本錢利潤分析本錢利潤分析在管理經濟學中占有重要地位。管理者力求使資源得到最有效率的使用，就必須同時考慮短期和長期的本錢、產量、利潤間的關系。本錢利潤分析：會計學中相關內容，目的是核算，編制財務報表管理經濟學不同：以決策為目標來考察本錢，側重于說明企業生產經營決策中本錢利潤相關問題的經濟學原理，說明一些習以為常的本錢和利潤計算方法實際是不科學的。本錢理論的重要性斯蒂格利茨：“雖然理性的選擇涉及到對本錢和效益的仔細權衡，經濟學家卻總是用更多的時間來研究本錢而非效益，這在很大程度上是因為個人和廠商往往把每種可能供選擇的效益看得比較清楚，而往往在本錢的估算上犯錯誤。〞J·M·克拉克：“如果一班學生能在經濟學課程中真正理解本錢以及本錢的所有的各個方面，那么，這門課程便算取得了真正的成功。〞第一節本錢的有關概念根本概念：本錢是用貨幣表示的，為實現某一目標或獲取某一資源所付出的代價。從不同的角度出發，可以對本錢有不同的界定，不同的概念有不同的內涵。幾組根本的本錢概念：社會本錢、私人本錢會計本錢、時機本錢顯性本錢、隱性本錢增量本錢、沉淀本錢一、社會本錢與私人本錢社會本錢：在生產過程中，整個社會承受的代價〔包括生產廠商在內〕；私人本錢：廠商為生產產品而承受的代價?！残≡旒垙S、養蜂)工資原料利息租金……〔私人成本〕噪音廢氣、廢水……〔未包含在私人成本中的社會成本〕二、會計本錢與時機本錢會計本錢是企業在經營時發生的各項貨幣支出的記錄(包括固定資產折舊)。記錄企業的財務支出狀況〔歷史的觀點〕時機本錢當一種資源投入某一用途后，就必然失去了作其它用途的可能性，源自資源的稀缺性。企業的開展前景〔向前看的觀點〕它是經濟學中最具有閃光點的思想之一。企業家與會計師眼中的本錢為計算經濟利潤，損益表應改為：銷售收入90000減：售出貨物本錢40000毛利50000減：會計本錢30000凈會計利潤20000減帳薄中沒反映的：資金的時機本錢10000放棄的薪水4000050000凈經濟利潤-30000對企業家來說，只有時機本錢才是真正的本錢時機本錢計算舉例對于一個企業而言，購置和使用同時發生的投入要素，它們的會計本錢和時機本錢是相同的，如購置后很快投入生產的原材料，生產過程所需的燃料、水、電、計件工人的工資等。而對投入的固定資產、自有資產、庫存等，會計本錢和時機本錢有所不同。如用自己的房屋作為店鋪，雖未發生現金交易，卻產生了時機本錢。會計本錢與時機本錢一定相等嗎？時機本錢是從選擇的角度來衡量有限資源用于某一經濟活動的代價，資源其它用途中能帶來的最正確收益就是資源投入該用途的時機本錢。但放棄的用途難于窮盡，獲利也有很大的不確定性，時機本錢的計算較難。

例如，攻讀MBA的時機本錢是多少？對于決策是重要的，卻難于計算。三、顯性本錢與隱性本錢顯性本錢：廠商為購置〔或雇傭〕供生產所需的生產要素所支付的費用〔通常在會計帳中能反映出來〕隱性本錢：廠商在生產過程中消耗的某種投入的價值，而且這些費用沒有反映在會計帳薄中。顯性本錢是指企業為獲得生產要素而發生的貨幣支出，包括工資、原材料、能源、租金和利息等，顯性本錢就是會計本錢。隱性本錢指為使用自有生產要素沒有貨幣支付的，但卻實際發生的費用。時機本錢=會計本錢〔顯性本錢〕+隱性本錢會計利潤與經濟利潤會計利潤：廠商銷售收入扣除會計本錢〔按一定的會計規那么核算〕后的剩余經濟利潤：廠商銷售收入扣除總時機本錢〔以各生產要素時機本錢之和計算〕后的剩余。會計利潤=銷售收入－顯性本錢〔會計本錢〕經濟利潤=銷售收入－時機本錢=銷售收入－會計本錢－隱性本錢 =會計利潤－隱性本錢會計本錢和會計利潤不能用于決策，只有經濟利潤和時機本錢才能用于決策。會計本錢不能用于決策的原因：1、它是歷史本錢，而決策是面向未來的。2、它只反映企業的實際貨幣支出，而沒有反映企業所使用資源的總代價。會計利潤只是企業實際收入大于實際支出的局部，而沒能說明企業的資源是否得到了最優使用，因而不能用于企業決策。應用：為法學院新大接選擇區位

西北大學法學院一直坐落于芝加哥城的密執安湖邊。然而，西北大學本部位于伊凡斯頓市的郊區。70年代中期，法學院開始方案建造新的大樓。從而需要選擇適宜的位置。是應該建造在城市的原處以便與商業區的法律中介機構保持聯系呢？還是應該移至伊凡斯頓以便與學校的其他系科保持形體上的完整呢？有很多人支持選擇商業區的位置。他們認為新建筑的位置選擇在商業區是本錢效率較高的，因為學院已經在此擁有土地，相反，假設將新建筑建在伊凡斯頓，那么要在那里購置土地。這個論斷合理嗎？這犯了未能區分會計本錢與經濟本錢的通常錯誤。從經濟學觀點來看，選擇商業區作為建筑地址是頗費代價的，因為沿湖位置的時機本錢高，這項資產出售以后會足以購置伊凡斯頓的土地，并會有實際現金剩余下來。經濟學家與會計師是如何看待本錢和利潤的經濟利潤會計利潤隱性本錢

顯性本錢顯性本錢〔會計本錢〕〔會計本錢〕總收入總收入總時機本錢會計費用往往低于時機本錢，從經濟學角度看，真實本錢往往被低估了。你是否曾經走進一家餐館吃午飯，發現里面幾乎沒人?你會問為什么這種餐館還要開門呢?看來幾個顧客的收入不可能彌補餐館的經營本錢。在80年代初，許多最大的航空公司有大量虧損。美洲航空公司1992年報告的虧損為4．75億美元，三角航空公司虧損5．65億美元，而美國航空公司虧損6．01億美元。但是，盡管有虧損，這些航空公司繼續出售機票并運送乘客。乍一看，這種決策似乎讓人驚訝：如果航空公司飛機飛行要虧損，為什么航空公司的老板不干脆停止他們的經營呢?四、增量本錢與沉淀本錢增量本錢：指由于某一特定的經營決策而引起的總本錢的增加量；沉淀本錢：決策前已經發生且無法收回的本錢，與經營決策無關。經營決策應該采用增量本錢而不能用漂浮本錢“覆水難收〞“過去的事情就讓它過去〞例1：某企業投標某工程，其預算如下：投標準備費用20000固定本錢〔不中標也要20000支出的費用〕變動本錢〔中標后為完成50000合同需增加的材料、人工等〕利潤〔33%〕30000總報價120000投標失敗后，另一公司的類似工程愿出80000元委托其生產，而該企業生產能力富裕，它是否應接受該工程？解：投標準備費用〔20000〕和固定本錢〔20000〕是漂浮本錢，無論是否接受另一公司工程，都已無法收回，所以決策不應考慮。如接受該工程，增量收入80000大于變動本錢〔50000〕，能帶來增量利潤30000，所以應接受此工程。固定本錢與沉淀本錢是類似的概念嗎?千萬不要混淆!!專用設備不容易變現的固定資產，那么是沉淀本錢。漂浮本錢與個人決策一場新上映的電影，對你效用是40元，你用30元買了一張票，但走到電影院時發現票不見了，這時你應怎么辦？是再買一張？還是拒絕花60元看這場電影？喪失的票是漂浮本錢。你看還是不看電影，它都沒方法回來了。不要再為它懊惱，而影響下一步的決策?！怖硇匀擞迷隽勘惧X〕案例：雀巢公司的經營決策上述背景下，QC中國飲用水企業連年巨額虧損。表1顯示了上海公司近年財務狀況，虧損額〔凈收益負值〕從1998年1000多萬元上升到2001年的5000多萬，現金流虧損也從幾百萬元上升到2001年的3800多萬元。問：該企業應該繼續經營下去嗎？這句話是否準確？經過全面的市場調研和分析，該公司董事會決定繼續飲用水工廠的生產經營。提出利用公司在中國的成功的營銷網絡和經驗，繼續擴大市場和銷售。然而，真實經濟現象總是遠比管理經濟學原理來得復雜。案例雖然可以從漂浮本錢的角度來較好解釋退出決策，但事實上QC公司經營凈現金流為負，經營現金收入小于經營現金支出。從表的數據看，該公司近年每年仍有幾千萬元的現金流虧損。因而有理由推論，該公司維持經營決策的合理性依據，可能包括其他因素。其一，公司決策層可能相信或預期以后年份經營情況會逐步改善，因而整個完成折舊期內的現金流損益凈值為正。其二，即便整個折舊完成期的凈現金損益凈值為負數，但是維持在華飲用水經營有可能對母公司在華其他業務帶來額外的正面效應，或者退出具有超出財務意義的額外損失，如對公司整體的負面宣傳效果等，并且該公司決策層相信這一額外正面意義大于現金流凈虧損。以上二點只要有一條完全滿足，就有理由維持飲用水工程的虧損經營。其它本錢概念：制造本錢〔生產本錢〕邊際本錢相關本錢、非相關本錢固定本錢、變動本錢經營本錢不同的本錢概念從不同角度定義了本錢的內涵和外延直接材料+直接工資+制造費用總本錢總成本生產成本直接費用直接材料直接工資其它直接費用制造費用車間管理人員工資折舊費修理費、物料消耗其它制造費用管理費用銷售費用

財務費用公司管理人員工資折舊費、攤銷費修理費、物料消耗房產稅、車船稅、土地使用稅其它管理費用運輸費、包裝費、保險費、差旅費、廣告費銷售機構人員工資、折舊費等借款利息匯兌凈損失、銀行手續費、其它籌資費用經營本錢

本錢的含義與衡量：小結1.本錢可以按不同的方法來衡量，取決于使用本錢數字的目的。2.會計中的某項經濟活動的本錢直接用于決策，并不是總是恰當的。一般情況下要進行修正才能反映出某一決策問題中可供選擇的各種行動方案的時機本錢。經濟決策中的相關本錢是資源的時機本錢，而不是為獲得這種資源而需要的資金支出。3.不管選擇什么行動方案，已經發生的漂浮本錢在制定最優決策過程中不應考慮。4.決策問題中某一既定行動的時機本錢有時是很難衡量的,本錢估計可能是高度主觀的和隨意的。考研的本錢如果說高考是求學路上的一道坎兒，那么考研就是一道梁了。前者迫于種種壓力，而后者卻往往是自討苦吃。對于一名普通的考生〔既不能通過保送讀研又沒有和導師沾親帶故〕，他將面臨以下代價：1.購置考研書籍、資料約500元；2.各種輔導班學費約1000元;3.報考費應為100元，但許多考點通常多收10—20元；4.只可意會不可言傳的費用1000元；5.加重父母的精神負擔,父母的精神損失費約為3650元/人2人(每天暫以10元計);6.如果你已結婚或正處于熱戀，你的愛人或戀人比你承受更大的精神、物質壓力，損失難以估價；7.你將不再擁有常人的種種樂趣：節假日、旅游、電影、足球逛街等；現實生活中的本錢：考研的本錢上海出租汽車定價標準；起步費10元，可乘里程3公里；以后單價每公里〔或5分鐘〕2元，10公里以上加收50%費用，即每公里〔或5分鐘〕3元?！?〕坐出租汽車最怕堵車，汽車紋絲不動，每過5分鐘計價器就增加2元錢，讓乘客心驚肉跳。乘客害怕堵車，司機是否就喜歡堵車呢？〔2〕不守紀律的司機有時會拒載，為什么？我坐車又不是不付錢，為什么有錢卻不賺呢？什么情況下拒載才合理？〔3〕司機家住郊區，晚上收車回家，愿意以低價拉一位也去那個方向的乘客為什么？〔4〕如果總本錢=乘車費用；平均本錢=總本錢／乘車公里數；邊際本錢=每多乘一公里所增加的費用。先估計一下答復以下問題，再計算填表〔此例假定沒有堵車因素〕在起步費的十元內，乘車的每公里平均本錢肯定下降，3公里之后，計價器開始跳表上升，問每公里的平均本錢是下降還是上升？坐出租汽車的經濟學。〔時機本錢〕〔增量本錢、交易本錢〕〔平均本錢、邊際本錢〕33222222200邊際本錢2.52.452.42.442.52.62.72.833.33510平均本錢302724222018161412101010總成本121110987654321公里數本錢函數的概念(Costfunction)：在一定時期內發生的本錢與同一時期內的產出量之間的函數關系短期本錢函數：短期內本錢與產量之間的函數關系〔如短期內廠房、設備都不會改變，即短期本錢函數中有固定本錢〕長期本錢函數：長期內本錢與產量之間的函數關系〔沒有固定本錢〕第二節短期本錢函數對于許多企業來說，總本錢分為固定和可變本錢取決于時間框架。例如福特汽車公司。在只有幾個月的時期內，福特公司不能調整它汽車工廠的數量與規模。它可以生產額外一輛汽車的唯一方法是，在已有的工廠中多雇傭工人。因此工廠的本錢在短期中是固定本錢。與此相比，在幾年的時期中，福特公司可以擴大其工廠規模，建立新工廠和關閉舊工廠。因此工廠的本錢在長期中是可變本錢。當福特公司想把每天的產量從1000輛汽車增加到1200輛時，在短期中除了在現有的規模中多雇工人之外別無選擇。由于邊際產量遞減，每輛汽車的平均總本錢從1萬美元增加到1.2萬美元。但是，在長期中，福特公司可以擴大工廠和車間的規模。對一個企業來說，進入長期要多長時間呢？答復取決于企業。對一個大型制造企業，例如，汽車公司，這可能需要一年或更長。與此相比，一個人經營的冷飲店可以在一小時甚至更短的時間內去買冰柜或冰淇淋機。一、短期本錢的構成總固定本錢(Totalfixedcost):是不隨產量變動的常數b，TFC=b〔廠房、設備折舊，借款的利息等〕總變動本錢(Totalvariablecost)：隨產量變動的本錢局部，可表示為產量的函數，TVC=f(Q)生產過程消耗的水、電、汽、原材料、勞動力(計件工資〕等。短期總本錢(Short-runtotalcost)：總固定本錢和總變動本錢之和， STC=TVC+TFC=f(Q)+b

固定本錢與變動本錢的區別：1、可變本錢與產量變動有關，而固定本錢與產量變動無關。2、在進行生產經營活動之前，可變本錢為零，而固定本錢那么在企業投產之初就已發生。總本錢函數與總固定本錢、總變動本錢函數的圖形產量Q本錢TFCTCTVC短期本錢的其它概念平均固定本錢(Averagefixedcost)：是單位產品上分攤的固定本錢，等于固定本錢除以產量。平均變動本錢(Averagevariablecost)：是單位產品上分攤的可變本錢，為可變本錢除以產量。平均本錢：指單位本錢上分攤的平均固定本錢和平均可變本錢。AC=AVC+AFC

邊際本錢：產量Q本錢TFCTCTVCK=AVCK=AC，K為該直線的斜率Q1Q2C1C2邊際本錢曲線MC、平均本錢曲線AC、平均變動本錢曲線AVC、平均固定本錢曲線AFC的形狀K=MC注意：邊際本錢曲線MC穿過平均總本錢曲線AC、平均變動本錢曲線AVC的最低點ACAVCAFCMCQ本錢MC、AC、AVC、AFC關系觀察這四者間關系還需注意：AFC無限靠攏于橫軸，因為單位產品中分攤的固定本錢越來越少了；AVC無限靠攏于ATC，因為AFC趨向于零；MC低于AC，AC下降，MC高于AC，AC上升，MC與AC相交于AC的最低點?，F實中的短期本錢函數經濟學家想通過行業分析的實證，弄清短期本錢與產量的關系。結果證明在短期中，在正常產出范圍內，線性總本錢函數〔邊際本錢不變〕是最常見的。研究中有U形的邊際本錢曲線和U形平均本錢曲線，但并不那么普遍。如哥倫比亞大學的喬.安迪研究了很多行業，其研究結果說明，產品的本錢與產量間存在線性關系，邊際本錢在觀察產量范圍內保持不變或無明顯增加。是否違背邊際報酬遞減規律？邊際報酬遞減規律認為，可變投入要素的邊際產量最終將減少，據此可推出：短期本錢會遞增。原因：企業傾向于在產出能力90%左右生產，此時效率最高本錢最低。如果企業在其產能的90%~100%范圍生產，企業的邊際本錢和平均本錢會上升。在生產能力的產出水平很低〔20%以下〕，其可變投入的收益遞增，接近其最大產能〔大于90%，產出水平到極限，加班工資補貼增多，新員工素質下降，增加工時效率也下降〕，本錢會上升。現實中，U形邊際本錢線底部很寬、較平坦。第三節長期本錢函數再談短期和長期的含義：所謂短期和長期不是時間的絕對長度，而是相對于生產要素是否全部可變而言的。只要有一個生產要素不變，那就是短期；所有的生產要素都變，那就是長期，所以在長期本錢中沒有固定本錢，只有變動本錢。長期生產的經濟性長期中所有的投入要素都是可變的，所以企業調節生產規模，使得長期本錢比短期本錢更低。這就是長期生產的經濟性。長期本錢函數1200小型工廠短期ATC中型工廠短期ATC大型工廠短期ATC

長期ATC100010萬8萬每天汽車產量（輛）平均總成本（元）0規模收益不變規模不經濟規模經濟長期平均本錢曲線與短期平均本錢曲線的關系：LAC是SAC的包絡線。LACSAC1SAC2SAC3SAC4SACnACOQQ1Q2Q3Q4學習曲線企業在生產規模、投入要素不變的情況下也能實現本錢的下降，這是經驗積累的結果。

AC

累積產量

學習曲線

學習曲線描繪了企業的平均本錢隨累積產出上升而下降的關系。規模經濟與學習效應的區別：如果低本錢由規模經濟引起，減少產量，AC上升如果低本錢由學習經濟引起，減少產量，AC不變，因為已經學會。第四節奉獻分析法及其應用奉獻分析法主要用于現有企業的經營決策，因而主要使用短期本錢函數概念。為簡化應用于企業實踐，通常假定單位產品變動本錢是常數。奉獻是指一個方案能夠為企業帶來多少利潤的增加〔即增量利潤〕。奉獻分析法通過奉獻的計算和比較，來判斷一個方案是否可以接受。〔增量分析法〕奉獻〔增量利潤〕=增量收入－增量本錢顯然，如果某方案的奉獻大于零，說明該方案能使利潤增加，該方案可以接受。二、奉獻分析法的應用

1、是否接受訂貨？〔例1〕某公司生產各種計算器，其產品以往一直通過它的銷售網絡進行銷售。最近有一外國大型百貨商店愿意按每臺8元的價格向它購置20000臺A型號的計算器。目前該公司年產A型號計算器160000臺，如果這種型號的計算器再多生產20000臺，那么B型號計算器就要減產5000臺。有關本錢、價格等數據見下表。該公司很想接受百貨商店的這筆定貨，但又不太愿意按8元的單價銷售〔因為在正常情況下，A型號計算器的批發價格為12元〕。該公司是否應該接受該項訂貨？奉獻分析法的應用—是否訂貨？奉獻分析法的應用—是否訂貨解：接受訂貨的奉獻為:奉獻=20000×［8－〔1.65＋2.32＋1.03〕］－5000×［14.40－〔1.87＋3.02＋1.11〕］ =18000元。由于奉獻大于零，應接受訂貨。奉獻分析法在訂貨決策中應用條件1、企業生產能力剩余2、新的訂貨不會影響企業產品的正常銷售，如國外訂貨，不會影響國內正常銷售。3、雖然訂貨價格低于產品全部本錢〔固定+變動〕，但高于產品的單位變動本錢。奉獻分析法僅僅是短期決策的依據。不適用于長期決策。2、是自制還是外購？［例2］某電氣公司制造A零件20000個，其本錢數據如表所示。如果外購這些零件，每個零件的市場價為10元，可以節省固定間接費用20000元〔因為如果不制造這些零件，班長可以調做其他工作，從而可以節省班長工資20000元〕。同時，閑置的設備可以出租，租金收入35000元。該電氣公司應自制還是外購這些零件？是自制還是外購？是自制還是外購？解：外購的增量本錢=10×20000-20000-35000=145000元 自制的增量本錢=20000+80000+40000=140000元盡管初看起來，自制的單位本錢11元大于外購單位本錢10元，但實際自制的增量本錢小于外購的增量本錢，因此應自制。3、虧損的產品是否要停產？［例3］某企業生產A、B、C三種產品，其中產品C是虧損的。每月的銷售收入和本錢數據如表所示問：〔1〕產品C要不要停產？(設停產后總固定本錢不變〕〔2〕假設把產品C的生產能力轉產產品D，產品D每月的銷售收入為2000000元，每月變動本錢為1500000元。試問要不要轉產產品D？〔3〕假定產品C停產后，可以把局部管理人員和工人調往他處，使固定本錢下降80000元，騰出的設備可以出租，租金收入預計每月250000元。問產品C要不要停產？項目ABC總計銷售收入10000005000000本錢：700000變動本錢200000固定本錢利潤1000002000003000001000000150000025000002200000500000-20000039000001000000100000虧損的產品是否要停產？解：〔1〕產品C的奉獻=2500000－2200000=300000元 應繼續生產〔2〕產品D的奉獻=2000000－1500000=500000元 轉產產品D是合算的，它能給企業增加利潤200000元 〔500000－300000=200000〕?！?〕生產產品C的增量收入=2500000元生產產品C的增量本錢=2200000+80000+250000=2530000停產帶來的收入理解為生產的增量本錢生產產品C的奉獻=2500000－2530000=－30000元在此情況下，應停產產品C。第五節

盈虧平衡分析法及其應用也稱量-本-利分析法，盈虧分界點分析法。盈虧平衡分析是分析固定本錢、可變本錢、銷售收入和利潤關系的重要工具。對一企業來說，固定本錢和單位產品變動本錢是比較容易確定的，而銷量〔產量〕是最不容易確定的，因此管理者總是先找出盈虧分界點的產量，再看某個方案帶來的銷售量是多少，如果銷量能大于盈虧平衡點的產量，就說明該方案是有利可圖的。

如何找出盈虧平衡點的產量？代數方法求盈虧平衡點TR=P·QTC=VC+FC=AVC·Q+FC平衡點為TR=TCP·Q=AVC·Q+FCQB=FC/〔P-AVC〕〔P-AVC〕為單位產品奉獻利潤，奉獻利潤是決定企業開工與否的關鍵，只要有奉獻利潤就可以減少固定本錢的負擔，企業就可以開工，而不必等有了利潤才開工。如果企業確定一個目標利潤，上述等式可以改寫成PQ-TC=πQB=〔FC+π〕/〔P-AVC〕盈虧分界點分析圖解(幾何法〕平安邊際：企業預期〔實際〕銷售量與盈虧分界點銷售量之間的差額。差額越大，說明企業能經受較大的市場波動，經營較平安。產量0AB收入本錢銷售收入曲線總本錢曲線盈虧平衡分析法與相關經濟學原理經濟學中的總收入函數與總本錢函數如以下圖：經濟學中的總本錢函數與總收入函數都不是直線，盈虧分界點有兩個，總利潤最大的產量是兩曲線距離最大處的QcQcQaQb盈虧平衡分析法適用范圍：1、盈虧平衡分析法只在相關〔收入和本錢函數為線性〕的產量范圍內適用，超出該范圍可能有較大誤差。2、該方法適用于生產一種或固定品種的產品，假設產品眾多，且多變，經常更換，那么要謹慎使用。盈虧分析法的應用—

求保本和保利潤銷售量［例1］某旅游公司經辦到風景點A地的旅游業務，往返共3天，由旅游公司為旅客提供交通、住宿和伙食。往返一次所需本錢數據如表所示。求：〔1〕如果向每個游客收費600元，至少有多少游客才能保本？如果收費700元，至少有多少游客才能保本？〔2〕如果公司往返一次的目標利潤為1000元，定價600元，至少要有多少游客才能實現這個利潤？如果收費700元，至少要有多少游客才能實現這個利潤？〔3〕如果收費600元，預期游客數量為50人，汽車往返一次的