XX（集團）有限公司投資管理方法

第一章總則

第一條為規范XX（集團）有限公司投資決策程序，建

立規范、有效、科學的投資機制，明確投資管理職責，監控

投資風險，提高投資的效率和效益。依據xx集團有限公司下

發的《XX集團有限公司投資管理方法（修訂版）》結合公司

實際狀況，制定本方法。

第二條本方法使用范圍：公司，公司全資或控股子公司

（以下簡稱“子公司”）

第三條本方法所稱投資，是指股權投資、無形資產投資、

固定資產投資。主要包括使用公司及子公司資金或其他資產、

借款、債券等，以及使用公司撥付的注冊資本金和企業自有

資金或其他資產、銀行貸款進行的投資活動。

（一）股權投資：以貨幣資金、無形資產和其他實物資

產實行并購、合資、合作、股權互換或其他股權投資活動。

包括但不限于出資設立子企業、對子企業增資、股權收購、

股權置換等。

（二）無形資產投資：包括購買專利權、商標權、非專

利技術、土地使用權、礦產資源的勘探權、采礦權等投資活

動。

（三）固定資產投資：企業實施的能形成固定資產的基

本項目、新改擴建項目、技術改造項目、購買大型設備、不

動產等經營性投資活動（不包括車輛、辦公類等非經營性投

資活動）。

第四條投資項目和公司對投資項目的決策、管理應遵

循以下原則；

（一）符合國家關于法律、法規和產業政策；

（二）符合公司進展戰略規劃；

（三）有利于提高公司整體資源效率和優化產業結構,

增加資金使用效益，并有預期的投資收益或社會效益；

（四）符合公司及市城投集團關于管理規定以及內部

決策程序。

（五）投資規模應當與企業資產經營規模、資產負債水

平和實際籌資能力相適應。

第二章投資項目的性質和類別

第五條投資項目按性質分為以下三類：

（一）競爭性項目：是指以市場為導向，以產業進展和

經濟效益最大化為主要目標，完全盈利導向，處于充分競爭

行業和領域，作為獨立的市場競爭主體參加市場競爭項目。

（二）基礎性項目：是指具有自然壟斷性、周期長、投

資額大而收益較低的基礎設備和需要政府重點扶持的一部

分基礎工業項目，以及直接增強國力的符合經濟規模的支柱

產業項目。具有明顯的社會效益與一定的經濟效益。

（三）公益性項目：是指社會公共權益服務、不以盈利

為目的的投資項目。

第六條投資方式包括但不限于下列內容：

（一）無形資產投資：是指購買專利權、商標權、非專

利技術、土地使用權、礦產資源的勘探權、采礦權等投資活

動。

（二）固定資產投資：是指企業實施的能形成固定資產

的基本項目、新改擴建項目、技術更新改造項目以及購買（融

資租入）大型設備、投資性房地產等投資活動。

（三）股權投資：是指以法人地位對其他法人（其他法

人不包括商業銀行、非銀行銀行等金融機構）的投資活動，

包括但不限于出費設立子企業、對公司進行增資、股權收購、

兼并、股權置換等。

第三章投資管理機構與職責

第七條公司對內部所有投資企業依法行使出資人權利,

是投資活動的決策和管理中心，對投資過程進行管理和監控。

第八條項目申報單位負責項目投資的年度投資方案的

擬定、項目前期論證、項目的申報、批復后的項目實施。

第九條下級子公司的第一經營責任人是投資項目的第

一責任人，實行項目誰投資誰負責。

第十條公司總經理辦公會、黨委會、董事會按相應的權

限對投資項目進行爭論審議并進行決策，決策通過后按

《XX集團有限公司投資管理方法（修訂版）》相關要求，報

市城投集團審批備案。

第十一條董事會是公司項目投資活動的最高決策機構。

第十二條公司實施的投資項目，由公司牽頭部門履行

公司審批程序；下級各子公司實施的投資項目，由各自統一

報公司審議，再經公司上報市城投集團審批備案。

第四章投資項目立項

第十三條投資項目的決策管理為申請立項及申請投資,

投資項目通過公司內部決策及市城投集團審批后，方可進行

可行性爭論，待項目設計及實施方案等相關要求達到投

資條件后方可實施投資。

第十四條投資項目立項：為削減投資盲目性，簡化流程,

提高效率率，立項著重于從戰略、行業、業務布局、市場、

項目邊界條件等方面進行分析，并參照已投資過的同類項目

的執行狀況、所有參數及經濟指標。項目申報單位應依照此

要求以正式資料文件的形式向公司提交立項申請及相關資

料文件資料。

（一）立項申請應提交項目立項申請報告和《項目建議

書》。

《項目建議書》為項目申報單位進行前期調查后的階段

性總結報告，其內容應包括但不限于以下方面：

1、項目基本狀況；

2、項目投資的意義；

3、項目的技術方案；

4、初步可行性論證；

5、投資估算及效益初步測算；

6、下一步工作方案和基本預算；

7、需要落實的相關工作。

（二）公司牽頭部門對項目立項申請材料進行審核及是

否需要外聘機構或專家出具建議或意見，無建議或意見視為

符合申報要求，由牽頭部門或子公司上報符合公司基本要求

的項目，通過內部決策流程爭論確定是否予以立項。

（三）公司同意立項的項目，項目申報單位應當依照本

制度規定及公司其他關于規定開展項目立項后的可行性爭

論、盡職調查等工作。涉及公司投資較大、專業性強的

項目，可由公司或項目單位委托有資質的專業機構出具相關

報告，為投資決策提供科學依據。

第五章投資項目審批

第十五條依照誰申報誰提供的原則，由項目申報單位

在未發生任何實際投資行為之前，應備齊以下資料文件資料

報公司審議決策：

（一）項目投資申請報告；

（二）投資可行性爭論報告，內容包括但不限于:

項目概況（實施背景和必要性）、市場分析與猜測、項目規模、

實施方案與方案比選、投資估算與資金來源、經濟效益分析

（含財務評價）、投資風險評估，環境和社會影響評價、結論

與建議；

（三）經公司或子公司財務部審核的具有相關資質的會

計師事務所、資產評估公司出具的盡職調查報告和資產評估

報告（如涉及）；經公司或子公司法務部門審核的律師事務所

出具的法律盡職調查報告或出具的專項法律建議或意見。

（四）項目實施方案和收入來源的可行性分析。

（五）項目風險評估報告，原則上應聘請具有相關資質

的咨詢機構編寫；

（六）屬于股權投資項目的，還應包括被投資單位及合

作方的概況，包括企業組織形式、資產規模、信用、經營狀

況、盡職調查報告等。

（七）關于協議（協議）草案，其中有項目合作方的公

司章程及相關的合資協議應經公司知子公司法務部專項審

核，并由律師事務所出具法律建議或意見書；

（A）子公司申報的投資項目需出具子公司內部決策建

議或意見；

（九）政府的關于許可資料文件（如有）；

（十）同類型項目的自評報告或后評價報告（如有）；

（十一）公司及市城投集團要求的其他內容。

第十六條由項目牽頭部門或子公司上報上述資料文

件資料至公司總經理辦公會、黨委會、董事會審議，項目申

報單位依據內部決策建議或意見修改或完善相關資料文件

資料，最終上報市城投集團進行審批備案。

第六章年度投資方案管理

第十七條公司投資項目于每年月1日前編制下一年度

投資方案，并報送至市城投集團，原則上列入投資方案項目

應已完設立項及審批工作。未納入年度投資方案的投資項目,

原則上不得投資，確需追加投資項目的應進行狀況說明，并

嚴格依照規定向集團報批，

第十八條公司年度投資方案主要包括以下內容：

（一）企業年度經營預算狀況；

（二）企業年度投資規模、資金來源、上年資產負債等

狀況;

（三）投資項目基本狀況（包括項目名稱、投資規模或

總額、資金來源構成、內容、地點、周期，續建項目上一年

度的方案執行狀況等）；

（四）方案投資項目（包括結轉項目和方案新開工項目）

匯總表

（五）公司及市城投集團要求的其他內容。

第七章投資過程管理

第十九條在投資項目上報公司審議決策之前，公司牽

頭部門或子公司領導班子應對項目的可行性進行充分論證，

第一經營責任人對其決策建議或意見負責。

項目申報單位對其提交材料的真實性、準確性、完整性

和合規性負責，必需滿意本方法要求。

第二十條項目取得公司決策通過并報市城投集團批

復后，公司各部門應依照本部門職責切實履行管理職責。

（一）財務管理部，在投資決策過程中負責對資產評估

報告、資產核資報告、盡職調查報告、財務測算等進行審核，

在項目執行過程中負責資金撥付及其他相關管理工作。

（二）企業進展部，在投資決策過程中應依據項目申報

單位現有資產的運營狀況及申報項目對運營狀況的影響提

出管理建議加強運營、經營業績考核等的管理及其他相關管

理工作。

（三）項目管理部，結合項目申報單位已建在建項目的

執行狀況及閱歷教訓提出審核建議或意見及管理建議。在投

資決策過程中對項目前期招投標、手續辦理、工程造價、項

目預決算及相關協議協議內決算條件、方式提出建議或意見,

在項目執行過程中對項目手續辦理、項目預算、成本等項目

實施過程的管理進行指導溝通協調及其他相關管理工作。

（四）法務審計部，在投資決策過程中對涉及的法律資

料文件進行審核，對重點項目程序及過程進行專項審計，對

潛在風險進行推斷，結合項目申報單位已履行項目后評價狀

況提出建議；在項目執行過程中對發覺的風險進行提示及其

他相關管理工作。

（五）人力資源部，在投資決策過程中對涉及到職工持

股、股權激勵、薪酬體系、考核機制等問題提出審核建議或

意見；在項目執行過程中，對高管人員的派出等事項進行管

理，及其他相關管理工作。

第二十一條投資項目通過公司內部決策審議并取得市

城投集團審批后進入投資實施環節，依據公司章程及相關規

定需報上級部門審批、核準或備案的，應依照規定履行相應

程序后實施。

第二十二條已批準實施的由公司直接投資的項目，由

公司明確投資項目實施單位或部門，負責投資項目的具體實

施，其他相關部門應協作實施。已批準的子公司投資項目由

其經營層負責組織實施，并按其內部程序要求組織實施。

第二十三條在項目實施過程中，如遇以下重大事項，項

目申報單位應馬上暫停出資并書面對公司匯報，待公司將相

關狀況形成報告上報集團決策，確定是否繼續投資。

（一）投資額、資金來源及構成發生重大調整；

（二）股權結構發生重大變化；

（三）投資合作方嚴峻違約，損害出資人權益；

（四）項目實施條件發生重大不利變化，致使經濟效

益與可行性爭論報告相比發生重大偏差；

（五）其他可能致使不利影響的重大事項。

第二十四條項目申報單位應建立健全關于檔案管理

制度，加強項目昔案的管理工作。

第九章投資項目的后評價管理

第二十五條投資項目后評價是指投資行為履行之后

所進行的評價。通過對已經履行的投資項目的執行過程、績

效、影響進行全面回顧，系統分析、評價投資方案及目標的

實現程度，分析評價項目投資對公司戰略布局、業務結構調

整、企業進展、技術進步、投資效益和國有資產保值增值的

作用和影響，總結閱歷，汲取教訓，提出對策建議；并通過

信息反饋，指導和改善項目投資管理和決策，達到提高投資

效益、規避投資風險的目的。

對于周期長或者較為