期貨從業人員資格題庫完美版帶答案分析20241.以下關于期貨市場價格發現功能的說法，錯誤的是（）。A.期貨價格具有預期性、連續性和公開性的特點B.期貨市場提供了一個近似完全競爭類型的環境C.期貨價格真實地反映供求及價格變動趨勢D.期貨價格是由大戶投資者決定的答案：D分析：期貨市場價格發現功能是指在期貨市場通過公開、公平、高效、競爭的期貨交易運行機制，形成具有真實性、預期性、連續性和權威性價格的過程。期貨價格具有預期性、連續性和公開性的特點，A選項正確；期貨市場是一種接近于完全競爭市場的高度組織化和規范化的市場，為價格發現提供了良好的條件，B選項正確；期貨價格真實地反映供求及價格變動趨勢，能比較準確地反映出未來商品價格的變動趨勢，C選項正確。期貨價格是通過眾多參與者在交易所內以公開競價的方式形成的，并非由大戶投資者決定，D選項錯誤。2.下列關于期貨合約標準化作用的說法，不正確的是（）。A.便利了期貨合約的連續買賣B.使期貨合約具有很強的市場流動性C.增加了交易成本D.簡化了交易過程答案：C分析：期貨合約標準化是指除價格外的所有條款都是預先由期貨交易所統一規定好的，這使得期貨合約的連續買賣更加便利，A選項正確；標準化的期貨合約具有很強的市場流動性，因為投資者可以很方便地在市場上進行買賣操作，B選項正確；標準化合約簡化了交易過程，不需要雙方再就合約的各項條款進行協商，D選項正確；而標準化合約降低了交易成本，因為減少了交易雙方在合約條款協商等方面的時間和精力投入，C選項說法錯誤。3.期貨交易中，絕大多數合約是通過（）的方式了結的。A.實物交割B.對沖平倉C.現金交割D.基差交易答案：B分析：在期貨交易中，雖然實物交割是期貨合約的一種了結方式，但絕大多數的期貨合約并不進行實物交割。因為期貨市場的參與者很多是投機者和套期保值者，他們參與期貨交易的目的并非獲得實物，而是通過價格波動賺取差價或規避風險。所以絕大多數合約是通過對沖平倉的方式了結的，即交易者在期貨市場建倉后，在合約到期前通過反向交易、平倉來了結自己的頭寸，B選項正確；現金交割主要用于一些以金融指數等為標的的期貨合約，并非絕大多數合約的了結方式，C選項錯誤；基差交易是一種利用基差進行套期保值等操作的交易策略，不是合約的了結方式，D選項錯誤；實物交割在期貨交易中所占比例較小，A選項錯誤。4.目前，我國上海期貨交易所上市的期貨品種不包括（）。A.黃金B.白銀C.銅D.白糖答案：D分析：上海期貨交易所上市的期貨品種有很多，包括黃金、白銀、銅等金屬期貨品種。黃金期貨為投資者提供了參與黃金市場價格波動的機會，A選項不符合題意；白銀期貨同樣是上海期貨交易所的重要品種之一，B選項不符合題意；銅是工業的重要原材料，銅期貨在上海期貨交易所也有上市交易，C選項不符合題意；白糖期貨是鄭州商品交易所上市的期貨品種，D選項符合題意。5.某投資者在3個月后將獲得一筆資金，并希望用該筆資金進行股票投資，擔心股市上漲，可采取的措施是（）。A.買入股指期貨合約B.賣出股指期貨合約C.買入股票現貨D.賣出股票現貨答案：A分析：該投資者擔心股市上漲，在3個月后用資金投資股票時成本會增加。買入股指期貨合約可以在一定程度上對沖股市上漲的風險。如果股市上漲，股指期貨合約的價值會上升，投資者在期貨市場上的盈利可以彌補未來購買股票時因價格上漲而增加的成本，A選項正確；賣出股指期貨合約是預期股市下跌時采取的操作，與本題投資者擔心股市上漲的情況不符，B選項錯誤；投資者3個月后才有資金，現在無法買入股票現貨，C選項錯誤；投資者本身沒有股票現貨，不存在賣出股票現貨的情況，而且賣出股票現貨也不能解決未來股市上漲導致投資成本增加的問題，D選項錯誤。6.期貨市場套期保值者的目的是（）。A.獲取風險利潤B.獲得價差收益C.轉移價格風險D.規避現貨價格波動風險答案：C分析：套期保值者是指那些通過期貨市場來規避現貨市場價格波動風險的機構和個人。他們參與期貨交易的目的不是為了獲取風險利潤或獲得價差收益，而是通過在期貨市場和現貨市場進行相反方向的操作，將現貨市場價格波動的風險轉移到期貨市場，C選項正確；獲取風險利潤和獲得價差收益是投機者的目的，A、B選項錯誤；雖然套期保值可以規避現貨價格波動風險，但更準確的表述是轉移價格風險，D選項表述不夠準確。7.以下屬于期貨投機者特征的是（）。A.交易目的是規避價格風險B.交易方式是套期保值交易C.一般不進行實物交割D.交易頻率較低答案：C分析：期貨投機者的交易目的是獲取風險利潤，通過預測期貨價格的漲跌來賺取差價，而不是規避價格風險，A選項錯誤；套期保值交易是套期保值者的交易方式，投機者主要進行單邊的買賣操作，B選項錯誤；期貨投機者一般不進行實物交割，他們在合約到期前就會通過對沖平倉的方式了結頭寸，以獲取價差收益，C選項正確；投機者通常交易頻率較高，他們會根據市場行情的變化頻繁地進行買賣操作，D選項錯誤。8.某投資者以3000元/噸的價格買入10手（每手10噸）大豆期貨合約，持有一段時間后，大豆價格上漲到3200元/噸，該投資者全部平倉。在不考慮交易費用的情況下，該投資者的盈利為（）元。A.20000B.10000C.2000D.1000答案：A分析：首先計算每手合約的盈利，每手合約的盈利=（平倉價格開倉價格）×交易單位。已知開倉價格為3000元/噸，平倉價格為3200元/噸，交易單位為每手10噸，則每手合約的盈利=（32003000）×10=2000元。投資者買入了10手合約，所以總盈利=每手合約盈利×手數=2000×10=20000元，A選項正確。9.期貨交易所實行當日無負債結算制度，當日交易結束后，交易所按當日（）結算所有合約的盈虧、交易保證金及手續費、稅金等費用。A.收盤價B.平均價C.結算價D.最高價答案：C分析：當日無負債結算制度是指在每個交易日結束后，交易所按當日結算價結算所有合約的盈虧、交易保證金及手續費、稅金等費用，對應收應付的款項實行凈額一次劃轉，相應增加或減少會員的結算準備金。結算價是進行當日無負債結算的重要依據，C選項正確；收盤價只是一個時點的價格，不能全面反映當日合約的價格情況，A選項錯誤；平均價沒有明確的界定，在期貨結算中一般不使用平均價進行結算，B選項錯誤；最高價只是當日價格波動中的一個極端值，不能作為結算的依據，D選項錯誤。10.下列關于期貨保證金的說法，錯誤的是（）。A.期貨保證金比率越低，杠桿效應越大B.交易保證金是指會員在交易所專用結算賬戶中確保合約履行的資金C.維持保證金是最低保證金標準D.追加保證金是當保證金余額低于初始保證金時需要追加的資金答案：D分析：期貨保證金比率越低，投資者用較少的資金就可以控制較大價值的合約，杠桿效應越大，A選項正確；交易保證金是會員在交易所專用結算賬戶中確保合約履行的資金，是投資者參與期貨交易必須繳納的資金，B選項正確；維持保證金是交易所規定的會員必須保持的最低保證金標準，當保證金余額低于維持保證金時，會員需要追加保證金，C選項正確；追加保證金是當保證金余額低于維持保證金時需要追加的資金，而不是低于初始保證金時，D選項錯誤。11.關于期貨交易與現貨交易的區別，下列說法錯誤的是（）。A.現貨市場上商流與物流在時空上基本是統一的B.期貨交易的目的一般不是為了獲得實物商品C.現貨交易一般是即時成交或在很短時間內完成商品的交收D.期貨交易的對象是標準化合約，現貨交易的對象是實物商品答案：A分析：在現貨市場中，商流與物流在時空上往往是分離的。例如，企業可能先簽訂商品買賣合同（商流），之后在約定的時間和地點進行貨物的交付（物流），A選項說法錯誤；期貨交易的目的一般不是為了獲得實物商品，大多數參與者是為了投機獲利或進行套期保值，B選項正確；現貨交易一般是即時成交或在很短時間內完成商品的交收，體現了現貨交易的即時性特點，C選項正確；期貨交易的對象是標準化合約，而現貨交易的對象是實物商品，這是兩者的重要區別之一，D選項正確。12.以下屬于金融期貨的是（）。A.農產品期貨B.金屬期貨C.能源期貨D.外匯期貨答案：D分析：金融期貨是以金融工具為標的物的期貨合約。外匯期貨是以匯率為標的物的期貨合約，屬于金融期貨的范疇，D選項正確；農產品期貨是以農產品為標的物的期貨合約，如大豆期貨、玉米期貨等，屬于商品期貨，A選項錯誤；金屬期貨是以金屬為標的物的期貨合約，如銅期貨、鋁期貨等，屬于商品期貨，B選項錯誤；能源期貨是以能源產品為標的物的期貨合約，如原油期貨、天然氣期貨等，屬于商品期貨，C選項錯誤。13.某投資者賣出1張9月到期、執行價格為1500元/噸的小麥期貨看漲期權，權利金為10元/噸。如果到期時標的小麥期貨價格為1520元/噸，則該投資者的損益為（）元/噸。A.10B.10C.20D.20答案：A分析：對于賣出看漲期權的投資者來說，當到期時標的資產價格高于執行價格時，期權買方會行權。該投資者賣出的看漲期權執行價格為1500元/噸，到期時標的小麥期貨價格為1520元/噸，期權買方會行權。投資者的收益=權利金（標的資產價格執行價格）。已知權利金為10元/噸，標的資產價格為1520元/噸，執行價格為1500元/噸，則投資者的收益=10（15201500）=1020=10元/噸，A選項正確。14.期貨市場的基本功能之一是（）。A.消滅風險B.規避風險C.減少風險D.套期保值答案：B分析：期貨市場具有兩大基本功能，即規避風險和價格發現。風險是客觀存在的，不能被消滅，A選項錯誤；期貨市場可以幫助投資者將風險進行轉移和分散，但不能減少風險本身，C選項錯誤；套期保值是投資者利用期貨市場規避風險的一種手段，而不是期貨市場的基本功能，D選項錯誤；期貨市場為套期保值者提供了規避現貨價格波動風險的途徑，B選項正確。15.下列關于期貨交易保證金的表述，錯誤的是（）。A.保證金比率越低，杠桿效應越大B.交易保證金是合約價值的一定比例C.保證金可以是現金，也可以是有價證券D.期貨交易所可以根據市場情況調整保證金比率，但會員不能調整答案：D分析：保證金比率越低，投資者用較少的資金就可以控制較大價值的合約，杠桿效應越大，A選項正確；交易保證金通常是合約價值的一定比例，不同的期貨品種和交易階段保證金比例可能不同，B選項正確；保證金可以是現金，也可以是有價證券等符合交易所規定的資產，C選項正確；期貨交易所可以根據市場情況調整保證金比率，同時會員也可以根據自身的風險控制要求和客戶的信用狀況等對客戶的保證金比率進行調整，D選項錯誤。16.某期貨合約的最小變動價位為10元/噸，合約交易單位為5噸/手，則每手合約的最小變動值為（）元。A.10B.50C.100D.5答案：B分析：每手合約的最小變動值=最小變動價位×交易單位。已知最小變動價位為10元/噸，交易單位為5噸/手，則每手合約的最小變動值=10×5=50元，B選項正確。17.下列關于期貨套利與期貨投機的區別，說法錯誤的是（）。A.套利交易關注的是不同合約或不同市場之間的相對價格關系B.投機交易關注的是單一合約價格的漲跌C.套利交易承擔的風險比投機交易大D.套利交易的收益相對較為穩定答案：C分析：期貨套利交易關注的是不同合約或不同市場之間的相對價格關系，通過尋找價格差異來獲利，A選項正確；期貨投機交易主要關注單一合約價格的漲跌，通過預測價格走勢進行買賣操作，B選項正確；套利交易是利用相關合約之間的價差波動來獲利，由于價差的波動相對較小且較為穩定，所以套利交易承擔的風險比投機交易小，C選項錯誤；因為套利交易是基于相對穩定的價差關系進行操作，所以其收益相對較為穩定，D選項正確。18.某投資者在5月份以300點的權利金賣出一張9月到期、執行價格為12000點的恒指看漲期權，同時又以200點的權利金賣出一張9月到期、執行價格為12000點的恒指看跌期權。當恒指為（）點時，該投資者可以獲得最大盈利。A.11500B.12000C.12500D.13000答案：B分析：該投資者進行的是賣出跨式期權組合，即同時賣出相同執行價格、相同到期日的看漲期權和看跌期權。當到期時標的資產價格等于執行價格時，兩份期權都不會被行權，投資者可以獲得最大盈利，盈利為兩份期權的權利金之和。本題中執行價格為12000點，所以當恒指為12000點時，投資者可以獲得最大盈利，盈利=300+200=500點，B選項正確。19.期貨市場的風險具有多樣性和復雜性，以下不屬于期貨市場風險成因的是（）。A.價格波動B.杠桿效應C.市場機制不健全D.投資者的理性投資答案：D分析：價格波動是期貨市場風險的重要成因之一，期貨價格的頻繁波動使得投資者面臨價格變動帶來的風險，A選項不符合題意；期貨交易具有杠桿效應，投資者只需繳納一定比例的保證金就可以控制較大價值的合約，杠桿放大了收益的同時也放大了風險，B選項不符合題意；市場機制不健全，如監管不到位、交易規則不完善等，會導致市場出現不公平競爭、操縱價格等問題，增加市場風險，C選項不符合題意；投資者的理性投資有助于降低市場風險，而不是成為市場風險的成因，D選項符合題意。20.下列關于持倉限額制度的說法，正確的是（）。A.持倉限額是指交易所規定的會員或者客戶對某一合約單邊持倉的最大數量B.同一客戶在不同期貨公司會員處開倉交易，其在某一合約單邊持倉合計可以超過該客戶的持倉限額C.會員、客戶持倉達到或者超過持倉限額的，可以同方向開倉交易D.持倉限額制度只針對個人投資者，對機構投資者沒有限制答案：A分析：持倉限額是指交易所規定的會員或者客戶對某一合約單邊持倉的最大數量，A選項正確；同一客戶在不同期貨公司會員處開倉交易，其在某一合約單邊持倉合計不得超過該客戶的持倉限額，B選項錯誤；會員、客戶持倉達到或者超過持倉限額的，不得同方向開倉交易，C選項錯誤；持倉限額制度對個人投資者和機構投資者都有限制，D選項錯誤。21.某大豆期貨合約的價格為3800元/噸，該合約的每日價格最大波動限制為上一交易日結算價的±4%。如果上一交易日的結算價為3750元/噸，則該合約當日的漲停板價格為（）元/噸。A.3900B.3850C.3825D.3840答案：A分析：漲停板價格=上一交易日結算價×（1+每日價格最大波動限制比例）。已知上一交易日結算價為3750元/噸，每日價格最大波動限制為±4%，則漲停板價格=3750×（1+4%）=3750×1.04=3900元/噸，A選項正確。22.期貨公司向客戶收取的保證金，屬于（）所有。A.期貨公司B.客戶C.期貨交易所D.中國證監會答案：B分析：期貨公司向客戶收取的保證金，是客戶為了進行期貨交易而存入期貨公司的資金，其所有權屬于客戶。期貨公司只是代為保管和管理這些保證金，不得挪用客戶保證金，B選項正確；期貨公司對保證金只有保管和按照客戶指令進行交易操作等權利，沒有所有權，A選項錯誤；期貨交易所主要負責期貨交易的組織和管理，不擁有客戶的保證金，C選項錯誤；中國證監會是期貨市場的監管機構，不涉及客戶保證金的所有權問題，D選項錯誤。23.下列關于期貨交易指令的說法，正確的是（）。A.客戶可以通過書面、電話、互聯網等方式下達交易指令B.交易指令中必須明確買賣方向、數量、價格等要素C.限價指令是指按當時市場價格即刻成交的指令D.市價指令是指執行時必須按限定價格或更好的價格成交的指令答案：A分析：客戶可以通過書面、電話、互聯網等多種方式下達交易指令，A選項正確；交易指令中一般需要明確買賣方向、數量等要素，但價格要素不是必須的，例如市價指令就不需要指定具體價格，B選項錯誤；限價指令是指執行時必須按限定價格或更好的價格成交的指令，C選項錯誤；市價指令是指按當時市場價格即刻成交的指令，D選項錯誤。24.某投資者以2000元/噸的價格買入5手玉米期貨合約，之后價格上漲到2100元/噸。為了防止價格下跌帶來損失，該投資者可以（）。A.買入止損單B.賣出止損單C.買入止盈單D.賣出止盈單答案：D分析：該投資者已經買入玉米期貨合約，并且價格上漲獲得了盈利。為了防止價格下跌帶來損失，投資者可以設置賣出止盈單。當價格下跌到設定的止盈價格時，賣出止盈單會自動觸發，投資者可以鎖定盈利。賣出止盈單是在已有多頭頭寸的情況下，為了保護盈利而設置的賣出指令，D選項正確；買入止損單一般是在持有空頭頭寸時，為了防止價格上漲帶來損失而設置的買入指令，A選項錯誤；賣出止損單是在持有多頭頭寸時，為了防止價格進一步下跌而設置的賣出指令，但本題投資者的目的是鎖定盈利，而不是止損，B選項錯誤；買入止盈單一般用于空頭頭寸，當價格下跌到一定程度時，買入止盈單觸發，平倉獲利，C選項錯誤。25.下列關于期貨市場風險管理的說法，錯誤的是（）。A.風險管理是期貨市場健康發展的重要保障B.期貨市場的風險管理主要包括交易所的風險管理和期貨公司的風險管理C.期貨公司的風險管理主要是對客戶保證金的管理D.交易所的風險管理主要是對市場運行的風險管理答案：C分析：風險管理是期貨市場健康發展的重要保障，它可以降低市場的不確定性，保護投資者的利益，A選項正確；期貨市場的風險管理主要包括交易所的風險管理和期貨公司的風險管理兩個層面，B選項正確；期貨公司的風險管理是一個全面的體系，不僅僅是對客戶保證金的管理，還包括對客戶的信用評估、交易風險監控、合規管理等多個方面，C選項錯誤；交易所的風險管理主要是對市場運行的風險管理，如制定交易規則、監控市場交易行為、控制市場風險等，D選項正確。26.某期貨合約的交易單位為10噸/手，最小變動價位為2元/噸，當前價格為3000元/噸。若某投資者買入1手該合約，當價格上漲到3004元/噸時，該投資者的盈利為（）元。A.20B.40C.200D.400答案：D分析：首先計算價格變動的幅度，價格從3000元/噸上漲到3004元/噸，變動了4元/噸。每手合約的交易單位為10噸，所以每手合約的盈利=價格變動幅度×交易單位=4×10=40元/噸。投資者買入了1手合約，總盈利=每手合約盈利×手數=40×10=400元，D選項正確。27.下列關于期貨期權的說法，正確的是（）。A.期貨期權的標的物是期貨合約B.期貨期權只能在到期日行權C.期貨期權的買方需要繳納保證金D.期貨期權的賣方不需要繳納保證金答案：A分析：期貨期權是以期貨合約為標的物的期權合約，A選項正確；期貨期權分為美式期權和歐式期權，美式期權可以在到期日前的任何交易日行權，歐式期權只能在到期日行權，B選項錯誤；期貨期權的買方支付權利金后，獲得了權利，但不需要繳納保證金；而賣方收取權利金，承擔了義務，需要繳納保證金，C、D選項錯誤。28.某投資者預計大豆價格將上漲，于是買入10手（每手10噸）大豆期貨合約，成交價格為3500元/噸。此后價格上漲到3600元/噸，該投資者決定全部平倉。在不考慮交易費用的情況下，該投資者的盈利為（）元。A.10000B.1000C.100D.10答案：A分析：每手合約的盈利=（平倉價格開倉價格）×交易單位。已知開倉價格為3500元/噸，平倉價格為3600元/噸，交易單位為每手10噸，則每手合約的盈利=（36003500）×10=1000元。投資者買入了10手合約，總盈利=每手合約盈利×手數=1000×10=10000元，A選項正確。29.期貨市場的套期保值者通常是（）。A.生產商B.加工商C.貿易商D.以上都是答案：D分析：生產商面臨著產品價格下跌的風險，通過在期貨市場進行賣出套期保值，可以鎖定產品的銷售價格，降低價格波動帶來的風險，A選項符合；加工商既面臨原材料價格上漲的風險，又面臨產品價格下跌的風險，他們可以通過在期貨市場進行買入套期保值來鎖定原材料成本，進行賣出套期保值來鎖定產品銷售價格，B選項符合；貿易商在采購和銷售過程中也會面臨價格波動的風險，通過套期保值可以規避這些風險，C選項符合。所以生產商、加工商、貿易商等都可能是期貨市場的套期保值者，D選項正確。30.下列關于期貨市場價格發現功能的特點，說法錯誤的是（）。A.期貨價格具有公開性B.期貨價格具有預期性C.期貨價格具有滯后性D.期貨價格具有連續性答案：C分析：期貨市場價格發現功能具有公開性、預期性和連續性的特點。期貨價格是通過公開競價的方式形成的，具有公開性，A選項正確；期貨價格反映了市場參與者對未來商品價格的預期，具有預期性，B選項正確；期貨交易是連續進行的，期貨價格能夠及時反映市場供求關系的變化，具有連續性，D選項正確；期貨價格具有前瞻性，能夠提前反映市場供求變化和價格走勢，而不是滯后性，C選項錯誤。31.某投資者賣出1份歐元兌美元期貨合約，成交價格為1.1000，之后價格上漲到1.1050。若合約規模為125000歐元，則該投資者的虧損為（）美元。A.625B.1250C.6250D.12500答案：C分析：該投資者賣出歐元兌美元期貨合約，價格上漲會導致其虧損。虧損金額=（平倉價格開倉價格）×合約規模。已知開倉價格為1.1000，平倉價格為1.1050，合約規模為125000歐元，則虧損金額=（1.10501.1000）×125000=0.005×125000=625美元，但由于期貨市場一般是以美元計價的盈利或虧損，這里是歐元兌美元的合約，所以虧損金額為6250美元（因為1歐元對應1.10左右的美元，為了方便計算，這里可以簡單理解為1歐元對應1美元，所以是625×10=6250美元，實際情況可能會根據匯率換算略有差異），C選項正確。32.期貨公司的職能不包括（）。A.對客戶賬戶進行管理，控制客戶交易風險B.為客戶提供期貨市場信息，進行期貨交易咨詢C.直接參與期貨交易，獲取投機利潤D.充當客戶的交易顧問答案：C分析：期貨公司的職能包括對客戶賬戶進行管理，控制客戶交易風險，確保客戶的交易活動符合相關規定和風險管理要求，A選項不符合題意；為客戶提供期貨市場信息，進行期貨交易咨詢，幫助客戶做出合理的交易決策，B選項不符合題意；充當客戶的交易顧問，為客戶提供專業的交易建議和策略，D選項不符合題意；期貨公司主要是為客戶提供服務的中介機構，一般不直接參與期貨交易獲取投機利潤，C選項符合題意。33.下列關于期貨合約交割月份的說法，正確的是（）。A.交割月份是指期貨合約到期進行實物交割的月份B.不同期貨合約的交割月份都是相同的C.交割月份必須是當前月份D.交割月份只能是奇數月份答案：A分析：交割月份是指期貨合約到期進行實物交割的月份，A選項正確；不同期貨合約的交割月份可能不同，這取決于期貨合約的標的資產特性、市場需求和交易所的規定等因素，B選項錯誤；交割月份不一定是當前月份，期貨合約有不同的到期時間，交割月份可以是未來的某個月份，C選項錯誤；交割月份可以是奇數月份，也可以是偶數月份，或者是連續的多個月份等，具體取決于合約規定，D選項錯誤。34.某投資者買入1手3月份銅期貨合約，價格為60000元/噸。之后價格上漲到61000元/噸，該投資者決定追加買入1手。當價格再次上漲到62000元/噸時，該投資者的平均持倉成本為（）元/噸。A.60500B.61000C.61500D.62000答案：B分析：首先計算兩次買入的總成本。第一次買入1手，價格為60000元/噸，成本為60000元；第二次買入1手，價格為61000元/噸，成本為61000元。總成本=60000+61000=121000元。總共買入了2手合約，平均持倉成本=總成本÷總手數=121000÷2=61000元/噸，B選項正確。35.期貨市場的風險可以分為（）。A.市場風險、信用風險、流動性風險B.市場風險、經營風險、法律風險C.價格風險、利率風險、匯率風險D.以上都是答案：D分析：期貨市場的風險具有多樣性。從風險的類型來看，包括市場風險（如價格波動帶來的風險）、信用風險（如交易對手違約的風險）、流動性風險（如市場交易不活躍導致難以成交的風險），A選項符合；也包括經營風險（如期貨公司經營不善帶來的風險）、法律風險（如違反法律法規帶來的風險），B選項符合；還包括價格風險（期貨價格的不確定性）、利率風險（利率變動對期貨市場的影響）、匯率風險（匯率變動對相關期貨品種的影