1、 商業(yè)銀行的資本管理 第2章學(xué)習(xí)目標(biāo)銀行資本的性質(zhì)與作用資本的構(gòu)成資本充足與銀行穩(wěn)健資本的籌集與管理 第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 一、銀行資本的性質(zhì)商業(yè)銀行資本金銀行投資者為了正常的經(jīng)營活動(dòng)及獲取利潤而投入的貨幣資金和保留在銀行的利潤。 現(xiàn)金不足時(shí)，無法滿足客戶提款或優(yōu)良客戶的 貸款需求。信用風(fēng)險(xiǎn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狹義定義借款客戶不能償付部分或全部應(yīng)付賬款時(shí)，違約所造成損失會(huì)侵蝕資本。 盈利性資產(chǎn)收入減少或利息支出大幅上升，擠壓收入 與支出之間的利差，從而減少凈收益的風(fēng)險(xiǎn)。利率風(fēng)險(xiǎn)第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 二、銀行業(yè)面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)Page 5狹義定義第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 二、銀行業(yè)面臨的

2、主要風(fēng)險(xiǎn) 進(jìn)行外匯交易時(shí)，市場(chǎng)價(jià)格不利變動(dòng)所遭受損失。犯罪風(fēng)險(xiǎn)匯率風(fēng)險(xiǎn) 金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部職員欺詐、挪用行為或日益猖獗的 金融犯罪。 源于天氣變化、計(jì)算機(jī)系統(tǒng)老化出錯(cuò)、質(zhì)量控制上不 力、創(chuàng)新和服務(wù)的低效、管理層判斷錯(cuò)誤所產(chǎn)生的。經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 質(zhì)量管理： 高級(jí)經(jīng)理人員的一種能力。在銀行問題波及整個(gè)機(jī)構(gòu)前快 速行動(dòng)，將其處理好第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 三、銀行對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的防御 多元化： 資產(chǎn)多元化：將存貸業(yè)務(wù)分散在不同的客戶群中。 地理多元化：吸引不同社區(qū)或國家的客戶。第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 三、銀行對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的防御 存款保險(xiǎn)： 存款保險(xiǎn)公司，可增強(qiáng)公眾對(duì)金融體系的信心，同時(shí)，稽 核銀行，可遏制金融機(jī)構(gòu)管

3、理層和股東的過度冒險(xiǎn)行為。 產(chǎn)權(quán)資本： 用產(chǎn)權(quán)資本沖抵不良貸款、證券投資業(yè)績(jī)不佳、犯罪和管 理失誤所造成的損失 產(chǎn)權(quán)資本是銀行免遭破產(chǎn)的最后一道防線第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 四、銀行資本的功能經(jīng)營功能保障功能管理功能資本功能注冊(cè)資金減震器新業(yè)務(wù)控制風(fēng)險(xiǎn)公眾信心成長調(diào)節(jié)器第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 四、銀行資本的功能第一節(jié) 銀行資本的性質(zhì)與作用 四、銀行資本的功能1，保障功能資本的保障功能是指資本是商業(yè)銀行抵御經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、彌補(bǔ)資產(chǎn)損失的物質(zhì)基礎(chǔ)，進(jìn)而可以起到保護(hù)債權(quán)人權(quán)益、保證商業(yè)銀行經(jīng)營安全的作用。2，營業(yè)功能資本的營業(yè)功能是指資本是商業(yè)銀行經(jīng)營的基礎(chǔ)，也就是說，商業(yè)銀行設(shè)立時(shí)必須首先擁有

4、一定數(shù)量的資本金，否則，商業(yè)銀行設(shè)立就無從談起。3，管理功能資本的管理功能是指銀行管理當(dāng)局通過一系列資本指標(biāo)對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營實(shí)施監(jiān)督管理，同時(shí)商業(yè)銀行自身也應(yīng)加強(qiáng)資本管理以滿足監(jiān)管當(dāng)局規(guī)定的最低資本要求。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 商業(yè)銀行資本的類型巴塞爾協(xié)議我國商業(yè)銀行的資本構(gòu)成第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 一、商業(yè)銀行資本的類型 銀行資本金股本盈余債務(wù)資本其他來源（儲(chǔ)備金）第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 一、商業(yè)銀行資本的類型股本 股本普通股優(yōu)先股普通股是商業(yè)銀行股金資本的基本形式，它是一種所有權(quán)證明。主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：1. 經(jīng)營決策權(quán)2. 利潤和資產(chǎn)分享權(quán)。3. 新股認(rèn)購權(quán)。優(yōu)先股是指銀行的收

5、益和資產(chǎn)分配權(quán)先于普通股的股票稱為優(yōu)先股。 特點(diǎn)是：1. 按固定利率取得股息2. 對(duì)銀行清算的剩余資產(chǎn) 的分配權(quán)優(yōu)于普通股3. 不擁有對(duì)銀行經(jīng)營管理 的表決權(quán)第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 一、商業(yè)銀行資本的類型股本 普通股優(yōu)先股對(duì)銀行來講對(duì)金融管理當(dāng)局來講與普通股比與長期存款比面臨增發(fā)紅利的壓力健全和穩(wěn)定銀行制度減緩普通股價(jià)與收益比例的下降無須繳納存款準(zhǔn)備金，籌資成本低交易費(fèi)用稅后列支成本高最佳的外源資本來源無到期日，無償債壓力無到期日大股東失去控股地位的可能成本比普通股低無需購買存款保險(xiǎn)可提高財(cái)務(wù)杠桿作用第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 一、商業(yè)銀行資本的類型盈余 盈余資本盈余留存盈余 資本盈余是由

6、投資者超繳 資本所為。 主要包括： 1. 投資者超繳 2. 接受捐贈(zèng) 資本盈余可以劃轉(zhuǎn)股本或 發(fā)放股息留存收益是銀行尚未動(dòng)用的累積稅后的利潤。屬銀行的所有者權(quán)益。留存盈余的大小取決于以下三個(gè)因素：1. 銀行盈利性大小；2. 股利政策；3. 稅收等因素。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 一、商業(yè)銀行資本的類型債務(wù)資本 債務(wù)資本資本票據(jù)債券 資本票據(jù)是指那些期限較小不同發(fā)行額度的銀行借據(jù)是一種以固定利率計(jì)息的小面額后期償付證券，該證券的期限為7-15年不等。它可以在金融市場(chǎng)上出售，也可向銀行的客戶推銷。資本債券則是指那些期限較長、發(fā)行面額較大的債務(wù)憑證。1. 債務(wù)利息稅前列支，可 降低籌資成本；2. 不

7、影響銀行股東對(duì)銀行 的控制權(quán)；3. 提高銀行的收益率。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 一、商業(yè)銀行資本的類型其他來源（儲(chǔ)備金 ）其他來源儲(chǔ)備金其他儲(chǔ)備金是為了應(yīng)付未來回購、贖回資本債務(wù)或防止意外損失而從收益中提留的資金，包括資本準(zhǔn)備金和放款與證券損失準(zhǔn)備金。 少數(shù)股東權(quán)益：在其他公司持有的股份權(quán)益承諾票據(jù)：靠出售股票償還的債務(wù)證券第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 二、巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議I 巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議就是由巴塞爾委員會(huì)成員國（包括美國、英國、法國、德國、意大利、日本、荷蘭、加拿大、比利時(shí)、瑞典等十國 ）的中央銀行在瑞士巴塞爾達(dá)成的若干重要協(xié)議的統(tǒng)稱。其實(shí)質(zhì)是為了完善與補(bǔ)充單個(gè)國

8、家對(duì)商業(yè)銀行監(jiān)管體制的不足，減輕銀行倒閉的風(fēng)險(xiǎn)與代價(jià)，是對(duì)國際商業(yè)銀行聯(lián)合監(jiān)管的最重要形式，并具有很強(qiáng)的約束力。 第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 巴塞爾協(xié)議I導(dǎo)火索三大國際性商業(yè)銀行的倒閉背 景1. 越來越脫離國內(nèi)的銀行管制，同時(shí)國際銀行監(jiān)管十分薄弱；2. 金融操作與金融工具的創(chuàng)新，使銀行經(jīng)營的資產(chǎn)超過銀行資本幾十倍，使風(fēng)險(xiǎn)增大；3. 國際債務(wù)危機(jī)影響銀行經(jīng)營的穩(wěn)定性。 4. 國際銀行業(yè)中的不平等競(jìng)爭(zhēng)使得對(duì)國際銀行的監(jiān)管不能只靠各國各自為政、孤單作戰(zhàn)，必須要在金融監(jiān)管上進(jìn)行國際協(xié)調(diào)。二、巴塞爾協(xié)議第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 內(nèi) 容 1975年，對(duì)銀行國外機(jī)構(gòu)監(jiān)管的原則 1983年， 在1975協(xié)議

9、基礎(chǔ)上進(jìn)行修改 1988年，統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議 1992年, 國際銀行集團(tuán)及其跨境機(jī)構(gòu)監(jiān)管的最低標(biāo)準(zhǔn) 1996年，資本協(xié)議關(guān)于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)充規(guī)定 1997年，有效銀行監(jiān)管的核心原則 1998年，關(guān)于操作風(fēng)險(xiǎn)管理的報(bào)告巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 1975 1975年和1983年 對(duì)銀行國外機(jī)構(gòu)監(jiān)管的原則 任何銀行的國外機(jī)構(gòu)都不能逃避監(jiān)管 東道國與母國監(jiān)管當(dāng)局對(duì)于銀行的外國分支機(jī)構(gòu)、 子公司和合資機(jī)構(gòu)分擔(dān)監(jiān)管責(zé)任巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 1988 1988年 統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議 通過規(guī)定銀行資本充足率,減少各

10、國規(guī)定的資本數(shù)量差異, 加強(qiáng)對(duì)銀行資本及風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的監(jiān)管,消除銀行間的不公平 競(jìng)爭(zhēng) 。 資本的組成 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重體系 目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 1988 巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議成分 水平 組成部分核心資本一級(jí) 4%實(shí)繳股本/普通股永久性非累積優(yōu)先股公開儲(chǔ)備金（資本公積，留存利潤）附屬資本高檔二級(jí)未公開儲(chǔ)備重估儲(chǔ)備普通準(zhǔn)備金低檔二級(jí)混合資本工具長期附屬債務(wù)第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 1988 巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議巴塞爾協(xié)議對(duì)資本扣除的規(guī)定1. 商 譽(yù)；2. 對(duì)不合并報(bào)表的銀行機(jī)構(gòu)的資本投資；3. 對(duì)非自用不動(dòng)產(chǎn)、非銀行金融機(jī)構(gòu)的企業(yè)的資本投資。第二節(jié)

11、商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 1988 巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重體系 風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額=表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)+表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) 表內(nèi)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)分為：0 10% 20% 50% 100% 表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)換算系數(shù)分成：0 20% 50% 100%第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 1988 巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議 目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率從事國際業(yè)務(wù)的銀行應(yīng)普遍達(dá)到的最低標(biāo)準(zhǔn)，這項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)與長期保證所有國際銀行擁有一個(gè)統(tǒng)一穩(wěn)健的資本比率的目標(biāo)相一致。相對(duì)于加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的資本目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)為8，其中核心資本成分至少為4。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 1988 資產(chǎn)負(fù)債管理時(shí)代向風(fēng)險(xiǎn)管理時(shí)代過渡。 反映出報(bào)告制定者監(jiān)管思想的根本轉(zhuǎn)變

12、監(jiān)管視角從銀行體外轉(zhuǎn)向銀行體內(nèi) ，從資本標(biāo)準(zhǔn)及資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)兩個(gè)方面對(duì)銀行提出明確要求 注重資本金監(jiān)管機(jī)制的建設(shè) ，建立了資本與風(fēng)險(xiǎn)兩位一體的資本充足率監(jiān)管機(jī)制。 巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 協(xié)議的完善 巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議 1992年 資本與資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)比例和過渡期的實(shí)施安排 1994年 重新規(guī)定對(duì)OECD成員國資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重 1996年資本協(xié)議關(guān)于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)充規(guī)定 1997年有效銀行監(jiān)管的核心原則 1998年關(guān)于操作風(fēng)險(xiǎn)管理的報(bào)告第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 協(xié)議的評(píng)價(jià) 巴塞爾協(xié)議I二、巴塞爾協(xié)議1. 對(duì)非OECD成員國的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重歧視仍未解除2. 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的級(jí)次過于

13、簡(jiǎn)單且不合理，沒有充分考慮信用 差別，難以準(zhǔn)確反映銀行面臨的真實(shí)風(fēng)險(xiǎn)。3. 隨著金融新業(yè)務(wù)的推出和銀行組織形式的更新，舊協(xié)議 的涵蓋范圍和監(jiān)管效果都難以讓人滿意。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 背 景 二、巴塞爾協(xié)議1. 1997年 爆發(fā)東南亞金融危機(jī)，而當(dāng)時(shí)的巴塞爾協(xié) 議機(jī)制卻沒有發(fā)揮出應(yīng)有的作用2. 1999年 發(fā)布三大支柱第一草案3. 2001年 提出了一個(gè)更加全面、具體的新建議4. 2004年 巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)（BIS）公布了最 新的“巴賽爾新資本協(xié)議” （BASEL II ） 巴塞爾協(xié)議 第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 內(nèi) 容 二、巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議 第一支柱 最低資本要求 將信用風(fēng)

14、險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)及其它風(fēng)險(xiǎn)涵蓋進(jìn)來。風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的測(cè)算：標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部評(píng)級(jí)法。內(nèi)部評(píng)級(jí)法又分為初級(jí)法和高級(jí)法。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 內(nèi) 容 二、巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議 第二支柱 監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)管檢查 針對(duì)銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)而制定監(jiān)督檢查的主要原則、風(fēng)險(xiǎn)管理指引和監(jiān)督透明度及問責(zé)制度。其中包括如何處理銀行賬戶的利率風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)，如何加強(qiáng)跨境交流與合作和資產(chǎn)證券化等方面的指引。目的在于確保銀行資本足以應(yīng)付其總體風(fēng)險(xiǎn)，并在資本不能有效抵御風(fēng)險(xiǎn)時(shí)盡早干預(yù)。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 內(nèi) 容 二、巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議 第三支柱 市場(chǎng)紀(jì)律 就是市場(chǎng)參與者在了解銀行經(jīng)營狀況基礎(chǔ)上所采取的相應(yīng)行動(dòng)，

15、對(duì)銀行產(chǎn)生的激勵(lì)或制裁效果。第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 背 景 二、巴塞爾協(xié)議巴塞爾協(xié)議 2009年巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)審議通過了對(duì)1996年交易賬戶 資本計(jì)提規(guī)則和新資本協(xié)議三大支柱的修訂稿。(1)提高壓力時(shí)期可提取的緩沖資本儲(chǔ)備；(2)提高銀行資本的質(zhì)量；(3)引入杠桿率作為新資本協(xié)議的最低保障機(jī)制。 第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 內(nèi) 容 二、巴塞爾協(xié)議巴塞爾協(xié)議 巴塞爾協(xié)議III大幅提升了對(duì)銀行業(yè) 的一級(jí)核心資本充 足率的要求水平 。 商業(yè)銀行的一級(jí)資本充足率下限將從現(xiàn)行的 4上調(diào)至 6 由普通股構(gòu)成的核心一級(jí)資本占銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的下限，將從 現(xiàn)行的2提高至45。 商業(yè)銀行應(yīng)設(shè)立“資本防護(hù)緩

16、沖資金”，總額不得低于銀行 風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的25，這意味著銀行必須把最低核心一級(jí)資本 比率提高到 7第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 三、我國商業(yè)銀行資本金的構(gòu)成核心資本 實(shí)收資本 資本公積 盈余公積 未分配利潤 少數(shù)股權(quán) 附屬資本 重估儲(chǔ)備 一般準(zhǔn)備 優(yōu)先股 可轉(zhuǎn)換債券 長期次級(jí)債務(wù)第二節(jié) 商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 三、我國商業(yè)銀行資本金的構(gòu)成項(xiàng)目中行工行招行浦東資本總額（億元）資本構(gòu)成： 實(shí)收資本 資本公積 盈余公積 一般準(zhǔn)備 未分配利潤 外幣報(bào)表折算差額 4560.372538.39836.04220.80378.39602.5615.816031.433340.191124.61246.50693.55

17、721.4694.88795.15147.07216.7766.53107.93257.19-0.34416.7956.61108.6368.6464.00118.912008年我國主要商業(yè)銀行的資本構(gòu)成 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健一、資本與銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn)非盈利資產(chǎn)盈利資產(chǎn)非盈利資產(chǎn)存款和其它負(fù)債盈利資產(chǎn)資產(chǎn)損失資本存款和其它負(fù)債資本非盈利資產(chǎn)盈利資產(chǎn)資產(chǎn)損失存款和其它負(fù)債資本（A）(B)(C) 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健二、資本充足與銀行穩(wěn)健 資本數(shù)量的充足性、最低達(dá)到金融當(dāng)局規(guī)定的開業(yè)許可額、在滿足充足性的同時(shí)考慮適度性 資本結(jié)構(gòu)的合理性、靜態(tài)：債務(wù)資本與股權(quán)資本的比例、動(dòng)態(tài)：融資方式的選擇

18、 銀行資本充足性及其意義 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健二、資本充足與銀行穩(wěn)健A、B銀行的資產(chǎn)負(fù)債表比較 單位：億元資產(chǎn)A銀行B銀行負(fù)債和資本A銀行B銀行現(xiàn)金和應(yīng)付款4030活期存款70170短期政府債券6015儲(chǔ)蓄存款406長期政府債券6040定期存款906貸款80155可轉(zhuǎn)讓存單2028資本2030合計(jì)240240合計(jì)240240 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健二、資本充足與銀行穩(wěn)健 結(jié)論： A、B銀行資產(chǎn)規(guī)模相同，A的資本充足率低于B銀行，但從 資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)來看，A銀行資產(chǎn)資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)，負(fù)債穩(wěn)定，B 銀行資產(chǎn)流動(dòng)性弱，負(fù)債穩(wěn)定性差，所以，相比而言，A銀 行的穩(wěn)定性更高。 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健

19、三、新巴塞爾協(xié)議對(duì)資本充足的測(cè)定 資本充足率=資本/風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn) =核心資本+附屬資本（資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重）巴塞爾協(xié)議的資本充足率 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健三、新巴塞爾協(xié)議對(duì)資本充足的測(cè)定 表內(nèi)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)量=（表內(nèi)資產(chǎn)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)）表外資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)量 =（表外資產(chǎn) 信用轉(zhuǎn)換系數(shù) 表內(nèi)相應(yīng)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)） 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)體系的確定 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)項(xiàng)目 現(xiàn)金 75 短期政府債券 300國內(nèi)銀行存款 75家庭住宅抵押貸款 75企業(yè)貸款 975資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)總資產(chǎn) 1500用來支持政府發(fā)行債券的備用信用證 150對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾300表外項(xiàng)目加總 450案例：一家銀行的資本規(guī)模為1

20、00萬元人民幣，總資 產(chǎn)為1500萬元人民幣，該行的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)和表外項(xiàng)目 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健1）首先計(jì)算表外項(xiàng)目的信用對(duì)等額，將表外項(xiàng)目轉(zhuǎn)變?yōu)閷?duì)等 數(shù)量的表內(nèi)項(xiàng)目，以衡量銀行的風(fēng)險(xiǎn)。 表外項(xiàng)目 賬面價(jià)值 轉(zhuǎn)換系數(shù) 對(duì)等信貸額 銀行提供的 備用信用證 150 1.00 = 150 對(duì)企業(yè)的 長期信貸承諾 300 0.5 = 150 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健2）然后將表內(nèi)資產(chǎn)和表外項(xiàng)目對(duì)等信貸額乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù) 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%類 現(xiàn)金 75 短期政府債券 300 風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%類 國內(nèi)銀行存款 75 備用信用證的信用對(duì)等額 150風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為50%類 家庭住宅抵押貸款 75風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為

21、100%類 對(duì)企業(yè)的貸款 975 對(duì)企業(yè)的長期信貸承諾對(duì)等額 150 3）計(jì)算該銀行的資本充足率 銀行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=（75+300）0+（75+150）0.2+ +(975+150) 1 =1207.5 資本充足率=總資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn) =100/1207.5 =8.28% 該銀行的資本充足比率已達(dá)到巴塞爾協(xié)議規(guī)定的8%的要求。 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健三、新巴塞爾協(xié)議對(duì)資本充足的測(cè)定 核心資本比率 核心資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)100 核心資本/（信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)12.5 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 12.5 操作風(fēng)險(xiǎn)） 1004 總風(fēng)險(xiǎn)資本比率 總資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)100 （核心資

22、本附屬資本）/ （信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn) 12.5 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)12.5 操作風(fēng)險(xiǎn)） 1008新巴塞爾協(xié)議對(duì)資本充足率的計(jì)算 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健四、各國銀行資本充足率現(xiàn)狀名稱資本凈額核心資本附屬資本風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)核心資本充足率資本充足率中行523793443980117395396694310.8113.43工行620033510549121998474889310.7513.06建行51041643135386794419649310.1712.16交行1854771321515471613764329.5413.47招行10403971472456169172016.5611.34浦發(fā)682133

23、7845309817518215.068.88興業(yè)5771746315122375095708.9411.24 2008年我國上市銀行資本充足狀況 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健四、各國銀行資本充足率現(xiàn)狀 2008年我國上市銀行資本充足狀況名稱資本凈額核心資本附屬資本風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)核心資本充足率資本充足率深發(fā)239591471095782791135.278.58民生7076751307207007678957.009.98華夏4034626416139303540017.4611.40中信106870920421492774654712.3214.32南京119161021918224940620.6

24、8 24.12北京3798631716627018805316.4219.66 寧波929584039555756114.6016.15 第三節(jié) 資本充足與銀行穩(wěn)健四、各國銀行資本充足率現(xiàn)狀 2010年9月各銀行資本充足率 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理一、銀行資本的規(guī)模賬面資本（GAAP）=管理資本（RAP）=市場(chǎng)價(jià)值資本（MVC）=總資產(chǎn)賬面價(jià)值總負(fù)債賬面價(jià)值股東股權(quán)永久優(yōu)先股貸款與租賃損失準(zhǔn)備可轉(zhuǎn)換次級(jí)債務(wù)其它銀行資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值（MVA）銀行負(fù)債的市場(chǎng)價(jià)值（MVL）MVC每股股票的現(xiàn)期市場(chǎng)價(jià)值發(fā)行但并未償付的股票數(shù)量 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理二、影響銀行資本需要量的客觀因素 有關(guān)的法律

25、規(guī)定宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)銀行信譽(yù)銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展速度 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理三、銀行最佳資本需要量 銀行資本過高，會(huì)導(dǎo)致財(cái)務(wù)杠桿比率下降，增加籌集資金的成本，影響銀行資本收益率；銀行資本過低，會(huì)增加對(duì)存款和其它資金來源的需求，使銀行邊際收益下降。 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理三、銀行最佳資本需要量 CC0(K/A) 銀行適度資本量 K/AKCC資本成本曲線銀行資本量與資本成本曲線資本量大于(K/A) ，則銀行資本的成本就會(huì)因籌集資本數(shù)量的增加，財(cái)務(wù)杠桿比率的降低而導(dǎo)致資本成本的增加；資本量小于(K/A) ，銀行資本成本會(huì)因其它資金來源邊際成本的提高，流動(dòng)性比例的要求提高而增加。 第

26、四節(jié) 銀行資本的籌集與管理三、銀行最佳資本需要量 銀行最佳資本需要量與銀行規(guī)模的關(guān)系CC1C2C30(K/A)1 (K/A)2 (K/A)3 K/AKCC資本成本曲線大銀行中銀行小銀行 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理四、銀行資本計(jì)劃銀行總體目標(biāo)：長期增長與利潤目標(biāo)資本需要量?jī)?nèi)部籌集預(yù)計(jì)資本結(jié)構(gòu)目標(biāo)資本結(jié)構(gòu)目標(biāo)股息政策預(yù)計(jì)股息外部籌集股票債券 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理五、銀行內(nèi)部籌措資本優(yōu)點(diǎn)缺點(diǎn)簡(jiǎn)單易行，節(jié)省費(fèi)用；權(quán)益仍為普通股股東所有，可以免繳個(gè)人所得稅；普通股股東的控制權(quán)不受影響。過多的留存盈余可能會(huì)帶來銀行普通股股價(jià)的下跌，會(huì)影響到銀行的市場(chǎng)價(jià)值；數(shù)量上的限制。 第四節(jié) 銀行資本的籌集與

27、管理五、銀行內(nèi)部籌措資本1、內(nèi)部資本融資的限制性條件政府當(dāng)局對(duì)銀行適度資本金規(guī)模的限制；銀行所能獲得的凈利潤規(guī)模；銀行凈收益中有多少可用于分配。 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理五、銀行內(nèi)部籌措資本2、銀行內(nèi)源資本支持資產(chǎn)增長模型SG1=TA1 - TA0 TA TA0 TA0= 式中：SG銀行資產(chǎn)持續(xù)增長率 TA銀行總資產(chǎn) TA銀行資產(chǎn)增長額 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理五、銀行內(nèi)部籌措資本EC0+ROA TA1（1-DR）-EC0ROA（1-DR）TA1EC0又 SG1=TA/TA0=EC/EC0式中，EC為銀行股本增加額。資產(chǎn)收益率報(bào)告期總資產(chǎn)SG1=（EC1-EC0）EC0EC0分紅比例內(nèi)

28、源股本增加額 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理五、銀行內(nèi)部籌措資本式中：ROA銀行資產(chǎn)收益率 DR銀行紅利分配比例 EC1/TA1資本比例ROA（1-DR）（EC1/TA1）-ROA（1-DR） =SG1 =ROA（1-DR）EC1-ROA（1-DR）TA1/TA1 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理五、銀行內(nèi)部籌措資本上述公式表示了銀行資產(chǎn)持續(xù)增長率（SG）與銀行資產(chǎn)收益率（ROA）、銀行紅利分配比例（DR）和資本比率（EC1/TA1）之間的數(shù)量關(guān)系。當(dāng)其中的三個(gè)變量確定后，其余的一個(gè)變量就可由公式獲得它們確切的值。 公式的意義 第四節(jié) 銀行資本的籌集與管理五、銀行內(nèi)部籌措資本如果將外源資本考慮在內(nèi)：ROA（1-DR）+ EK/TA0（EC1/TA