全國證券投資顧問考試重點(diǎn)試題精編

!注意事項(xiàng)：

；11.全卷采用機(jī)器閱卷，請(qǐng)考生注意書寫規(guī)范：考試時(shí)間為120分鐘。

5:2.在作答前，考生請(qǐng)將自己的學(xué)校、姓名、班級(jí)、準(zhǔn)考證號(hào)涂寫在試卷和答

?i題卡規(guī)定位置。

3.部分必須使用2B鉛笠填涂；非選擇題部分必須使用黑色簽字笆書寫，字體

工整，筆跡清楚。

14.請(qǐng)按照題號(hào)在答題卡上與題目對(duì)應(yīng)的答題區(qū)域內(nèi)規(guī)范作答，超出答題區(qū)域

j書寫的答案無效：在草稿紙、試卷上答題無效。

密

封一、選擇題

窣

i1、下列關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知度的描述，說法正確的是（）

!團(tuán).反映的是客戶對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的主觀評(píng)價(jià)

團(tuán).人們對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知度往往取決于他的知識(shí)水平和生活經(jīng)驗(yàn)

??!區(qū)不同的人對(duì)同一風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知度是不同的

漢1團(tuán).不同的人對(duì)同一風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知度是相同的

瑕：A.0.0.0

B.回.回.回

C.團(tuán).回

DEE

2、控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的主要做法是建立現(xiàn)金流測(cè)算和分析框架，有效（）正常和壓力情景下

未來不同時(shí)間段的現(xiàn)金流缺口。

因監(jiān)測(cè)

團(tuán).計(jì)量

!因控制因分析

AJ3J3J3

B.0.0

C.0.0.0

率

j'j.D.0.0.團(tuán)

喙

3、關(guān)于艾氏波浪理論說法正確的是（）。

1因艾氏波浪理論最初由艾略特首先發(fā)現(xiàn)并應(yīng)用于證券市場(chǎng)。但沒有形成完整的體系，正式確

i立于柯林斯《波浪理論》的出版

!因艾略特認(rèn)為，由于證券市場(chǎng)是經(jīng)濟(jì)的晴雨表，而經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有周期性，所以股價(jià)上漲和下

i跌也應(yīng)該遵循周期發(fā)展的規(guī)律

i團(tuán).艾略特發(fā)現(xiàn)每一個(gè)周期（無論是上升還是下降）可以分成8個(gè)小的過程

：因艾略特發(fā)現(xiàn)每一個(gè)周期（無論是上升還是下降）可以分成7個(gè)小的過程

A.0.H.0.0

B.0.0.0

恬

C.0.0.0

D.M.0

4、金融債券的發(fā)行主體是（）。

回、政府

同、銀行

回、公司

團(tuán)、非銀行金融機(jī)構(gòu)

A.0,0

BE、回

C.0>0

D.團(tuán)、0

5、下列屬于市場(chǎng)間利差互換的操作思路的是（）。

團(tuán).買入一種收益相對(duì)較高的債券，賣出當(dāng)前持有的債券

因買入一種收益相對(duì)較低的債券.賣出當(dāng)前持有的債券

團(tuán)只賣出當(dāng)前持有債券

團(tuán).只買入一種收益相對(duì)較高的債券

A.0.0

B.0.0

C.0.0

D.團(tuán).團(tuán)

6、積極型債券組合管理策略包括（）。

因水平分析

團(tuán).債券互換

團(tuán).騎乘收益率曲線

因指數(shù)化投資策略

A.固固團(tuán)

B.0.0.0

C.0.0

D.0.0

7、個(gè)人稅收規(guī)劃應(yīng)遵循的原則主要有（）。

團(tuán).合法性原則團(tuán).節(jié)稅性原則0.規(guī)劃性原則0.綜合性原則

A.0.固團(tuán)

B.0.0.I3

C.團(tuán)?

D.0.0.0

8、根據(jù)對(duì)義務(wù)性支出和選擇性支出的不同態(tài)度，可以將理財(cái)價(jià)值觀分為（）。

0.后享受型

0.先享受型

0.購房型

0.以子女為中心型

A.團(tuán)、團(tuán)、0

B.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)、回

C.團(tuán)、團(tuán)、Q

D.團(tuán)、團(tuán)、0

9、道氏理論的主要原理包括（）

團(tuán).工業(yè)平均指數(shù)和運(yùn)輸業(yè)平均指數(shù)必須相互加強(qiáng)。

團(tuán).趨勢(shì)必須得到交易量的確認(rèn)。

團(tuán).一個(gè)趨勢(shì)形成后將持續(xù)，直到趨勢(shì)出現(xiàn)明顯的反轉(zhuǎn)信號(hào)。

團(tuán).市場(chǎng)平均價(jià)格指數(shù)可以解釋和反映市場(chǎng)的大部分行為。

A.0.0.0.0

B.團(tuán).團(tuán).團(tuán)

C.0.0.0

D.0.0.0

10、下列說法正確的是（）。

13.本金保障是指投資者通過投資保存資本或者資金的購買力

團(tuán).資本增值是指投資者通過投資工具，以本期本金能迅速增長

團(tuán).證券產(chǎn)品選擇的目標(biāo):本金保障、資本增值、經(jīng)常性收益。

因經(jīng)常性收益是指不保證投資者本金獲得保障，但能定期獲得一些經(jīng)常性收益

A.固固團(tuán)

B.團(tuán)團(tuán)團(tuán)回

C.0.0.0

D.0.0.0

11、收入支出表內(nèi)各類項(xiàng)目的占比情況直觀地反映了該類收入支出項(xiàng)目的具體結(jié)構(gòu)，下列屬

于收入支出結(jié)構(gòu)分析的有I：）。

0.資產(chǎn)負(fù)債分析

0.應(yīng)急能力分析

0.結(jié)余能力分析

0.生活支出結(jié)構(gòu)分析

A.回、0

B.（3>團(tuán)、團(tuán)、（2

C.0>田、□

D.a>團(tuán)、0

12、移動(dòng)平均數(shù)可以分為（）三種。

因算術(shù)移動(dòng)平均線

團(tuán).幾何移動(dòng)平均線

團(tuán).加權(quán)移動(dòng)平均線

團(tuán).指數(shù)平滑移動(dòng)平均線

A.0.0.0

B.0.0.0

C.0.0.0

D.0.13.0

13、客戶的風(fēng)險(xiǎn)特征可以由（）構(gòu)成。

團(tuán).風(fēng)險(xiǎn)偏好胤風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知度風(fēng)實(shí)際風(fēng)險(xiǎn)承受能力回.外來因素

A.0.0.0

B.0.0.0

C.0.0

D.H.0.13

14、以下屬于證券分析方法的是（）

I技術(shù)分析法

II基本分析法

III量化分析法

IV宏觀經(jīng)濟(jì)分析法

A.KII、IV

B.KIlkIV

C.ll>IIKIV

D.kIkIII

15、客戶的基本信息不包括（）

A.姓名

B.工作單位與職務(wù)

C.婚姻狀況

D.投資經(jīng)驗(yàn)

16、投資本金20萬元，在年復(fù)利5.5%情況下，大約需要（）年可使本金達(dá)到40萬元。

A.14.4

B.13.09

C.13.5

D.14.21

17、證券投資顧問業(yè)務(wù)簽訂協(xié)議應(yīng)當(dāng)（）

團(tuán).評(píng)估客戶的風(fēng)險(xiǎn)承受能力

團(tuán).為客戶選擇適當(dāng)?shù)耐顿Y顧問服務(wù)或產(chǎn)品

團(tuán).告知客戶服務(wù)內(nèi)容、方式、收費(fèi)以及風(fēng)險(xiǎn)情況

因替客戶進(jìn)行簽約

A.0.0.0

B.0.0.0.0

C.0.0.0

D.0.0.H

18、相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)（RSI）的應(yīng)用法則包括（

□根據(jù)RSI取值的大小判斷行情

0兩條或多條RSI曲線的聯(lián)合使用

0從RSI的曲線形狀判斷行情

團(tuán)從RSI與股價(jià)的背離方面判斷行情

A.0>Q

BE、回、回、0

C.I3、0

DE、0

19.大多數(shù)動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置簫略一般具有的共同特征包括（）。

團(tuán).一般是一種建立在一些分析工具基礎(chǔ)之上的客觀、量化的過程

0.資產(chǎn)配置主要受某種資產(chǎn)類別預(yù)期收益率客觀態(tài)度的驅(qū)使，屬于以價(jià)值為導(dǎo)向的調(diào)整過

程

團(tuán).資產(chǎn)配置規(guī)則能夠客觀地揣度出哪一種資產(chǎn)類別以及失去市場(chǎng)的注意力，并引導(dǎo)投資者

進(jìn)入了不受人關(guān)注的過程

團(tuán).資產(chǎn)配置一般遵循回歸均衡的原則

A.0>0

B.I3、團(tuán)

C.0>團(tuán)、0、0

D.團(tuán)、團(tuán)、0

20、反轉(zhuǎn)突破形態(tài)包括（）。

團(tuán).雙重頂和雙重底

因頭肩頂和頭肩底

團(tuán).三重頂（底）形態(tài)

團(tuán).圓弧形態(tài)

因喇叭形

A.ra.ra.ia.ra

B.0.0.0.0

C.H.0.0.0.0

D.0.0.0.0

21、反向市場(chǎng)是構(gòu)建（）的套利行為。

回.現(xiàn)貨多頭

團(tuán).期貨多頭

因現(xiàn)貨空頭

團(tuán).期貨空頭

A.0.0

BEE

C.0.0

D.0.0

22、按照我國《保險(xiǎn)法》的規(guī)定，下列保險(xiǎn)業(yè)務(wù)中屬于財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)的是（）。

0責(zé)任保險(xiǎn)

0信用保險(xiǎn)

0保證保險(xiǎn)

0意外傷害保險(xiǎn)

V萬能保險(xiǎn)

A.0>Q

BE、回、回

C.I3、團(tuán)、@

DE、回、0

23、采取電話溝通收集客戶信息的優(yōu)點(diǎn)有（）

團(tuán).工作效率高

因營銷成本低

團(tuán).計(jì)劃性強(qiáng)

團(tuán).方便易行

A.0.0.0.0

B.團(tuán).團(tuán)團(tuán)

C.0.0.0

D.0.0.0

24、風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖是指利用特定的金融資產(chǎn)或金融工具構(gòu)建相反的風(fēng)險(xiǎn)頭寸，以減少或消除金融

資產(chǎn)潛在風(fēng)險(xiǎn)的過程，一般分為（）種情況。

A-

B.二

C.三

D.四

25、根據(jù)移動(dòng)平均法，如果某只股票價(jià)格超過平均價(jià)的某一百分比時(shí)則應(yīng)該（）。

A.買入

B.賣出

C.清倉

D.滿倉

26、下列關(guān)于年金的說法中，正確的有（）。

團(tuán)教育費(fèi)支出屬于期初年金

團(tuán).期初年金的現(xiàn)值大于期末年金的現(xiàn)值

團(tuán).期末年金的終值大于期初年金的終值

團(tuán).房貸支出屬于期初年金

A.0.0

BEE

C.0.0

D.0.0

27、某畫家以出售本人的美術(shù)作品為主要收入來源，收入的變化幅度很大，證券投資顧問在

預(yù)測(cè)其收入時(shí)，應(yīng)該（）。

I考慮正常收入情況

II考慮最低收入情況

III考慮最高收入情況

團(tuán)考慮臨時(shí)收入情況

A.K團(tuán)

BE、回

C.I3、0

D.I、0

28、根據(jù)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因，可以將市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)分為（

團(tuán).利率風(fēng)險(xiǎn)

因匯率風(fēng)險(xiǎn)

團(tuán).股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

團(tuán).商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

A.0.0.0

B.團(tuán).團(tuán)團(tuán).團(tuán)

C.0.0

D.0.0.0

29、分析證券產(chǎn)品應(yīng)該運(yùn)用基本分析、技術(shù)分析和組合理論對(duì)具體證券的（）進(jìn)行深入分析。

0.內(nèi)在價(jià)值

0.市場(chǎng)價(jià)格

團(tuán).真實(shí)價(jià)值

吐價(jià)格漲跌趨勢(shì)

A.0>回、0

BJ3、團(tuán)、0

C.團(tuán)、團(tuán)、0

D.12、團(tuán)、0

30、證券組合的（）是描述一項(xiàng)投資組合的風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)之間的關(guān)系。在以風(fēng)險(xiǎn)為橫軸，預(yù)

期回報(bào)率為縱軸的坐標(biāo)上顯示為一條曲線所有落在這條曲線上的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)組合都是在一定

風(fēng)險(xiǎn)或最低風(fēng)險(xiǎn)下可以獲得的最大回報(bào)

A.可行域

B.有效邊界

C.區(qū)間

D.集合

31、某3年期債券麥考利久期為2.3年，債券目前價(jià)格為105.00元，市場(chǎng)利率為9%0假設(shè)

市場(chǎng)利率突然上升1%,貝J按照久期公式計(jì)算，該債券價(jià)格（）。

團(tuán).下降2.11%

團(tuán).下降2.50%

團(tuán).下降2.22元

團(tuán).下降2.625元

團(tuán).上升2.625元

A.0.0

B.a.0.a

c.0.0.0

D.0.0.0.0.0

32、理財(cái)師根據(jù)家庭生命周期的不同，可以了解.、掌握處于不同家庭生命周期階段的客戶的

（）,進(jìn)而理財(cái)目標(biāo)也有所側(cè)重。

①職業(yè)生涯階段特點(diǎn)；

②家庭收支、資產(chǎn)負(fù)債狀況：

③主:要財(cái)務(wù)問題：

④理財(cái)需求

A.①②③

B.①③

C.①②④

D.①②③④

33、下列選項(xiàng)中，不屬于影響貨幣時(shí)間價(jià)值的主要因素II勺是（）

A.時(shí)間

B.通貨膨脹率

C.單利和復(fù)利

D.自身價(jià)值

34、下列屬于客戶常規(guī)性收入的有（

因工資、獎(jiǎng)金和補(bǔ)貼

團(tuán)彩票中獎(jiǎng)收入

團(tuán)債券投資收益

團(tuán)租金收入

A.[2>0、G3

BE、0

C.同、0

DE、回、團(tuán)、團(tuán)

35、傳統(tǒng)體制下的直接傳導(dǎo)機(jī)制的特點(diǎn)有（）o

0時(shí)滯短，方式簡(jiǎn)單，作用效應(yīng)快

0缺乏中間變量，政策靈活性不足，會(huì)造成經(jīng)濟(jì)較大的波動(dòng)

0信貸、現(xiàn)金計(jì)劃從屬于實(shí)物分配計(jì)劃，中央銀行無法主動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)進(jìn)行調(diào)控

0企業(yè)對(duì)銀行依賴性弱

A.0>0、0

B.團(tuán)、團(tuán)、0

C.Q>0>0

D.團(tuán)、團(tuán)、山、團(tuán)

36、證券投資技術(shù)分析中經(jīng)常提至IJ的〃空頭排列〃是指（）。

0.下跌行情中，短期、中期和長期移動(dòng)平均線自下而上依次排列

0.預(yù)示著價(jià)格還要進(jìn)一步下跌

0.成交量一天比一天少

團(tuán).價(jià)格一天比一天高

A.0.0

B.0.0

C.0.0.0

D.0.0.0.0

37、某2年期債券，每年付息一次，到期還本，面值為100元，票面利率為10%，市場(chǎng)利率

為10%,則該債券的麥考利久期為（）年。

A.1.35

B.1.73

C.1.91

D.2.56

38、根據(jù)《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》，證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)從事證券投資顧問

業(yè)務(wù)檔案的保存期限自協(xié)議終止之日起不得少于（）年。

A.5

D.8

C.10

D.20

39、證券公司應(yīng)至少每半年開展一次流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，在壓力情景下證券公司滿足流動(dòng)

性需求并持續(xù)經(jīng)營的最短期限（）

A.不少于30天

B.不少于60天

C.不少于180天

D.不少于365天

40、根據(jù)杜邦分析體系，下列哪些措施可以提高凈資產(chǎn)L攵益率（）

0.提高營業(yè)利潤率團(tuán).加快總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

0.增加股東權(quán)益瓦增加負(fù)債

A.0.0

B.0.0.0

C.0.0

D.0.0.0.0

41、在半強(qiáng)式有效市場(chǎng)的假設(shè)下，下列說法正確的有（）。

團(tuán).研究公司的財(cái)務(wù)報(bào)表無法獲得超額報(bào)酬

團(tuán).使用內(nèi)幕信息無法獲得超額報(bào)酬

團(tuán).以公開資料為基礎(chǔ)的分析將不能提供任何幫助

0.基于公開資料的基礎(chǔ)分析能夠獲得超額報(bào)酬

A.0.0

B.團(tuán).團(tuán).團(tuán)

C.0.0

D.0.0.0

42、證券投資建議、客戶回訪及投訴包括（）o

0.證券投資顧問向客戶提供投資建議，應(yīng)當(dāng)提示潛在的投資風(fēng)險(xiǎn)，禁止以任何方式向客戶

承諾或者保證投資收益

0.證券投資顧問若知悉客戶作出的具體投資決策計(jì)劃，不得向他人泄露該客戶的投資決策

計(jì)劃信息

0.證券投資顧問不得通過廣播、電視、網(wǎng)絡(luò)、報(bào)刊等公眾媒體，作出買入、賣出或者持有

具體證券的投資建議

固證券公司應(yīng)當(dāng)建立客戶回訪機(jī)制，明確客戶回訪的程序、內(nèi)容和要求，并指定專門人員

獨(dú)立實(shí)施

固證券公司應(yīng)當(dāng)建立客戶投拆處理機(jī)制，及時(shí)、妥善處理客戶投拆事項(xiàng)

A.0.0.0

B.0.0.0

C.團(tuán)?.固團(tuán)

D.0.0.0.0.0

43、二角形態(tài)是屬于持續(xù)整理形態(tài)的一類形態(tài)。二角形主要分為：（）。

團(tuán).對(duì)稱三角形

團(tuán).等邊三角形

團(tuán).上升三角形

團(tuán).下降三角形

A.0.0

BEE.團(tuán)

C.0.0.0

D.0.0.0.0

44、2005年9月4日，中國證監(jiān)會(huì)頒布的（）,標(biāo)志著股份分置改革從試點(diǎn)階段開始轉(zhuǎn)入

全面鋪開階段。

A.《減持國有股票籌集社會(huì)保障資金管理暫行辦法》

B.《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革試點(diǎn)有關(guān)問題通知》

C.《上市公司股權(quán)分置改革管理辦法》

D.《上市公司股權(quán)分置改革保薦工作指引》

45、證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)提前5個(gè)工作日將廣告宣傳方案和時(shí)間安排向（）

報(bào)備.

因中國證監(jiān)會(huì)

團(tuán).公司住所地證監(jiān)局

因媒體所在地證監(jiān)局

回.證券交易所

A.0.0

B.0.0

C.0.0.0

D.0.0.0

46、對(duì)于判斷與決策中的認(rèn)知偏差，投資者的認(rèn)知中存在（）等階段的行為、心理偏差的

影響。

團(tuán).信息獲取

團(tuán)加工

團(tuán).輸出

因反饋

A.m.團(tuán)

B.Q.Q.Q

C.0.0.0

D.0.0.0.0

47、下列關(guān)于預(yù)期效用理論說法正確的有（工

因預(yù)期效用理論又稱期望效用函數(shù)理論

團(tuán).預(yù)期效用理論建立在公理化假設(shè)的基礎(chǔ)上

團(tuán).預(yù)期效用理論是運(yùn)用邏銀和數(shù)學(xué)工具，建立的不確定條件下對(duì)理性人選擇進(jìn)行分析的框架

團(tuán).預(yù)期效用理論的優(yōu)點(diǎn)在于理性人假設(shè)

團(tuán).預(yù)期效用理論的缺點(diǎn)在于它在一系列選擇實(shí)驗(yàn)中受到了一些“悖論”的挑戰(zhàn)

A.0.0.0.0

B.團(tuán).團(tuán).團(tuán).團(tuán)

C.0.0.0.0

D.團(tuán).團(tuán).團(tuán).團(tuán)

48、申請(qǐng)從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)具備的條件有（）。

0.被證券公司、投資咨詢機(jī)構(gòu)或資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)聘用

團(tuán).具有大學(xué)專科以上學(xué)歷

團(tuán).具有完全民事行為能力

0.通過了證券基礎(chǔ)知識(shí)和證券投資分析科目取得證券從業(yè)資格

A.固固團(tuán)

B.0.0.0

C.0.0

D.0.0.0.0

49、關(guān)于可行域說法正確的有（）。

團(tuán)可行域可能是平面上的一條線

國可行域可能是平面上一個(gè)區(qū)域

因可行域就是有效邊界

團(tuán)可行域是由有效組合構(gòu)成的

A.0>0

BE、回

03、0

D.團(tuán)、團(tuán)、回、0

50、下列關(guān)于教育內(nèi)容表述正確的是（）o

A.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所訂的計(jì)劃

B.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所訂的綱要

C.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付義務(wù)教育費(fèi)用所訂的計(jì)劃

D.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所預(yù)估的計(jì)劃

二、多選題

51、下列哪些屬于市場(chǎng)風(fēng)給的計(jì)量方法（）

團(tuán).外匯敞口分析（2.久期分析團(tuán).返回檢驗(yàn)團(tuán)情景分析

A.0.0.0

B.0.0.0

C.0.0.0

D.0.0.0.0

52、下列有關(guān)RSI的描述，正確的有（）。

團(tuán).其參數(shù)為天數(shù)，一般有5日、9日、14日等

0.短期RSI＜長期RSI,則屬空頭市場(chǎng)

固RSI的計(jì)算只涉及到開盤價(jià)

0.RSI的取值介于0-100之間

A.團(tuán)、回、0

B.0、團(tuán)、團(tuán)

03、13、0

D.回、團(tuán)、0

53、某3年期債券麥考利久期為23年，債券目前價(jià)格為105.00元，市場(chǎng)利率為9%。假設(shè)

市場(chǎng)利率突然上升1%,則按照久期公式計(jì)算，該債券價(jià)格（）。

I下降2.11%

團(tuán)下降2.50%

0下降2.22元

團(tuán)下降2.625元

A.K0

B.I、0

C.0、0

DE、0

54、以下屬于風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的程序的是（）。

回.信用信息的收集和傳遞

國風(fēng)險(xiǎn)分析

回.風(fēng)險(xiǎn)的統(tǒng)計(jì)

團(tuán).風(fēng)險(xiǎn)處置

團(tuán).后評(píng)價(jià)

A.0.0.0

B.0.0.0

C.團(tuán).團(tuán).團(tuán).團(tuán).團(tuán)

D.0.O.0.0

55、一個(gè)行業(yè)內(nèi)存在的基本競(jìng)爭(zhēng)的力量包括（）

團(tuán)供方

0需方

團(tuán)潛在入侵者

團(tuán)替代產(chǎn)品

A.0>□

B.田、回、0

C.H-.0

D.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)、國

56、常用技術(shù)分析指標(biāo)有（）

團(tuán).移動(dòng)平均數(shù)

國相對(duì)強(qiáng)弱指數(shù)

團(tuán).移動(dòng)平均數(shù)背離指標(biāo)

回.股價(jià)指數(shù)

AA.I3

D.0.0

C.0.0.0

D.團(tuán).團(tuán).團(tuán)

57、投資規(guī)劃中，當(dāng)（）等客觀環(huán)境改變時(shí)，需要重新審視投資計(jì)劃，并確定新的投資方

案。

團(tuán).供求變化

0.國家政策

團(tuán)經(jīng)濟(jì)環(huán)境

團(tuán).金融商品

A.0.0.0

B.0.回.團(tuán)

C.0.0

DEEEE

58、以下不屬于信用風(fēng)險(xiǎn)的是（）。

團(tuán).收入風(fēng)險(xiǎn)

團(tuán).市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

團(tuán).購買力風(fēng)險(xiǎn)

國操作風(fēng)險(xiǎn)

團(tuán).系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

A.0.0

B.0.0

c.a.a.a

D.0.0

59、積極型債券組合管理策略包括（）o

團(tuán).水平分析

回.債券互換

團(tuán).騎乘收益率曲線

因指數(shù)化投資策略

A.0.0.0

BJ3.I3用

C.0.0

D.團(tuán).回

60、某電器商城進(jìn)行清倉大甩賣，宣稱價(jià)值1萬元的商品，采取分期付款的方式，3年結(jié)清，

假設(shè)利率為12%的單利。該商品每月付款額為（）元。

A.369

B.374

C.378

D.381

61、關(guān)于技術(shù)分析中的K線圖.說法正確的是（）

13.K線圖又稱陰陽矩線圖

邑陽線通常用空心實(shí)體表示

團(tuán).最高價(jià)和實(shí)體之間的線被稱為上影線

團(tuán).在國內(nèi)股票和期貨市場(chǎng)，通常用紅色表示陰線

A.0.0.0

B.0.0.0

C.團(tuán).團(tuán)團(tuán)

D.0.0.（a.（a

62、利用基礎(chǔ)金融衍生工具的結(jié)構(gòu)化特性，通過相互結(jié)合開發(fā)設(shè)計(jì)出更多具有復(fù)雜特性的金

融衍生產(chǎn)品是（）<>

A.金融遠(yuǎn)期合約

B.金融期貨

C.結(jié)構(gòu)化金融衍生工具

D.金融互換

63、以下屬于遺產(chǎn)規(guī)劃內(nèi)容的有（）。

團(tuán).確定遺產(chǎn)繼承人和繼承份額

團(tuán).為遺產(chǎn)所有者的供養(yǎng)人提供足夠的財(cái)務(wù)支持

國將遺產(chǎn)轉(zhuǎn)移成本降低到最低水平

團(tuán).確定遺產(chǎn)所有者的繼承人接受這些轉(zhuǎn)移資產(chǎn)的方式

團(tuán).為遺產(chǎn)提供足夠的流動(dòng)性資產(chǎn)以償還其債務(wù)

A.0.0.0.0.0

B.0.0.0.0

C.0.0.0.0

D.團(tuán).團(tuán).團(tuán).團(tuán)

64、己知某公司某年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)如下：年初存貨69萬元，年初流動(dòng)資產(chǎn)130萬元，年末存貨

62萬元,年末流動(dòng)資產(chǎn)123萬元.營業(yè)利潤360萬元，營業(yè)成本304萬元，利潤總額53萬

元,凈利潤37萬元。根據(jù)上述數(shù)據(jù)可以計(jì)算出（）。

因流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為3.2次

固存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為77.6天

（3.營業(yè)凈利率為13.25%

回.存貨周轉(zhuǎn)率為3次

A.團(tuán).團(tuán).團(tuán)

B.Q.Q

C.0.0

D.13.（3.13

65、遺產(chǎn)規(guī)劃策略的選擇包括（）：

回盡早做出安排

回及時(shí)調(diào)整新遺產(chǎn)計(jì)劃

回盡可能增加遺產(chǎn)額

團(tuán)充分利用遺產(chǎn)優(yōu)惠政策

A.0>□

B屈、回、0

C.I3、13、0

DE、回、0

66、外匯市場(chǎng)上一國貨幣與他國貨幣相互交換的比率是（）。

A.國際收支

B.匯率

C.國際利率

D.經(jīng)濟(jì)增長率

67、投資時(shí)鐘是將資產(chǎn)輪動(dòng)及行業(yè)策略與經(jīng)濟(jì)周期聯(lián)系起來的一種直觀的方法，下列說法不

正確的是（）。

A.經(jīng)濟(jì)衰退：債券是最佳選擇，大宗商品表現(xiàn)最糟糕

B.經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇：股票是最佳選擇，現(xiàn)金何報(bào)率很糟糕

C.經(jīng)濟(jì)過熱：大宗商品是最佳選擇，債券表現(xiàn)最糟糕

D.經(jīng)濟(jì)滯脹：股票是最佳選擇，現(xiàn)金表現(xiàn)最糟糕

68、趨勢(shì)線的確認(rèn)條件包括（）。

I.必須確實(shí)有趨勢(shì)存在

II.標(biāo)準(zhǔn)趨勢(shì)線必須由兩個(gè)以上高點(diǎn)或低點(diǎn)連接而成

回.畫出直線后，還應(yīng)得到第三個(gè)點(diǎn)的驗(yàn)證

團(tuán).直線延續(xù)時(shí)間越長，越具有有效性

A.I、II、III

B.lkIII

C.KIIKIV

D.KIKIII、IV

69、退休收入包括（）。

團(tuán).社會(huì)養(yǎng)老金E家庭存款團(tuán).企業(yè)年金團(tuán).商業(yè)保險(xiǎn)、其他收入

A.0.0.0.0

B.0.0.0

C.國團(tuán).團(tuán)

D.0.0.0

70（）是對(duì)經(jīng)濟(jì)的晅性。

A.估值杠桿

B.利潤杠桿

C.運(yùn)營杠桿

D.財(cái)務(wù)杠桿

71、在理財(cái)規(guī)劃中，現(xiàn)金、消費(fèi)及債務(wù)管理的目標(biāo)是（）,從而建造一個(gè)財(cái)務(wù)健康、安全的

生活體系。

固讓客戶有足夠的資金去應(yīng)付口常生活的開支

胤建立緊急應(yīng)變基金大應(yīng)付突發(fā)事件

回.減少不良資產(chǎn)及增加儲(chǔ)蓄的能力

團(tuán).健全家庭理財(cái)體系

A.0.0.0

B.團(tuán).回.團(tuán)

C.0.0.0

72、稅務(wù)規(guī)劃可分為避稅規(guī)劃、節(jié)稅規(guī)劃和轉(zhuǎn)嫁規(guī)劃三類，其中節(jié)稅規(guī)劃的特征包括（）。

團(tuán).合法性

固有規(guī)劃性

團(tuán).純經(jīng)濟(jì)行為

因倡導(dǎo)性

A.0.0

B.a.a.a

C.0.0.0

D.0.0.0.E1

73、證券投資顧問應(yīng)對(duì)客戶未來的現(xiàn)金流量表進(jìn)行一定的預(yù)測(cè)和分析，即對(duì)客戶的未來收入

和支出進(jìn)行合理的預(yù)測(cè)。下列關(guān)于從業(yè)人員預(yù)測(cè)客戶未來收入的做法正確的有（）o

團(tuán).不僅要估計(jì)客戶收入最低時(shí)的情況，還要根據(jù)客戶的以往收入和宏觀經(jīng)濟(jì)的情況對(duì)其收入

變化進(jìn)行合理的估計(jì)

團(tuán).在預(yù)測(cè)客戶的未來收入時(shí)，應(yīng)該將收入分為常規(guī)性收入和臨時(shí)性收入兩類

團(tuán).工資和獎(jiǎng)金等收入可以根據(jù)當(dāng)?shù)氐钠骄べY水平增長幅度進(jìn)行預(yù)測(cè)

團(tuán)如果客戶在未來會(huì)增加新的收入來源，銀行從業(yè)人員也應(yīng)該要求其在數(shù)據(jù)調(diào)查表中詳細(xì)說

明

因?qū)τ谂R時(shí)性的收入，從業(yè)人員可以根據(jù)客戶上年的情況，結(jié)合CPI指數(shù)進(jìn)行科學(xué)合理估計(jì)

A?、團(tuán)、V

B.回、回、0

C.國、團(tuán)、0

D.0>0、0>0

74、假設(shè)其他條件保持不變，則下列關(guān)于利率風(fēng)險(xiǎn)的表述，正確的是（）.

A.資產(chǎn)以固定利率為主.負(fù)債以浮動(dòng)利率為主。則利率上升有助于增加收益

B.發(fā)行固定利率債券有助于降低利率上升可能造成的風(fēng)唆

C.購買票面利率為3%的國債，當(dāng)期資金成本為2%,則該交易不存在利率風(fēng)險(xiǎn)

D.以3個(gè)月LIBOR為參照的浮動(dòng)利率債券，其債券利率風(fēng)險(xiǎn)增加

75、在制定投資規(guī)劃時(shí)，其相關(guān)注意事項(xiàng)的說法正確的是（）。

團(tuán).確定投資目標(biāo)和可投資財(cái)富的數(shù)量，根據(jù)投資回報(bào)確定采取穩(wěn)健型或激進(jìn)型的策略

回.分析投資對(duì)象，重點(diǎn)是基本面的分析

團(tuán).構(gòu)建投資組合，涉及確定具休的投資資產(chǎn)和財(cái)富在各種資產(chǎn)上的投資比例

回.管理投資組合，包括評(píng)價(jià)投資組合的業(yè)績(jī)和根據(jù)環(huán)境的變化對(duì)投資組合進(jìn)行修正。

A.0.0.0

D.0.0

C.0.0

D.團(tuán).團(tuán).團(tuán).團(tuán)

76、根據(jù)客戶的風(fēng)險(xiǎn)偏好，可以把客戶劃分為（）。

因風(fēng)險(xiǎn)厭惡型

團(tuán).風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避型

團(tuán).風(fēng)險(xiǎn)偏好型

團(tuán)風(fēng)險(xiǎn)中立型

AA.G3

B.0.0.0

C.團(tuán).團(tuán).團(tuán)?

D.0.0.0

77、可以用于財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法有（）。

回趨勢(shì)分析

（3差額分析

因財(cái)務(wù)比率分析

團(tuán)指標(biāo)分解

A.I3、團(tuán)、0

B屈、團(tuán)、0

03、13、0

DE、團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)

78、債券類證券產(chǎn)品的組成包括（）。

例.央行票據(jù)

因政府債券

團(tuán).公司債券

國金融債券

A.團(tuán).團(tuán).團(tuán)

B.0.0.0

C.0.0.0

D.0.0.0

79、在合理的利率成本下，個(gè)人的信貸能力取決于（）。

團(tuán).客戶收入能力

團(tuán).客戶家庭現(xiàn)有經(jīng)濟(jì)實(shí)力

（3.客戶信用評(píng)分

團(tuán).客戶資產(chǎn)價(jià)值

A.0.0

B.0.0

C.回.團(tuán)

80、投資者在信息不確定的情況下，行為受到其他投奧者的影響，模仿他人決策，或者過多

依賴于輿論，而不考慮私人信息的行為，這稱為（）。

A.心理賬戶

B.羊群效應(yīng)

C.過度自信

D.損失厭惡效應(yīng)

81、期限套利常見的風(fēng)險(xiǎn)包括（）。

團(tuán)進(jìn)行投機(jī)操作

13.賣出數(shù)量超出實(shí)際現(xiàn)貨數(shù)量

團(tuán)賣出數(shù)量低于實(shí)際現(xiàn)貨數(shù)量

團(tuán).對(duì)期貨交易的保證金制度了解不夠

A.0.0

B.邑回

C.0.0.I3

D.0.0.0

82、現(xiàn)金流是分析的具體內(nèi)容包括下列各項(xiàng)中的（）。

團(tuán).投資收益分析

國收益質(zhì)量是分析

回.財(cái)務(wù)彈性分析

因流動(dòng)性分析

A.0.0.0.0

BB.13.I3

C.0.0.0

D.團(tuán).團(tuán).團(tuán)

83、下列現(xiàn)金流入可以看做是年金的有（）。

固每月從社保部門領(lǐng)取的養(yǎng)老金

團(tuán).從保險(xiǎn)公司領(lǐng)取的養(yǎng)老金

因每個(gè)月定期額繳納的房屋貸款月供

團(tuán).基金的定額定投

團(tuán).每月固定的房租

A.0.0

B.邑回.回

C.Q.Q,Q.I3

D.團(tuán).團(tuán).團(tuán)⑶團(tuán)

84、下列關(guān)于從事證券投資顧問業(yè)務(wù)違反相關(guān)法律法規(guī)的后果說法錯(cuò)誤的是（）。

回.由中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)給予處罰

固涉嫌犯罪的，由司法機(jī)關(guān)依法量刑

回.情節(jié)嚴(yán)重的，由司法機(jī)關(guān)依照法律、行政法規(guī)和有關(guān)規(guī)定作出行政處罰

因中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)采取的處罰措施中不包括暫停新增客戶

AA.I3

D.0.0

C.0.0

D.團(tuán).團(tuán)

85、證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)在進(jìn)行證券投資顧問業(yè)務(wù)推廣和客戶招攬時(shí)，不得有以下

行為（）。

固對(duì)服務(wù)能力和過往業(yè)績(jī)進(jìn)行虛假、不實(shí)、誤導(dǎo)性的營銷宣傳

團(tuán).向客戶承諾最低收益

團(tuán)向客戶保證投資收益

團(tuán).夸大過往的投資業(yè)績(jī)

A.0.0

B.0.回.團(tuán)

C.0.0.0

DEEEE

86、證券組合的目標(biāo)是追求股息收益的最大化，我們可以判斷這種證券組合屬于（）類

型。

A.收入型

B.貨幣市場(chǎng)型

C.指數(shù)化型

D.增長型

87、根據(jù)《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》的規(guī)定，對(duì)證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)從事證券

投資顧問業(yè)務(wù)實(shí)行自律管理，并依據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)和相關(guān)規(guī)定，制定相關(guān)執(zhí)業(yè)規(guī)范和

行為準(zhǔn)則的是（）。

A.中國證券業(yè)協(xié)會(huì)

B.中國證監(jiān)會(huì)

C.證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)

D.銀保監(jiān)會(huì)

88、下面（）數(shù)字是畫黃金分割線中最為重要的。

A.0.0.0

BJ3.I3用

C.0.0.0

D.團(tuán).回

89、張自強(qiáng)先生是興亞銀行的金融理財(cái)師，他的客戶王麗女士總是擔(dān)心財(cái)富不夠用，認(rèn)為開

源重于節(jié)流，量出為入，平時(shí)致力于財(cái)富的枳累，有賺錢機(jī)會(huì)就要去投資。對(duì)于該客戶的財(cái)

富態(tài)度，金融理財(cái)師張自強(qiáng)不應(yīng)該采取的策略為（

A.慎選投資標(biāo)的，分散風(fēng)險(xiǎn)

B.評(píng)估開源節(jié)流，提供建議

C.分析支出及儲(chǔ)蓄目標(biāo)，制定收入預(yù)算

D.根據(jù)收入及儲(chǔ)蓄目標(biāo)，制定支出預(yù)算

90、簡(jiǎn)單估計(jì)法這一方法主要利用歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行估計(jì)，包括（）。

團(tuán)算術(shù)平均數(shù)法

團(tuán).中間數(shù)法

因趨勢(shì)調(diào)節(jié)法

團(tuán).回歸調(diào)整法

A.0.0.0.0

B.團(tuán)周月

C.0.0.0

D.0.0.0

91、客戶的退休生活最終都要以一定的收入來源為基礎(chǔ)，退休的收入來源主要有（）。

同社會(huì)保障

團(tuán)企業(yè)年金

回家庭存款

團(tuán)商業(yè)保險(xiǎn)

A.團(tuán)、回、0

B.a>團(tuán)、0

C.團(tuán)、團(tuán)、0

D.（a、團(tuán)、團(tuán)、a

92、證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)向客戶提供證券投資顧問服務(wù)，應(yīng)當(dāng)按照公司制定的程序

和要求，了解客戶的（），評(píng)估客戶的風(fēng)險(xiǎn)承受能力。

回.身份

同.財(cái)產(chǎn)與收入狀況

團(tuán)證券投資經(jīng)驗(yàn)

團(tuán).投資需求與風(fēng)險(xiǎn)偏好

A.0.0.0

B.國.回.國

C.0.0.0.0

93、為了便于分析，我們通常選取一定的指標(biāo)來描述公司的成長性，主要有（）o

團(tuán).持續(xù)增長率

因收益分配率

固利潤留存比

團(tuán).紅利收益率

A.0.0

B.0.0.0

C.0.0

D.0.0

94、根據(jù)套利者對(duì)不同合約月份中近月合約與遠(yuǎn)月合約買賣方向的不同，跨期套利可以分為

（）。

因跨月套利

胤蝶式套利

團(tuán)牛市套利

團(tuán).熊市套利

A.0.0.0

BB.I3用

C.0.0.0

DEEEE

95、情景分析法適用于（）的情況。

團(tuán).資金密集

0.產(chǎn)品/技術(shù)開發(fā)的前導(dǎo)期長

（3.戰(zhàn)略調(diào)整所需投入大

0.風(fēng)險(xiǎn)高的產(chǎn)業(yè)或不確定因素太多

回.無法進(jìn)行唯一準(zhǔn)確預(yù)測(cè)

A.13、0、0

B.I3、回、0

c.（a>團(tuán)、團(tuán)、

DE、回、is、回、a

96、證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)從事證券投資顧問業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)保證證券投資顧問（）與

服務(wù)方式、業(yè)務(wù)規(guī)模相適應(yīng)。

0.人員數(shù)量（3.業(yè)務(wù)能力匹合規(guī)管理團(tuán).風(fēng)險(xiǎn)控制

A.0.0.0

BB.13.I3

C.0.0.0

D.團(tuán).團(tuán).團(tuán).團(tuán)

97、證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)可以通過（）等公眾媒體對(duì)證券投資顧問業(yè)務(wù)進(jìn)行廣告

宣傳。

回.廣播

因電視

團(tuán).網(wǎng)絡(luò)

因報(bào)刊

A.0.0

B.囹周

C.Q.Q.Q

D.0.0.0.0

98、債項(xiàng)評(píng)級(jí)是對(duì)（〕的特定風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行計(jì)量和評(píng)價(jià)，以反映客戶違約后估計(jì)的債項(xiàng)損失

大小。

A.公司評(píng)級(jí)

B.交易本身

C.信用狀況

D.償債能力

99、遺產(chǎn)規(guī)劃工具主要包括（）。

團(tuán).遺囑

明遺產(chǎn)委任書

團(tuán).遺產(chǎn)信托

固財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)

應(yīng)贈(zèng)與

A.0.0.0.0

B.0.0.0.0

C.0.0.0.0.0

D.Q.0.0.0

100＞目前，證券投資分析所采用的方法主要有（）。

團(tuán).基本分析法瓦技術(shù)分析法團(tuán).晟化分析法團(tuán).概率分析法

A.0.0.0

B.0.0.0

C.0.0.0

D.0.0

參考答案與解析

1、答案：A

本題解析：

不同的人對(duì)同一風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)度是不同的。

2、答案：A

本題解析：

控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的主要做法是建立現(xiàn)金流測(cè)算和分析框架，有效計(jì)量、監(jiān)測(cè)、控制正常和壓

力情景下未來不同時(shí)間段的現(xiàn)金流缺口。

3、答案：D

本題解析：

(1)形成過程及基本思想

①形成過程

艾氏波浪理論最初由艾略特首先發(fā)現(xiàn)并應(yīng)用于證券市場(chǎng)，但沒有形成完整的休系，正式確立

于柯林斯《波浪理論》的出版.

②基本思想

艾略特認(rèn)為，由于證券市場(chǎng)是經(jīng)濟(jì)的晴雨表，而經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有周期性，所以股價(jià)的上漲和下

跌也應(yīng)該遵循周期發(fā)展的規(guī)律.

③價(jià)格走勢(shì)的基本形態(tài)結(jié)構(gòu)

艾略特發(fā)現(xiàn)每一個(gè)周期(無論是上升還是下降)可以分成8個(gè)小的過程

4、答案：B

本題解析：

金融債券的發(fā)行主體是銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu)。其目的為籌資用于某種特殊用途，改變本身

的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。

5、答案：C

本題解析：

市場(chǎng)間利差互利互換的操作思路，買入一種收益相對(duì)較高的債券，賣出當(dāng)前持有的債券，買

入一種收益相對(duì)較低的債券，賣出當(dāng)前持有的債券。

6、答案：A

本題解析：

枳極型債券組合管理策略包括了水平分析、債券互換、猗乘收益率曲線。

7、答案：D

本題解析：

從業(yè)人員在為客戶進(jìn)行稅收規(guī)劃時(shí)，應(yīng)該遵循一定的原則，從稅法的基本原則一一稅收法定

原則、社會(huì)政策原則和稅收效率原則出發(fā)來定義稅收規(guī)劃的基本原則，應(yīng)該遵循合法性原則、

目的性原則、規(guī)劃性原則及綜合性原則，這”原則賦予了稅收規(guī)劃其本身及區(qū)別于其他節(jié)稅

手段的最本質(zhì)的特征。

8、答案：B

本題解析：

根據(jù)對(duì)義務(wù)性支出和選擇性支出的不同態(tài)度，可以將理貶價(jià)值觀劃分為后享受型、先享受型、

購房型和以子女為中心型四種比較典型的理財(cái)價(jià)值觀。

9、答案：A

本題解析：

①市場(chǎng)平均價(jià)格指數(shù)可以解釋和反映市場(chǎng)的大部分行為②市場(chǎng)波動(dòng)具有某種趨勢(shì)。

③主要趨勢(shì)有三個(gè)階段（以上升趨勢(shì)為例）。a.累積階段b.上漲階段C.市場(chǎng)價(jià)格達(dá)到頂峰后

出現(xiàn)的又一個(gè)累積期④工業(yè)平均指數(shù)和運(yùn)輸業(yè)平均指數(shù)必須相互加強(qiáng)⑤趨勢(shì)必須得到交

易量的確認(rèn)。⑥一個(gè)趨勢(shì)形成后將持續(xù)，直到趨勢(shì)出現(xiàn)明顯的反轉(zhuǎn)信號(hào).

10、答案：B

本題解析：

證券產(chǎn)品選擇的目標(biāo)：

1.本金保障：本金保障是指投資者通過投資保存資本或者資金的購買力。

2.資本增值：資本增值是指投資者通過投資工具，以本期本金能迅速增長，使財(cái)富得以累枳。

3.經(jīng)常性收益：經(jīng)常性收益是指不保證投資者本金獲得俁障，但能定期獲得一些經(jīng)常性收益

11＞答案：D

本題解析：

收入支出表內(nèi)各類項(xiàng)目的占比情況直觀地反映了該類收入支出項(xiàng)目的具體結(jié)構(gòu)，收入支出結(jié)

構(gòu)分析包括收入結(jié)構(gòu)分析、生活支出結(jié)構(gòu)分析、結(jié)余能力分析和應(yīng)急能力分析。

12、答案：C

本題解析：

移動(dòng)平均數(shù)可以分為算術(shù)移動(dòng)平均線、加權(quán)移動(dòng)平均線、指數(shù)平滑移動(dòng)平均線三種。

13、答案：A

本題解析：

客戶的風(fēng)險(xiǎn)特征可以由風(fēng)險(xiǎn)偏好、風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知度和實(shí)際風(fēng)險(xiǎn)承受能力三個(gè)方面構(gòu)成。

14、答案：D

本題解析：

宏觀經(jīng)濟(jì)分析是基本分析法中的一項(xiàng)，而題干問的是證券分析方法，所以IV不選。

15、答案：D

本題解析：

投資經(jīng)驗(yàn)屬于個(gè)人興趣及人生規(guī)劃和目標(biāo)

16、答案：B

本題解析：

20(1+5.5%)t=40,t=13.09D

17、答案：A

本題解析：

協(xié)議簽訂r解客戶情況，評(píng)估客戶的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，為客戶選擇適當(dāng)?shù)耐顿Y顧問服務(wù)或產(chǎn)品，

告知客戶服務(wù)內(nèi)容、方式、收費(fèi)以及風(fēng)險(xiǎn)情況，由客戶自主選擇是否簽約。

18、答案：B

本題解析：

相對(duì)強(qiáng)弱指數(shù)(RSI)是通過比較一段時(shí)期內(nèi)的平均收盤漲數(shù)和平均收盤跌數(shù)來分析市場(chǎng)買

沽盤的意向和實(shí)力，從而作出未來市場(chǎng)的走勢(shì)。其應(yīng)用法則包括：①根據(jù)RSI取值的大小

判斷行情；②兩條或多條RSI曲線的聯(lián)合使用；③從RS1的曲線形狀判斷行情；④從RSI

與股價(jià)的背離方面判斷行情。

19、答案：C

本題解析：

動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置是指根據(jù)資本市場(chǎng)環(huán)境及經(jīng)濟(jì)條件對(duì)資產(chǎn)配置狀態(tài)進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整，從而增加投

資組合價(jià)值的積極戰(zhàn)略。大多數(shù)動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置一般具有以下共同特征：①一般是一種建立

在一些分析工具基礎(chǔ)之上的客觀、量化的過程；②資產(chǎn)配置主要受某種資產(chǎn)類別預(yù)期收益

率客觀測(cè)度的驅(qū)使，因此屬「以價(jià)值為導(dǎo)向調(diào)整的過程；③資產(chǎn)配置規(guī)則能夠客觀地測(cè)度

出哪一種資產(chǎn)類別已經(jīng)失去市場(chǎng)的注意力，并引導(dǎo)投資者進(jìn)入不受人關(guān)注的資產(chǎn)類別：@

資產(chǎn)配置一般遵循“回歸均衡”的原則，這是動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置中的主要利潤機(jī)制。

20、答案：C

本題解析：

反轉(zhuǎn)突破形態(tài)還包括菱形和V形等。

21、答案：B

本題解析：

反向市場(chǎng)是構(gòu)建現(xiàn)貨空頭、期貨多頭的套利行為。

22、答案：D

本題解析：

廣義的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)是指以財(cái)產(chǎn)及其有關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益和損害賠償責(zé)任為保險(xiǎn)標(biāo)的的保險(xiǎn)，主要包

括：①財(cái)產(chǎn)損失保險(xiǎn)；②責(zé)任保險(xiǎn)；③信用保險(xiǎn)；④保證保險(xiǎn)等。0項(xiàng)屬于人身意外傷害

保險(xiǎn)；V項(xiàng)屬于人壽保險(xiǎn)，

23、答案：A

本題解析：

采取電話溝通收集客戶信息的優(yōu)點(diǎn)：工作效率高；營銷成本低；計(jì)劃性強(qiáng)：方便易行。

24、答案：B

本題解析：

風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖（套期保值），是指利用特定的金融資產(chǎn)或金融工具構(gòu)建相反的風(fēng)險(xiǎn)頭寸，以減少

或消除金融資產(chǎn)潛在風(fēng)險(xiǎn)的過程，分為自我對(duì)沖和市場(chǎng)對(duì)沖兩種情況。

25、答案：A

本題解析：

移動(dòng)平均法的實(shí)質(zhì)是簡(jiǎn)單過濾器規(guī)則的一種變形。它是以一段時(shí)期內(nèi)的股票價(jià)格移動(dòng)平均值

為參考基礎(chǔ)。根據(jù)股票價(jià)格與該平均價(jià)之間的差額，在價(jià)格超過平均價(jià)的某一百分比時(shí)買入

該股票，在股票價(jià)格低于平均價(jià)的一定百分比時(shí)賣出該股票。

26、答案：A

本題解析：

期初年金的現(xiàn)值等于期末年金現(xiàn)值的（l+r）倍，期初年金的終值等于期末年金終值的（1+r）

倍。教育費(fèi)支出屬于期初年金，房貸支出屬于期末年金。

27、答案：A

本題解析：

由于客戶未來收入會(huì)受到各種因素的影響而具有不確定性，應(yīng)該進(jìn)行兩種不同的收入預(yù)測(cè)：

①估計(jì)客戶收入最低情況下的收入，主要了解客戶在經(jīng)濟(jì)蕭條情況下的收入和生活質(zhì)量，

以及相應(yīng)的保障措施；②客戶正常情況下的收入（根據(jù)以往收入和宏觀經(jīng)濟(jì)情況進(jìn)行合理

的預(yù)期）。

28、答案：B

本題解析：

市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指因市場(chǎng)價(jià)格（利率、匯率、股票價(jià)格和商品價(jià)格）的不利變動(dòng)而使得證券投資

發(fā)生損失的風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)可以分為利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)和商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

29、答案：D

本題解析：

分析證券產(chǎn)品應(yīng)該運(yùn)用基本分析、技術(shù)分析和組合理論對(duì)具體證券的真實(shí)價(jià)值、市場(chǎng)價(jià)格及

價(jià)格漲跌趨勢(shì)進(jìn)行深入分析。

30、答案：B

本題解析：

證券組合的有效邊界是描述一項(xiàng)投資組合的風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)之間的關(guān)系.在以風(fēng)險(xiǎn)為橫軸。預(yù)期

回報(bào)率為縱軸的坐標(biāo)上顯示為一條曲線所有落在這條曲線上的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)組合都是在一定風(fēng)

險(xiǎn)或最低風(fēng)險(xiǎn)下可以獲得的最大回報(bào).

31、答案：A

本題解析：

根據(jù)久期計(jì)算公式，0P/P=-D（2）y/（1+y）=-2.31%/（1+9%）=-2.11%,0?=-2.11%105.00=-2.22（%）,）

其中，P表示債券價(jià)格，即表示債券價(jià)格的變化幅度，y表示市場(chǎng)利率，0y表示市場(chǎng)利率的

變化幅度，D表示麥考利久期。

32、答案：D

本題解析：

理財(cái)師可以根據(jù)家庭生命周期的不同，了解、掌握處于不同家庭生命周期階段的客戶其職業(yè)

生涯階段特點(diǎn)，家庭收支、資產(chǎn)負(fù)債狀況，以及主要財(cái)務(wù)問題和理財(cái)需求，進(jìn)而理財(cái).目標(biāo)也

有所側(cè)重。

33、答案：D

本題解析：

貨幣時(shí)間價(jià)值的影響因表：(1)時(shí)間。時(shí)間越長，貨幣時(shí)間價(jià)值越大。(2)收益率或通貨

膨脹率。收益率是決定貨幣在未來增值程度的關(guān)鍵因素，而通貨膨脹率則是使貨幣購買力縮

水的反向因素。(3)單利與復(fù)利。復(fù)利會(huì)產(chǎn)生利上加利、息上添息的收益倍增效應(yīng)。

34、答案：A

本題解析：

在預(yù)測(cè)客戶的未來收入時(shí)，可以將收入分為常規(guī)性收入和臨時(shí)性收入。其中，常規(guī)性收入是

指人們可以預(yù)料的能夠長期連續(xù)獲得的收入，包括工資、獎(jiǎng)金、補(bǔ)貼、利息、股息紅利、租

金收入等。

35、答案：A

本題解析：

傳統(tǒng)體制下的直接傳導(dǎo)機(jī)制與高度集中統(tǒng)一的計(jì)劃管理體制相適應(yīng)，完全采用行政命令的方

式通過指令性指標(biāo)運(yùn)作。其特點(diǎn)是：①方式簡(jiǎn)單，時(shí)滯短，作用效應(yīng)快；②信貸、現(xiàn)金計(jì)

劃從屬于實(shí)物分配計(jì)劃，中央銀行無法主動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)進(jìn)行調(diào)控；③由于缺乏中間變量，政策

缺乏靈活性，政策變動(dòng)往往會(huì)給經(jīng)濟(jì)帶來較大的波動(dòng)：④企業(yè)對(duì)銀行依賴性強(qiáng)。

36、答案：B

本題解析：

在下跌行情中，短期、中期和長期移動(dòng)平均線自下而上依次排列，向右下方移動(dòng)，稱為"空

頭排列”，預(yù)示著價(jià)格還要進(jìn)一步下跌。

37＞答案：C

本題解析：

根據(jù)市場(chǎng)利率=票面利率，則該債券的現(xiàn)值=面值=100(元)，麥考利久期=(10*1/(1+10%)

”+10*2/(1+10%)A2+100*2/(1+10%)A2)/100=1.909

38、答案：A

本題解析：

根據(jù)《證券投資顧問業(yè)務(wù)等行規(guī)定》第二十八條，證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)向客戶提供

投資建議的時(shí)間、內(nèi)容、方式和依據(jù)等信息，應(yīng)當(dāng)以書面或者電子文件形式予以記錄留存。

證券投資顧問業(yè)務(wù)檔案的保存期限自協(xié)議終止之口起不得少于5年。

39、答案：A

本題解析：

證券公司應(yīng)至少每半年開展一次流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，在壓力情景下證券公司滿足流動(dòng)性需

求并持續(xù)經(jīng)營的最短欺限不少于30天

40、答案：B

本題解析：

杜邦分析法中的幾種主要的財(cái)務(wù)指標(biāo)關(guān)系為：凈資產(chǎn)收益率=銷售凈利率（凈利潤/營業(yè)總收

入）x資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（營業(yè)總收入/總資產(chǎn)）x權(quán)益乘數(shù)（總資產(chǎn)/總權(quán)益資本）。13項(xiàng)，增加股東權(quán)益

會(huì)使權(quán)益乘數(shù)減小。凈資產(chǎn)收益率降低。

41、答案：A

本題解析：

如果市場(chǎng)是半強(qiáng)式有效的，那么僅僅以公開資料為基礎(chǔ)的分析將不能提供任何幫助，因?yàn)獒?/p>

對(duì)當(dāng)前已公開的資料信息，目前的價(jià)格是合適的，未來的價(jià)格變化依賴于新的公開信息。在

這樣的市場(chǎng)中，只有那些利用內(nèi)幕信息者才能獲得非正常的超額回報(bào)。

42、答案：D

本題解析：

證券投資建議、客戶回訪及投訴管理

田證券投資顧問向客戶提供投資建議，應(yīng)當(dāng)提示潛在的投資風(fēng)險(xiǎn)，禁止以任何方式向客戶承

諾或者保證投資收益。鼓勵(lì)證券投資顧問向客戶說明與其投資建議不?致的觀點(diǎn)，作為輔助

客戶評(píng)估投資風(fēng)險(xiǎn)的參考，

回證券投資顧問若知悉客戶作出的具體投資決策計(jì)劃，不得向他人泄露該客戶的投資決策計(jì)

劃信息。

團(tuán)證券投資問間不得通過廣播、電視、網(wǎng)絡(luò)、報(bào)刊等公眾媒體，作出買入、賣出或者持有具體

證券的投資建議。團(tuán)證券公司應(yīng)當(dāng)建立客戶回訪機(jī)制，明確客戶回訪的程序、內(nèi)容和要求,

并指定專門人員獨(dú)立實(shí)施，團(tuán)證券公司應(yīng)當(dāng)建立客戶投訴處理機(jī)制，及時(shí)、妥善處理客戶投

訴事項(xiàng)。

43、答案：C

本題解析：

三角形主要分為對(duì)稱三角形、上升三角形和下降三角形。

44、答案：C

本題解析：

2005年9月4日，中國證監(jiān)會(huì)頒布了《上市公司股權(quán)分置改革管理辦法》，這一正式法律文

件的出臺(tái)，標(biāo)志著股權(quán)分置改革從試點(diǎn)階段開始轉(zhuǎn)入積極穩(wěn)妥地全面鋪開的新階段。

45、答案：B

本題解析：

證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)提前5個(gè)工作日將廣告宣傳方案和時(shí)間安排向公司住所地

證監(jiān)局。

46、答案：D

本題解析：

投資者在判斷與決策中出現(xiàn)認(rèn)知偏差的原因主要有：（1）人性存在包括自私、趨利避害等弱

點(diǎn)。（2）投資者的認(rèn)知中存在諸如有限的短時(shí)記億容量，不能全面了解信息等生理能力方面

的限制。（3）投資者的認(rèn)知中存在信息獲取、加工、輸出、反饋等階段的行為、心理偏差的

影響。

47、答案：B

本題解析：

預(yù)期效用理論又稱期望效用函數(shù)理論，是在公理化假設(shè)的基礎(chǔ)上，運(yùn)用邏輯和數(shù)字工具，建

立的不確定條件下對(duì)理性人選擇進(jìn)行分析的框架。預(yù)期效用理論的缺陷：

（1）理性人假設(shè)。（2）預(yù)期效用理論在一系列選擇實(shí)驗(yàn)中受到了一些"悖論“的挑戰(zhàn)。

48、答案：A

本題解析：

申請(qǐng)從事證券投資咨詢業(yè)務(wù)在當(dāng)具備下列條件：（1）通過了改革前的證券基礎(chǔ)知識(shí)和證券投

資分析科目取得證券從業(yè)資格；或通過改革后專項(xiàng)業(yè)務(wù)資格考試。（2）被證券公司、投資咨

詢機(jī)構(gòu)或資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)聘用。（3）具有中華人民共和國國籍。（4）具有完全民事行為能力。（5）

具有大學(xué)本科以上學(xué)歷（教育部認(rèn)可的）。（6）具有從事證券業(yè)務(wù)兩年以上的經(jīng)歷。（7）未受過刑

事處罰。（8）未被中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定為證券市場(chǎng)禁入者，或者已過禁入期的。（9）品行端正，具

有良好的職業(yè)道德。（10）法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。

49、答案：C

本題解析：

證券組合的可行域表示了所有可能的證券組合，它為投費(fèi)者提供了一切可行的組合投資機(jī)會(huì)。

人們?cè)谒锌尚械耐顿Y組合中進(jìn)行選擇，按照投資者的共同偏好規(guī)則，可以排除那些被所有

投資者都認(rèn)為差的組合，把排除后余卜.的這些組合稱為有效證券組合。有效邊界是可行域的

上邊界部分。

50、答案：A

本題解析：

教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所訂的計(jì)劃

51、答案：D

本題解析：

除團(tuán)、團(tuán)、回、團(tuán)四項(xiàng)外，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量方法還包括：①缺口分析；②風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值法；③敏感性

分析；④壓力測(cè)試。

52、答案：B

本題解析：

RSI的參數(shù)是天數(shù)n.一般取5口、9口、14日等。RSI取值范圍在。?100之間，短期RSI>

長期RSI,則屬多頭市場(chǎng)，反之則屬空頭市場(chǎng)，其計(jì)算應(yīng)用到開盤價(jià)和收盤價(jià)。

53、答案：A

本題解析：

根據(jù)久期計(jì)算公式

，=-2.11%xl05.00=-2.22（元）。其中，P表示債券價(jià)格,13P表示債券價(jià)格的變化幅度，丫

表示市場(chǎng)利率，刖表示市場(chǎng)利率的變化幅度，D表示麥考利久期。

54、答案：D

本題解析：

風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的程序：回信用信息的收集和傳遞；回風(fēng)險(xiǎn)分析；回風(fēng)險(xiǎn)處置；回后評(píng)價(jià)。

55、答案：D

本題解析：

邁克爾?波特認(rèn)為，一個(gè)行業(yè)激烈競(jìng)爭(zhēng)的局面源于其內(nèi)在的競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)。一個(gè)行業(yè)內(nèi)存在著潛

在入侵者、替代產(chǎn)品、供方、需方以及行業(yè)內(nèi)現(xiàn)有競(jìng)爭(zhēng)者五種基本競(jìng)爭(zhēng)力量。

56、答案：C

本題解析：

常用技術(shù)分析指標(biāo)有移動(dòng)平均數(shù)、相對(duì)強(qiáng)弱數(shù)、移動(dòng)平均數(shù)背離指標(biāo)。

57、答案：B

本題解析：

在投資規(guī)劃中，當(dāng)國家政策和相關(guān)法律、經(jīng)濟(jì)環(huán)境、金融商品等客觀環(huán)境改變時(shí)，需要重新

審視投資計(jì)劃，并確定新的投資方案。

58、答案：B

本題解析：

信用風(fēng)險(xiǎn)具體包括：1.違約風(fēng)險(xiǎn)2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)3.收入風(fēng)險(xiǎn)4.購買力風(fēng)險(xiǎn)。

59、答案：A

本題解析：

積極型債券組合管理策略包括了水平分析、債券互換、猗乘收益率曲線。

60、答案：C

本題解析：

本題相當(dāng)于以12%年利率借款10000元,3年付清。欠款為：10000+10000x12%x3=13600

（元）。每月付款為：13600/36=378（元）。

61、答案：A

本題解析：

如果收盤價(jià)格高于開盤價(jià)格，則K線被稱為陽線，用空心的實(shí)休表示.反之稱為陰線，用黑

色實(shí)體或白色實(shí)體表示。在國內(nèi)股票和期貨市場(chǎng)。通常用紅色表示陽線。綠色表示陰線.最

高價(jià)和實(shí)休之間的線被稱為上影線。最低價(jià)和實(shí)體間的線稱為下影線.

62、答案：C

本題解析：

結(jié)構(gòu)化金融衍生工具:結(jié)構(gòu)化金融衍生工具是指利用基砒金融衍生工具的結(jié)構(gòu)化特性，通過

相互結(jié)合開發(fā)設(shè)計(jì)出更多具有復(fù)雜特性的金融衍生產(chǎn)品。

63、答案：A

本題解析：

除團(tuán).團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)五項(xiàng)外，遺產(chǎn)規(guī)劃的內(nèi)容還包括:①最大限度地為所有者的繼承人（受益人）

保存遺產(chǎn);②確完遺產(chǎn)的清算人等

64、答案：B

本題解析：

存貨周轉(zhuǎn)率=營業(yè)成本平均存貨=304/（69+62）2=4.64次

存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=360存貨周轉(zhuǎn)率=3604.64=77.6天

營業(yè)凈利率=凈利潤/營業(yè)收入100%=3796=38.54%流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入平均流動(dòng)

資產(chǎn)=360/（130+123）2=2.8

65、答案：D

本題解析：

回項(xiàng)，遺產(chǎn)規(guī)劃策略的選攔應(yīng)盡可能減少遺產(chǎn)額，從而少交遺產(chǎn)稅。

66、答案：B

本題解析：

匯率是外匯市場(chǎng)上?國貨幣與他國貨幣相互交換的比率。

67、答案：D

本題解析：

經(jīng)濟(jì)滯脹時(shí)現(xiàn)金是最佳選擇，股票表現(xiàn)最糟糕

68、答案：C

本題解析：

選項(xiàng)2屬于趨勢(shì)線的畫法，題干問的是趨勢(shì)線的確認(rèn)條件。

69、答案：A

本題解析：

退休收入包括社會(huì)養(yǎng)老金、家庭存款、企業(yè)年金、商業(yè)保險(xiǎn)、其他收入等。

70、答案：C

本題解析：

三種杠桿：（1）財(cái)務(wù)杠桿:對(duì)利率的彈性；（2）運(yùn)營杠桿對(duì)經(jīng)濟(jì)的彈性；（3）估值杠桿對(duì)剩

余流動(dòng)性的彈性.

71、答案：A

本題解析：

在理財(cái)規(guī)劃中，現(xiàn)金、消費(fèi)及債務(wù)管理的目標(biāo)是讓客戶有足夠的資金去應(yīng)付□常生活的開支、

建立緊急應(yīng)變基金去應(yīng)付突發(fā)事件，減少不良資產(chǎn)及增加儲(chǔ)蓄的能力，安全的生活體系，

72、答案：C

本題解析：

節(jié)稅規(guī)劃的特征是：1、合法性；2、有規(guī)則性；3、經(jīng)營的調(diào)整性與后期的無風(fēng)險(xiǎn)性；4、有

利于促進(jìn)稅收政策的統(tǒng)一和調(diào)控效率的提高；5、倡導(dǎo)性。

73、答案：D

本題解析：

選項(xiàng)D正確：對(duì)于臨時(shí)性的收入，由于其具有不穩(wěn)定性的特點(diǎn)，不能根據(jù)上年的情況進(jìn)行

估計(jì)，從業(yè)人員應(yīng)該根據(jù)客戶的具體情況進(jìn)行重新估計(jì)（0項(xiàng)錯(cuò)誤

74、答案：B

本題解析：

對(duì)發(fā)行人來說，發(fā)行固定利率債券固定了每期支付利率，將來即使市場(chǎng)利率上升，其支付的

成本也不隨之上升，因而有效地降低了利率上升的風(fēng)險(xiǎn)。A項(xiàng)，當(dāng)利率上升時(shí)，資產(chǎn)收益固

定。負(fù)債成本上升，收益減少；C項(xiàng)，該交易存在基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)，又稱利率定價(jià)基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)；D項(xiàng)

以3個(gè)月LIBOR為參照的浮動(dòng)利率債券，其利率會(huì)隨市場(chǎng)狀況波動(dòng)，存在利率風(fēng)險(xiǎn)。

75、答案：C

本題解析：

制定投資規(guī)劃的注意事項(xiàng)①確定投資目標(biāo)和可投斐財(cái)富的數(shù)量，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)偏好確定采取穩(wěn)

健型或激進(jìn)型的策略:②分析投資對(duì)象包括基本分析和技術(shù)分析:③構(gòu)建投資組合。涉及確

定具體的投資資產(chǎn)和財(cái)富在各種資產(chǎn)上的投資比例;④管理投資組合，包括評(píng)價(jià)投資組合的

業(yè)績(jī)和根據(jù)環(huán)境的變化對(duì)投資組合進(jìn)行修正.

76、答案：B

本題解析：

按照客戶對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度，可以把客戶劃分為：風(fēng)險(xiǎn)厭惡型、風(fēng)險(xiǎn)偏好型及風(fēng)險(xiǎn)中立型三類。

77、答案：D

本題解析：

財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法有比較分析法和因素分析法兩大類.進(jìn)一步細(xì)分，比較分析法與因素分

析法這兩類分析方法又各自包含了不同種類的具體方法，如財(cái)務(wù)比率分析、結(jié)構(gòu)百分比分析、

趨勢(shì)分析、差額分析、指標(biāo)分解、連環(huán)替代、定基替代等等。

78、答案：C

本題解析：

債券類證券產(chǎn)品組成:①政府債券:政府債券的發(fā)行主體是政府.中央政府發(fā)行的債券被稱為

“國債”其主要用途是解決由政府投資的公共設(shè)施或重點(diǎn)建設(shè)項(xiàng)目的資金需要和彌補(bǔ)國家財(cái)

政赤字。②全融債券:金融債券的發(fā)行主體是銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu).其R的為籌資用于某種

特殊用途.改變本身的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。③公司債券:公司債券是公司依照法定程序發(fā)行、約定

在一定期限還本付息的有價(jià)證券，發(fā)行主體是股份公司。其目的是為了滿足經(jīng)營需要。

79、答案：