2022基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識通關(guān)題庫(附答案)單選題（共85題）1、Brinson方法較為直觀、易理解，以下不屬于基金收益與基準組合收益的差異歸因的因素是（）。A.資產(chǎn)配置B.行業(yè)選擇C.交叉效應(yīng)D.風險調(diào)整【答案】D2、關(guān)于存托憑證，以下表述中錯誤的是（）。A.目前中國投資者還不能投資于境外市場的存托憑證B.存托憑證可以幫助投資者規(guī)避跨國投資的風險C.存托憑證可以擴大市場容量，增強發(fā)行人的籌資能力D.存托憑證是指在一國證券市場上流通的代表外國公司有價證券的可轉(zhuǎn)讓憑證【答案】A3、關(guān)于即期利率與遠期利率的區(qū)別，以下表述錯誤的是（）。A.遠期利率的起點在未來某一時刻B.即期利率的起點在當前時刻C.遠期利率水平一定高于即期利率水平D.即期利率與遠期利率的計息日起點不同【答案】C4、如果股票基金的平均市盈率、平均市凈率小于市場指數(shù)的市盈率和市凈率，可以認為該股票基金屬于（）基金。A.價值型B.成長型C.投資型D.收入型【答案】A5、關(guān)于債券當期收益率與到期收益率，下列表述正確的是()。A.債券市價越偏離債券面值，期限越短，則當期收益率越接近到期收益率B.債券市價越接近債券面值，期限越長，則當期收益率越接近到期收益率C.債券市價越偏離債券面值，期限越長，則當期收益率越接近到期收益率D.債券市價越接近債券面值，期限越短，則當期收益率越接近到期收益率【答案】B6、Brinson方法較為直觀、易理解，下列不屬于基金收益與基準組合收益的差異歸因的因素是()。A.資產(chǎn)配置B.行業(yè)選擇C.交叉效應(yīng)D.風險調(diào)整【答案】D7、假設(shè)基金凈值增長率從正態(tài)分布，則可以期望在（）概率下，凈值增長率會落入平均值正負2個標準差的范圍內(nèi)。A.0.67B.0.99C.0.95D.0.88【答案】C8、投資決策委員會一般的組成中不包括（）。A.公司總經(jīng)理B.投資總監(jiān)、投資部經(jīng)理C.基金管理公司的副總經(jīng)理D.分管投資的副總經(jīng)理【答案】C9、以下關(guān)于回購的說法正確的是（）。A.質(zhì)押式回購雖然歷史很長，但買斷式回購為主要交易品種B.買斷式回購是指出售的國債的所有權(quán)轉(zhuǎn)移給國債的受讓方（正回購方），受讓方有權(quán)處置該國債，只需在到期日按約定價格回售先前的國債C.質(zhì)押式回購是指質(zhì)押的國債的所有權(quán)仍屬于國債的出讓方（正回購方），受讓方（逆回購方）無權(quán)處置，國債被證券交易中心凍結(jié)D.按逆回購方是否有權(quán)處置回購標的國債劃分，國債回購可以分為質(zhì)押式回購（開放式回購）和買斷式回購【答案】C10、下列關(guān)于RQFII投資情況的相關(guān)內(nèi)容說法正確的是（）。A.在各類RQFII機構(gòu)中，基金系RQFII機構(gòu)成為主力B.南方東英資產(chǎn)已成為目前最大的RQFII管理機構(gòu)C.“嘉實滬深300中囯A股ETF”在紐約交易所上市，成為首只在美國上市的直接投資于中國A股的實物ETFD.2013年11月，嘉實國際聯(lián)合德意志資產(chǎn)及財富管理公司合作在盧森堡發(fā)行了投資于中國A股的ETF，成為歐洲的首只RQFII產(chǎn)品【答案】D11、減少回購交易信用風險的方法有（）。A.對抵押品進行限定，且傾向于對流動性高、容易變現(xiàn)抵押物的要求B.降低抵押率的要求C.不接受短期國債為抵押品D.接受不容易變現(xiàn)抵押物的要求【答案】A12、基金跨境活動的監(jiān)管合作與協(xié)調(diào)制度的內(nèi)容不包括（）。A.保護客戶資產(chǎn)B.提供自發(fā)性協(xié)助C.對證券投資基金管理人進行實地檢査D.相互提供信息【答案】A13、國際證監(jiān)會組織認為，對基金的適當監(jiān)管對于實現(xiàn)保護投資者的目標至關(guān)重要，監(jiān)管機構(gòu)為了確保投資者的合法權(quán)益應(yīng)采取下述各種監(jiān)管措施中，不包括（）。A.向投資者充分披露信息B.保證客戶收益C.公平、準確地進行資產(chǎn)評估和定價D.證券投資基金的份額贖回【答案】B14、下列說法錯誤的是（）。A.歐式看漲期權(quán)多頭的損益：max（ST-X,0）B.歐式看漲期權(quán)空頭的損益：min（ST-X,0）C.歐式看跌期權(quán)多頭的損益：max（X-ST,0）D.歐式看跌期權(quán)空頭的損益：min（ST-X,0）【答案】B15、通常，投資者考察其所投資的私募股權(quán)投資基金收益狀況時，會畫出一條曲線，這條曲線是以時間為橫軸、以收益率為縱軸的一條曲線，稱為（）曲線。A.MB.VC.LD.J【答案】D16、下列選項中，不屬于我國現(xiàn)行場內(nèi)證券交易結(jié)算原則的是（）A.貨銀對付原則B.見款付券原則C.分級結(jié)算原則D.法人結(jié)算原則【答案】B17、（）屬于基金公司的核心保密區(qū)域，執(zhí)行最嚴格的保密要求。A.研究部B.投資部C.交易部D.投資決策委員會【答案】C18、某基金2013年度收益為58%，假設(shè)當年無風險收益率為3%，滬深300指數(shù)年度收益率為30%,該基金年化波動率為35%,貝塔系數(shù)為1.1,則該基金的夏普比率為（）。A.1.1B.0.5C.1.57D.0.8【答案】C19、以下選項中，不屬于債券投資管理中常用免疫策略的是（）。A.或有免疫策略B.價格免疫策略C.時間免疫策略D.所得免疫策略【答案】C20、我國證券交易所是在權(quán)益登記日（B股為最后交易日）的（）對該證券作除權(quán)、除息處理。A.當日B.前一交易日C.次一交易日D.后第7個交易日【答案】C21、一般來說，對股票型基金及混合型基金的財務(wù)會計報告的分析不包括（）。A.基金持倉結(jié)構(gòu)分析B.基金盈利能力和分紅能力分析C.基金信息搜集分析D.基金費用情況分析【答案】C22、下列屬于信用衍生工具的是（）。A.信用聯(lián)結(jié)票據(jù)B.遠期外匯合約C.貨幣期貨合約D.貨幣期權(quán)合約【答案】A23、根據(jù)我國現(xiàn)行的有關(guān)交易制度規(guī)定，（）實行當日回轉(zhuǎn)交易。A.債券競價交易和權(quán)證交易B.B股和權(quán)證交易C.債券交易和B股D.債券競價交易和B股【答案】A24、房地產(chǎn)投資信托基金的主要收益來自()。A.固定比例的管理費B.傭金C.租金收入D.穩(wěn)定的股息和證券價格增值【答案】D25、不同類型的股票基金所面臨的風險不同，（）往往是投資回報的來源，是投資組合需要主動暴露的風險。A.系統(tǒng)性風險B.非系統(tǒng)性風險C.利率風險D.匯率風險【答案】A26、關(guān)于中期票據(jù)的說法錯誤的是（）A.中期債券的期限一般為1年以上，10年以下B.我國中期票據(jù)大多采用信用發(fā)行；接受擔保增信C.發(fā)行人的發(fā)行費用較高D.中期票據(jù)募集資金的用途并無嚴格限制【答案】C27、房地產(chǎn)投資信托基金在美國市場盛行，投資者通過（）可以不用直接擁有真實房地產(chǎn)而投資房地產(chǎn)行業(yè)。A.QDIIB.REITsC.ETFD.RQFII【答案】B28、以下關(guān)于做市商的說法中，錯誤的是（）A.做市商為了維護證券的可信性必須具備一定的實力，充足的可交易資金和證券是必不可少的B.當接到投資者賣出某種證券的報價時，做市商以自有資金買入C.當接到投資者購買某種證券的報價時，做市商用其自有證券賣出D.有時為了完成交易承諾，做市商之間也會進行資金或證券的拆借【答案】A29、關(guān)于加入無風險資產(chǎn)的投資組合的可行投資集合有效前沿，下列說法正確的是（）A.可行投資集是拋物線上方區(qū)域B.有效前沿為扇形區(qū)域下邊沿C.可行投資集是拋物線下方區(qū)域D.有效前沿為扇形區(qū)域的上邊沿【答案】D30、單個境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超過該公司股份總數(shù)的()。A.2%B.5%C.10%D.20%【答案】C31、對于一些重大事務(wù)的決定，如公司合并、分立、解散等需要（）投票表決通過。A.獨立董事B.股東C.執(zhí)行董事D.監(jiān)事【答案】B32、下列不可以從基金財產(chǎn)中列支的費用有（）。A.基金管理費B.基金托管費C.基金合同生效前的驗資費D.基金合同生效后的信息披露費用【答案】C33、下列關(guān)于衍生工具的說法，錯誤的是()。A.遠期合約、期貨合約、互換合約、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具常被稱為基礎(chǔ)性衍生工具B.按合約特點可以分為遠期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和結(jié)構(gòu)化金融衍生工具C.期權(quán)合約、期貨合約屬于獨立衍生工具D.按產(chǎn)品形態(tài)可以分為獨立衍生工具、嵌入式衍生工具【答案】A34、在M基金公司的晨會上，投資經(jīng)理A提到：“可以通過投資股票、債券、期貨等來分散基金的非系統(tǒng)性風險，且也可一定程度上降低系統(tǒng)性風險”；投資經(jīng)理B補充道：“系統(tǒng)性風險主要受宏觀因素影響，應(yīng)該加強對經(jīng)濟、政治和法律等因素的關(guān)注”。關(guān)于兩人的說法，下列表述正確的是（）。A.兩者均正確B.A經(jīng)理的說法錯誤，B經(jīng)理的說法正確C.兩者均不正確D.A經(jīng)理的說法正確，B經(jīng)理的說法錯誤【答案】B35、下列關(guān)于基金系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險說法錯誤的是（）。A.非系統(tǒng)性風險則是可以通過分散化投資來降低的風險B.系統(tǒng)風險可以通過分散化投資來降低的風險C.系統(tǒng)性風險的存在是由于某些因素能夠通過多種作用機制同時對市場上大多數(shù)資產(chǎn)的價格或收益造成同向影響D.非系統(tǒng)性風險又被稱為特定風險、異質(zhì)風險、個體風險等【答案】B36、一級結(jié)算由托管人作為結(jié)算參與人代表托管資產(chǎn)與（）完成凈額交收。A.證券交易所B.中國結(jié)算公司C.證券托管公司D.證券業(yè)協(xié)會【答案】B37、首次公開發(fā)行是發(fā)行人在滿足必備的條件，經(jīng)（）審核、核準或注冊后，通過證券承銷機構(gòu)面向社會公眾公開發(fā)行股票并在證券交易所上市的過程。A.證券監(jiān)管機構(gòu)B.證券承銷機構(gòu)C.證券交易所D.發(fā)行人【答案】A38、浮動利率債券和固定利率債券的主要不同是其（）不是固定不變的，而通常與一個基準利率掛鉤，在其基礎(chǔ)上加上利差（可正可負）以反映不同債券發(fā)行人的信用。A.票面價值B.票面利率C.承兌市場D.收益方式【答案】B39、我國開放式基金的估值頻率是（）。A.每個交易日B.每兩個交易日C.每周D.沒有明確的規(guī)定【答案】A40、下列關(guān)于投資決策說明書包含的內(nèi)容，說法錯誤的是（）。A.投資回報率目標B.業(yè)績比較基準C.投資范圍D.最低收益保障【答案】D41、關(guān)于債券當期收益率與到期收益率的關(guān)系，下列表述正確的是（）。A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ【答案】B42、下列不屬于投資風險的主要因素是（）A.市場價格B.在規(guī)定時間和價格范圍內(nèi)買賣證券的難度C.借款方還債的能力和意愿D.內(nèi)部欺作【答案】D43、交易商在固定收益平臺上買入、賣出固定收益證券的交易規(guī)則正確的是（）A.當日買入，可以當日賣出B.當日被待交收處理的固定收益證券，當日可以賣出C.當日申報賣出的固定收益證券的數(shù)量，可以超過其證券賬戶內(nèi)可交易余額D.當日買入，下一交易日賣出【答案】A44、（）是政府支出和政府收入之間的差額。A.預(yù)算赤字B.通貨膨脹C.利率D.匯率【答案】A45、某附息國債面值為100元，票面利率為8%，市場利率為5%，期限2年，每年付息一次，該債券內(nèi)在價值為（）。A.108.58元B.105.58元C.110.85元D.90.85元【答案】B46、《集合投資計劃治理白皮書》是由（）于2005年發(fā)表的。A.WTOB.國際證監(jiān)會C.歐盟D.經(jīng)合組織【答案】D47、市場風險是指基金投資行為受到宏觀政治、經(jīng)濟、社會等環(huán)境因素對證券價格所造成的影響而面對的風險，不包括（）。A.政策風險B.經(jīng)營風險C.購買力風險D.經(jīng)濟周期性波動風險【答案】B48、下列關(guān)于短期融資券的說法正確的是（）A.采用貼現(xiàn)的形式發(fā)行，通過市場招標確定發(fā)行利率B.發(fā)行者為具有法人資格的金融企業(yè)C.僅在銀行間債券市場上流通D.對資金用途有明確限制【答案】C49、從事（）的人員或機構(gòu)被稱為“天使”投資者。A.風險投資B.另類投資C.并購投資D.危機投資【答案】A50、自上而下股票投資策略在實際應(yīng)用中，不包括（?）。A.根據(jù)宏觀經(jīng)濟研究決定大類資產(chǎn)配置B.從周期非敏感型行業(yè)轉(zhuǎn)換為周期敏感型行業(yè)，從而獲得板塊的差額收益C.運用基本面分析深入研究個股的投資價值D.轉(zhuǎn)換價值股和成長股的投資比例，追求風格收益【答案】C51、下列屬于從事可轉(zhuǎn)讓證券集合投資計劃業(yè)務(wù)的投資基金的是()。A.證券投資基金B(yǎng).對沖基金C.不動產(chǎn)基金D.私募股權(quán)和風險投資基金【答案】A52、假設(shè)華夏上證50ETF基金為了計算每日的頭寸風險，選擇了100個交易日的每日基金凈值變化的基點值的△(單位：點），并從小到大排列為△(1)-△(2),其中△(1)-(2)的值依次為：-18.63,-17.29,-15.61,-12.37,-12.02,-11.28,-9.76,-8.84,-7.25,-6.63;△的下2.5%分位數(shù)為（）。A.-17.29B.-7.25C.-15.61D.-16.45【答案】D53、任何一家市場參與者在進行買斷式回購交易時單只券種的待返售債券余額應(yīng)小于該只債券流通量的（）%，任何一家市場參與者待返售債券總余額應(yīng)小于其在債券登記托管結(jié)算機構(gòu)托管的自營債券總量的200%。A.5B.10C.20D.15【答案】C54、下列條件中，符合上海證券交易所對融資融券標的股票的規(guī)定的是（）A.股票交易被上海證券交易所實行特別處理B.流通市值大于100億元C.股東人數(shù)500人D.上市交易未滿3個月【答案】B55、基金收入主要來源不包括（）。A.股利收益B.存款利息C.債券利息D.證券買賣差價【答案】D56、按基礎(chǔ)資產(chǎn)的來源分類，權(quán)證可分為（）。A.認股權(quán)證和備兌權(quán)證B.價內(nèi)權(quán)證和價外權(quán)證C.認購權(quán)證和認沽權(quán)證D.美式權(quán)證、歐式權(quán)證、百慕大權(quán)證等【答案】A57、關(guān)于私募股權(quán)投資戰(zhàn)略形式，以下表述錯誤的是()A.私募股權(quán)二級市場投資通常是指將私募基金投資于二級市場公開交易的上市公司的股權(quán)B.風險投資通常是指將資金投資于初創(chuàng)企業(yè)的股權(quán)C.危機投資通常是指將資金投資于短期遭遇財務(wù)困境的企業(yè)D.成長權(quán)益通常是指將資金投資于已經(jīng)具備穩(wěn)定的商業(yè)模式和客戶群體的公司股權(quán)【答案】A58、所有種類的債券都面臨通脹風險，對通脹風險特別敏感的投資者可購買通貨膨脹聯(lián)結(jié)債券，其（）。A.本金隨通脹水平的高低進行變化，利息不隨通脹水平的高低進行變化B.本金不隨通脹水平的高低進行變化，利息隨通脹水平的高低進行變化C.本金和利息都不隨通脹水平的高低進行變化D.本金和利息都隨通脹水平的高低進行變化【答案】D59、關(guān)于資產(chǎn)收益率和凈資產(chǎn)收益率，以下表述錯誤的是()A.資產(chǎn)收益率高，說明企業(yè)有較強的利用資產(chǎn)創(chuàng)造利潤的能力，在增加收入和節(jié)約資金使用等方面取得了良好效果B.對于同一個企業(yè)，資產(chǎn)負債率越低，資產(chǎn)收益率與凈資產(chǎn)收益率越接近C.資產(chǎn)收益率相比凈資產(chǎn)收益率，更能衡量企業(yè)獲利對于股東的價值D.凈資產(chǎn)收益率是衡量企業(yè)最大化股東財富能力的比率【答案】C60、（）是指由于市場環(huán)境變化，未來價格走勢有可能低于基金經(jīng)理或投資者所預(yù)期的目標價位。A.最大撤回B.下行風險C.風險價值D.事前事后指標【答案】B61、風險價值法(VAR法)主要用于(??)的評估。A.信用風險B.市場風險C.投資風險D.匯率風險【答案】B62、受托人為委托人的利益服務(wù)，并且忠實于()的利益。A.受托人B.委托人C.托管人D.管理人【答案】B63、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的期限最短的是（）。A.1天B.14天C.3個月D.6個月【答案】B64、主動管理股票型基金（）。A.個股選擇和權(quán)重不受基金合同等的約束B.管理目標是跟蹤指數(shù)本身，將跟蹤誤差控制在一定范圍C.管理目標是超越業(yè)績比較基準，獲取超額阿爾法D.大類資產(chǎn)配置比例不受基金合同等的約束【答案】C65、下列部門中不屬于基金管理公司投資管理部門的是（）。A.市場部B.交易部C.研究部D.投資部【答案】A66、參與全國銀行間債券回購的金融機構(gòu)應(yīng)在（）開立債券托管賬戶。A.中國證券登記結(jié)算公司B.中央國債登記結(jié)算有限責任公司C.全國銀行間同業(yè)拆借中心D.證券交易所【答案】B67、關(guān)于基金估值責任，以下表述正確的是（）。A.基金托管人應(yīng)履行計算并公告基金資產(chǎn)凈值的責任B.基金托管人是基金的估值的第一責任人C.基金托管人應(yīng)明確基金估值的原則和程序D.基金托管人應(yīng)當復核、審查基金管理人計算的基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值【答案】D68、（）是從資產(chǎn)回報相關(guān)性的角度分析兩種不同的證券表現(xiàn)的聯(lián)動性。A.相關(guān)系數(shù)B.B系數(shù)C.方差D.跟蹤誤差【答案】A69、期末可供分配利潤是指期末可供基金進行利潤分配的金額，為期末資產(chǎn)負債表中未分配利潤與未分配利潤中已實現(xiàn)部分的孰低數(shù)。由于基金本期利潤包括已實現(xiàn)和未實現(xiàn)兩部分，如果期末未分配利潤的未實現(xiàn)部分為（），則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤的已實現(xiàn)部分；如果期末未分配利潤的未實現(xiàn)部分為（），則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤（已實現(xiàn)部分扣減未實現(xiàn)部分）。A.負數(shù)，正數(shù)B.正數(shù)，負數(shù)C.正數(shù)，正數(shù)D.負數(shù)，負數(shù)【答案】B70、關(guān)于上證50ETF認購期權(quán)，以下表述正確的是（）A.買方的執(zhí)行價格是指合約到期時，上證50ETF基金的市場價格B.買方?jīng)]有支付費用C.上證50指數(shù)上升的情形下，買方收益增加D.買方和賣方的盈利機會均等【答案】C71、衍生工具是由另一種基礎(chǔ)資產(chǎn)構(gòu)成或衍生而來，關(guān)于其中的基礎(chǔ)資產(chǎn)，以下表述正確的有（）A.II、III、IVB.I、III、IVC.I、II、III、IVD.I、II、III【答案】C72、投資者在持有區(qū)間所獲得的收益通常來源于()。A.利息收益和價差收益B.股息和紅利C.投資收益和股息收益D.資產(chǎn)回報和收入回報【答案】D73、下列不屬于遠期合約缺點的是()。A.不利于市場信息的披露，不能行成統(tǒng)一的市場價格B.遠期合約市場效率偏低C.遠期合約違約風險比較高D.遠期合約相對比較靈活【答案】D74、下表列示了對證券M的未來收益率狀況的估計。將M的期望收益率和方差分別記為EM和σM2，那么（）。收益率（r）-2030概率（p）1/21/2。A.EM=5,σM=625B.EM=6,σM＝25C.EM=7,σM＝625D.EM=4,σM＝25【答案】A75、以下關(guān)于不同類型基金的描述錯誤的是（）。A.投資目標與范圍不同的基金，其投資策略、業(yè)績比較基準都有可能不同B.基金回報率和業(yè)績排名與業(yè)績計算的開始和結(jié)束時間選取無關(guān)，主要取決于所選取的時間段長短，如一月、三月、一年、五年等C.投資收益是由投資風險驅(qū)動的，風險越大，所要求的報酬率就越高D.同一基金在不同時間段內(nèi)的表現(xiàn)可能有很大的差距，因此業(yè)績評價時需要計算多個時間段的業(yè)績，如最近一月、最近三月、最近一年、最近五年等【答案】B76、下列不屬于股利貼現(xiàn)模型的是（）。A.零增長模型B.不變增長