會計學1CFP楊林夫妻理財方案目錄楊林家庭信息整理財務現(xiàn)狀及數(shù)據(jù)假定養(yǎng)老金總需求測算養(yǎng)老金總供給測算理財方案建議04-03-262第1頁/共23頁04-03-263楊林家庭簡介楊林家庭成員的基本信息

楊林資料（1）年齡38（2）職業(yè)北京市政府某部門處長（3）學歷碩士學歷（4）健康狀況正常（5）保障情況公積金（6）預計退休年齡65（7）預期余壽85

許亞資料（1）年齡33（2）學歷

（3）職業(yè)公司財務主管（4）健康狀況正常（5）保障情況三險一金和企業(yè)年金（6）預期余壽90（7）預計退休年齡60

其他家庭成員資料（1）女兒9歲學習成績中等第2頁/共23頁楊林家庭情況假設1、所有統(tǒng)計數(shù)據(jù)截至2009年1月1日2、原單位福利房50平米，新購住房120平米，設北京房屋交易均價為1.2萬/平米，則2套房屋現(xiàn)值共204萬元3、許亞為金融專業(yè)碩士畢業(yè)4、初始進行養(yǎng)老金測算時暫不考慮雙方父母養(yǎng)老、子女教育及其他消費計劃。5、退休后楊林余壽20年，許亞余壽30年04-03-264第3頁/共23頁基本經(jīng)濟變量假設04-03-265基本數(shù)據(jù)假設CPI等于房租增長率4%經(jīng)濟增長率8%工資薪金稅率按九級超額累進稅率企業(yè)年金中企業(yè)繳費適用稅率20%工資年增長率5%月社平工資（元）3700社平工資年增長率5%一年定期儲蓄利率2.25%5年期以上住房按揭貸款利率8%第4頁/共23頁理財目標04-03-266退休后保持現(xiàn)有月支出5000元至預期余壽（與CPI同步增長），夫妻一人身故后生活消費下降40%退休后10年10年每年外出旅游兩次，每次需要屆時費用2萬元身故后身故后留給女兒現(xiàn)金100萬注：100萬為其退休時的現(xiàn)值

第5頁/共23頁家庭財務信息----資產(chǎn)負債表04-03-267楊林一家資產(chǎn)負債表編制日期:2009年1月單位：元資產(chǎn)負債現(xiàn)金0.00流動負債0.00流動性資產(chǎn)0.00

投資負債0.00定存250,000.00

限制性股票0.00自用房產(chǎn)貸款400,000.00個人養(yǎng)老金帳戶30,000.00自用負債400,000.00醫(yī)療保險金帳戶10,000.00總負債400,000.00住房公積金帳戶130,000.00

企業(yè)年金0.00

投資性資產(chǎn)420,000.00

凈值自用住房當前市值

2,040,000.00流動性凈值0.00自用汽車當前市值

-投資性凈值420,000.00自用性資產(chǎn)

2,040,000.00自用性凈值1,640,000.00總資產(chǎn)

2,460,000.00總凈值2,060,000.00第6頁/共23頁04-03-268家庭財務信息---收支儲蓄表楊林一家收支儲蓄表編制日期:2009年1月單位：元

月平均值年平均值

收入實發(fā)工資9,598.33115,180.00養(yǎng)老金繳存609.527,314.29醫(yī)療保險金繳存152.381,828.57住房公積金繳存2,380.9528,571.43企業(yè)年金繳存152.381,828.57可運用工作收入

12,893.57154,722.86

利息收入

-5,625.00房租收入

2,500.0030,000.00理財收入

2,500.0035,625.00可運用收入合計15,393.57190,347.86支出生活支出

5,000.00

60,000.00

保障性保費支出

-

-利息支出

2,500.0030,000.00理財支出2,500.0030,000.00支出合計7,500.0090,000.00第7頁/共23頁04-03-269家庭財務信息---收支儲蓄表儲蓄家庭儲蓄7,893.57100,347.86貸款本金722.008,664.00養(yǎng)老金強制儲蓄609.527,314.29醫(yī)療保險金強制儲蓄152.381,828.57住房公積金強制儲蓄-841.05-10,092.57企業(yè)年金強制儲蓄152.381,828.57自由儲蓄7,098.390,805.000第8頁/共23頁客觀風險承受能力測試表分數(shù)10分8分6分4分2分客戶得分年齡總分50分，25歲以下者50分，每多一歲少1分，75歲以上者0分

37.00就業(yè)狀況公教人員上班族傭金收入者自營事業(yè)者失業(yè)

10.00家庭負擔未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養(yǎng)三代

6.00置產(chǎn)狀況投資不動產(chǎn)自宅無房貸房貸<50％房貸>50％無自宅

6.00投資經(jīng)驗10年以上6～10年2～5年1年以內(nèi)無

6.00投資知識有專業(yè)證照財金科系畢業(yè)自修有心得懂一些一片空白

4.00總分

69.0004-03-2610楊林先生的風險屬性評估第9頁/共23頁主觀風險承受態(tài)度測試表分數(shù)10分8分6分4分2分客戶得分對本金損失的容忍程度總分50分，不能容忍任何損失為0分，每增加一個百分點加2分，可容忍25%以上損失者為滿分50分

50.00首要考慮因素短期價差長期利得年現(xiàn)金收益抗通膨保值保本保息

10.00過去投資績效只賺不賠賺多賠少損益兩平賺少賠多只賠不賺

8.00賠錢心理狀態(tài)學習經(jīng)驗照常過日子影響情緒小影響情緒大難以成寐

8.00目前主要投資期貨股票房地產(chǎn)債券存款

8.00未來希望避免投資的工具無期貨股票房地產(chǎn)債券

8.00總分

92.0004-03-2611楊林先生的風險屬性評估第10頁/共23頁風險屬性風險能力低能力中低能力中能力中高能力高能力

分值0-19分20-39分40-59分60-79分80-100分

中高風險承受能力風險態(tài)度低態(tài)度中低態(tài)度中態(tài)度中高態(tài)度高態(tài)度

分值0-19分

20-39分40-59分60-79分80-100分

高風險承受態(tài)度04-03-2612楊林先生的風險屬性評估第11頁/共23頁許亞女士的風險屬性的評估客觀風險承受能力測試表分數(shù)10分8分6分4分2分

客戶得分年齡總分50分，25歲以下者50分，每多一歲少1分，75歲以上者0分

42.00就業(yè)狀況公教人員上班族傭金收入者自營事業(yè)者失業(yè)

8.00家庭負擔未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養(yǎng)三代

6.00置產(chǎn)狀況投資不動產(chǎn)自宅無房貸房貸<50％房貸>50％無自宅

6.00投資經(jīng)驗10年以上6～10年2～5年1年以內(nèi)無

6.00投資知識有專業(yè)證照財金科系畢業(yè)自修有心得懂一些一片空白

8.00總分

76.0004-03-2613第12頁/共23頁主觀風險承受態(tài)度測試表分數(shù)10分8分6分4分2分客戶得分對本金損失的容忍程度總分50分，不能容忍任何損失為0分，每增加一個百分點加2分，可容忍25%以上損失者為滿分50分

50.00首要考慮因素短期價差長期利得年現(xiàn)金收益抗通膨保值保本保息

10.00過去投資績效只賺不賠賺多賠少損益兩平賺少賠多只賠不賺

6.00賠錢心理狀態(tài)學習經(jīng)驗照常過日子影響情緒小影響情緒大難以成寐

8.00目前主要投資期貨股票房地產(chǎn)債券存款

8.00未來希望避免投資的工具無期貨股票房地產(chǎn)債券

8.00總分

90.0004-03-2614許亞女士的風險屬性的評估第13頁/共23頁風險屬性風險能力低能力中低能力中能力中高能力高能力分值0-19分20-39分40-59分60-79分80-100分中高風險承受能力風險態(tài)度低態(tài)度中低態(tài)度中態(tài)度中高態(tài)度高態(tài)度分值0-19分

20-39分40-59分60-79分80-100分高風險承受態(tài)度04-03-2615楊林家庭的風險承受能力測算第14頁/共23頁家庭風險屬性評估綜合夫妻二人的風險評估表，得到家庭的風險屬性風險能力為：中高能力風險態(tài)度為：高風險特度結(jié)論：楊林先生一家風險承受能力較高，能接受較高風險的投資04-03-2616第15頁/共23頁04-03-2617退休需求測算退休規(guī)劃需求測算退休規(guī)劃總需求7,894,381.25基本生活支出5,929,711.64旅游支出191,389.61資助子女1,000,000.00房貸支出773280.00楊林案例制作.xls第16頁/共23頁退休供給測算04-03-2618退休規(guī)劃供給測算退休規(guī)劃總供給9,537,614.67基本養(yǎng)老金4,741,526.55公積金帳戶余額2,075,097.25醫(yī)療帳戶余額78,830.99企業(yè)年金483,840.32員工持股計劃0.00家庭養(yǎng)老儲蓄410,938.48房租收入1,747,381.07楊林案例制作.xls第17頁/共23頁04-03-2619測算養(yǎng)老金總供給：9537614.67養(yǎng)老金總需求：7894381.25養(yǎng)老金盈余：養(yǎng)老金總供給-養(yǎng)老金總需求=1643233.42結(jié)論：楊林家庭養(yǎng)老保障十分充足，按照目前情況計算其退休后生活不會出現(xiàn)赤字，反而存在較高盈余退休赤字測算第18頁/共23頁策略一——增加年生活支出根據(jù)計算，當其年均生活支出增加到6268.28時，其養(yǎng)老總供給等于總需求，實現(xiàn)終生的平滑消費。04-03-2620針對退休盈余的理財策略增加年生活支出增加年生活支出額6268.28退休規(guī)劃盈余單位：元

退休規(guī)劃總需求9,398,492.93基本生活支出7,433,823.32旅游支出191,389.61資助子女1,000,000.00房貸支出773,280.00

退休規(guī)劃總供給9,398,492.93基本養(yǎng)老金4,741,526.55公積金帳戶余額2,075,097.25醫(yī)療帳戶余額78,830.99企業(yè)年金483,840.32員工持股計劃0.00家庭養(yǎng)老儲蓄271,816.73房租收入1,747,381.07

退休規(guī)劃盈余0.00第19頁/共23頁策略二——增加對其子女的贈予金額（本案例未考慮遺產(chǎn)稅問題）經(jīng)過計算，當其為子女準備的贈予現(xiàn)金金額達到2643233.425時，在保持目前的消費水平及儲蓄水平的情況下也可實現(xiàn)一生的平滑消費。04-03-2621針對退休盈余的理財策略增加子女贈予金額資助子女金額（元）2643233.425第20頁/共23頁04-03-2622針對退休盈余的理財策略策略二退休規(guī)劃盈余單位：元

退休規(guī)劃總需求