基金從業(yè)人員資格必考題含答案20241.以下關(guān)于基金銷售機構(gòu)的職責(zé)規(guī)范，說法錯誤的是（）。A.基金銷售機構(gòu)與基金管理人簽訂的書面銷售協(xié)議，不應(yīng)當(dāng)包括基金銷售信息交換及資金交收權(quán)利與義務(wù)B.客戶身份資料自業(yè)務(wù)關(guān)系結(jié)束當(dāng)年起至少保存15年C.基金募集申請獲得中國證監(jiān)會核準(zhǔn)前，不得向公眾公布基金宣傳推介材料D.基金銷售機構(gòu)在進行客戶風(fēng)險等級劃分時，應(yīng)綜合考慮客戶身份、地域、行業(yè)或職業(yè)、交易特征等因素答案：A解析：基金銷售機構(gòu)與基金管理人簽訂的書面銷售協(xié)議，應(yīng)當(dāng)包括基金銷售信息交換及資金交收權(quán)利與義務(wù)。所以A選項說法錯誤。B選項，客戶身份資料自業(yè)務(wù)關(guān)系結(jié)束當(dāng)年起至少保存15年，交易記錄自交易記賬當(dāng)年起至少保存15年，該說法正確。C選項，基金募集申請獲得中國證監(jiān)會核準(zhǔn)前，不得向公眾公布基金宣傳推介材料，這是為了保證基金募集的合規(guī)性，說法正確。D選項，基金銷售機構(gòu)在進行客戶風(fēng)險等級劃分時，綜合考慮客戶身份、地域、行業(yè)或職業(yè)、交易特征等因素是合理且必要的，說法正確。2.關(guān)于基金份額持有人大會，以下說法錯誤的是（）。A.基金份額持有人大會應(yīng)當(dāng)有代表二分之一以上基金份額的持有人參加，方可召開B.基金份額持有人大會就審議事項作出決定，應(yīng)當(dāng)經(jīng)參加大會的基金份額持有人所持表決權(quán)的二分之一以上通過C.轉(zhuǎn)換基金運作方式、更換基金管理人或者基金托管人、提前終止基金合同，應(yīng)當(dāng)經(jīng)參加大會的基金份額持有人所持表決權(quán)的三分之二以上通過D.基金份額持有人大會可以采取現(xiàn)場方式召開，也可以采取通訊等方式召開答案：無（本題四個選項說法均正確）解析：根據(jù)相關(guān)規(guī)定，基金份額持有人大會應(yīng)當(dāng)有代表二分之一以上基金份額的持有人參加，方可召開，A選項正確。基金份額持有人大會就審議事項作出決定，應(yīng)當(dāng)經(jīng)參加大會的基金份額持有人所持表決權(quán)的二分之一以上通過；但是，轉(zhuǎn)換基金運作方式、更換基金管理人或者基金托管人、提前終止基金合同，應(yīng)當(dāng)經(jīng)參加大會的基金份額持有人所持表決權(quán)的三分之二以上通過，B、C選項正確。基金份額持有人大會可以采取現(xiàn)場方式召開，也可以采取通訊等方式召開，D選項正確。3.某基金的貝塔值為2，收益率為10%，市場組合的收益率為15%，無風(fēng)險利率6%，其詹森α為（）。A.-14%B.5%C.-16%D.12%答案：C解析：根據(jù)詹森α的計算公式：$\alpha_p=R_p-[R_f+\beta_p\times(R_m-R_f)]$，其中$R_p$為基金的收益率，$R_f$為無風(fēng)險利率，$\beta_p$為基金的貝塔值，$R_m$為市場組合的收益率。將題目中的數(shù)據(jù)代入公式可得：$\alpha_p=10\%-[6\%+2\times(15\%-6\%)]=10\%-(6\%+18\%)=-16\%$。4.下列不屬于基金管理人內(nèi)部控制原則的是（）。A.有效性原則B.獨立性原則C.成本效益原則D.相互制約原則答案：無（本題四個選項均屬于基金管理人內(nèi)部控制原則）解析：基金管理人內(nèi)部控制的原則包括健全性原則、有效性原則、獨立性原則、相互制約原則、成本效益原則等。有效性原則要求內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)具有高度的權(quán)威性，任何人不得擁有超越制度約束的權(quán)力；獨立性原則指基金管理人各機構(gòu)、部門和崗位職責(zé)應(yīng)當(dāng)保持相對獨立，基金資產(chǎn)、自有資產(chǎn)、其他資產(chǎn)的運作應(yīng)當(dāng)分離；成本效益原則要求以合理的控制成本達到最佳的內(nèi)部控制效果；相互制約原則指基金管理人內(nèi)部部門和崗位的設(shè)置應(yīng)當(dāng)權(quán)責(zé)分明、相互制衡。5.關(guān)于基金信息披露的作用，以下表述錯誤的是（）。A.有利于提高基金市場的效率B.能有效防止信息濫用C.有利于投資者的價值判斷D.有利于降低基金份額持有人的投資成本答案：D解析：基金信息披露的作用主要有：有利于投資者的價值判斷，通過披露基金的相關(guān)信息，投資者可以了解基金的投資策略、業(yè)績表現(xiàn)等，從而做出合理的投資決策，C選項正確；有利于防止利益沖突與利益輸送，能有效防止信息濫用，B選項正確；有利于提高證券市場的效率，通過充分的信息披露，市場能夠更準(zhǔn)確地反映基金的價值，提高市場的有效性，A選項正確。而基金信息披露并不能直接降低基金份額持有人的投資成本，D選項錯誤。6.某開放式基金的資產(chǎn)凈值為1億元，其中股票市值為6000萬元，債券市值為3000萬元，現(xiàn)金為1000萬元。該基金的股票投資比例為（）。A.60%B.30%C.10%D.90%答案：A解析：股票投資比例=股票市值÷基金資產(chǎn)凈值×100%。已知股票市值為6000萬元，基金資產(chǎn)凈值為1億元（10000萬元），則該基金的股票投資比例=6000÷10000×100%=60%。7.基金管理人的合規(guī)管理目標(biāo)不包括（）。A.建立健全基金管理人合規(guī)風(fēng)險管理體系B.實現(xiàn)對合規(guī)風(fēng)險的有效識別和管理C.促進基金管理人全面風(fēng)險管理體系的建設(shè)D.確保基金持有人依法合規(guī)經(jīng)營答案：D解析：基金管理人的合規(guī)管理目標(biāo)是建立健全基金管理人合規(guī)風(fēng)險管理體系，實現(xiàn)對合規(guī)風(fēng)險的有效識別和管理，促進基金管理人全面風(fēng)險管理體系的建設(shè)，確保基金管理人依法合規(guī)經(jīng)營。而不是確保基金持有人依法合規(guī)經(jīng)營，D選項錯誤，A、B、C選項正確。8.關(guān)于證券投資基金的特點，以下表述正確的是（）。A.集合理財、專業(yè)管理B.利益共享、風(fēng)險共擔(dān)C.組合投資、分散風(fēng)險D.以上都是答案：D解析：證券投資基金具有集合理財、專業(yè)管理的特點，它將眾多投資者的資金集中起來，由專業(yè)的基金管理人進行投資管理；具有利益共享、風(fēng)險共擔(dān)的特點，基金投資者是基金的所有者，基金投資收益在扣除由基金承擔(dān)的費用后的盈余全部歸基金投資者所有，同時基金投資者也共同承擔(dān)基金投資的風(fēng)險；還具有組合投資、分散風(fēng)險的特點，通過投資多種證券，分散了單一證券投資的風(fēng)險。所以A、B、C選項表述均正確，答案選D。9.以下屬于基金托管人職責(zé)的是（）。A.按照規(guī)定開設(shè)基金財產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶B.對所管理的不同基金財產(chǎn)分別管理、分別記賬，進行證券投資C.編制中期和年度基金報告D.計算并公告基金資產(chǎn)凈值答案：A解析：基金托管人的職責(zé)包括安全保管基金財產(chǎn)；按照規(guī)定開設(shè)基金財產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶；對所托管的不同基金財產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確保基金財產(chǎn)的完整與獨立等。A選項正確。B、C、D選項均屬于基金管理人的職責(zé)，基金管理人負(fù)責(zé)對所管理的不同基金財產(chǎn)分別管理、分別記賬，進行證券投資；編制中期和年度基金報告；計算并公告基金資產(chǎn)凈值等。10.關(guān)于封閉式基金和開放式基金的區(qū)別，以下說法錯誤的是（）。A.封閉式基金有固定的存續(xù)期，開放式基金沒有固定的存續(xù)期B.封閉式基金的規(guī)模是固定的，開放式基金的規(guī)模不固定C.封閉式基金只能在二級市場交易，開放式基金只能在一級市場申購贖回D.封閉式基金的交易價格主要受二級市場供求關(guān)系影響，開放式基金的交易價格以基金份額凈值為基礎(chǔ)答案：C解析：封閉式基金有固定的存續(xù)期，開放式基金一般無特定存續(xù)期限，A選項正確。封閉式基金在設(shè)立時確定基金規(guī)模，在存續(xù)期內(nèi)基金規(guī)模固定不變；開放式基金的基金份額是可變動的，其規(guī)模不固定，B選項正確。封閉式基金在證券交易所上市交易，只能在二級市場進行交易；開放式基金大部分基金可以在一級市場進行申購贖回，也有部分開放式基金可以在二級市場交易，如上市開放式基金（LOF）、交易型開放式指數(shù)基金（ETF）等，C選項錯誤。封閉式基金的交易價格主要受二級市場供求關(guān)系的影響，可能會出現(xiàn)折價或溢價交易的情況；開放式基金的交易價格以基金份額凈值為基礎(chǔ)，D選項正確。11.已知某基金近三年來累計收益率為26%，那么應(yīng)用幾何平均收益率計算的該基金的年平均收益率為（）。A.8.01%B.8.67%C.9.34%D.10.27%答案：A解析：幾何平均收益率的計算公式為：$R_G=\sqrt[n]{\frac{V_n}{V_0}}-1$，其中$V_n$為期末價值，$V_0$為期初價值，$n$為期數(shù)。假設(shè)期初價值為1，近三年累計收益率為26%，則期末價值$V_n=1\times(1+26\%)=1.26$，$n=3$。代入公式可得：$R_G=\sqrt[3]{1.26}-1\approx8.01\%$。12.基金銷售機構(gòu)在銷售基金和相關(guān)產(chǎn)品的過程中，應(yīng)注重（）的匹配，把合適的產(chǎn)品賣給合適的基金投資人。A.基金產(chǎn)品風(fēng)險與基金投資人風(fēng)險承受能力B.基金產(chǎn)品收益與基金投資人風(fēng)險承受能力C.基金產(chǎn)品期限與基金投資人收入水平D.基金產(chǎn)品規(guī)模與基金投資人收入水平答案：A解析：基金銷售機構(gòu)在銷售基金和相關(guān)產(chǎn)品的過程中，應(yīng)注重基金產(chǎn)品風(fēng)險與基金投資人風(fēng)險承受能力的匹配，把合適的產(chǎn)品賣給合適的基金投資人，這是銷售適用性原則的要求。只有將產(chǎn)品風(fēng)險與投資者風(fēng)險承受能力相匹配，才能更好地保護投資者的利益，避免投資者購買到超出其風(fēng)險承受能力的產(chǎn)品。B選項，主要強調(diào)的是風(fēng)險與承受能力匹配而非收益與承受能力；C選項，產(chǎn)品期限與收入水平并非核心匹配要素；D選項，產(chǎn)品規(guī)模與收入水平也不是重點匹配內(nèi)容。所以答案選A。13.以下不屬于基金銷售適用性管理制度內(nèi)容的是（）。A.對基金管理人進行審慎調(diào)查的方式和方法B.對基金產(chǎn)品的風(fēng)險等級進行設(shè)置、對基金產(chǎn)品進行風(fēng)險評價的方式和方法C.對基金投資人風(fēng)險承受能力進行調(diào)查和評價的方式和方法D.對基金從業(yè)人員進行專業(yè)培訓(xùn)的計劃答案：D解析：基金銷售適用性管理制度應(yīng)當(dāng)至少包括以下內(nèi)容：對基金管理人進行審慎調(diào)查的方式和方法；對基金產(chǎn)品的風(fēng)險等級進行設(shè)置、對基金產(chǎn)品進行風(fēng)險評價的方式和方法；對基金投資人風(fēng)險承受能力進行調(diào)查和評價的方式和方法；對基金產(chǎn)品和基金投資人進行匹配的方法等。而對基金從業(yè)人員進行專業(yè)培訓(xùn)的計劃不屬于基金銷售適用性管理制度的內(nèi)容，D選項符合題意，A、B、C選項不符合題意。14.關(guān)于基金合同的主要內(nèi)容，以下說法錯誤的是（）。A.基金合同應(yīng)當(dāng)約定基金的運作方式B.基金合同應(yīng)當(dāng)明確基金份額發(fā)售、交易、申購、贖回的程序、時間、地點、費用計算方式C.基金合同不一定要約定基金財產(chǎn)的投資方向和投資限制D.基金合同應(yīng)當(dāng)載明基金收益分配原則、執(zhí)行方式答案：C解析：基金合同應(yīng)當(dāng)約定基金的運作方式，如開放式基金或封閉式基金等，A選項正確。基金合同應(yīng)當(dāng)明確基金份額發(fā)售、交易、申購、贖回的程序、時間、地點、費用計算方式等內(nèi)容，以保障投資者的知情權(quán)和交易的順利進行，B選項正確。基金合同必須約定基金財產(chǎn)的投資方向和投資限制，這是為了確保基金的投資活動符合基金的目標(biāo)和投資者的利益，C選項錯誤。基金合同應(yīng)當(dāng)載明基金收益分配原則、執(zhí)行方式，讓投資者清楚了解基金的收益分配情況，D選項正確。15.某基金在2019年1月1日的凈值為1元，在2019年12月31日的凈值為1.2元，期間該基金分紅0.1元/份。則該基金在2019年的收益率為（）。A.10%B.20%C.30%D.40%答案：C解析：基金收益率的計算公式為：$R=\frac{(NAV_1-NAV_0+D)}{NAV_0}\times100\%$，其中$NAV_0$為期初基金凈值，$NAV_1$為期末基金凈值，$D$為期間分紅。將題目中的數(shù)據(jù)代入公式可得：$R=\frac{(1.2-1+0.1)}{1}\times100\%=30\%$。16.基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到投資者的申購（認(rèn)購）、贖回申請之日起（）個工作日內(nèi)，對該申購（認(rèn)購）、贖回的有效性進行確認(rèn)。A.1B.2C.3D.5答案：C解析：根據(jù)相關(guān)規(guī)定，基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到投資者的申購（認(rèn)購）、贖回申請之日起3個工作日內(nèi)，對該申購（認(rèn)購）、贖回的有效性進行確認(rèn)。所以答案選C。17.以下關(guān)于基金資產(chǎn)估值的說法，錯誤的是（）。A.基金資產(chǎn)估值是指通過對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進行估算，進而確定基金資產(chǎn)公允價值的過程B.基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)總值-基金負(fù)債C.我國封閉式基金每周披露一次基金份額凈值D.開放式基金每個交易日進行估值并于次日公告基金份額凈值答案：D解析：基金資產(chǎn)估值是指通過對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進行估算，進而確定基金資產(chǎn)公允價值的過程，A選項正確。基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)總值-基金負(fù)債，B選項正確。我國封閉式基金每周披露一次基金份額凈值，C選項正確。開放式基金每個交易日進行估值，但于次日公布的是前一交易日的基金份額凈值，并非當(dāng)日估值次日就公告當(dāng)日份額凈值，D選項錯誤。18.關(guān)于基金投資風(fēng)格分析，以下說法錯誤的是（）。A.持倉集中度分析是通過計算前十大重倉股投資市值占基金投資總市值的比例來分析基金是否傾向于集中投資B.基金持倉股本規(guī)模分析是將基金所投資股票按市值規(guī)模分類并統(tǒng)計各市值規(guī)模股票所占的比例C.基金持倉成長性分析主要是分析基金所持有股票的成長性指標(biāo)，如市盈率、市凈率等D.基金投資風(fēng)格不會隨時間發(fā)生變化答案：D解析：持倉集中度分析是通過計算前十大重倉股投資市值占基金投資總市值的比例來分析基金是否傾向于集中投資，A選項正確。基金持倉股本規(guī)模分析是將基金所投資股票按市值規(guī)模分類并統(tǒng)計各市值規(guī)模股票所占的比例，可分為大盤股、中盤股、小盤股等，B選項正確。基金持倉成長性分析主要是分析基金所持有股票的成長性指標(biāo)，如市盈率、市凈率等，通過這些指標(biāo)判斷股票的成長潛力，C選項正確。基金投資風(fēng)格可能會隨時間發(fā)生變化，例如基金經(jīng)理的投資策略調(diào)整、市場環(huán)境變化等都可能導(dǎo)致基金投資風(fēng)格的改變，D選項錯誤。19.下列屬于基金市場營銷特殊性的是（）。A.服務(wù)性B.專業(yè)性C.持續(xù)性D.以上都是答案：D解析：基金市場營銷的特殊性包括服務(wù)性，基金作為一種金融產(chǎn)品，需要為投資者提供專業(yè)的服務(wù)，如投資咨詢、賬戶管理等；專業(yè)性，基金投資涉及到復(fù)雜的金融知識和市場分析，需要營銷人員具備專業(yè)的素養(yǎng)；持續(xù)性，基金營銷不是一次性的活動，需要持續(xù)地與投資者溝通、提供信息，以保持投資者的關(guān)注和信任。所以A、B、C選項均正確，答案選D。20.基金管理人內(nèi)部控制的基本要素不包括（）。A.控制環(huán)境B.風(fēng)險評估C.控制活動D.監(jiān)管部門監(jiān)督答案：D解析：基金管理人內(nèi)部控制的基本要素包括控制環(huán)境、風(fēng)險評估、控制活動、信息與溝通、內(nèi)部監(jiān)督。控制環(huán)境是內(nèi)部控制的基礎(chǔ)，風(fēng)險評估是識別和分析與實現(xiàn)目標(biāo)相關(guān)的風(fēng)險，控制活動是根據(jù)風(fēng)險評估結(jié)果采取的控制措施，信息與溝通確保相關(guān)信息能夠及時、準(zhǔn)確地傳遞，內(nèi)部監(jiān)督對內(nèi)部控制的有效性進行監(jiān)督檢查。而監(jiān)管部門監(jiān)督不屬于基金管理人內(nèi)部控制的基本要素，D選項符合題意。21.關(guān)于貨幣市場基金的說法，正確的是（）。A.貨幣市場基金適合長期投資B.貨幣市場基金的風(fēng)險較高C.貨幣市場基金的收益一般高于股票基金D.貨幣市場基金的流動性好答案：D解析：貨幣市場基金主要投資于貨幣市場工具，如短期國債、商業(yè)票據(jù)、銀行定期存單等，具有流動性好、安全性高、收益相對穩(wěn)定等特點。它不適合長期投資，因為其收益相對較低，長期來看難以實現(xiàn)資產(chǎn)的大幅增值，A選項錯誤。貨幣市場基金的風(fēng)險較低，因為其投資的都是短期、低風(fēng)險的金融工具，B選項錯誤。貨幣市場基金的收益一般低于股票基金，股票基金投資于股票市場，潛在收益較高但風(fēng)險也較大，C選項錯誤。貨幣市場基金的流動性好，投資者可以隨時申購和贖回，資金到賬時間短，D選項正確。22.某基金的夏普比率為0.5，市場組合的夏普比率為0.8。這表明（）。A.該基金的風(fēng)險調(diào)整后收益優(yōu)于市場組合B.該基金的風(fēng)險調(diào)整后收益不如市場組合C.該基金的收益高于市場組合D.該基金的收益低于市場組合答案：B解析：夏普比率是衡量基金風(fēng)險調(diào)整后收益的指標(biāo)，計算公式為：$SharpeRatio=\frac{R_p-R_f}{\sigma_p}$，其中$R_p$為基金的平均收益率，$R_f$為無風(fēng)險利率，$\sigma_p$為基金收益率的標(biāo)準(zhǔn)差。夏普比率越高，表明基金在承擔(dān)相同風(fēng)險的情況下獲得的收益越高，即風(fēng)險調(diào)整后收益越好。已知該基金的夏普比率為0.5，市場組合的夏普比率為0.8，說明該基金的風(fēng)險調(diào)整后收益不如市場組合，B選項正確，A選項錯誤。夏普比率不能直接反映基金的絕對收益情況，所以不能得出該基金的收益高于或低于市場組合的結(jié)論，C、D選項錯誤。23.基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反基金合同約定的，應(yīng)當(dāng)（）。A.拒絕執(zhí)行，立即通知基金管理人，并及時向中國證監(jiān)會報告B.繼續(xù)執(zhí)行，事后通知基金管理人，并及時向中國證監(jiān)會報告C.拒絕執(zhí)行，立即通知基金管理人，但無需向中國證監(jiān)會報告D.繼續(xù)執(zhí)行，事后通知基金管理人，但無需向中國證監(jiān)會報告答案：A解析：基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反基金合同約定的，應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，立即通知基金管理人，并及時向中國證監(jiān)會報告。這是為了保障基金財產(chǎn)的安全和投資者的合法權(quán)益，確保基金投資活動的合規(guī)性。所以答案選A。24.關(guān)于基金的信息披露，以下說法正確的是（）。A.基金年度報告應(yīng)經(jīng)審計B.基金半年度報告應(yīng)經(jīng)審計C.基金季度報告應(yīng)經(jīng)審計D.以上都正確答案：A解析：基金年度報告是基金最重要的信息披露文件之一，應(yīng)經(jīng)具有從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會計師事務(wù)所審計。而基金半年度報告和季度報告無需審計。所以A選項正確，B、C、D選項錯誤。25.以下屬于基金托管人內(nèi)部控制目標(biāo)的是（）。A.保證基金資產(chǎn)的安全完整B.維護基金份額持有人的合法權(quán)益C.確保基金托管業(yè)務(wù)的規(guī)范運作D.以上都是答案：D解析：基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)包括保證基金資產(chǎn)的安全完整，防止基金資產(chǎn)被挪用、侵占等；維護基金份額持有人的合法權(quán)益，保障投資者的利益；確保基金托管業(yè)務(wù)的規(guī)范運作，遵守相關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)規(guī)范。所以A、B、C選項表述均正確，答案選D。26.某基金的久期為3年，當(dāng)市場利率下降2%時，該基金資產(chǎn)凈值的變化情況為（）。A.增加約6%B.減少約6%C.增加約3%D.減少約3%答案：A解析：根據(jù)久期的定義，久期可以用來衡量利率變動對債券價格（或基金資產(chǎn)凈值，因為很多基金投資債券）的影響程度。利率變動對債券價格的近似影響公式為：$\DeltaP/P\approx-D\times\Deltay$，其中$\DeltaP/P$為債券價格（或基金資產(chǎn)凈值）的變動百分比，$D$為久期，$\Deltay$為市場利率的變動。已知久期$D=3$年，市場利率下降$\Deltay=-2\%$，代入公式可得：$\DeltaP/P\approx-3\times(-2\%)=6\%$，即該基金資產(chǎn)凈值增加約6%。所以答案選A。27.基金銷售機構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時，應(yīng)當(dāng)向投資者提供（）。A.基金合同B.招募說明書C.基金產(chǎn)品資料概要D.以上都是答案：D解析：基金銷售機構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時，應(yīng)當(dāng)向投資者提供基金合同、招募說明書、基金產(chǎn)品資料概要等文件。基金合同是明確基金當(dāng)事人權(quán)利義務(wù)的法律文件；招募說明書是基金向投資者提供的全面介紹基金的文件，包括基金的投資目標(biāo)、投資策略、風(fēng)險收益特征等；基金產(chǎn)品資料概要是對基金的關(guān)鍵信息進行提煉和總結(jié)，便于投資者快速了解基金的基本情況。所以A、B、C選項均正確，答案選D。28.關(guān)于基金管理人的合規(guī)文化建設(shè)，以下說法錯誤的是（）。A.公司內(nèi)部要有清晰的責(zé)任制和問責(zé)制B.公司應(yīng)將合規(guī)考核貫穿于全員職業(yè)生涯C.合規(guī)文化建設(shè)主要是合規(guī)部門的事，與其他部門無關(guān)D.公司管理層要帶頭踐行合規(guī)文化答案：C解析：合規(guī)文化建設(shè)是整個基金公司的事情，并非僅僅是合規(guī)部門的事。公司內(nèi)部要有清晰的責(zé)任制和問責(zé)制，明確各部門和人員在合規(guī)方面的職責(zé)，A選項正確。公司應(yīng)將合規(guī)考核貫穿于全員職業(yè)生涯，促使員工在日常工作中重視合規(guī)，B選項正確。公司管理層要帶頭踐行合規(guī)文化，為員工樹立榜樣，營造良好的合規(guī)氛圍，D選項正確。而C選項說法錯誤，合規(guī)文化建設(shè)需要全體員工的共同參與。29.以下關(guān)于基金業(yè)績評價的說法，錯誤的是（）。A.基金業(yè)績評價可以為投資者提供決策參考B.基金業(yè)績評價可以幫助基金管理人提高投資管理能力C.基金業(yè)績評價只需要考慮基金的收益率D.基金業(yè)績評價需要考慮風(fēng)險因素答案：C解析：基金業(yè)績評價具有重要意義，它可以為投資者提供決策參考，幫助投資者選擇合適的基金產(chǎn)品，A選項正確。也可以幫助基金管理人發(fā)現(xiàn)自身投資管理中的問題，提高投資管理能力，B選項正確。基金業(yè)績評價不能僅僅考慮基金的收益率，還需要考慮風(fēng)險因素，因為不同基金承擔(dān)的風(fēng)險不同，單純比較收益率是不全面的，例如夏普比率、特雷諾比率等指標(biāo)都是考慮了風(fēng)險因素的業(yè)績評價指標(biāo)，C選項錯誤，D選項正確。30.基金管理人應(yīng)當(dāng)在每個季度結(jié)束之日起（）個工作日內(nèi)，編制完成基金季度報告，并將季度報告登載在指定報刊和網(wǎng)站上。A.10B.15C.20D.30答案：B解析：基金管理人應(yīng)當(dāng)在每個季度結(jié)束之日起15個工作日內(nèi)，編制完成基金季度報告，并將季度報告登載在指定報刊和網(wǎng)站上。所以答案選B。31.關(guān)于基金的認(rèn)購與申購，以下說法錯誤的是（）。A.認(rèn)購是指在基金募集期內(nèi)購買基金份額的行為B.申購是指在基金合同生效后，申請購買基金份額的行為C.一般情況下，認(rèn)購費率低于申購費率D.認(rèn)購期購買的基金份額，在基金合同生效后即可贖回答案：D解析：認(rèn)購是指在基金募集期內(nèi)購買基金份額的行為，A選項正確。申購是指在基金合同生效后，申請購買基金份額的行為，B選項正確。一般情況下，為了鼓勵投資者在基金募集期認(rèn)購基金，認(rèn)購費率低于申購費率，C選項正確。認(rèn)購期購買的基金份額，通常要經(jīng)過封閉期后才能贖回，并非在基金合同生效后即可贖回，D選項錯誤。32.某基金的標(biāo)準(zhǔn)差為15%，市場組合的標(biāo)準(zhǔn)差為12%，該基金與市場組合的相關(guān)系數(shù)為0.8。則該基金的貝塔值為（）。A.0.8B.1C.1.2D.1.5答案：C解析：貝塔值（$\beta$）的計算公式為：$\beta=\frac{\rho_{i,m}\times\sigma_i}{\sigma_m}$，其中$\rho_{i,m}$為基金與市場組合的相關(guān)系數(shù)，$\sigma_i$為基金的標(biāo)準(zhǔn)差，$\sigma_m$為市場組合的標(biāo)準(zhǔn)差。將題目中的數(shù)據(jù)代入公式可得：$\beta=\frac{0.8\times15\%}{12\%}=1.2$。33.基金銷售機構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時，應(yīng)當(dāng)遵循的原則不包括（）。A.適用性原則B.投資人利益優(yōu)先原則C.公平、公正、公開原則D.收益最大化原則答案：D解析：基金銷售機構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時，應(yīng)當(dāng)遵循適用性原則，即把合適的產(chǎn)品賣給合適的投資者；投資人利益優(yōu)先原則，以投資者的利益為出發(fā)點進行銷售活動；公平、公正、公開原則，確保銷售過程的公平性和透明度。而收益最大化原則并不是基金銷售機構(gòu)銷售基金產(chǎn)品時應(yīng)遵循的原則，因為投資具有不確定性，不能保證實現(xiàn)收益最大化，且片面追求收益最大化可能會忽視投資者的風(fēng)險承受能力。所以答案選D。34.關(guān)于基金的投資限制，以下說法正確的是（）。A.基金不得投資于有鎖定期但鎖定期不明確的證券B.基金投資的資產(chǎn)支持證券必須在全國銀行間債券交易市場或證券交易所交易C.同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，不得超過該證券的10%D.以上都是答案：D解析：基金不得投資于有鎖定期但鎖定期不明確的證券，以避免投資風(fēng)險的不確定性，A選項正確。基金投資的資產(chǎn)支持證券必須在全國銀行間債券交易市場或證券交易所交易，以保證其流動性和交易的規(guī)范性，B選項正確。同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，不得超過該證券的10%，這是為了分散投資風(fēng)險，防止過度集中投資，C選項正確。所以答案選D。35.基金管理人內(nèi)部控制的主要內(nèi)容不包括（）。A.投資管理業(yè)務(wù)控制B.信息披露控制C.財務(wù)管理控制D.基金份額持有人大會控制答案：D解析：基金管理人內(nèi)部控制的主要內(nèi)容包括投資管理業(yè)務(wù)控制，對基金的投資決策、交易執(zhí)行等環(huán)節(jié)進行控制；信息披露控制，確保基金信息的真實、準(zhǔn)確、完整和及時披露；財務(wù)管理控制，規(guī)范基金的財務(wù)核算和資金管理等。而基金份額持有人大會是由基金份額持有人組成的，是基金的權(quán)力機構(gòu)，不屬于基金管理人內(nèi)部控制的內(nèi)容。所以答案選D。36.以下關(guān)于基金的稅收政策，說法錯誤的是（）。A.基金管理人運用基金買賣股票、債券的差價收入，暫免征收營業(yè)稅B.基金取得的股票的股息、紅利收入，由上市公司、發(fā)行債券的企業(yè)和銀行在向基金支付上述收入時代扣代繳20%的個人所得稅C.對證券投資基金從證券市場中取得的收入，包括買賣股票、債券的差價收入，股權(quán)的股息、紅利收入，債券的利息收入及其他收入，暫不征收企業(yè)所得稅D.個人投資者買賣基金份額暫免征收印花稅答案：B解析：基金管理人運用基金買賣股票、債券的差價收入，暫免征收營業(yè)稅，A選項正確。對證券投資基金從證券市場中取得的收入，包括買賣股票、債券的差價收入，股權(quán)的股息、紅利收入，債券的利息收入及其他收入，暫不征收企業(yè)所得稅，C選項正確。個人投資者買賣基金份額暫免征收印花稅，D選項正確。基金取得的股票的股息、紅利收入，由上市公司在向基金支付上述收入時代扣代繳10%的個人所得稅，而不是20%，B選項錯誤。37.某基金的投資組合中，股票占60%，債券占30%，現(xiàn)金占10%。該基金的投資風(fēng)格屬于（）。A.激進型B.穩(wěn)健型C.保守型D.無法判斷答案：B解析：激進型投資風(fēng)格通常股票投資比例較高，一般在80%以上；保守型投資風(fēng)格通常現(xiàn)金或固定收益類資產(chǎn)（如債券）比例較高，股票投資比例較低；穩(wěn)健型投資風(fēng)格則是股票和債券等資產(chǎn)有較為合理的配置。該基金股票占60%，債券占30%，現(xiàn)金占10%，這種資產(chǎn)配置相對比較均衡，屬于穩(wěn)健型投資風(fēng)格。所以答案選B。38.基金托管人對基金管理人的投資運作進行監(jiān)督的內(nèi)容不包括（）。A.對基金投資范圍、投資對象的監(jiān)督B.對基金投資比例的監(jiān)督C.對基金投資風(fēng)格的監(jiān)督D.對基金投資禁止行為的監(jiān)督答案：C解析：基金托管人對基金管理人的投資運作進行監(jiān)督的內(nèi)容包括對基金投資范圍、投資對象的監(jiān)督，確保基金投資符合基金合同和相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定；對基金投資比例的監(jiān)督，保證基金的資產(chǎn)配置符合要求；對基金投資禁止行為的監(jiān)督，防止基金管理人從事禁止的投資活動。而基金投資風(fēng)格通常是基金管理人根據(jù)自身投資策略和市場情況確定的，不是基金托管人監(jiān)督的主要內(nèi)容。所以答案選C。39.關(guān)于基金的流動性風(fēng)險管理，以下說法錯誤的是（）。A.基金管理人應(yīng)當(dāng)對開放式基金的流動性進行管理B.基金管理人可以通過控制基金規(guī)模、調(diào)整投資組合等方式來管理流動性風(fēng)險C.當(dāng)開放式基金出現(xiàn)巨額贖回時，基金管理人可以暫停接受贖回申請D.流動性風(fēng)險管理只需要關(guān)注基金的資產(chǎn)流動性，不需要關(guān)注負(fù)債流動性答案：D解析：基金管理人應(yīng)當(dāng)對開放式基金的流動性進行管理，A選項正確。基金管理人可以通過控制基金規(guī)模，避免基金規(guī)模過大或過小帶來的流動性問題，也可以調(diào)整投資組合，增加流動性較好的資產(chǎn)，來管理流動性風(fēng)險，B選項正確。當(dāng)開放式基金出現(xiàn)巨額贖回時，基金管理人可以暫停接受贖回申請，以保護基金份額持有人的利益，C選項正確。流動性風(fēng)險管理不僅需要關(guān)注基金的資產(chǎn)流動性，也需要關(guān)注負(fù)債流動性，例如基金的融資安排等可能會影響基金的流動性狀況，D選項錯誤。40.以下屬于基金客戶服務(wù)原則的是（）。A.客戶至上原則B.有效溝通原則C.專業(yè)規(guī)范原則D.以上都是答案：D解析：基金客戶服務(wù)原則包括客戶至上原則，始終將客戶的需求和利益放在首位；有效溝通原則，確保與客戶進行及時、準(zhǔn)確、有效的溝通；專業(yè)規(guī)范原則，提供專業(yè)、規(guī)范的服務(wù)。所以A、B、C選項均正確，答案選D。41.某基金的年化收益率為12%，年化波動率為20%，無風(fēng)險利率為3%。則該基金的夏普比率為（）。A.0.45B.0.6C.0.75D.0.9答案：A解析：夏普比率的計算公式為：$SharpeRatio=\frac{R_p-R_f}{\sigma_p}$，其中$R_p$為基金的年化收益率，$R_f$為無風(fēng)險利率，$\sigma_p$為基金的年化波動率。將題目中的數(shù)據(jù)代入公式可得：$SharpeRatio=\frac{12\%-3\%}{20\%}=0.45$。42.基金銷售機構(gòu)的客戶身份資料自業(yè)務(wù)關(guān)系結(jié)束當(dāng)年起至少保存（）年。A.5B.10C.15D.20答案：C解析：基金銷售機構(gòu)的客戶身份資料自業(yè)務(wù)關(guān)系結(jié)束當(dāng)年起至少保存15年，交易記錄自交易記賬當(dāng)年起至少保存15年。所以答案選C。43.關(guān)于基金的投資策略，以下說法錯誤的是（）。A.主動型基金試圖通過積極的選股和擇時來獲取超越市場的收益B.被動型基金通常選取特定的指數(shù)作為跟蹤對象，試圖復(fù)制指數(shù)的表現(xiàn)C.價值型基金傾向于投資具有較高市盈率和市凈率的股票D.成長型基金注重投資具有成長潛力的公司股票答案：C解析：主動型基金的基金經(jīng)理會通過積極的選股和擇時來獲取超越市場的收益，A選項正確。被動型基金通常選取特定的指數(shù)作為跟蹤對象，通過投資指數(shù)成分股來試圖復(fù)制指數(shù)的表現(xiàn)，B選項正確。價值型基金傾向于投資具有較低市盈率和市凈率的股票，這些股票通常被認(rèn)為價值被低估，C選項錯誤。成長型基金注重投資具有成長潛力的公司股票，期望通過公司的成長獲得較高的收益，D選項正確。44.基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金合同生效的（）在指定報刊和網(wǎng)站上登載基金合同生效公告。A.當(dāng)日B.次日C.3個工作日內(nèi)D.5個工作日內(nèi)答案：B解析：基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金合同生效的次日在指定報刊和網(wǎng)站上登載基金合同生效公告。所以答案選B。45.以下關(guān)于基金的風(fēng)險管理，說法正確的是（）。A.風(fēng)險管理的目標(biāo)是消除風(fēng)險B.風(fēng)險管理的流程包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險應(yīng)對等環(huán)節(jié)C.基金的風(fēng)險管理只需要關(guān)注市場風(fēng)險D.基金管理人可以不進行風(fēng)險管理答案：B解析：風(fēng)險管理的目標(biāo)不是消除風(fēng)險，因為風(fēng)險是客觀存在的，無法完全消除，而是通過有效的管理降低風(fēng)險帶來的損失，A選項錯誤。風(fēng)險管理的流程包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險應(yīng)對等環(huán)節(jié)，首先要識別可能面臨的風(fēng)險，然后對風(fēng)險的大小和可能性進行評估，最后采取相應(yīng)的措施來應(yīng)對風(fēng)險，B選項正確。基金的風(fēng)險管理需要關(guān)注多種風(fēng)險，如市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險等，而不僅僅是市場風(fēng)險，C選項錯誤。基金管理人必須進行風(fēng)險管理，以保障基金資產(chǎn)的安全和投資者的利益，D選項錯誤。46.某基金的投資組合中包含10只股票，其中前5只股票的投資比例分別為20%、15%、