第五章債券-4[復制]您的姓名：[填空題]*_________________________________1.組合型選擇題根據舉借債務和對籌集資金使用方向的規定，國債可分為【】。Ⅰ.赤字國債Ⅱ.建設國債Ⅲ.戰爭國債Ⅳ.特種國債[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ答案解析：可將國債分為赤字國債、建設國債、戰爭國債和特種國債。2.組合型選擇題關于中小非金融企業集合票據的發行與承銷，下列說法正確的有【】。[單選題]*Ⅰ．企業發行集合票據應在交易商協會注冊，一次注冊、一次發行Ⅱ．任一企業集合票據募集資金額不超過1億元人民幣，單支集合票據注冊金額不超過5億元人民幣Ⅲ．企業發行集合票據應披露集合票據債項評級、各企業主體信用評級以及專業信用增進機構【若有】主體信用評級Ⅳ．企業發行集合票據應由符合條件的承銷機構承銷A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：企業發行集合票據應遵守國家相關法律法規，任一企業集合票據待償還余額不得超過該企業凈資產的40%。任一企業集合票據募集資金額不超過2億元人民幣，單支集合票據注冊金額不超過10億元人民幣。3.組合型選擇題金融債券的發行主體有【】。Ⅰ．政策性銀行Ⅱ．商業銀行Ⅲ．企業集團財務公司Ⅳ．金融租賃公司和汽車金融公司[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：金融債券的發行主體有：①政策性銀行；②商業銀行；③企業集團財務公司；④金融租賃公司和汽車金融公司；⑤其他金融機構。4.組合型選擇題可轉換公司債券一般要經股東大會或董事會決議通過才能發行，而且在發行時，應在發行條款中規定【】。Ⅰ.轉換期限Ⅱ.轉換條件Ⅲ.轉換利率Ⅳ.轉換價格[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ答案解析：可轉換公司債券一般要經股東大會或董事會的決議通過才能發行，而且在發行時，應在發行條款中規定轉換期限和轉換價格。5.組合型選擇題流通國債是指可以在流通市場上交易的國債，它具有【】的特點。Ⅰ.自由轉讓Ⅱ.主要吸納儲蓄資金Ⅲ.短期性Ⅳ.自由認購[單選題]*A.Ⅰ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅱ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ答案解析：流通國債是指可以在流通市場上交易的國債，它具有自由轉讓、自由認購的特點。6.組合型選擇題商業銀行發行金融債券應具備的條件有【】。Ⅰ．具有良好的公司治理機制Ⅱ．核心資本充足率不低于4%Ⅲ．最近3年連續盈利Ⅳ．最近3年利潤連續增長[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：商業銀行發行金融債券應具備的條件包括：①具有良好的公司治理機制；②核心資本充足率不低于4%；③最近3年連續盈利；④貸款損失準備計提充足；⑤風險監管指標符合監管機構的有關規定；⑥最近3年沒有重大違法、違規行為；⑦中國人民銀行要求的其他條件。7.組合型選擇題我國1981年后發行的國債品種有【】。Ⅰ.儲蓄國債Ⅱ.記賬式國債Ⅲ.儲蓄國債【憑證式】Ⅳ.人民勝利折實公債[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：目前我國發行的普通國債有記賬式國債、儲蓄國債【憑證式】和儲蓄國債【電子式】。人民勝利折實公債是1950年發行的。8.組合型選擇題下列各選項中，屬于中小非金融企業集合票據特點的是【】。Ⅰ.一次注冊，一次或多次發行Ⅱ.任一企業集合票據待償還金額不得超過該企業凈資產的40%Ⅲ.任一企業集合票據募集資金額不得超過2億元人民幣Ⅳ.單只集合票據注冊金額不超過10億元人民幣[單選題]*A.Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：中小非金融企業發行集合票據，應在中國銀行間交易商協會注冊，一次注冊，一次發行。任一企業集合票據待償還金額不得超過該企業凈資產的40%；任一企業集合票據募集資金金額不超過2億元人民幣，單只集合票據的注冊金額不超過10億元人民幣。9.組合型選擇題下列關于商業銀行次級債務的表述，正確的是【】。Ⅰ.固定期限不低于5年【含5年】Ⅱ.發行須向原中國銀監會提出申請Ⅲ.目標債權人可為自然人Ⅳ.索償權排在存款和其他負債之后[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：商業銀行次級債務是指固定期限不低于5年【包括5年】，除非銀行倒閉或清算，不用于彌補銀行日常經營損失，且該項債務的索償權排在存款和其他負債之后的商業銀行長期債務。商業銀行發行次級定期債務，須向原銀監會提出申請，提交可行性分析報告、招募說明書、協議文本等規定的資料。募集方式為由銀行向目標債權人定向募集。目標債權人為企業法人。10.組合型選擇題下列關于外國債券的說法中，正確的是【】。Ⅰ.在美國發行的外國債券稱為揚基債券Ⅱ.在日本發行的外國債券稱為武士債券Ⅲ.外國債券的面值貨幣與發行市場屬于同一個國家Ⅳ.外國債券的發行人與發行市場屬于同一個國家[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、ⅡD.Ⅲ、Ⅳ答案解析：外國債券的特點是債券發行人屬于一個國家，債券的面值貨幣和發行市場則屬于另一個國家。外國債券是一種傳統的國際債券。在美國發行的外國債券稱為揚基債券，它是由非美國發行人在美國債券市場發行的吸收美元資金的債券。在日本發行的外國債券稱為武士債券，它是由非日本發行人在日本債券市場發行的以日元為面值的債券。11.組合型選擇題下列屬于中小非金融企業集合票據的特點的是【】。Ⅰ.一次注冊、一次或多次發行Ⅱ.任一企業集合票據待償還余額不得超過該企業凈資產的40%Ⅲ.任一企業集合票據募集資金額不得超過2億元人民幣Ⅳ.單只集合票據注冊金額不超過10億元人民幣[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：中小非金融企業發行集合票據，應依據《銀行間債券市場非金融企業債務融資工具注冊規則》在中國銀行間市場交易商協會注冊，一次注冊、一次發行。任一企業集合票據待償還余額不得超過該企業凈資產的40%，任一企業集合票據募集資金額不超過2億元人民幣，單只集合票據注冊金額不超過10億元人民幣。12.組合型選擇題一般來講，債券因具有固定的【】，因而在二級市場上其市場價格相對于股票價格而言比較穩定。[單選題]*Ⅰ.交易市場Ⅱ.票面利率Ⅲ.償還期限Ⅳ.流通方式A.Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：在二級市場上，債券因其利率固定、償還期限固定，市場價格也較穩定；而股票無固定期限和利率，受各種宏觀因素和微觀因素的影響，市場價格波動頻繁，漲跌幅度較大。13.組合型選擇題一般來說，商業銀行發行金融債券應具備【】條件。[單選題]*Ⅰ．最近3年連續盈利Ⅱ．貸款損失準備計提充足Ⅲ．核心資本充足率不低于8%Ⅳ．最近3年沒有重大違法、違規行為A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ答案解析：商業銀行發行金融債券應具備以下條件：①具有良好的公司治理機制；②核心資本充足率不低于4%；③最近3年連續盈利；④貸款損失準備計提充足；⑤風險監管指標符合監管機構的有關規定；⑥最近3年沒有重大違法、違規行為；⑦中國人民銀行要求的其他條件。根據商業銀行的申請，中國人民銀行可以豁免上述所規定的個別條件。14.組合型選擇題一般意義的收益公司債的特點包括【】。Ⅰ.到期日固定Ⅱ.清償時債權排序晚于股票Ⅲ.債券的未付利息可以累加Ⅳ.公司有盈利時才付息[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：收益公司債是指其利息只在公司有盈利時才支付的公司債，即發行公司的利潤扣除各項固定支出后的余額用作債券利息的來源，如果余額不足支付，未付利息可以累加，待公司收益改善后再補發。收益公司債和一般債券相似，具有固定的到期日。15.組合型選擇題以下關于流通國債說法正確的是【??】。Ⅰ．可以在流通市場上交易的國債Ⅱ．可以自由認購、自由轉讓，通常不記名Ⅲ．轉讓價格取決于對該國債的供給與需求Ⅳ．在不少國家，流通國債占國債發行量的大部分[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：流通國債是指可以在流通市場上交易的國債。這種國債可以自由認購、自由轉讓，通常不記名。轉讓價格取決于對該國債的供給與需求，一般在證券市場上進行轉讓，如證券交易所或柜臺市場。在不少國家，流通國債占國債發行量的大部分。16.組合型選擇題以下關于外國債券的描述中，正確的有【】。Ⅰ．外國債券的面值貨幣與發行市場屬于一個國家Ⅱ．外國債券的發行人與發行市場屬于一個國家Ⅲ．在日本發行的外國債券稱為武士債券Ⅳ．在美國發行的外國債券稱為揚基債券[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：外國債券是指某一國家借款人在本國以外的某一國家發行以該國貨幣為面值的債券。它的特點是債券發行人屬于一個國家，債券的面值貨幣和發行市場則屬于另一個國家。外國債券是一種傳統的國際債券。在美國發行的外國債券被稱“揚基債券”，在日本發行的外國債券被稱為“武士債券”。17.組合型選擇題銀行間債券市場包括【】等金融機構進行債券買賣和回購的市場。Ⅰ.商業銀行Ⅱ.保險公司Ⅲ.農村信用聯社Ⅳ.證券公司[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：銀行間債券市場是指依托于中國外匯交易中心暨全國銀行間同業拆借中心【簡稱同業中心)和中央國債登記結算公司【簡稱中央登記公司)的市場，包括商業銀行、農村信用聯社、保險公司、證券公司等金融機構進行債券買賣和回購的市場。18.組合型選擇題影響公司債券再次公開發行的情形有【】。Ⅰ.前一次公開發行的企業債券尚未募足Ⅱ.違反法律規定改變募集資金用途Ⅲ.公開發行的企業債券有違約，仍處于繼續狀態Ⅳ.其他債務發生延遲支付本息，但不處于繼續狀態[單選題]*A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ(正確答案)答案解析：對已公開發行的公司債券或者其他債務有違約或者延遲支付本息的事實，仍處于繼續狀態；違反本法規定，改變公開發行公司債券所募資金的用途。19.組合型選擇題與現貨交易相比，遠期合同交易的特點主要表現在()Ⅰ.遠期合同交易買賣雙方必須簽訂遠期合同Ⅱ.遠期合同交易買賣雙方進行商品交收或交割的時間與達成交易的時間，通常有較長的間隔Ⅲ.遠期合同交易往往要通過正式的磋商、談判，雙方達成一致意見簽訂合同之后才算成立Ⅳ.遠期合同交易通常不要求在規定的場所進行，雙方交易要受到彼此的監督[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：與現貨交易相比，遠期合同交易的特點主要表現在以下幾個方面：(1)遠期合同交易買賣雙方必須簽訂遠期合同，而現貨交易則無此必要。(2)遠期合同交易買賣雙方進行商品交收或交割的時間與達成交易的時間，通常有較長的間隔，相差的時間達幾個月是經常的事情，有時甚至達一年或一年以上，而現貨交易通常是現買現賣，即時交收或交割，即便有一定的時間間隔，也比較短。(3)遠期合同交易往往要通過正式的磋商、談判，雙方達成一致意見簽訂合同之后才算成立，而現貨交易則隨機性較大，方便靈活，沒有嚴格的交易程序。(4)遠期合同交易通常要求在規定的場所進行，雙方交易要受到第三方的監控，以便函交易處于公開、公平、公正的狀況，因而能有效地防止不正當行為，以維護市場交易秩序；而現貨交易不受過多的限制，因此也易產生一些非法行為。故第Ⅳ項錯誤。20.組合型選擇題在證券交易所交易的債券，按照交割日期的不同，可分為【】。Ⅰ.普通日交割Ⅱ.當日交割Ⅲ.約定日交割Ⅳ.前一日交割[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、(正確答案)D.Ⅰ、Ⅱ、答案解析：在證券交易所交易的債券，按照交割日期的不同，可分為當日交割、普通日交割和約定日交割三種。21.組合型選擇題債券的票面利率受【】的影響。Ⅰ.債券的面值Ⅱ.債券期限長短Ⅲ.籌資者的資信Ⅳ.市場利率水平[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券票面利率的影響因素包括：①借貸資金市場利率水平。②籌資者的資信。③債券期限長短。22.組合型選擇題債券的票面要素包括【】。[單選題]*Ⅰ．債券的票面價值Ⅱ．債券的到期期限Ⅲ．債券的票面利率Ⅳ．債券發行者名稱A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券作為證明債權債務關系的憑證，一般以有一定格式的票面形式來表現。通常，債券票面上有四個基本要素：①債券的票面價值；②債券的到期期限；③債券的票面利率；④債券發行者名稱。23.組合型選擇題債券的形態【】。Ⅰ.實物債券Ⅱ.憑證式債券Ⅲ.記賬式債券Ⅳ.電子化債券[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券按形態分類，可分為實物債券、憑證式債券和記賬式債券。24.組合型選擇題債券發行人在確定債券期限時，要考慮多種因素的影響，其主要因素包括【】。Ⅰ.資金使用方向Ⅱ.市場利率變化Ⅲ.債券的變現能力Ⅳ.債券持有人的資信[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ答案解析：債券發行人在確定債券期限時，要考慮多種因素的影響，其主要因素包括市場利率變化、資金使用方向和債券的變現能力。25.組合型選擇題債券風險較小的原因是【】。Ⅰ.公司破產時債券償付在前Ⅱ.債券的市場價格較穩定Ⅲ.利息是費用范圍，不受公司盈利影響Ⅳ.債券沒有固定的期限[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券風險相對較小的原因包括：①債券利息是公司的固定支出，屬于費用范圍；②清理資產有余額償還時，債券償付在前；③在二級市場上，債券因其利率固定、期限固定，市場價格也較穩定。26.組合型選擇題債券根據發行主體不同，分為【】。Ⅰ.公司債券Ⅱ.國債Ⅲ.政府債券Ⅳ.金融債券[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券根據發行主體不同，分為政府債券、公司債券和金融債券。27.組合型選擇題債券投資風險相對低于股票投資，是因為【】。Ⅰ.債券利息是公司固定支出，屬于費用范圍；股票的股息紅利是公司利潤一部分，公司有盈利才能支付Ⅱ.倘若公司破產，清理資產有余額償還時，債券償付在前，股票償付在后Ⅲ.在二級市場上，債券因其利率固定、期限固定，市場價格也較穩定；而股票無固定期限和利率，市場價格波動頻繁Ⅳ.債券的投資收益高于股票[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券風險相對較小：①債券利息是公司的固定支出，屬于費用范圍；②清理資產有余額償還時，債券償付在前；③在二級市場上，債券因其利率固定、期限固定，市場價格也較穩定。股票風險較大：①股票的股息紅利是公司利潤的一部分，公司有盈利才能支付，而且支付順序列在債券利息支付和納稅之后；②清理資產有余額償還時股票償付在債券之后；③股票無固定期限和利率，受各種宏觀因素和微觀因素的影響，市場價格波動頻繁，漲跌幅度較大。28.組合型選擇題政府發行中期國債籌集的資金用于【】。Ⅰ.臨時周轉Ⅱ.彌補赤字Ⅲ.投資Ⅳ.調節經濟[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ(正確答案)答案解析：中期國債是指償還期限在1年以上10年以下的國債。政府發行中期國債、籌集的資金或用于彌補赤字，或用于投資，不再用于臨時周轉。29.組合型選擇題中小非金融企業發行集合票據應披露【】。Ⅰ.集合票據債項評級Ⅱ.各企業主體信用評級Ⅲ.專業信用增進機構【若有】主體信用評級Ⅳ.內幕信息[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)答案解析：中小非金融企業發行集合票據應披露集合票據債項評級、各企業主體信用評級以及專業信用增進機構【若有】主體信用評級。30.組合型選擇題我國證券公司債券【】。Ⅰ.不屬于金融債券Ⅱ.約定在一定期限內還本付息Ⅲ.包括證券公司短期融資券Ⅳ.由證券公司依法發行[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：證券公司債券是指證券公司依法發行的、約定在一定期限內還本付息的有價證券，屬于金融債券。證券公司債券包括普通債券、短期融資債券和次級債務。31.組合型選擇題以下關于商業銀行次級債券的說法正確的有【】。Ⅰ.不屬于企業債券Ⅱ.本金和利息的清償順序列于商業銀行股權資本之后Ⅲ.本金和利息的清償順序列于商業銀行存款和其他負債之后Ⅳ.由商業銀行發行[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：商業銀行次級債券是指商業銀行發行的、本金和利息的清償順序列于商業銀行其他負債之后、先于商業銀行股權資本的債券。商業銀行次級債券屬于金融債券。32.組合型選擇題公募債券的特點有【】。Ⅰ.持有人數多Ⅱ.發行量大Ⅲ.流動性好Ⅳ.對象一般限定為機構投資者[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：公募債券是指發行人向不特定的社會公眾投資者公開發行的債券。公募債券的發行量大，持有人數眾多，可以在公開的證券市場上市交易，流動性好。33.組合型選擇題信用風險會受到發行人的【】等因素的影響。Ⅰ.經營能力Ⅱ.盈利水平Ⅲ.事業穩定程度Ⅳ.規模大小[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：信用風險是指交易對手未能履行約定契約中的義務而造成經濟損失的風險，它主要受證券發行人的經營能力、盈利水平、事業穩定程度及規模大小等因素影響。34.組合型選擇題關于地方政府債券，以下說法正確的有【】。Ⅰ.專項債券的償還通常以本地區的財政收入作擔保Ⅱ.一般責任債券的償還通常以項目建成后取得的收入作保證Ⅲ.專項債券的償還通常以項目建成后取得的收入作保證Ⅳ.一般責任債券的償還通常以本地區的財政收入作擔保[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ答案解析：地方政府債券按資金用途和償還資金來源分類，通常可以分為：①一般責任債券【普通債券】，是指地方政府為緩解資金緊張或解決臨時經費不足而發行的債券，不與特定項目相聯系，其還本付息得到發行政府信譽和稅收的支持；②專項債券【收益擔保債券】，是指為籌集資金建設某項具體工程而發行的債券，與特定項目或部分特定稅收相聯系，其還本付息來自投資項目的收益、收費及政府特定的稅收或補貼。35.組合型選擇題債券投資風險相對低于股票投資，是因為【】。Ⅰ.債券市場價格波動性大，收益率高Ⅱ.債券利息支付先于股息紅利分配Ⅲ.債券市場價格相對穩定Ⅳ.倘若公司破產，債券償付在前，股票償付在后[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：股票風險比債券風險高，這是因為：①債券利息是公司的固定費用支出；股票的股息紅利是公司利潤的一部分，而且支付順序列在債券利息支付和納稅之后。②倘若公司破產，債券償付在前，股票償付在后。③在二級市場上，債券因其利率和期限固定，市場價格也較穩定；而股票無固定期限和利率，市場價格波動頻繁，漲跌幅度較大。36.組合型選擇題企業公開發行企業債券必須符合的條件有【】。Ⅰ.財務會計制度符合國家規定Ⅱ.所籌資金用途符合國家產業政策Ⅲ.經濟效益良好，發行前連續三年盈利Ⅳ.累計債券余額不超過凈資產額【包括少數股東權益】的40%[單選題]*A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：除Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ四項外，企業發行企業債券還必須符合下列條件：①企業規模達到國家規定的要求；②具有償債能力；③企業發行企業債券的總面額不得大于該企業的自有資產凈值。37.組合型選擇題債券的投資收益來自【】。Ⅰ.利息收益Ⅱ.資本利得Ⅲ.再投資收益Ⅳ.分紅收益[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券收益體現在三個方面：①利息收入；②資本利得，即債權人在證券市場進行債券買賣獲得的價差收入；③再投資收益，即投資債券所獲現金流量再投資的利息收入，也受市場收益率變化的影響。38.組合型選擇題下列選項中，屬于政府債券的特征的是【】。Ⅰ.安全性高Ⅱ.流通性強Ⅲ.免稅待遇Ⅳ.一種所有權憑證[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)答案解析：政府債券具有如下特征：①安全性高。在各類債券中，政府債券的信用等級是最高的，通常被稱為“金邊債券”。②收益穩定。政府債券信用度最高，風險最小，收益穩定。③流通性強。政府債券的發行量大、信用好、競爭力強、市場屬性好，不僅可以在證券交易所上市交易，還可以在場外市場進行買賣。④免稅待遇。為了鼓勵人們投資政府債券，大多數國家規定，購買者可以享受免稅待遇。39.組合型選擇題資產證券化的有關當事人包括【】。Ⅰ.信用增級機構和信用評級機構Ⅱ.特定目的機構或特定目的受托人Ⅲ.原始權益人Ⅳ.資金和資產存管機構[單選題]*A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：資產證券化的有關當事人包括：發起人【原始權益人】、特定目的機構或特定目的受托人【SPV】、資金和資產存管機構、信用增級機構、信用評級機構、承銷人、證券化產品投資者，即證券化產品發行后的持有人。40.組合型選擇題企業集團財務公司發行金融債券應具備的條件有【】。Ⅰ.具有良好的公司治理機制Ⅱ.發行金融債券后，資本充足率不低于百分之十Ⅲ.風險監管指標符合監管機構的有關規定Ⅳ.最近三年沒有重大違法、違規行為[單選題]*A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ答案解析：根據《全國銀行間債券市場金融債券發行管理辦法》【中國人民銀行2005年4月27日發布】和《中國銀監會關于企業集團財務公司發行金融債券有關問題的通知》【銀監發[2007]58號】，企業集團財務公司發行金融債券應具備以下條件：①具有良好的公司治理結構、完善的投資決策機制、健全有效的內部管理和風險控制制度及相應的管理信息系統；②具有從事金融債券發行的合格專業人員；③依法合規經營，符合中國銀監會有關審慎監管的要求，風險監管指標符合監管機構的有關規定；④財務公司已發行、尚未兌付的金融債券總額不得超過其凈資產總額的100％，發行金融債券后，資本充足率不低于l0％；⑤財務公司設立1年以上，經營狀況良好，申請前一年利潤率不低于行業平均水平，且有穩定的盈利預期；⑥申請前一年，不良資產率低于行業平均水平，資產損失準備撥備充足；⑦申請前一年，注冊資本金不低于3億元人民幣，凈資產不低于行業平均水平；⑧近3年無重大違法違規記錄；⑨無到期不能支付債務；⑩中國人民銀行和中國銀監會規定的其他條件。41.組合型選擇題一般意義的收益公司債的特點包括【】。Ⅰ.到期日固定Ⅱ.清償時債權排序晚于股票Ⅲ.債券的未付利息可以累加Ⅳ.公司有盈利時才付息[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ答案解析：收益公司債券有固定到期日，清償時債權先于股票。但其利息只在公司有盈利時才支付，如果余額不足支付，未付利息可以累加，待公司收益增加后再補發。所有應付利息付清后，公司才可對股東分紅。Ⅱ項，收益公司債清償時排序先于股票。42.組合型選擇題中小非金融企業集合票據的投資者保護機制，包括應對【】的有效措施。Ⅰ.發行企業信用評級下降Ⅱ.發行企業追加擔保Ⅲ.信用增進機構財務狀況惡化Ⅳ.發行企業財務狀況惡化[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：企業應在集合票據發行文件中約定投資者保護機制，包括應對任一企業及信用增進機構主體信用評級下降或財務狀況惡化、集合票據債項評級下降以及其他可能影響投資者利益情況的有效措施。43.組合型選擇題下列關于債券按付息方式分類中,說法正確的是【】。Ⅰ.零息債券是指存續期間沒有利息支付，到期時一次性獲得本息Ⅱ.附息債券又可分為固定利率債券和浮動利率債券兩大類Ⅲ.可以根據合約條款推遲支付定期利率的息票累積債券被稱為緩息債券Ⅳ.息票累積債券規定了票面利率[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ(正確答案)答案解析：零息債券是指債券合約未規定利息支付的債券，故第Ⅰ項說法錯誤。有些附息債券可以根據合約條款推遲支付定期利率，故被稱為“緩息債券”，故第Ⅲ項說法錯誤。44.組合型選擇題短期國債的一般特征是【】。Ⅰ.償還期為1年以內Ⅱ.流動性強Ⅲ.在貨幣市場占有重要地位Ⅳ.償還期為2年或者2年以內[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：短期國債一般指償還期限為1年以內的國債，具有周期短及流動性強的特點，在貨幣市場上占有重要地位。45.組合型選擇題對我國記賬式國債，下列說法正確的有【】。Ⅰ.由財政部面向全社會各類投資者發行Ⅱ.通過無紙化方式發行，以電子記賬方式記錄債權Ⅲ.不可以上市交易Ⅳ.可以流通轉讓[單選題]*A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)答案解析：我國記賬式國債是由財政部面向全社會各類投資者、通過無紙化方式發行的、以電子記賬方式記錄債權并可以上市和流通轉讓的債券。它的特點有：①可以上市轉讓，流通性好；②可以記名、掛失，無券形式發行可以防止證券的遺失、被竊與偽造，安全性好；③通過證券交易所電腦網絡發行，可以降低證券的發行成本；④期限有長有短，但更適合短期國債的發行；⑤上市后價格隨行就市，具有一定的風險。46.組合型選擇題外國債券在發行法律方面的特性有【】。Ⅰ.不受發行地所在國有關法規的管制和約束Ⅱ.受發行地所在國有關法規的管制和約束Ⅲ.必須經官方主管機構批準Ⅳ.不必須經官方主管機構批準[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅳ答案解析：在發行法律方面，外國債券的發行受發行地所在國有關法規的管制和約束，并且必須經官方主管機構批準，而歐洲債券在法律上所受的限制比外國債券寬松得多，它不需要官方主管機構的批準，也不受貨幣發行國有關法令的管制和約束。47.組合型選擇題下列關于債券的說法正確的有【】。Ⅰ.發行債券是公司追加資金的需要，它屬于公司的資本金Ⅱ.股票風險較大，債券風險相對較小Ⅲ.債券通常有規定的票面利率，可獲得固定的利息Ⅳ.債券持有者可以通過市場轉讓，提前收回本金和實現投資收益[單選題]*A.Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：發行債券是公司追加資金的需要，它屬于公司的負債，故第I項說法錯誤。48.組合型選擇題企業在短期融資券注冊有效期內【】的，應重新注冊。Ⅰ.更換審計機構Ⅱ.變更資產評估機構Ⅲ.變更注冊金額Ⅳ.更換主承銷商[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ答案解析：企業在注冊有效期內需更換主承銷商或變更注冊金額的，應重新注冊。交易商協會不接受注冊的，企業可于6個月后重新提交注冊文件。49.組合型選擇題公司在發行不動產抵押公司債券時通常用作抵押的有【】Ⅰ.有價證券Ⅱ.藝術品Ⅲ.房屋Ⅳ.土地[單選題]*A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：不動產抵押公司債券是以公司的不動產【如房屋、土地、設備等】作抵押而發行的債券，是抵押證券的一種。50.組合型選擇題下列關于期貨交易的說法，錯誤的有【】。Ⅰ.期貨合約在交易所內交易，具有公開性Ⅱ.期貨合約是標準化合約Ⅲ.期貨合約的結算通過專門的結算公司，投資者需要對對方負責，存在信用風險Ⅳ.期貨合約具備對沖機制，履約回旋余地較大，實物交割比例極低，交易價格不受最小價格變動單位限定和日交易振幅規定[單選題]*A.Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ答案解析：期貨合約的結算通過專門的結算公司，這是獨立于買賣雙方的第三方，投資者無須對對方負責，不存在信用風險，而只有價格變動的風險。第Ⅲ項說法錯誤；期貨合約具備對沖機制、履約回旋余地較大，實物交割比例極低，交易價格受最小價格變動單位限定和日交易振幅限定。第Ⅳ項說法錯誤。51.組合型選擇題政府債券的發行主體有【】。Ⅰ.中央政府Ⅱ.地方政府Ⅲ.中央國有大型企業Ⅳ.地方國有大型企業[單選題]*A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ(正確答案)C.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ答案解析：政府債券的發行主體是政府，主要包括中央政府和地方政府。52.組合型選擇題關于資產證券化的基本運作程序，下列說法中，正確的有【】。Ⅰ.重組現金流，構造證券化資產Ⅱ.完善交易結構，進行信用增級Ⅲ.組建特殊目的機構，提高資本化程度Ⅳ.資產支持證券的信用評級[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ答案解析：資產證券化的具體操作流程：①重組現金流，構造證券化資產【第Ⅰ項】；②組建特殊目的機構，實現真實出售，達到破產隔離；③完善交易結構，進行信用增級【第Ⅱ項】；④資產證券化的信用評級；⑤安排證券銷售【方式可以是包銷或代銷】，向發起人支付；⑥掛牌上市交易及到期支付。第Ⅲ項中的提高資本化程度是錯誤的。故選B。53.組合型選擇題下列關于歐洲債券的說法中，正確的是【】。Ⅰ.由一家或幾家大銀行牽頭，組織十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷Ⅱ.在法律上所受的限制比外國債券寬松得多Ⅲ.投資者的利息收入免繳所得稅Ⅳ.債券發行者、債券發行地點和債券面值所使用的貨幣只能屬于同一國家[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：歐洲債券的特點是債券發行者、債券發行地點和債券面值所使用的貨幣可以分別屬于不同的國家。由于它不以發行市場所在國的貨幣為面值，故也被稱為“無國籍債券”。歐洲債券票面使用的貨幣一般是可自由兌換的貨幣，主要為美元，其次還有歐元、英鎊、日元等。歐洲債券和外國債券在很多方面有一定的差異。在發行方式方面，外國債券一般由發行地所在國的證券公司、金融機構承銷，而歐洲債券則由一家或幾家大銀行牽頭，組織十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷；在發行法律方面，外國債券的發行受發行地所在國有關法規的管制和約束，并且必須經官方主管機構批準，而歐洲債券在法律上所受的限制比外國債券寬松得多，它不需要官方主管機構的批準，也不受貨幣發行國有關法令的管制和約束；在發行納稅方面，外國債券受發行地所在國的稅法管制，而歐洲債券的預扣稅一般可以豁免，投資者的利息收入也免繳所得稅。54.組合型選擇題下列關于銀行間債券市場的說法，正確的有【】。Ⅰ.投資者在銀行間債券市場可進行債券買賣和回購Ⅱ.政策性金融債券目前不在銀行間市場進行交易Ⅲ.銀行間債券市場已經成為我國債券市場的主體部分Ⅳ.銀行間債券市場規模快速擴大，直接融資比例不斷上升[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：目前，銀行間債券市場已成為我國債券市場的主體部分，記賬式國債的大部分、政策性金融債券都在該市場發行并上市交易。第Ⅱ項說法錯誤。55.組合型選擇題下列關于債券信用評級的說法，正確的有【】。Ⅰ.債券信用評級是對債券按期還本付息的可靠程度進行客觀公正的評估Ⅱ.債券信用評級的對象包括企業、國家財政、國家銀行發行的有價債券Ⅲ.信用評級能夠為投資者購買債券和證券市場債券的流通轉讓活動提供信息服務Ⅳ.地方政府、非國家銀行金融機構發行的某些有價證券，有必要進行信用評級[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)答案解析：債券信用評級是以企業或經濟主體發行的有價債券為對象進行的信用評級。債券信用評級大多是企業債券信用評級，是對具有獨立法人資格企業所發行某一特定債券，按期還本付息的可靠程度進行評估，并標示其信用程度的等級。這種信用評級，是為投資者購買債券和證券市場債券的流通轉讓活動提供信息服務。第Ⅰ、Ⅲ項正確；國家財政發行的國庫券和國家銀行發行的金融債券，由于有政府的擔保，因此不參加債券信用評級。地方政府或非國家銀行金融機構發行的某些有價證券，則有必要進行信用評級。第Ⅱ56.組合型選擇題全國銀行間債券市場面向的對象有【】。Ⅰ.商業銀行Ⅱ.保險公司Ⅲ.證券公司Ⅳ.農村信用聯社[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ答案解析：銀行間債券市場是指依托于中國外匯交易中心暨全國銀行間同業拆借中心和中央國債登記結算有限責任公司的，包括商業銀行、農村信用聯社、保險公司、證券公司等金融機構以及一些非金融機構合格投資人進行債券買賣和回購的市場。第Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ均正確，故選A。57.組合型選擇題發行中小非金融企業集合票據，應當披露【】。Ⅰ.信用增進措施Ⅱ.資金償付安排Ⅲ.集合票據債項評級Ⅳ.各企業主體信用評級[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：中小非金融企業發行集合票據應制定償債保障措施，并在發行文件中披露，包括信用增進措施、資金償付安排以及其他償債保障措施。還應披露集合票據債項評級、各企業主體信用評級以及專業信用增進機構【若有】主體信用評級。58.組合型選擇題根據舉借債務對籌集資金使用方向的規定，國債可以分為【】。Ⅰ.赤字國債Ⅱ.建設國債Ⅲ.戰爭國債Ⅳ.普通國債[單選題]*A.Ⅰ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：根據舉借債務對籌集資金使用方向的規定，國債可以分為赤字國債、建設國債、戰爭國債和特種國債。第Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ均正確，故選C。59.組合型選擇題企業債券發行的基本條件包括【】。Ⅰ.企業發行企業債券的總面額不得大于該企業的自有資產凈值Ⅱ.企業經濟效益良好，發行企業債券前連續5年盈利Ⅲ.企業財務會計制度符合國家規定Ⅳ.最近3個會計年度實現的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息[單選題]*A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：企業發行債券的基本條件包括：①企業規模達到國家規定的要求；②企業財務會計制度符合國家規定；③具有償債能力；④企業經濟效益良好，發行企業債券前連續3年盈利；⑤企業發行企業債券的總面額不得大于該企業的自有資產凈值；⑥所籌資金用途符合國家產業政策。“最近3個會計年度實現的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息”屬于公司發行債券的基本條件。60.組合型選擇題債券信用評級的對象包括【】。Ⅰ.國家財政發行的國庫券Ⅱ.國家銀行發行的金融債券Ⅲ.企業發行的債券Ⅳ.地方政府發行的債券[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ答案解析：債券信用評級是以企業或經濟主體發行的有價債券為對象進行的信用評級。國家財政發行的國庫券和國家銀行發行的金融債券，由于有政府的保證，因此不參加債券信用評級。地方政府或非國家銀行金融機構發行的某些有價證券，則有必要進行評級。第Ⅲ、Ⅳ均正確，故選B。61.組合型選擇題金融機構【不包括政策性銀行】發行金融債券申報文件應包括【】。Ⅰ.發行人近2年經審計的財務報告及審計報告Ⅱ.金融債券發行申請報告、募集說明書Ⅲ.發行公告或發行章程、承銷協議Ⅳ.發行人關于本期債券償債計劃及保障措施的專項報告[單選題]*A.Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：其他金融機構【不包括政策性銀行】發行金融債券應向中國人民銀行報送下列文件：①金融債券發行申請報告；②發行人公司章程或章程性文件規定的權力機構的書面同意文件；③監管機構同意金融債券發行的文件；④發行人近3年經審計的財務報告及審計報告；⑤募集說明書；⑥發行公告或發行章程；⑦承銷協議；⑧發行人關于本期債券償債計劃及保障措施的專項報告；⑨信用評級機構出具的金融債券信用評級報告及有關持續跟蹤評級安排的說明；⑩發行人律師出具的法律意見書；?中國人民銀行要求的其他文件。62.組合型選擇題關于利率債和信用債，下列說法有誤的是【】。Ⅰ.正常情況下，利率債的信用風險較大Ⅱ.利率債可能出現本息兌付延期乃至實質性違約的情況Ⅲ.信用債券與政府債券相比最顯著的差異是發行期限不同Ⅳ.信用債比國債有著更高的收益[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ答案解析：由于有政府信用背書，正常情況下利率債的信用風險很小，但不一定對于信用違約絕對“免疫”，也可能出現本息兌付延期乃至實質性違約的情況。故第Ⅰ項說法錯誤。信用債券與政府債券相比最顯著的差異就是存在信用風險，所以信用債券比國債有著更高的收益，某些情況下收益率甚至高達百分之幾十。故第Ⅲ項說法錯誤。63.組合型選擇題地方政府一般債券的發行主體可以有【】。Ⅰ.縣級政府Ⅱ.省政府Ⅲ.自治區政府Ⅳ.直轄市政府[單選題]*A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ答案解析：地方政府一般債券【以下簡稱一般債券】是指省、自治區、直轄市政府【含經省級政府批準自辦債券發行的計劃單列市政府】為沒有收益的公益性項目發行的、約定一定期限內主要以一般公共預算收入還本付息的政府債券。故選A。64.組合型選擇題中國銀行間市場交易商協會【以下簡稱交易商協會】負責受理企業債務融資工具的發行注冊。交易商協會設注冊委員會，注冊委員會通過注冊會議行使職責。下面關于注冊委員會說法正確的是【】。Ⅰ.注冊會議原則上每周召開一次Ⅱ.注冊會議原則上每3天召開一次Ⅲ.注冊會議由5名注冊委員會委員參加Ⅳ.注冊會議由3名注冊委員會委員參加[單選題]*A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ答案解析：交易商協會設立注冊委員會，注冊委員會通過注冊會議行使職責。注冊會議原則上每周召開一次，由5名注冊委員會委員參加。注冊有效期為2年。65.組合型選擇題點擊確認、單向撮合成交的報價包括【】。Ⅰ.公開報價Ⅱ.對話報價Ⅲ.雙邊報價Ⅳ.小額報價[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ答案解析：債券買賣交易中有公開報價、對話報價、雙邊報價和小額報價四種報價方式，前兩者屬于詢價交易方式的范疇，后兩者可通過點擊確認、單向撮合的方式成交。66.組合型選擇題地方政府債券是地方政府根據本地區【】狀況，以承擔還本付息責任為前提，向社會籌集資金的債務憑證。Ⅰ.經濟發展Ⅱ.社會保障Ⅲ.資金需求Ⅳ.財政預算[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：地方政府債券是地方政府根據本地區經濟發展和資金需求狀況，以承擔還本付息責任為前提，向社會籌集資金的債務憑證。第Ⅰ、Ⅲ均正確，故選A。67.組合型選擇題利率期限結構理論是基于【】建立起來的。Ⅰ.市場預期理論Ⅱ.流動性偏好理論Ⅲ.市場分割理論Ⅳ.理性預期理論[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：在任一時點上，都有以下三種因素影響期限結構的形狀：對未來利率變動方向的預期【市場預期理論】、債券預期收益中可能存在的流動性溢價【流動性偏好理論】、市場效率低下或者資金從長期(或短期)市場向短期(或長期)市場流動可能存在的障礙【市場分割理論】。利率期限結構理論就是基于這三種因素分別建立起來的。68.組合型選擇題我國儲蓄國債【電子式】的特點有【】。Ⅰ.采用實名制，不可流通轉讓Ⅱ.采用實名制，可以背書轉讓Ⅲ.收益安全穩定Ⅳ.由財政部負責還本付息、免繳利息稅[單選題]*A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：儲蓄國債【電子式】是指的特點包括：針對個人投資者，不向機構投資者發行；采用實名制，不可流通轉讓；采用電子方式記錄債權；收益安全穩定，由財政部負責還本付息，免繳利息稅；鼓勵持有到期；手續簡化；付息方式較為多樣。69.組合型選擇題下列屬于我國發行普通國債的總體特征的有【】。Ⅰ.規模越來越大Ⅱ.期限越來越長Ⅲ.期限趨于多樣化Ⅳ.發行方式趨于市場化[單選題]*A.Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅲ答案解析：我國發行普通國債的總體特征包括：【1】規模越來越大。【2】期限趨于多樣化。【3】發行方式趨于市場化。70.組合型選擇題證券公司債券募集說明書及其他信息披露文件所引用的【】，應當由具有從事證券服務資格的機構出具。Ⅰ.審計報告Ⅱ.資產評估報告Ⅲ.擔保函Ⅳ.評級報告[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券募集說明書及其他信息披露文件所引用的審計報告、資產評估報告、評級報告，應當由具有從事證券服務業資格的機構出具。第Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ均正確，故選A。71.組合型選擇題儲蓄國債【電子式】與記賬式國債都以電子記賬方式記錄債權，二者不同之處在于【】。Ⅰ.發行對象不同Ⅱ.發行利率確定機制不同Ⅲ.流通或變現方式不同Ⅳ.到期兌付方式不同[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：儲蓄國債【電子式】與記賬式國債二者不同之處在于：發行對象不同；發行利率確定機制不同；流通或變現方式不同；到期前變現收益預知程度不同：記賬式國債二級市場交易價格是由市場決定的，到期前市場價格【凈價】有可能高于或低于發行面值，而儲蓄國債【電子式】在發行時就對提前兌取條件做出規定。72.組合型選擇題下列關于債券報價的說法，正確的有【】。Ⅰ.債券全價報價即買賣雙方實際支付價格Ⅱ.凈價報價的缺點是含混了債券價格漲跌的真實原因Ⅲ.全價報價的優點是把利息累積因素從債券價格中剔出，能更好地反映債券價格的波動程度Ⅳ.凈價報價的缺點是雙方需要計算實際支付價格[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅲ答案解析：全價報價的缺點是含混了債券價格漲跌的真實原因，故第Ⅱ項說法錯誤。凈價報價的優點是把利息累積因素從債券價格中剔除，能更好地反映債券價格的波動程度，故第Ⅲ項說法錯誤。故選C。73.組合型選擇題下列關于附認股權證的公司債券的說法，正確的有【】。Ⅰ.附認股權證的公司債券是公司發行的一種附有認購公司股票權利的債券Ⅱ.這種債券的購買者可以按預先規定的條件在公司發行股票時享有優先購買權Ⅲ.按照附新股認購權和債券本身能否分開來劃分，可以分為可分離型和非分離型Ⅳ.債券持有人在認購公司發行的股票時可以不受認購比例的限制[單選題]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)答案解析：附認股權證的公司債券是公司發行的一種附有認購該公司股票權利的債券。此債券的購買者可以按照預先規定的條件在公司發行股票時享有優先購買權。按照附認股權和債券本身能否分開可劃分為可分離型和非分離型。第Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ均正確，故選D。74.組合型選擇題在實際經濟生活中影響債券利率的主要因素主要包括【】。Ⅰ.債券的票面價值Ⅱ.借貸資金市場利率水平Ⅲ.籌資者的資信Ⅳ.債券期限長短[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：在實際經濟生活中影響債券利率的主要因素主要包括借貸資金市場利率水平、籌資者的資信、債券期限長短等。75.組合型選擇題債券利息的支付方式主要有【】。Ⅰ.息票方式Ⅱ.折扣利息Ⅲ.本息合一Ⅳ.債券替換[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：債券利息的支付方式主要有三種：息票方式、折扣利息和本息合一。76.組合型選擇題下列關于企業債券發行的條款設計，正確的有【】。Ⅰ.企業發行企業債券，應當向債券評信機構申請信用評級Ⅱ.企業公開發行企業債券，累計債券余額不超過企業凈資產【不包括少數股東權益】的40%Ⅲ.企業債券的利率不得高于銀行相同期限居民儲蓄定期存款利率的30%Ⅳ.信用級別低的企業發行企業債券，必須要求擔保[單選題]*A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ(正確答案)C.Ⅰ、ⅢD.Ⅲ、Ⅳ答案解析：企業發行債券，應當向經認可的債券評信機構申請信用評級，第Ⅰ項說法正確；第企業公開發行企業債券，累計債券余額不超過企業凈資產【不包括少數股東權益】的40%，第Ⅱ項說法正確；企業債券的利率不得高于銀行同期居民儲蓄定期存款利率的40％，第Ⅲ項說法錯誤；發行企業債券，擔保并非強制要求。第Ⅳ項說法錯誤。77.組合型選擇題金融債券的發行目的主要包括【】。Ⅰ.籌資用于某種特殊用途Ⅱ.改變金融機構本身資產負債結構Ⅲ.提高被動負債Ⅳ.引進戰略投資者[單選題]*A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ(正確答案)C.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ答案解析：金融債券的發行目的有：①籌資用于某種特殊用途；②改變本身的資產負債結構。第Ⅰ、Ⅱ均正確，故選B。78.組合型選擇題下列屬于資產證券化產品的稱謂有【】。Ⅰ.ABSⅡ.CDOⅢ.CDSⅣ.MBS[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)答案解析：第Ⅰ項為資產支持證券；第Ⅱ項為擔保債務憑證；第Ⅲ項信用違約互換；第Ⅳ項為基于房地產抵押貸款的證券化產品。79.組合型選擇題目前我國發行的普通國債品種包括【】。Ⅰ.記賬式國債Ⅱ.儲蓄國債【憑證式】Ⅲ.儲蓄國債【電子式】Ⅳ.聯名國債[單選題]*A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)D.Ⅱ、Ⅳ答案解析：目前我國發行的普通國債有記賬式國債、儲蓄國債【憑證式】和儲蓄國債【電子式】。80.組合型選擇題我國證券公司短期融資券【】。Ⅰ．不屬于金融債券Ⅱ．在銀行間債券市場發行[單選題]*Ⅲ．以短期融資為目的Ⅳ．約定在一定期限內還本付息A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ答案解析：2004年10月，中國人民銀行制定并發布《證券公司短期融資券管理辦法》，證券公司短期融資券是指證券公司以短期融資為目的，在銀行間債券市場發行的約定在一定期限內還本付息的金融債券。81.組合型選擇題按照付息的方式分類，債券可以分為【】。Ⅰ.附息債券Ⅱ.零息債券Ⅲ.息票累積債券Ⅳ.累進利率債券[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：按照付息的方式分類，債券可以分為附息債券、零息債券和息票累積債券。82.組合型選擇題資產證券化可以提升資產負債管理能力，優化財務狀況。其對發起人的資產負債管理的提升作用體現在它可以解決資產和負債的不匹配性。這種不匹配性主要表現在【】。Ⅰ.流動性和期限的不匹配Ⅱ.利率的不匹配Ⅲ.品種類型的不匹配Ⅳ.風險權重的不匹配[單選題]*A.Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ(正確答案)C.Ⅰ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ答案解析：第Ⅰ、Ⅱ項屬于資產和負債不匹配性的具體內容。83.組合型選擇題資產證券化自20世紀70年代在美國問世后因其能夠為參與各方帶來好處，獲得了迅猛發展。對于證券化的發起人而言，資產證券化的好處包括【】。Ⅰ.增加資產的流動性，提高資本使用效率Ⅱ.提升資產負債管理能力，優化財務狀況Ⅲ.實現低成本融資Ⅳ.增加收入來源[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)B.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：四個選項均屬于資產證券化的好處。84.組合型選擇題下列關于政府債券的說法中，正確的有【??】。Ⅰ.政府債券又被稱為金邊債券Ⅱ.政府債券收益穩定，流通性較弱Ⅲ.政府債券分為中央政府債券和地方政府債券Ⅳ.政府債券是一種有價債券[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：Ⅱ項，政府債券的特征主要有安全性高、流通性強、收益穩定和免稅待遇。85.組合型選擇題我國的政策性銀行包括【】。Ⅰ.國家開發銀行Ⅱ.中國進出口銀行Ⅲ.中國人民銀行Ⅳ.中國農業發展銀行[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ(正確答案)答案解析：我國政策性銀行包括中國進出口銀行和中國農業發展銀行。86.組合型選擇題下列關于歐洲債券的說法中，正確的是【】。Ⅰ.由一家或幾家大銀行牽頭，組織十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷Ⅱ.在法律上所受的限制比外國債券寬松得多Ⅲ.投資者的利息收入免繳所得稅Ⅳ.債券發行者、債券發行地點和債券面值所使用的貨幣只能屬于同一國家[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：歐洲債券的特點是債券發行者、債券發行地點和債券面值所使用的貨幣可以分別屬于不同的國家，第Ⅳ項說法錯誤。87.組合型選擇題目前我國發行的普通國債有【】。Ⅰ.記賬式國債Ⅱ.儲蓄國債【憑證式】Ⅲ.儲蓄國債【電子式】Ⅳ.附息式國債[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：目前，我國發行的普通國債有記賬式國債、儲蓄國債【憑證式】和儲蓄國債【電子式】。88.組合型選擇題以下說法正確的有【】。Ⅰ.期貨合約在交易所內交易Ⅱ.遠期合約交易雙方按規定比例交納保證金Ⅲ.期貨合約具備對沖機制，履約回旋余地較大Ⅳ.遠期合約如中途取消，須經雙方同意，任何單方的意愿無法取消合約[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：期貨合約交易雙方按規定比例交納保證金，而遠期合約因不是標準化，存在信用風險，保證金或稱定金是否要付，付多少，也都由交易雙方確定，無統一性。89.組合型選擇題下列關于我國利用國際債券市場籌集資金的說法，正確的是【】。Ⅰ.我國發行國際債券始于20世紀80年代Ⅱ.我國政府曾經成功地在美國發行過揚基債券Ⅲ.財政部在國外發行的債券，屬于政府債券Ⅳ.我國在國際債券市場發行的債券品種僅是政府債券[單選題]*A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正確答案)C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ答案解析：我國在國際債券市場發行的主要債券品種包括政府債券、金融債券和可轉換公司債券。第Ⅳ項說法錯誤。90.組合型選擇題保證公司債券的擔保人可以是【】。Ⅰ.政府Ⅱ.信譽好的銀行Ⅲ.發行人自身Ⅳ.舉債公司的母公司[單選題]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正確答案)D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ答案解析：保證公司債券是公司發行的由第三者作為還本付息擔保人的債券，是擔保證券的一種。擔保人是發行人以外的其他人【或者第三者】