條規(guī)定基金管理人不得有下列行為：①將其

固有財(cái)產(chǎn)或者他人財(cái)產(chǎn)混同于基金財(cái)產(chǎn)從事證券投資；②不公平地對(duì)待其管理

的不同基金財(cái)產(chǎn)；③利用基金財(cái)產(chǎn)為基金份額持有人以外的第三人牟取利益；

④向基金份額持有人違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失；⑤依照法律、行政法規(guī)有關(guān)

規(guī)定，由國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定禁止的其他行為。故選ABCD。

34.證券投資基金份額持有人按其持有的份額享有____法定權(quán)益。

?A.資產(chǎn)所有權(quán)

?B.收益分配權(quán)

?C.剩余資產(chǎn)分配權(quán)

?D.資產(chǎn)管理權(quán)

正確答案：A

正確答案:B

正確答案:C

［解析］《證券投資基金管理暫行辦法》規(guī)定，基金份額持有人享有下列權(quán)利:

出席或者委派代表出席基金份額持有人大會(huì)；取得基金收益；監(jiān)督基金經(jīng)營(yíng)情

況，獲取基金業(yè)務(wù)及財(cái)務(wù)狀況的資料；取得基金清算后的剩余資產(chǎn)等。故選

ABCO

35.行為金融的BSV模型認(rèn)為，投資者在進(jìn)行決策時(shí)會(huì)產(chǎn)生的偏差有____。

?A.反應(yīng)不足偏差

?B.反應(yīng)過(guò)度偏差

?C.保守性偏差

?D.選擇性偏差

正確答案:C

正確答案:D

［解析］反應(yīng)不足或反應(yīng)過(guò)度這兩種偏差常常導(dǎo)致投資者產(chǎn)生的兩種錯(cuò)誤決策。

這是行為金融學(xué)的內(nèi)容。故選CD。

三、判斷題

36.從投資者的地位來(lái)看，契約型基金的投資者權(quán)力大于公司型基金的投資者。

A.正確

B.錯(cuò)誤V

［解析］契約型基金依據(jù)基金合同成立?；鹜顿Y者盡管也可以通過(guò)持有人大會(huì)

表達(dá)意見(jiàn)，但與公司型基金的股東大會(huì)相比，契約型基金持有人大會(huì)賦予基金

持有者的權(quán)利相對(duì)較小。

37.隨著證券數(shù)量的不斷增加，組合的風(fēng)險(xiǎn)將會(huì)不斷趨于上升。

A.正確

B.錯(cuò)誤V

［解析］組合風(fēng)險(xiǎn)和證券數(shù)量成反比。

38.與資產(chǎn)配置的歷史數(shù)據(jù)法相比，情景綜合分析法對(duì)預(yù)測(cè)技能要求不高。

A.正確

B.錯(cuò)誤V

［解析］與資產(chǎn)配置的歷史數(shù)據(jù)法相比，情景綜合分析法對(duì)預(yù)測(cè)技能要求更高。

39.滿足同一風(fēng)險(xiǎn)水平下能夠令期望投資收益率最小化的資產(chǎn)組合或者是在同一

期望投資收益率下風(fēng)險(xiǎn)最大的資產(chǎn)組合形成了有效市場(chǎng)前沿發(fā)。

A.正確

B.錯(cuò)誤V

［解析］滿足同一風(fēng)險(xiǎn)水平下能夠令期望投資收益率最大化（而非最小化）的資

產(chǎn)組合或者是在同一期望投資收益率下風(fēng)險(xiǎn)最小（而非最大）的資產(chǎn)組合形成

了有效市場(chǎng)前沿線。

40.在公司型基金中，基金資本是指基金公司在工商注冊(cè)登記的資本數(shù)量。

A.正確V

B.錯(cuò)誤

［解析］在公司型基金中，基金資本是指基金公司在工商注冊(cè)登記的資本數(shù)量。

41.根據(jù)《證券投資基金托管資格管理辦法》的規(guī)定，申請(qǐng)基金托管資格的商業(yè)

銀行，應(yīng)當(dāng)具備獨(dú)立的數(shù)據(jù)和業(yè)務(wù)操作備份系統(tǒng)。

A.正確V

B.錯(cuò)誤

［解析］根據(jù)《證券投資基金托管資格管理方法》的規(guī)定，申請(qǐng)基金托管資格的

商業(yè)銀行，應(yīng)當(dāng)具備獨(dú)立的數(shù)據(jù)和業(yè)務(wù)操作備份系統(tǒng)。

42.證券投資基金銀行存款賬戶可以以托管人名義在銀行開(kāi)立。

A.正確

B.錯(cuò)誤V

［解析］證券投資基金銀行存款賬戶須以證券基金的名義開(kāi)立，不得以托管人名

義開(kāi)立。

43.貨幣市場(chǎng)工具通常指到期不足2年的短期金融工具。

A.正確

B.錯(cuò)誤V

［解析］貨幣市場(chǎng)工具通常指到期不足1年的短期金融工具。

44.投資者繳納基金認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)時(shí)，基金合同成立。

A.正確V

B.錯(cuò)誤

［解析］投資者繳納基金份額認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)時(shí)，即表明其對(duì)基金合同的承認(rèn)和接受，

此時(shí)基金合同成立。

45.基金運(yùn)作階段是基金托管人全面行使職責(zé)的準(zhǔn)備階段。

A.正確

B.錯(cuò)誤V

［解析］基金募集階段是基金托管人全面行使職責(zé)的準(zhǔn)備階段。

46.對(duì)金融機(jī)構(gòu)（包括銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)）買(mǎi)賣(mài)基金的差價(jià)收入征收營(yíng)業(yè)

稅。

A.正確V

B.錯(cuò)誤

［解析］法律規(guī)定對(duì)金融機(jī)構(gòu)（包括銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)）買(mǎi)賣(mài)基金的差價(jià)收

入征收營(yíng)業(yè)稅。

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