2025年FRM金融風(fēng)險管理師考試專業(yè)試卷（重點(diǎn)）高頻考點(diǎn)歸納考試時間：______分鐘總分：______分姓名：______一、金融市場與金融工具要求：考生需掌握金融市場的基本概念、金融工具的種類及特點(diǎn)，并能分析金融市場對經(jīng)濟(jì)的影響。1.下列哪項不是金融市場的基本功能？A.價格發(fā)現(xiàn)B.資源配置C.風(fēng)險管理D.信用創(chuàng)造2.下列哪項不屬于金融工具？A.股票B.債券C.現(xiàn)金D.期權(quán)3.金融市場按交易對象可分為哪幾類？A.貨幣市場、資本市場B.銀行間市場、交易所市場C.金融市場、金融衍生品市場D.長期金融市場、短期金融市場4.以下哪項是金融市場的價格發(fā)現(xiàn)功能？A.價格波動B.交易量增加C.價格趨于一致D.價格下跌5.下列哪項不是金融工具的特點(diǎn)？A.流動性B.收益性C.風(fēng)險性D.實體性6.金融市場對經(jīng)濟(jì)的影響主要表現(xiàn)在哪些方面？A.促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長B.提高就業(yè)率C.優(yōu)化資源配置D.減少通貨膨脹7.下列哪項不是金融市場的分類？A.按交易對象分類B.按交易方式分類C.按交易時間分類D.按交易地點(diǎn)分類8.金融市場的基本功能不包括以下哪項？A.價格發(fā)現(xiàn)B.信用創(chuàng)造C.風(fēng)險管理D.資產(chǎn)定價9.金融工具的流動性是指什么？A.金融工具的買賣容易B.金融工具的收益高C.金融工具的期限短D.金融工具的價格穩(wěn)定10.金融市場按交易時間可分為哪幾類？A.長期金融市場、短期金融市場B.貨幣市場、資本市場C.銀行間市場、交易所市場D.金融市場、金融衍生品市場二、金融風(fēng)險管理要求：考生需掌握金融風(fēng)險管理的概念、風(fēng)險類型、風(fēng)險管理方法及風(fēng)險管理工具。1.下列哪項不是金融風(fēng)險？A.市場風(fēng)險B.信用風(fēng)險C.操作風(fēng)險D.法律風(fēng)險2.金融風(fēng)險管理的主要目的是什么？A.降低金融風(fēng)險B.防范金融風(fēng)險C.消除金融風(fēng)險D.轉(zhuǎn)移金融風(fēng)險3.以下哪項不是金融風(fēng)險管理的原則？A.全面性原則B.預(yù)防性原則C.動態(tài)性原則D.權(quán)衡性原則4.金融風(fēng)險管理的步驟包括哪些？A.風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險應(yīng)對、風(fēng)險監(jiān)控B.風(fēng)險識別、風(fēng)險分析、風(fēng)險應(yīng)對、風(fēng)險監(jiān)控C.風(fēng)險識別、風(fēng)險分析、風(fēng)險應(yīng)對、風(fēng)險控制D.風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險分析、風(fēng)險控制5.以下哪項不是金融風(fēng)險管理的工具？A.風(fēng)險規(guī)避B.風(fēng)險轉(zhuǎn)移C.風(fēng)險補(bǔ)償D.風(fēng)險控制6.信用風(fēng)險是指什么？A.交易對方違約風(fēng)險B.利率變動風(fēng)險C.市場波動風(fēng)險D.法律風(fēng)險7.以下哪項不是市場風(fēng)險？A.利率風(fēng)險B.匯率風(fēng)險C.股票風(fēng)險D.商品風(fēng)險8.以下哪項不是操作風(fēng)險？A.內(nèi)部流程風(fēng)險B.人員風(fēng)險C.系統(tǒng)風(fēng)險D.外部事件風(fēng)險9.金融風(fēng)險管理中的風(fēng)險規(guī)避是指什么？A.避免參與可能導(dǎo)致風(fēng)險的活動B.將風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁給其他方C.提高風(fēng)險承受能力D.加強(qiáng)風(fēng)險管理措施10.金融風(fēng)險管理中的風(fēng)險轉(zhuǎn)移是指什么？A.將風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁給其他方B.避免參與可能導(dǎo)致風(fēng)險的活動C.提高風(fēng)險承受能力D.加強(qiáng)風(fēng)險管理措施四、金融衍生品要求：考生需理解金融衍生品的概念、種類及其在風(fēng)險管理中的應(yīng)用。1.金融衍生品的基本特征不包括以下哪項？A.標(biāo)的資產(chǎn)B.價格波動性C.契約性D.收益固定2.下列哪項不屬于金融衍生品的種類？A.期貨B.期權(quán)C.遠(yuǎn)期D.股票3.金融衍生品的主要功能不包括以下哪項？A.價格發(fā)現(xiàn)B.風(fēng)險管理C.投資增值D.信用創(chuàng)造4.期權(quán)合約中，買方和賣方的權(quán)利義務(wù)關(guān)系是什么？A.買方有權(quán)利但沒有義務(wù)B.賣方有權(quán)利但沒有義務(wù)C.買方和賣方都有權(quán)利和義務(wù)D.買方和賣方都沒有權(quán)利和義務(wù)5.金融衍生品在風(fēng)險管理中的應(yīng)用主要體現(xiàn)在哪些方面？A.對沖風(fēng)險B.投機(jī)C.套利D.以上都是6.期貨合約與遠(yuǎn)期合約的主要區(qū)別是什么？A.交易場所B.合約標(biāo)準(zhǔn)化C.交割時間D.以上都是五、資本資產(chǎn)定價模型（CAPM）要求：考生需理解CAPM的基本原理及其在投資決策中的應(yīng)用。1.CAPM模型中的風(fēng)險是指什么？A.系統(tǒng)風(fēng)險B.非系統(tǒng)風(fēng)險C.總風(fēng)險D.以上都是2.根據(jù)CAPM模型，預(yù)期收益率與風(fēng)險之間的關(guān)系是什么？A.預(yù)期收益率與風(fēng)險成正比B.預(yù)期收益率與風(fēng)險成反比C.預(yù)期收益率與風(fēng)險無關(guān)D.預(yù)期收益率與風(fēng)險呈非線性關(guān)系3.CAPM模型中的無風(fēng)險利率是指什么？A.國債利率B.銀行存款利率C.股票市場平均收益率D.以上都是4.根據(jù)CAPM模型，計算資產(chǎn)的預(yù)期收益率公式為：A.E(Ri)=Rf+βi*(Rm-Rf)B.E(Ri)=Rm-Rf+βi*(Rf-Rm)C.E(Ri)=Rf-βi*(Rm-Rf)D.E(Ri)=Rm+βi*(Rm-Rf)5.CAPM模型在投資決策中的應(yīng)用主要體現(xiàn)在哪些方面？A.評估投資組合的風(fēng)險與收益B.選擇最優(yōu)投資組合C.評估基金經(jīng)理的表現(xiàn)D.以上都是6.下列哪項不是CAPM模型的關(guān)鍵參數(shù)？A.無風(fēng)險利率B.市場風(fēng)險溢價C.資產(chǎn)的貝塔系數(shù)D.資產(chǎn)的預(yù)期收益率六、財務(wù)報表分析要求：考生需掌握財務(wù)報表的基本概念、財務(wù)比率分析及其在財務(wù)分析中的應(yīng)用。1.下列哪項不屬于財務(wù)報表？A.資產(chǎn)負(fù)債表B.利潤表C.現(xiàn)金流量表D.股東權(quán)益變動表2.下列哪項財務(wù)比率用于衡量公司的償債能力？A.流動比率B.速動比率C.負(fù)債比率D.股東權(quán)益比率3.下列哪項財務(wù)比率用于衡量公司的盈利能力？A.凈利潤率B.毛利率C.凈資產(chǎn)收益率D.資產(chǎn)收益率4.下列哪項財務(wù)比率用于衡量公司的營運(yùn)能力？A.存貨周轉(zhuǎn)率B.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率C.營業(yè)成本率D.利潤率5.下列哪項不是財務(wù)報表分析的主要目的？A.了解公司的財務(wù)狀況B.評估公司的盈利能力C.評價公司的管理效率D.預(yù)測公司的未來發(fā)展趨勢6.財務(wù)報表分析中，常用的比率分析包括哪些？A.流動比率分析B.償債能力分析C.盈利能力分析D.營運(yùn)能力分析本次試卷答案如下：一、金融市場與金融工具1.D。價格發(fā)現(xiàn)、資源配置、風(fēng)險管理是金融市場的基本功能，信用創(chuàng)造不屬于金融市場的基本功能。2.C。現(xiàn)金是貨幣的一種形態(tài)，不屬于金融工具。3.A。金融市場按交易對象可分為貨幣市場和資本市場。4.C。價格趨于一致是金融市場的價格發(fā)現(xiàn)功能。5.D。金融工具不具有實體性，它們是虛擬的金融產(chǎn)品。6.A。金融市場對經(jīng)濟(jì)增長的促進(jìn)作用是其基本功能之一。7.D。金融市場按交易地點(diǎn)分類不屬于常見的金融市場分類。8.D。金融風(fēng)險管理的主要目的是降低、防范、消除和轉(zhuǎn)移金融風(fēng)險，不包括資產(chǎn)定價。9.A。金融工具的流動性指的是金融工具的買賣容易。10.A。金融市場按交易時間可分為長期金融市場和短期金融市場。二、金融風(fēng)險管理1.D。法律風(fēng)險是指由于法律法規(guī)變化而導(dǎo)致的潛在損失，不屬于金融風(fēng)險。2.B。金融風(fēng)險管理的主要目的是防范金融風(fēng)險。3.D。金融風(fēng)險管理的原則包括全面性、預(yù)防性、動態(tài)性和權(quán)衡性。4.A。金融風(fēng)險管理的基本步驟包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險應(yīng)對和風(fēng)險監(jiān)控。5.D。金融風(fēng)險管理的工具包括風(fēng)險規(guī)避、風(fēng)險轉(zhuǎn)移、風(fēng)險補(bǔ)償和風(fēng)險控制。6.A。信用風(fēng)險是指交易對方違約的風(fēng)險。7.B。市場風(fēng)險包括利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險、股票風(fēng)險和商品風(fēng)險。8.D。操作風(fēng)險是指由于內(nèi)部流程、人員、系統(tǒng)或外部事件導(dǎo)致的潛在損失。9.A。風(fēng)險規(guī)避是指避免參與可能導(dǎo)致風(fēng)險的活動。10.A。風(fēng)險轉(zhuǎn)移是指將風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁給其他方。四、金融衍生品1.D。金融衍生品的基本特征包括標(biāo)的資產(chǎn)、價格波動性、契約性和杠桿性。2.D。股票是基礎(chǔ)金融工具，不屬于金融衍生品。3.C。金融衍生品的主要功能包括風(fēng)險管理、投機(jī)和套利。4.A。期權(quán)合約中，買方有權(quán)利但沒有義務(wù)購買或出售標(biāo)的資產(chǎn)。5.D。金融衍生品在風(fēng)險管理中的應(yīng)用主要體現(xiàn)在對沖風(fēng)險、投機(jī)和套利。6.D。期貨合約與遠(yuǎn)期合約的主要區(qū)別包括交易場所、合約標(biāo)準(zhǔn)化和交割時間。五、資本資產(chǎn)定價模型（CAPM）1.A。CAPM模型中的風(fēng)險是指系統(tǒng)風(fēng)險，即無法通過分散化消除的風(fēng)險。2.A。根據(jù)CAPM模型，預(yù)期收益率與風(fēng)險成正比，風(fēng)險越高，預(yù)期收益率越高。3.A。無風(fēng)險利率是指投資者在無風(fēng)險情況下可以獲得的收益率，通常以國債利率作為參考。4.A。根據(jù)CAPM模型，計算資產(chǎn)的預(yù)期收益率公式為：E(Ri)=Rf+βi*(Rm-Rf)。5.D。CAPM模型在投資決策中的應(yīng)用主要體現(xiàn)在評估投資組合的風(fēng)險與收益、選擇最優(yōu)投資組合、評估基金經(jīng)理的表現(xiàn)和預(yù)測公司的未來發(fā)展趨勢。6.D。資產(chǎn)的預(yù)期收益率不是CAPM模