1、精選文檔2015年上半年河南省證券從業資格考試：證券投資基金管理人考試題一、單項選擇題（共 20 題，每題 3 分，每題的備選項中，只有 1 個事最符合題意） 1、投資者擁有較多資金欲投資于股票現貨，又擔心建倉期內大盤出現非預期大幅上漲導致建倉成本過高，這時可采取的措施是（）。 A多頭套期保值 B股票指數期貨投機 C空頭套期保值 D套利 2、證券組合分析的理論基礎之一是證券或證券組合的收益由它的_表示。 A實際收益率 B期望收益率 C名義收益率 D無風險收益率 3、滬深300指數的基點為（）點。 A100 B500 C1000 D1200 4、對于停止經營的企業一般采用_來計算其資產價值。 A

2、重置成本法 B市場決定法 C清算價值法 D回歸分析法 5、證券投資基金在美國被稱為（）。 A單位信托基金 B證券投資信托基金 C共同基金 D信托基金 6、股票價格水平現在已成為經濟周期變動的（）。 A先導性指標 B投資指標 C滯后性指標 D同步性指標 7、一般來說，免稅債券的到期收益率比類似的應納稅債券的到期收益率_。 A高 B低 C一樣 D都不是 8、_負責上市公司行業分類指引的具體執行，包括上市公司類別變更等日常管理工作和定期向中國證監會報備對上市公司類別的確認結果。 A中國證監會 B地方證券監管部門 C證券交易所 D中國人民銀行 9、根據中華人民共和國刑法，依法負有信息披露義務的公司向股

3、東和社會公眾提供隱瞞重要事實的財務會計報告，屬于（）。 A欺詐發行股票、債券罪 B提供虛假財務會計報告罪 C內幕交易罪 D操縱市場罪 10、某股份公司因2009年度出現虧損，董事會提議2009年度暫緩發放優先股票股息，待以后盈利年度一并發放。根據上述描述，可知該公司發行的優先股屬于（）。 A可轉換優先股 B參與優先股 C非累積優先股 D累積優先股 11、_可以近似看作無風險證券，其收益率可被用作確定基礎利率的參照物。 A短期政府債券 B短期金融債券 C短期企業債券 D長期政府債券 12、能夠反映證券市場容量的重要指標是（）。 A證券市場價值 B證券市場指數 C證券化率（證券市值/GDP） D股

4、票市值占GDP的比率 13、將半年期利率y(或稱“周期性收益率”)乘以2得到的年到期收益率與實際年收益率的關系是_。 A一樣大 B沒有相關關系 C前者較小 D前者較大 14、拉丁美洲金融分析師和投資經理協會聯盟以_協會為中心，于1998年召開成立大會。 A墨西哥 B巴西 C阿根廷 D智利 15、關于套利組合，下列說法中，不正確的是_。 A該組合中各種證券的權數滿足x1+x2+xn=1 B該組合因素靈敏度系數為零，即x1b1+x2b2+xnbn=0 C該組合具有正的期望收益率，即x1E(r1)+x2E(r2)+xnE(rn)0 D如果市場上不存在(即找不到)套利組合，那么市場就不存在套利機會 1

5、6、遠期利率協議的參考利率應為經（）授權的全國銀行間同業拆借中心等機構發布的銀行間市場具有基準性質的市場利率。 A中國人民銀行 B國家開發銀行 C交通銀行 D建設銀行 17、金融期貨證券是一種（）。 A商品證券 B資本證券 C貨幣證券 D憑證證券 18、下列影響股票投資價值的因素中，屬于外部因素的是_。 A公司凈資產 B公司的股利政策 C股份分割 D市場因素 19、工業總產值采用“工廠法”計算，即以工業企業作為一個整體，按企業工業生產活動的最終成果來計算，_不允許重復計算。 A企業內部 B地區之間 C行業之間 D企業之間 20、根據國際會計準則委員會（IASC）國際會計準則第39號（金融工具：

6、確認與計量）文件對金融衍生工具的定義，以下不屬于金融衍生工具特征的是（）。 A其價值隨特定利率、證券價格、商品價格、匯率、價格或利率指數信用等級或信用指數、或類似變量的變動而變動 B不要求初始凈投資，或與對市場條件變動具有類似反應的其他類型合同相比，要求較少的凈投資 C具有強大的構造特性，不但可以用衍生工具合成新的衍生品，還可以復制出幾乎所有的基礎產品 D在未來日期結算 二、多項選擇題（共 15 題，每題 4 分，每題的備選項中，有 2 個或 2 個以上符合題意，至少有1 個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得 0.5 分） 21、股票投資獲得資本增值收益的形式是送股，送股的資金來源

7、于_。 A法定公積金 B公益金 C當年可分配盈利 D任意盈余公積金 22、保薦制度主要包括_。 A建立保薦人和保薦代表人的注冊登記管理制度 B明確保薦期限 C確定保薦責任 D引進持續信用監管和“冷淡對待”的監管措施 23、對證券公司的股東及實際控制人認識正確的是_。 A證券公司可以直接為股東出資提供融資或擔保 B股東轉讓所持有的證券公司股權，受讓方及其實際控制人也要符合監管部門規定的資格條件 C證券公司股東存在虛假出資、出資不實、抽逃出資或變相抽逃出資等違法違規行為的，董事會應及時報告，并責令糾正 D實際控制人，是指能夠在法律上或事實上支配證券公司股東行使股東權利的法人、其他組織或個人 24、

8、債券發行方式有_。 A定向發行 B承購包銷 C招標發行 D對一般投資者上網發行和對法人配售相結合的發行方式 25、2000年3月18日，_簽署協議，合并為泛歐交易所。 A阿姆斯特丹交易所 B布魯塞爾交易所 C巴黎交易所 D倫敦交易所 26、下列關于債券的敘述，說法錯誤的是_。 A流通性是債券的特征之一，也是國債的基本特點，所有的國債都是可流通的 B債券代表債券投資者的權利，這種權利不是直接支配財產權，而是資產所有權 C債券盡管有面值，代表了一定的財產價值，但它也只是一種虛擬資本，而非真實資本 D由于債券期限越長，流動性越差，風險也就較大，所以長期債券的票面利率肯定高于短期債券的票面利率 27、

9、促進行業共同發展方面，從對會員單位的自律管理看具體表現為_。 A規范業務，制定業務指引 B規范發展，促進行業創新，增強行業競爭力 C為特殊崗位的從業人員提供專業的資質測試和相關的后續職業培訓 D制定行業公約，促進公平競爭 28、關于風險，下列說法正確的有_。 A風險是指對投資者預期收益的背離 B證券投資的風險就是證券收益的不確定性 C系統性風險是可以投資組合而避免的 D非系統風險是可以投資組合來避免的 29、對股票定義的描述，正確的是_。 A股票是股份有限公司簽發的證明股東所持股份的憑證 B股票實質上代表了股東對股份公司的所有權 C股票是一種有價證券 D股票發行人定期支付利息并到期償付本金 3

10、0、場外交易市場與證券交易所共同組成了證券交易市場，場外交易市場主要功能是_。 A場外交易市場是證券交易所的必要補充 B場外交易市場為政府債券、金融債券、企業債券以及按照有關法規公開發行而又不能或一時不能到證券交易所上市交易的股票提供了流通轉讓的場所 C場外交易市場是證券發行的主要場所 D場外交易市場是一個“開放”的市場，投資者可以與證券商當面直接成交 31、購買力風險對不同證券的影響，下列說法錯誤的是_。 A最容易受其損害的是固定收益證券 B普通股股票的購買力風險相對較大 C相比之下，浮動利率債券或保值貼補債券的購買力風險較小 D固定利息率和股息率的證券購買力風險較小 32、非累積優先股票的

11、特點是_。 A股息分派以年度為界 B股息分派以固定股息率為上限 C股東收入的穩定性高 D公司股息分紅的負擔輕 33、下面關于證券市場的敘述，正確的是_。 A證券市場可分為有形市場和無形市場，無形市場的誕生是證券市場走向集中化的重要標志之一 B證券市場的結構是指證券市場的構成及其各部分之間的量比關系 C證券市場是市場經濟發展到一定階段的產物，是為解決資本供求矛盾和流動性而產生的市場 D從風險的角度分析，證券市場也是風險的直接交換場所 34、被認定為市場禁入者，_。 A可以擔任上市公司的高級管理人員 B不得繼續在原機構從事證券業務 C不得繼續擔任原上市公司董事 D不得在其他任何機構中從事證券業務 35、下面關于股利政策的闡述正確的是_。 A股利