1、第三章 再保險(xiǎn)市場 教學(xué)目標(biāo)： 通過本章的學(xué)習(xí)，掌握再保險(xiǎn)市場的經(jīng)營主體及其特點(diǎn)、世界主要再保險(xiǎn)市場以及我國再保險(xiǎn)市場的現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢。教學(xué)重點(diǎn)： 再保險(xiǎn)市場的經(jīng)營主體 ；專屬保險(xiǎn)公司的定義 ；再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人的產(chǎn)生與發(fā)展 ；歐洲再保險(xiǎn)市場 ；中國再保險(xiǎn)市場現(xiàn)狀 。教學(xué)難點(diǎn)： 專業(yè)再保險(xiǎn)公司 ；專屬保險(xiǎn)公司的產(chǎn)生與發(fā)展 ；再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人的主要工作 ；北美洲再保險(xiǎn)市場；建立和完善中國再保險(xiǎn)市場的思路。教學(xué)時(shí)數(shù)：4第一節(jié) 再保險(xiǎn)市場的供需主體 一，再保險(xiǎn)市場主體概述（一）再保險(xiǎn)市場主體組成： 由再保險(xiǎn)買方、再保險(xiǎn)賣方和再保險(xiǎn)中介人組成。（二）再保險(xiǎn)買方：經(jīng)營直接業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司、專屬保險(xiǎn)公司、勞合社承保組

2、合等；（三）再保險(xiǎn)賣方：專業(yè)再保險(xiǎn)人和再保險(xiǎn)集團(tuán)、勞合社承保組合、專屬保險(xiǎn)公司等。（四）再保險(xiǎn)中介人：再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人二，經(jīng)營直接業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司1，是再保險(xiǎn)的最大買家。在保險(xiǎn)經(jīng)營中，保險(xiǎn)人為了分散風(fēng)險(xiǎn)，均衡業(yè)務(wù)，求得經(jīng)營的穩(wěn)定，采用再保險(xiǎn)是傳統(tǒng)有效的方法。2，這種同業(yè)間分散風(fēng)險(xiǎn)的方法，使得風(fēng)險(xiǎn)能夠在全球范圍內(nèi)得到分散；通過對累積風(fēng)險(xiǎn)的再保險(xiǎn)處理，達(dá)到險(xiǎn)種間的分散；通過對某一時(shí)點(diǎn)或時(shí)期上風(fēng)險(xiǎn)的再保險(xiǎn)處理，達(dá)到時(shí)間上的分散；通過對特別巨大風(fēng)險(xiǎn)保單的再保險(xiǎn)，達(dá)到保單間的分散。 三、專業(yè)再保險(xiǎn)公司 1，從理論上講，專業(yè)再保險(xiǎn)公司本身并不承保直接保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，而是專門接受原保險(xiǎn)人分出的業(yè)務(wù)，但有些專業(yè)再保險(xiǎn)公司

3、仍在直接承保市場上獲取直接業(yè)務(wù)。故專業(yè)再保險(xiǎn)公司是再保險(xiǎn)市場的主要供給者，也是再保險(xiǎn)市場的需求者。2，早期的專業(yè)再保險(xiǎn)公司1846年 德國科隆再保險(xiǎn)公司1863年 瑞士再保險(xiǎn)公司1880年 慕尼黑再保險(xiǎn)公司，世界上最大的再保險(xiǎn)公司。四，再保險(xiǎn)集團(tuán)1，再保險(xiǎn)集團(tuán)是由同一國家或幾個(gè)國家的許多保險(xiǎn)公司聯(lián)合組成的。有全球性的，也有地區(qū)性的。如亞非再保險(xiǎn)集團(tuán)FAIR)、亞非再保險(xiǎn)航空險(xiǎn)集團(tuán)(FAIRA)就屬于地區(qū)性的再保險(xiǎn)集團(tuán)。 2，再保險(xiǎn)集團(tuán)成立的原因1）為了處理特殊性質(zhì)的風(fēng)險(xiǎn)；2）為了承保巨額保險(xiǎn)業(yè)務(wù)；3）為了避免同業(yè)的競爭；4）開辦新業(yè)務(wù)需要；例如：美國核保險(xiǎn)集團(tuán)，英國超額賠款集團(tuán)，瑞士自然災(zāi)害保

4、險(xiǎn)集團(tuán)均是處理特殊性質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)的再保險(xiǎn)集團(tuán)。3，再保險(xiǎn)集團(tuán)的運(yùn)作模式集團(tuán)中每一個(gè)成員公司將自己承保的業(yè)務(wù)全部或扣除自留額后，通過集團(tuán)在成員公司之間分保，各成員公司按約定比例接受，也可根據(jù)業(yè)務(wù)性質(zhì)的不同，逐協(xié)商筆接受。4，再保險(xiǎn)集團(tuán)主要優(yōu)點(diǎn)1）簡化再保險(xiǎn)手續(xù)，節(jié)省管理費(fèi)用2）增強(qiáng)競爭能力，增加業(yè)務(wù)量3）達(dá)成合理的費(fèi)率 五、專屬保險(xiǎn)公司與前臺公司1，專屬保險(xiǎn)公司是大企業(yè)、大財(cái)團(tuán)自設(shè)的保險(xiǎn)公司，主要為其公司與子公司提供保險(xiǎn)，并辦理再保險(xiǎn)。同時(shí)，也可以承保外界風(fēng)險(xiǎn)和接受分入業(yè)務(wù)。2，專屬保險(xiǎn)公司從20世紀(jì)60年代初逐漸發(fā)展起來，其中大部分成立于70年代末80年代初。有很多專屬保險(xiǎn)公司為享受免稅優(yōu)惠，在百慕

5、大或開曼等地注冊。3，專屬保險(xiǎn)公司為在各國開展業(yè)務(wù)，委請?jiān)诋?dāng)事國中具有執(zhí)照的保險(xiǎn)公司，即前臺公司簽發(fā)保險(xiǎn)單并提供當(dāng)?shù)氐姆?wù)。六、勞合社承保組合 勞合社是世界最大的再保險(xiǎn)市場，有水險(xiǎn)、非水險(xiǎn)、航空險(xiǎn)、車險(xiǎn)等各類承保人組合。承保組合代表會員接受業(yè)務(wù)，責(zé)任概由會員承擔(dān)。勞合社承保組合全部通過再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人接受業(yè)務(wù)。第二節(jié) 專屬保險(xiǎn)公司 一、專屬保險(xiǎn)公司及其類型（一）專屬保險(xiǎn)公司的含義： 是由工商企業(yè)自己設(shè)立的保險(xiǎn)公司，旨在對本企業(yè)、附屬企業(yè)以及與其相關(guān)的其他企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行保險(xiǎn)或再保險(xiǎn)。（二）類型1，按業(yè)務(wù)范圍劃分：1）純粹專屬保險(xiǎn)公司 是承保或再保險(xiǎn)企業(yè)、附屬企業(yè)以及與其相關(guān)的其他企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)的專屬保險(xiǎn)

6、公司。可以把接受的業(yè)務(wù)限制在自己能夠負(fù)擔(dān)的限度內(nèi)，而不借助于再保險(xiǎn)。2）公開市場的專屬保險(xiǎn)公司 除了經(jīng)營純粹專屬保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)之外，還能承接與其組建人毫無關(guān)系的其他業(yè)務(wù)的專屬保險(xiǎn)公司。2，按其投資來源不同1）單國專屬保險(xiǎn)公司：通過國內(nèi)企業(yè)或企業(yè)聯(lián)合的組織承擔(dān)這些企業(yè)及其下屬或相關(guān)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)性保險(xiǎn)公司。英國。2）多國專屬保險(xiǎn)公司 其資本來源于不同的國家，是按照相互保險(xiǎn)的經(jīng)營原則經(jīng)營的。優(yōu)點(diǎn)：聚集多種資金來源，形成較大的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力；多國專屬保險(xiǎn)公司的成員公司來自于不同的國度；交流和分享信息情報(bào)，節(jié)約管理成本。美國。3）公會專屬保險(xiǎn)公司即行業(yè)協(xié)會或行業(yè)組織，公會建立專屬保險(xiǎn)公司向其成員提供保

7、險(xiǎn)，所有的成員都作為相互保險(xiǎn)人，而不是股東。二，專屬保險(xiǎn)公司的產(chǎn)生與發(fā)展（一） 企業(yè)通過建立意外損失補(bǔ)償基金來處理自留的風(fēng)險(xiǎn)，可以說，這是專屬保險(xiǎn)公司產(chǎn)生的前奏。 （二）專屬保險(xiǎn)公司的蓬勃發(fā)展是從美國開始的。（三）影響：1，使老牌的保險(xiǎn)商和經(jīng)紀(jì)人的保險(xiǎn)費(fèi)和傭金收入大大減少；2，迫使經(jīng)紀(jì)人變成了保險(xiǎn)人；3，不少專屬保險(xiǎn)公司發(fā)展成為正規(guī)保險(xiǎn)商，對現(xiàn)有的保險(xiǎn)商可能構(gòu)成威脅。三，專屬保險(xiǎn)公司的成因與利弊分析（一）原因1，風(fēng)險(xiǎn)增加，要求企業(yè)提高風(fēng)險(xiǎn)自保的能力。2，企業(yè)降低風(fēng)險(xiǎn)管理成本的需求。3，近海避稅港的特殊誘惑。（三）優(yōu)點(diǎn)1，承保彈性增加2，保險(xiǎn)成本降低3，納稅負(fù)擔(dān)減輕4，損失控制加強(qiáng)5，自保與再保

8、險(xiǎn)結(jié)合（三）缺點(diǎn)1，業(yè)務(wù)量有限2，風(fēng)險(xiǎn)品質(zhì)較差3，組織規(guī)模簡陋4，財(cái)務(wù)基礎(chǔ)脆弱四，專屬保險(xiǎn)公司的經(jīng)營方式靈活多樣（一）業(yè)務(wù)范圍可以限定于組建人，也可以對外開放，即接受與組建人毫無關(guān)系的其他業(yè)務(wù)。（二）可以承保直接業(yè)務(wù)，也可以同時(shí)接受再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。（三）可以直接承保業(yè)務(wù)，也可以通過前臺公司間接獲得保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。第三節(jié) 再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人 一、再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人的產(chǎn)生與發(fā)展（一）產(chǎn)生1，早期的再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)以接受公司與分出公司直接交易為主。隨著再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展，再保險(xiǎn)交易不只限于本地區(qū)，但直接承保公司對本地區(qū)以外，甚至國外的再保險(xiǎn)人知之甚少，不了解再保險(xiǎn)人的經(jīng)營特點(diǎn)、承保能力以及其他資信情況。再保險(xiǎn)市場需要中間人穿針引

9、線。由此，再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人應(yīng)運(yùn)而生。2，19世紀(jì)初再保險(xiǎn)市場出現(xiàn)再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人。 1829年，經(jīng)英國倫敦的再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人凱齊諾維介紹，法國巴黎聯(lián)合保險(xiǎn)公司與英國皇家交易保險(xiǎn)公司簽訂了火險(xiǎn)再保險(xiǎn)合同。到1870年，已有幾家小規(guī)模經(jīng)紀(jì)公司專門經(jīng)營再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。（二）發(fā)展1，隨著保險(xiǎn)、再保險(xiǎn)發(fā)展，再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人在國際保險(xiǎn)市場上的地位越來越高，作用也越來越大。 如倫敦勞合社規(guī)定分出人與分入人必須通過經(jīng)紀(jì)人。2，在國際再保險(xiǎn)市場上，再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人具有較高的信譽(yù)，擁有豐富的專業(yè)知識，比傳統(tǒng)的直接交易更為有利。（三）種類1，綜合經(jīng)紀(jì)人2，倫敦市場經(jīng)紀(jì)人3，國內(nèi)市場經(jīng)紀(jì)人4，國際市場經(jīng)紀(jì)人5，臨時(shí)分保經(jīng)紀(jì)人6，專屬保險(xiǎn)公司

10、經(jīng)紀(jì)人二、再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人的主要工作 （一） 提供信息必須了解業(yè)務(wù)的全面情況，并且必須從分出公司與分入公司兩個(gè)角度來分析和研究市場，充分掌握保險(xiǎn)與再保險(xiǎn)市場的相關(guān)資料。如資信度，經(jīng)營方法，財(cái)務(wù)狀況，業(yè)務(wù)內(nèi)容，保險(xiǎn)費(fèi)率，賠款經(jīng)驗(yàn)及承攬費(fèi)用。同時(shí)，還需要了解各國有關(guān)再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的法律及其修訂情況(二)洽談分保條件以及再保險(xiǎn)合同的管理 再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人主要負(fù)責(zé)再保險(xiǎn)合同的安排與管理，有時(shí)也辦理臨時(shí)分保業(yè)務(wù)。包括查勘服務(wù)，設(shè)計(jì)再保險(xiǎn)方案，起草合同文件，合同續(xù)轉(zhuǎn)，條款的修改，提供業(yè)務(wù)賬單，結(jié)算。(三)培訓(xùn)保險(xiǎn)專業(yè)人才 其工作包括拓展業(yè)務(wù)，舉辦培訓(xùn)班，介紹新的保險(xiǎn)知識，新的保險(xiǎn)觀念，也可應(yīng)保險(xiǎn)公司的要求，安排受訓(xùn)機(jī)

11、會讓保險(xiǎn)從業(yè)人員赴國外受訓(xùn)。 三、再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人的經(jīng)營管理 保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人經(jīng)營的業(yè)務(wù)及其地區(qū)范圍，不同的再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人有所不同。一些國際性再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人，有幾個(gè)附屬公司或?qū)ｉT的部門分管不同種類的業(yè)務(wù)，其業(yè)務(wù)來自世界各地，各類業(yè)務(wù)和各種類型的合同都能安排，但有些經(jīng)紀(jì)人只對某些地區(qū)或某項(xiàng)業(yè)務(wù)具有經(jīng)驗(yàn)。有些再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人與某些地區(qū)保險(xiǎn)市場或某些保險(xiǎn)公司具有長期友好的業(yè)務(wù)關(guān)系，從設(shè)計(jì)合同到安排再保險(xiǎn)都由他們辦理。第四節(jié) 世界主要再保險(xiǎn)市場一、歐洲再保險(xiǎn)市場（一）歐洲再保險(xiǎn)市場主要由英國倫敦再保險(xiǎn)市場和歐洲大陸再保險(xiǎn)市場組成。（二）倫敦再保險(xiǎn)市場1，倫敦再保險(xiǎn)市場是隨著倫敦作為國際保險(xiǎn)的中心而發(fā)展起來的。2，倫敦再

12、保險(xiǎn)市場由勞合社再保險(xiǎn)市場和倫敦保險(xiǎn)人協(xié)會再保險(xiǎn)市場兩部分組成，以勞合社市場為主。 3，勞合社市場1）成立于1688年是許多大型再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的主要承保者，也是再保險(xiǎn)首席承保人。2）與勞合社相關(guān)的主體：勞合社會員、承保組合、承保代理人和再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人。3）勞合社會員組成采取辛迪加的承保組合形式。管理辛迪加的是勞合社承保代理人。4）勞合社市場的再保險(xiǎn)交易，需通過經(jīng)勞合社注冊的再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人來完成任務(wù)。勞合社的再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，絕大多數(shù)是國外業(yè)務(wù)，約60%來自美國，剩余部分來自100多個(gè)國家的2000多個(gè)保險(xiǎn)公司。4，倫敦保險(xiǎn)人協(xié)會再保險(xiǎn)市場1）成立于1884年，由保險(xiǎn)公司組成，又稱公司市場，成立 的動機(jī)是與勞

13、合社競爭。2）成員組成：原有英國大型保險(xiǎn)公司；英國大型保險(xiǎn)集團(tuán)的附屬再保險(xiǎn)公司；外國再保險(xiǎn)公司在倫敦的分公司；外國大型保險(xiǎn)公司在倫敦的分公司；外國保險(xiǎn)公司或再保險(xiǎn)公司在倫敦委任的代理人。3）業(yè)務(wù)的承受A，各大保險(xiǎn)公司的分公司承受業(yè)務(wù)之后，由總公司的再保險(xiǎn)部門分保至倫敦保險(xiǎn)人協(xié)會市場。以英國本地為主。B，經(jīng)紀(jì)人帶來的業(yè)務(wù)。C，各大保險(xiǎn)公司在國外的分支機(jī)構(gòu)承受業(yè)務(wù)之后經(jīng)其總公司分保至倫敦保險(xiǎn)協(xié)會市場。D，在業(yè)務(wù)上，倫敦保險(xiǎn)人協(xié)會與勞合社經(jīng)常合作：共商費(fèi)率，減少競爭，與勞合社共擔(dān)首席承保人。（三）歐洲大陸再保險(xiǎn)市場 1，主要由專業(yè)保險(xiǎn)公司組成，擁有世界上最大的專業(yè)再保險(xiǎn)公司德國慕尼黑再和瑞士再。2，

14、業(yè)務(wù)經(jīng)營上的特點(diǎn)：1）規(guī)模較大的專業(yè)再保險(xiǎn)公司：直接與分出公司來聯(lián)系。2）小規(guī)模的則通過經(jīng)紀(jì)人接受業(yè)務(wù)。3，德國的再保險(xiǎn)市場1）1999年前在世界前十家最大的再保險(xiǎn)公司，德國占了4家。2）德國的再保險(xiǎn)市場很大程度上是由專業(yè)再保險(xiǎn)公司控制的。3）慕尼黑再保險(xiǎn)公司成立于1880年，是全球最大的保險(xiǎn)公司之一，多年被美國標(biāo)準(zhǔn)普爾評為AAA級。被美國的AMBEST公司也被評為A+。被最具權(quán)威的保險(xiǎn)雜志歐洲保險(xiǎn)觀察評為1998年全球最佳再保險(xiǎn)公司。4，瑞士再保險(xiǎn)市場1）歐洲大陸第二大再保險(xiǎn)中心，是世界兩大專業(yè)再保險(xiǎn)公司之一。2）世界級的再保險(xiǎn)公司瑞士再保險(xiǎn)公司，成立于1863年，總部在蘇黎世。3）還有世界

15、著名的蘇黎世再保險(xiǎn)公司。4）是一家全球性的企業(yè)集團(tuán)公司。5）在亞洲和泛太平洋地區(qū)設(shè)有15個(gè)辦事處，多年來活躍在亞洲市場上。6）瑞士再保險(xiǎn)公司的信息中心和培訓(xùn)中心，享譽(yù)世界再保險(xiǎn)市場。西格瑪雜志就是瑞士再保險(xiǎn)公司編輯出版。瑞士保險(xiǎn)培訓(xùn)中心成立于1960年12月，是向世界各地保險(xiǎn)公司的員工傳授高等保險(xiǎn)技術(shù)的教育中心。二，北美洲再保險(xiǎn)市場（一）組成：由紐約再保險(xiǎn)市場和百慕大專屬再保險(xiǎn)市場構(gòu)成。（二）紐約再保險(xiǎn)市場1，市場廣大，保費(fèi)收入占全球保費(fèi)收入的一半，其業(yè)務(wù)偏重于互惠交換、共同保險(xiǎn)和聯(lián)營方式，主要來源于美洲和倫敦市場。2，特點(diǎn)：1）分保主要依靠倫敦再保險(xiǎn)市場。2）再保險(xiǎn)交易方式主要有三種：互惠交

16、換業(yè)務(wù)；由專業(yè)再保險(xiǎn)公司直接與分出公司交易；通過再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人。3）再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人作用不大。4）業(yè)務(wù)主要來源于北美洲、南美洲和倫敦市場。5）美國再保險(xiǎn)公司積極支持分出公司。（三）百慕大市場一直是以自保為中心的市場，在新注冊的公司中，幾乎一大半是屬于專屬保險(xiǎn)公司，它首先推出的離岸落戶保險(xiǎn)、管理以及金融再保險(xiǎn)等均走在世界自保市場的前列。三，亞洲再保險(xiǎn)市場1，主要構(gòu)成：日本再保險(xiǎn)市場、韓國再保險(xiǎn)市場以及新加坡再保險(xiǎn)市場和巴林再保險(xiǎn)市場。2，日本再保險(xiǎn)市場1）日本再保險(xiǎn)市場有兩家專業(yè)再保險(xiǎn)公司東亞再保險(xiǎn)公司和杰西再保險(xiǎn)公司，其他都屬于兼營再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司。東亞主要承保非壽險(xiǎn)再保險(xiǎn)業(yè)務(wù) 杰西僅承保國內(nèi)地

17、震再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)2）大部分通過合同方式，在分保安排方面，日本公司既直接與接受人發(fā)生往來關(guān)系，也借助于經(jīng)紀(jì)人的技術(shù)和力量安排。3，韓國再保險(xiǎn)市場1）歷史很短，大部分成立于20C50S，至1995年末，再保險(xiǎn)公司僅1家大韓再保險(xiǎn)公司。2）20C80S，趨向自由化和國際化。4，泰國再保險(xiǎn)市場1）產(chǎn)生歷史較晚，至1978年才出現(xiàn)第一家再保險(xiǎn)公司泰國再保險(xiǎn)股份有限公司2）泰國再保險(xiǎn)股份有限公司：1978年，由75家保險(xiǎn)公司共同出資成立。3）泰國火險(xiǎn)再保險(xiǎn)集團(tuán)：1986年開始運(yùn)作，是各家保險(xiǎn)公司在自愿基礎(chǔ)上組建的。4）亞洲再保險(xiǎn)公司：1979年，是聯(lián)合國亞洲及太平洋經(jīng)濟(jì)社會委員會屬下政府間組織。四，其他再保險(xiǎn)

18、市場（一）澳大利亞再保險(xiǎn)市場第二次世界大戰(zhàn)后，其保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展很快，目前已成為主要保險(xiǎn)市場之一。悉尼再保險(xiǎn)公司，屬Q(mào)BE集團(tuán)公司成員，在亞太地區(qū)，歐洲及北美地區(qū)設(shè)有分公司。（二）非洲再保險(xiǎn)市場保險(xiǎn)行業(yè)起步較晚，處于發(fā)展階段，但其發(fā)展的速度很快，市場潛在規(guī)模大。大部分非洲國家都通過保險(xiǎn)方面的立法，來保護(hù)眾多保單持有人的利益及維護(hù)保險(xiǎn)公司在公眾中的形象。五，世界再保險(xiǎn)市場的發(fā)展趨勢 (一)再保險(xiǎn)供需發(fā)生新的變化 在發(fā)達(dá)國家，由于保險(xiǎn)企業(yè)的聯(lián)合和兼并大大減少了分出率，除了一些風(fēng)險(xiǎn)極高和累積責(zé)任極大的風(fēng)險(xiǎn)向國際再保險(xiǎn)市場轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)外，大多保險(xiǎn)公司通過自身的風(fēng)險(xiǎn)組合和財(cái)務(wù)安排來防范化解風(fēng)險(xiǎn)。 (二)再保險(xiǎn)的安

19、排和方式的多樣化 再保險(xiǎn)的安排方式，從成數(shù)再保險(xiǎn)到溢額再保險(xiǎn)，再到各種超賠再保險(xiǎn)，從財(cái)務(wù)再保險(xiǎn)到巨額保險(xiǎn)期權(quán)、期貨等衍生再保險(xiǎn)，并注重將各種再保險(xiǎn)方式有機(jī)結(jié)合和綜合運(yùn)用。大多數(shù)成熟市場由比例分保業(yè)務(wù)向非比例分保業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)換。非比例再保險(xiǎn)安排的不斷增加，提高了再保險(xiǎn)業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，而21世紀(jì)再保險(xiǎn)市場的主要風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)和全球金融風(fēng)險(xiǎn)將促進(jìn)再保險(xiǎn)市場由傳統(tǒng)再保險(xiǎn)向巨災(zāi)再保險(xiǎn)和財(cái)務(wù)再保險(xiǎn)等新型業(yè)務(wù)發(fā)展。 (三)再保險(xiǎn)市場再掀兼并浪潮 20世紀(jì)80年代后期90年代初，巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)使不少再保險(xiǎn)公司倒閉，導(dǎo)致保險(xiǎn)公司在選擇再保險(xiǎn)公司時(shí)對其信用評級和資本安全性的要求更加苛刻。進(jìn)人21世紀(jì)后，巨災(zāi)尤其是恐怖行為所致?lián)p失

20、有增無減，這將引發(fā)再保險(xiǎn)公司又一次兼并和聯(lián)合的大潮。 (四)再保險(xiǎn)交易方式的變化 從國際再保險(xiǎn)市場看，再保險(xiǎn)交易方式有三種，即通過互惠業(yè)務(wù)交換、專業(yè)再保險(xiǎn)公司與再保險(xiǎn)分出公司直接進(jìn)行業(yè)務(wù)聯(lián)系、通過再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人辦理再保險(xiǎn)。后兩種方式曾是再保險(xiǎn)交易的主要方式，但近幾年來，互惠業(yè)務(wù)交換方式已逐漸盛行，逐漸成為合約再保險(xiǎn)的附帶形式。第五節(jié) 中國再保險(xiǎn)市場 一、中國再保險(xiǎn)市場現(xiàn)狀 (一)中國再保險(xiǎn)市場的產(chǎn)生和發(fā)展 1988年以前，國內(nèi)的保險(xiǎn)業(yè)者只有中國人民保險(xiǎn)公司一家，再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)亦由其專營。由于是國有保險(xiǎn)公司，風(fēng)險(xiǎn)由國家財(cái)政兜底，人民幣業(yè)務(wù)一直不辦理分保，涉外業(yè)務(wù)則須分出去。 1988年的保險(xiǎn)企業(yè)管理暫

21、行條例規(guī)定國內(nèi)開始辦理法定分保業(yè)務(wù)。此時(shí)是由原中國人民保險(xiǎn)公司的再保險(xiǎn)部代理行使國家再保險(xiǎn)公司的職能。1995年頒布的保險(xiǎn)法賦予了經(jīng)營直接保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司的再保險(xiǎn)辦理權(quán)，國內(nèi)各家保險(xiǎn)公司都開始設(shè)立再保部，辦理再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。1996年人保組建集團(tuán)公司，成立了中保再保險(xiǎn)有限公司，至此，國內(nèi)才有了一家專業(yè)再保險(xiǎn)公司。2003年經(jīng)國務(wù)院同意和中國保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會批準(zhǔn)，在原中國再保險(xiǎn)公司基礎(chǔ)上成立了國有再保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司。經(jīng)過股份改制后的中國再保險(xiǎn)（集團(tuán)）公司發(fā)起設(shè)立了中國財(cái)產(chǎn)再保險(xiǎn)股份有限公司、中國人壽再保險(xiǎn)股份有限公司等經(jīng)營再保險(xiǎn)的公司。 加入WTO后，我國的保險(xiǎn)市場逐步開放，一些國外的再保險(xiǎn)公司

22、也開始進(jìn)入我國。目前國際再保險(xiǎn)市場上的三巨頭慕尼黑再保險(xiǎn)公司、瑞士再保險(xiǎn)公司、美國通用再保險(xiǎn)公司3家外資再保險(xiǎn)公司均在北京設(shè)立了分公司。 根據(jù)入世承諾，2006年我國再保險(xiǎn)法定業(yè)務(wù)全面取消，完全實(shí)行商業(yè)運(yùn)作。為了規(guī)范再保險(xiǎn)市場行為，培育再保險(xiǎn)市場，我國第一部全面系統(tǒng)地規(guī)范再保險(xiǎn)市場的法規(guī)再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)管理規(guī)定于2005年12月1日正式實(shí)施。該規(guī)定對再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的種類、經(jīng)營原則、國內(nèi)優(yōu)先分保、分入分出公司的相互義務(wù)、分保業(yè)務(wù)的比例限制、再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的相關(guān)報(bào)告制度等都做了相應(yīng)規(guī)定，使我國的再保險(xiǎn)市場有了初步的行為規(guī)范。 為保證專業(yè)化監(jiān)管效率，2009年保監(jiān)委印發(fā)了保險(xiǎn)公司償付能力報(bào)告編報(bào)規(guī)則第15號：再保

23、險(xiǎn)業(yè)務(wù)及指南，從信息披露細(xì)則和編報(bào)統(tǒng)一性上作出了一致安排，特別是2007年的中國再保險(xiǎn)市場發(fā)展規(guī)劃更是對中國再保險(xiǎn)發(fā)展提出了更高的要求。根據(jù)2007年中國再保險(xiǎn)市場發(fā)展規(guī)劃數(shù)據(jù)顯示，2006年中國再保險(xiǎn)總分出保費(fèi)338.97億元，總分保費(fèi)收入為216.90億元。與此同時(shí)，專業(yè)再保險(xiǎn)公司、保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)不僅在數(shù)量上迅速增加，業(yè)務(wù)實(shí)力和競爭力也得到提高。二、我國再保險(xiǎn)發(fā)展滯后的表（一）我國國際收支與對外保險(xiǎn)服務(wù)收支呈現(xiàn)反常現(xiàn)象通常一國貿(mào)易收支變化方向與非貿(mào)易收支變化方向呈現(xiàn)同方向趨勢，即貿(mào)易收支順差決定了服務(wù)貿(mào)易特別是金融和保險(xiǎn)服務(wù)貿(mào)易順差。上表即為我國2006年至2009年上半年貿(mào)易收支與保險(xiǎn)服務(wù)

24、統(tǒng)計(jì)一覽表，資料顯示貿(mào)易收支項(xiàng)目2008年比2007年凈差額同比上漲了14.4，而同年保險(xiǎn)服務(wù)逆差額也同比上漲了16.4；2007年同比上漲分別為44.8，17.8。2007年至2009年上半年保險(xiǎn)服務(wù)支出占非貿(mào)易服務(wù)支出之比分別為8.2、8、6.7；而保險(xiǎn)服務(wù)收入占非貿(mào)易服務(wù)收入之比僅為0.74、0.94和1.1。這種反差現(xiàn)象說明我國對外交易不同步、不協(xié)調(diào)，體現(xiàn)了我國對外經(jīng)濟(jì)發(fā)展格局不合理，結(jié)構(gòu)性失衡較嚴(yán)重。（二）直接保險(xiǎn)原保費(fèi)收入與支出增幅和我國對外保險(xiǎn)服務(wù)變化出現(xiàn)反差現(xiàn)象1.我國境內(nèi)直接保險(xiǎn)收支結(jié)果與同期對外保險(xiǎn)服務(wù)結(jié)果呈現(xiàn)出反常現(xiàn)象。境內(nèi)直接保險(xiǎn)收益逐年增加，且增幅較大，而對外保險(xiǎn)服務(wù)

25、逆差也出現(xiàn)逐年增加趨勢。原因有兩種：一是我國再保險(xiǎn)市場培育和發(fā)展嚴(yán)重滯后于直接保險(xiǎn)市場，對外保險(xiǎn)服務(wù)中的再保險(xiǎn)分入業(yè)務(wù)慢于分出業(yè)務(wù)；二是再保險(xiǎn)市場與直接保險(xiǎn)市場發(fā)展出現(xiàn)分割局面，諸多保險(xiǎn)公司及其代理機(jī)構(gòu)更多的重視直接保險(xiǎn)而很少重視再保險(xiǎn)，這既有認(rèn)識原因，又有制度原因。2.我國境內(nèi)直接保險(xiǎn)原保費(fèi)收入與支出近年來呈現(xiàn)增加趨勢。2008年原保險(xiǎn)費(fèi)收入為9784.1億元，原保險(xiǎn)賠付支出2971.17億元；2009年全年原保費(fèi)收入11137.3億元，同比增長了13.8；原保險(xiǎn)賠付支出3125.48億元，同比增長了5.2，原保費(fèi)收入增幅大于支出。其中，廣東、江蘇、北京和山東4主要省市原保費(fèi)收入總額增幅達(dá)1

26、5.1，超過全國平均增幅。3.原保險(xiǎn)結(jié)構(gòu)有不同的增加。一方面，財(cái)險(xiǎn)原保費(fèi)收入2009年較2008年同比上漲23.1；財(cái)險(xiǎn)賠付支出同比上漲了11.1，廣東等4主要省市財(cái)險(xiǎn)原保費(fèi)總額增幅接近全國平均水平，增幅為22.3。另一方面，壽險(xiǎn)原保費(fèi)收入2009年較2008年同比上漲12；壽險(xiǎn)原支出2009年同比上漲了3.5，這種變化表明財(cái)險(xiǎn)收入增幅快于壽險(xiǎn)收入。（三）原保險(xiǎn)收支結(jié)構(gòu)與再保險(xiǎn)收支結(jié)構(gòu)不對稱長期以來，我國人身險(xiǎn)在直接保險(xiǎn)收入中占有較大的份額，平均占比為74。以2006年為例，2006年我國直接保險(xiǎn)公司總分出保費(fèi)338.97億元，總分保收入216.90億元。其中，人身再保險(xiǎn)總分保費(fèi)收入占全國總分

27、保收入的19.6，財(cái)產(chǎn)再保險(xiǎn)總分保收入占全國總分保收入的77.6。但壽險(xiǎn)原保險(xiǎn)費(fèi)收入占總原保險(xiǎn)保費(fèi)收入的73，財(cái)產(chǎn)原保險(xiǎn)費(fèi)收入占原保費(fèi)總額的23.1。二，中國再保險(xiǎn)市場發(fā)展滯后的原因 國內(nèi)再保險(xiǎn)市場發(fā)展滯后的原因既有主觀認(rèn)識上的，也有客觀環(huán)境上的。具體說來，主要有以下幾點(diǎn)：（一）各保險(xiǎn)公司對國內(nèi)再保險(xiǎn)的必要性認(rèn)識不夠。原因有二：一是國內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)仍處于規(guī)模擴(kuò)張、搶占市場的熱潮中，財(cái)務(wù)穩(wěn)定性和長期利潤最大化還未成為公司領(lǐng)導(dǎo)層的經(jīng)營理念。二是那些全國性保險(xiǎn)公司自以為其業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)已在全國范圍內(nèi)進(jìn)行了分散，且各公司的業(yè)務(wù)種類大同小異，所以承保風(fēng)險(xiǎn)在國內(nèi)分散意義不大。（二）尚未形成專業(yè)化再保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)。目前我國已形成和發(fā)展了一批包括保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司、保險(xiǎn)公估公司、保險(xiǎn)兼營代理機(jī)構(gòu)及保險(xiǎn)營銷員中介機(jī)構(gòu)。截至2009年底我國全國共有保險(xiǎn)