全國性商業銀行核心競爭力評價報告（2009～2010年）

一發展戰略2009年是銀行業經歷考驗和調整發展的一年，金融危機使得經濟發展腳步放緩，救市成為主題，各國政府紛紛采取相應的措施挽救瀕臨崩潰的經濟，管制、金融去自由化和金融去衍生化成為金融經濟發展的新趨勢。在此大背景下，中國的銀行也受到了不同程度的影響，各大銀行紛紛進行了改革和調整，各有側重，所實現的效果也有所不同。雖然國際和國內經濟環境十分不利，但是各家銀行仍然在配合完成國家產業信貸的基礎上，完成各自的戰略目標。總體上看有以下幾個明顯的特點。（一）國際化戰略成為大型商業銀行發展的突破口隨著中國經濟日益融入全球經濟體系，中國企業的海外戰略也逐步加快，為企業提供資金信貸服務支持的銀行機構也勢必要走出國門，服務于國家和工商企業的全球化戰略。金融危機也為中國銀行業走出國門提供了絕佳的機會，使得原本停留于書面上的國際化戰略在各大銀行中得以迅速展開。2009年，全國主要商業銀行繼續推進其國際化步伐。特別是幾家大型銀行，國際化的步伐較其他中小型銀行更快。可以從幾個方面衡量各家銀行國際化經營的狀況。首先，是其境外機構資產占總資產之比的變化情況。如圖1所示，工行境外資產與總資產之比在2007～2009年間呈現穩步上升趨勢（分別為2.9%、3.1%、3.27%）；農行該比例2009年基本與2008年持平；中國銀行和中信銀行此比例在2008年上升很快，在2009年出現了回落，其中中國銀行此比例變動情況為3.95%、8.42%、4.88%，中信銀行為0.06%、9.89%、6.03%；建行2009年該比例由1.61%上升為2.44%；交通銀行在2008年小幅下降之后，2009年由5.57%上升為6.12%。圖1部分銀行境外機構資產變動及占總資產比例變動情況在這幾家銀行中，工行、建行、交行和農行2009年境外資產的絕對規模都超過了2008年，前三家銀行更是在2007～2009年間境外資產規模保持持續增長。2009年，交通銀行境外機構資產占總資產的比例超過中信銀行，排名第一，中信銀行緊隨其后，2008年排名第二的中國銀行2009年則名列第三。除了銀行境外機構資產占總資產的比例之外，從相應的境外機構營業收入及利潤在銀行營業收入及利潤總額中的比重也可以比較各家銀行國際化發展趨勢的差異。工行、中國銀行以及中信銀行境外機構營業收入占總營業收入之比連續三年呈上升趨勢，中信銀行更是連續兩年保持了此比例第一的位置，國際化步伐較快，如圖2所示。中國銀行境外機構的資產規模最大，而工商銀行境外機構的營業收入則遠遠超過了中國銀行。圖2部分銀行境外機構營業收入及其占總營業收入比例變動情況比較工行、農行、中行、建行及交行各境外機構利潤總額不難發現，工行在2007～2009年三年中，始終保持第一位，遠超過其他幾家銀行。2009年工行境外機構利潤總額達79.6億元，中國銀行以40.66億元位列第二，交通銀行擺脫了2008年-0.24億元的局面，在2009年以18.87億元位列第三。絕對額排名前三的三家銀行同樣占據了境外機構利潤總額占銀行利潤總額的比例的前三名，其中，在利潤總額絕對規模上位列第三的交行，該比例位列第一，達到4.93%，工行為4.18%，中國銀行為3.66%，如圖3所示。圖3部分銀行境外機構利潤總額及其占銀行利潤總額比例變動情況銀行為了加快自身的國際化發展進程，更好地在全球經濟中競爭，會積極開拓自身的國際業務，并設立境外機構，包括境外分行，以及代表處等。比較工行、農行、中行、建行、交行及招商銀行不難發現，無論是境外機構絕對數還是境外機構占銀行總分支機構數目的比例，中國銀行都位列第一，而且，明顯呈增長趨勢，這主要得益于中國銀行原先深厚的國際化基礎，如圖4所示。圖4部分商業銀行境外機構數及其占銀行分支機構總數比例變動情況而對于其他中小型銀行來說，開拓國際業務更適合作為其自身發展的下一個目標，當前更緊要的是把握國內市場的發展機遇，著重做好國內分支機構的建設。數據表明，工行、農行、中行、建行、交行的境內分支機構數目在2008年都出現了負增長，后三家銀行在2009年停止了負增長，不過境內分支機構數目基本與2008年持平。招行、中信銀行、民生銀行、浦發、華夏、興業及深圳發展銀行則在2009年持續增加其境內分支機構數目，其中，華夏銀行2009年新增境內分支機構60家，增幅最大，達38.5%；民生銀行2009年新增境內分支機構數為60家，增幅達27.7%；興業銀行新增境內分支機構數為62家，增幅為21.6%，如圖5所示。圖5部分商業銀行境內機構總數變動情況比較（二）多元化、綜合化經營是各商業銀行共同的發展戰略面對金融危機和國內經濟增長放緩，以及利差收窄等因素對銀行利潤增長的不利影響，各家商業銀行積極加快業務創新和轉變發展模式，使得凈利潤基礎保持在一個較高的增長水平上，收益結構得到明顯的改善。1.個人業務收入正在增加在這三大業務收入中，公司業務和個人業務占據了絕對大的比例，尤其是在全國性的大型商業銀行中，公司業務占據了相當大的比例。在各大銀行披露的2009年年報中，工行、建行、中行、交行、招行、中信銀行的公司業務收入幾乎都占到或者超過三大業務收入總和的50%，個人業務也都占了很大的比例，但是要小于公司業務收入。部分銀行各業務收入（或利潤）在總收入中所占比重如表1所示。受金融危機影響，2009年這幾家大行沒有一家實現三項業務同時增長。由于金融危機所導致的“flytoquality”效應，四家傳統大型銀行——中國銀行、工商銀行、建設銀行和交通銀行的公司業務雖受到了一定影響，但仍然維持正的增長率，其中建行的增長率最高，為24.92%，其次是中行，為19.14%；而受此影響，招行和中信均出現了負增長，分別為-11.8%和-3.35%。在個人業務方面，由于國內穩定的經濟形勢，雖然受資本市場低迷和國內自然災害等因素的影響，但是除工行外，其余各大行較2008年均有所增長，其中建行增長最快，為15.12%；在資金業務方面，2009年受金融危機的進一步影響，資金業務資產減值損失和投資性證券凈損失增加較多，除招行外，其他四家大行的資金業務都呈現負增長，中信和中行下跌的幅度最大，在50%左右。部分銀行的各業務收入增長幅度如圖6所示。圖6部分銀行的業務收入增長速度（2008～2009年）表12009年部分銀行收入結構公司業務個人業務資金業務其他及未分配部分年份20092008200920082009200820092008工商銀行收入（百萬元）16554115189693097106287489955036318211212比重（%）53.549.030.134.315.816.30.60.4中國銀行收入（百萬元）6013750366197461809759511122066（522）比重（%）70.0163.6222.9922.866.9314.170.07建設銀行收入（百萬元）841576736823311202493029431510963614比重（%）60.6656.2616.8016.9121.8426.320.700.51交通銀行收入（百萬元）766707558320287189153324833670692（36）比重（%）58.3758.9915.5014.7625.426.280.53中信銀行收入（百萬元）30460315156715659516053213（813）（1169）比重（%）74.6675.6116.4615.823.937.71招商銀行收入（百萬元）2156224249697165281180116104304比重（%）53.4251.7217.2713.9229.2434.350.070.01表12009年部分銀行收入結構2.各家商業銀行在綜合化經營中動作頻頻，全面向證券、基金、保險等領域滲透在銀行的利潤結構中，傳統的凈利差收入所占份額逐步減小，而中間業務等份額則持續擴大。以中國工商銀行為例，其不斷擴規模、調結構，綜合化經營不斷推進，推動了該行業務的快速發展。2009年，該行實現了凈利潤增長16.4%的良好業績，收益結構進一步得到改善。手續費及傭金凈收入增長25.3%，增量和增幅繼續領先于國內可比同業；手續費及傭金凈收入占營業收入的比重為17.82%，比2008年提高了3.61個百分點，達到了國際大銀行的可比水平。其中投資銀行業務收入增長56.2%，成為國內首家投資銀行業務收入超百億元的商業銀行。中間業務的快速發展在一定程度上對沖了因利差收窄對利潤增長的不利影響，促進了贏利的可持續增長。同時，在信用卡、電子銀行、投資銀行、資產托管、養老金和現金管理等絕大多數新興業務領域進一步確立了國內領先地位。招商銀行在2009年進一步優化債券投資結構，繼續鞏固人民幣債券交易、黃金交易等優勢業務，加速拓展人民幣理財、企業年金等新興業務。海外業務逆勢增長，海外機構營業收入在集團營業收入中的比重較上年回升。多元化平臺進一步鞏固，非商業銀行營業收入占比較上年提高。除了上述兩家銀行之外，其他各家商業銀行也在金融危機的背景下加速轉型，業務上加速多元化。以投資銀行業務為例，雖然各大商業銀行的營業收入在2009年均保持了增長，但也僅僅是10%左右的平均增長速度，然而大多數商業銀行的投資銀行業務增幅保持著遠遠高于10%的水平，見圖7。圖7部分商業銀行的投資銀行業務收入及其增長幅度在過去幾年中，各家商業銀行紛紛設立了各種子公司，全面向金融租賃、基金、保險、信托等業務滲透，表2列示了近年來各家商業銀行的非銀行子公司及其主要業務。表2部分商業銀行綜合化經營情況銀行設立的子公司主要業務2009年業績工商銀行工銀瑞信基金募集與銷售、資產管理業務等管理基金規模約627億元，實現凈利潤1.76億元工銀金融租賃航空、航運等大型設備領域的金融租賃業務總資產53.88億元，實現凈利潤1.82億元交通銀行交銀施羅德基金管理、資產管理基金規模約923.92億元，凈利潤3.62億元，同比上升32.13%交銀國信信托業管理資產規模395.31億元，實現凈利潤6870萬元交銀租賃金融租賃實現凈利潤1.55億元，同比上升384.38%交銀國際投資銀行、股票買賣、資產管理業務交銀保險保險業實現保費業務收入9565萬元，同比增長9.87%，實現凈利潤5548萬元港幣建設銀行建銀基金基金管理管理基金凈值達到437億元，同比增長16%建信金融租賃融資租賃、發行金融債券等實現凈利潤1.24億元，同比增長17%建信信托信托業、基金管理、資產重組中德住房儲蓄銀行住房儲蓄貸款實現凈利潤25.55億元，增幅達到1172%光大銀行光大金融租賃金融租賃2009年剛獲批民生銀行民生金融租賃金融租賃總資產236億元，實現凈利潤1.61億元民生加銀基金基金管理凈虧損5996萬元浦發銀行華寶信托信托業招商銀行招銀金融租賃融資租賃、資產管理、投資咨詢等招銀國際財務顧問、證券交易經紀、證券投資招商基金基金管理資產管理規模527億元農業銀行農銀匯理基金管理管理的基金凈值131.7億元，凈利潤2069.17萬元表2部分商業銀行綜合化經營情況3.各家商業銀行在全國范圍內加快村鎮銀行的布局除了中國農業銀行之外，中行、建行、工行等全國性商業銀行在股份制改造過程中紛紛從縣域和農村市場撤退，基本放棄了廣大的“三農”市場，其余的股份制商業銀行一開始就是以大城市為主要市場，農村市場也基本沒有涉足。2009年，隨著國家政策要求扶植農村金融發展的趨勢以及農村金融需求的快速擴大，各商業銀行的多元化經營戰略也向地區多元化的方向發展，它們不再僅僅滿足于城市的業務，村鎮銀行也成為其業務發展布局新的重要戰略支點。在銀監會政策指引下，加快村鎮銀行布局，獲取新的金融牌照，將為這些銀行未來的發展打下較好基礎。表3列示了各家商業銀行2009年來所設立的村鎮銀行。表3部分商業銀行設立的村鎮銀行機構銀行總數村鎮銀行機構工商銀行2浙江平湖工銀村鎮銀行、重慶璧山工銀村鎮銀行交通銀行1大邑交銀興民村鎮銀行建設銀行2湖南桃江建信村鎮銀行、浙江蒼南建信村鎮銀行光大銀行1湖南韶山光大村鎮銀行民生銀行3彭州民生村鎮銀行、慈溪民生村鎮銀行、上海松江民生村鎮銀行浦發銀行6綿竹浦發村鎮銀行、溧陽浦發村鎮銀行、鞏義浦發村鎮銀行、奉賢浦發村鎮銀行、資興浦發村鎮銀行、重慶巴南浦發村鎮銀行農業銀行4湖北漢川農銀村鎮銀行、克什克騰農銀村鎮銀行、安塞農銀村鎮銀行、績溪農銀村鎮銀行表3部分商業銀行設立的村鎮銀行機構（三）差異化戰略是各家銀行發展戰略中最為突出的重點發展戰略面對日趨激烈的市場競爭，各銀行早已意識到了開展特色化經營的重要性。遍覽各家銀行的年報及公開的信息，我們發現，作為以營利為目標的企業，它們的發展戰略還是有各自鮮明特色的。各家銀行發揮自身優勢，突出業務的差異化，以在競爭中立于不敗之地。金融危機帶給中國銀行業的反思很多。對于中國銀行來說，雖然同為國有大型商業銀行，但是在改制前，中國銀行基本上是以外匯和外幣資產業務為主的，在金融危機的影響下，它的海外資產的贏利能力非常低，因此，中國銀行認為它的國內外經營發展和本外幣資產結構不平衡，提出了“以商業銀行為核心、多元化服務、海內外一體化大發展的大型跨國經營銀行集團”的發展目標。在2009年，因金融危機對其海外資產的贏利影響很大，因此，中國銀行將“內向化”戰略作為其工作的重中之重，也取得了驕人成績。其境內人民幣公司存款、貸款分別新增8462.59億元和8464.74億元，增速分別為49.22%和50.25%，增幅居同業第一。2009年，中國銀行在境外業務上有所為，也有所不為，表現出如下特點：第一，持續減少金融市場上的境外投資；第二，在境外金融機構的股權并購上基本保持了和上年同樣的發展速度；第三，在境外持續增加新的分支機構的設立，繼2008年新設8家境外分支機構之后，2009年中行印尼雙芒果支行、馬來西亞麻坡分行和巴西子銀行等相繼開業。2009年3月份中行啟動的“外部收縮、內部擴張”的戰略取得了明顯成效。其中國內員工所占比例數額由2008年的89.38%上升到89.90%，中國內地存款總額在集團中所占比例從2008年的83.56%上升到2009年的85.93%，增幅為2.37個百分點，中國內地的總資產在其集團總資產中所占比例也越來越大（見圖8），2008年中國內地、港澳地區和其他海外地區的資產比例分別是75.23%、16.87%和7.90%。圖8中國銀行2009年總資產分布交通銀行在2009年確立了“走國際化、綜合化道路，建設以財富管理為特色的一流公眾持股銀行集團”（簡稱“兩化一行”）的發展戰略，將財富管理上升為銀行戰略的高度。其“蘊通財富”、“沃德財富”、“交銀理財”等財富管理業務快速發展，私人銀行、“沃德財富”、“交銀理財”客戶分別較年初增長40.5%、43.8%、61.6%。其推出了“快捷理財”品牌，率先在業界建立起覆蓋高端、中段、大眾客戶的完整個人服務品牌體系，中高端客戶數量占比、資產占比分別提高0.98個和2.3個百分點。在2009年報告期內，榮獲《財資》（TheAsset）雜志“2009中國區最佳財富管理”獎，并連續兩年榮獲《歐洲貨幣》“中國最佳現金管理銀行”獎。深發展繼續落實“面向中小企業、面向貿易融資”的公司業務。在2009年報告期內，總行建立了貿易融資的行業營銷團隊，加強了總行對供應鏈金融業務發展的主導作用，對于重點行業的“1+N”營銷推進效果顯著，與87家產業龍頭企業建立了“總對總”的合作業務。貿易融資客戶升至5738戶，同比增長31%，貿易融資余額升至1226億元人民幣，同比增長41%。貿易融資手續費收入2009年達到3700萬元人民幣，2008年只有1700萬元人民幣，同比增長218%。招商銀行的零售銀行業務占比達40%，在國內銀行業居首位。2009年招行啟動了零售銀行的第二次轉型，即主要以資源整合、統一平臺為零售轉型主旨，相繼推出了“一卡通”、“一網通”、“金葵花”服務品牌，并針對“宅經濟時代族群”歷時兩年多時間開發了“i理財”等服務品牌。招行近年不斷加強發展零售貸款業務，零售貸款在貸款和墊款組合中的比重不斷提高。截至2009年12月31日，零售貸款為人民幣3818.77億元，比2008年末增長64.15%，占貸款和墊款總額的32.20%，比2008年末提高5.59個百分點，住房按揭貸款和信用卡業務得到持續快速的發展。總的來說，招商銀行2009年的零售銀行戰略是有聲有色、特點鮮明的。民生銀行作為全國第一家主要由民營企業發起成立的股份制商業銀行，其定位進一步清晰、明確，那就是做民營企業的銀行、小微企業的銀行和高端客戶的銀行。明確了以發展“特色銀行”和“效益銀行”為目標，以民營企業、小微企業和高端客戶為重點的整體戰略部署。2009年民生銀行針對小微企業開發的“商貸通”業務，在市場上引起了強烈反響，使得民生銀行為民營企業、小微企業服務的品牌進一步深入人心。浙商銀行作為新興的股份制商業銀行，甫一成立，就將自己的市場和業務定位于：以公司業務為主體，以小企業銀行和投資銀行業務為兩翼。其服務小企業的決心和努力得到市場的普遍贊譽。浙商銀行加快在全國范圍內的網點布局，將其服務擴展至更廣的范圍內，為更多的中小企業服務。2009年浙商銀行新設北京分行、深圳分行等12家分支機構，蘭州銀行也獲準籌建，已覆蓋“長三角”、環渤海、“珠三角”和西部重點城市，全國性機構網絡基本形成。同時，基本完成了在浙江省內省轄市的機構布局。在完善網點布局的同時，浙商銀行還加大研發和探索小企業業務專營模式，創新開發了“橋隧模式”、“聯保貸款”、“一日貸”、“三年貸”、“生意金·自助貸”、“商位通”、“村民保證貸”、“農房抵押貸”等多款適合小企業需要的特色產品，開通小企業網上銀行和網上申請平臺，成功發行全國第一單中小企業信貸資產支持證券，不斷豐富小企業金融服務內涵。截至2009年末，其單戶1500萬元（含）以下小企業貸款余額199.59億元，年增長89.81億元，增幅81.80%，其中，單戶500萬元（含）以下的小企業貸款達到111.20億元，年增長70.31億元，增幅達171.93%；小企業業務專營機構24家，小企業信貸中心也已獲準設立，全年新設11家小企業專營機構；繼連續兩年被評為“全國小企業金融服務先進單位”后，2009年度又獲得“中國中小企業金融服務十佳機構”稱號。二公司治理公司治理是現代企業制度的重要組成部分，是現代企業發展的基本保證。巴塞爾委員會認為，好的公司治理結構不僅對銀行業的穩定至關重要，而且對整個經濟也同樣如此，有效的治理是構建和維護信心和公信力的手段，而信心和公信力是一切商業活動的基礎。商業銀行作為特殊的公眾企業，其公司治理不僅關乎銀行自身的經營發展，更關系到社會大眾的利益。2009年全球金融危機對國際銀行業產生了深遠的影響，縱觀金融危機中各家銀行的表現，那些公司治理比較有效的銀行應付危機的能力也要更強大一些。在此背景下，監管部門更加重視商業銀行的公司治理，更加重視企業內部控制制度的建設，將企業內部控制看做銀行公司治理與風險管理的核心內容，陸續出臺了相應的指導性文件。國有大型商業銀行和全國性股份制銀行的公司治理水平不斷提高，在保障銀行快速發展的過程中發揮著十分重要的作用。經過近幾年的發展，中國的大中型商業銀行格局也發生了很大的變化，上市的銀行越來越多，銀行股資產在中國證券市場上占據著相當重要的地位。銀行的上市，帶來的是銀行公司治理的革命性的變化。截至2009年底，工商銀行、建設銀行、中國銀行、交通銀行、招商銀行、中信銀行、民生銀行作為在香港和內地同時上市的銀行，它們需要遵守的是兩地的公司治理規則。在內地上交所和深交所上市的銀行有深圳發展銀行、浦東發展銀行、華夏銀行和興業銀行，只需要遵守中國內地的治理準則，另外還有全力沖刺上市的農業銀行[1]、光大銀行等只需要遵守一般的公司治理準則。公司治理結構有兩個不同的機制，一個是內部機制，另一個是外部機制。內部機制包括董事會、薪酬、股權和信息披露；外部機制主要包括企業控制市場、法制基礎、中小投資者利益保護和產品的競爭市場等。巴塞爾委員會于2006年發布了《加強銀行公司治理》，中國銀監會也印發了《國有商業銀行公司治理及相關監管指引》，為中國商業銀行公司治理提供了基本的公司治理標準。金融危機之后，國際監管機構和國內監管機構對目前的公司治理也進行了相應的反思。金融危機對銀行公司治理的影響是巨大而深刻的，“股權越分散越好，獨立董事的比例越多越好，國際監管準則不容置疑”，這些以前被深信不疑的信條也引來巨大的爭議。但是綜合來看，我們認為銀行公司治理的評價，主要應該從以下幾個方面來考量：一是公司治理的構架是否完整，是否符合監管部門的要求，也就是形式上是否合規；二是銀行能否在日常管理中真正貫徹公司治理的基本精神，高管和員工從內心遵守銀行公司治理的規范，恪守職責，具體而言有董事會和監事會的履職情況等；三是銀行信息披露是否及時、準確和全面，與投資者溝通是否有效；四是銀行作為公眾企業，能否真正履行社會責任，為公眾利益著想。2007年3月，中國證監會開展了上市公司治理專項活動，各銀行相繼展開自查自糾、公眾評議，完善了內控制度。2008年6月，中國證監會發布了《關于公司治理專項活動公告的通知》，要求在鞏固2007年公司治理專項活動成果的基礎上，把該項活動繼續推向深入。2009年，中國證監會發布《關于2009年上市公司治理相關工作的通知》（上市部函【2009】88號），要求各上市銀行積極參與開展“上市公司治理整改年”活動。從中國銀行業的實踐來看，經過近幾年的不斷發展，各銀行在公司治理的形式要件上已基本符合了《公司法》和銀監會、證監會的相關要求，公司實際上也越來越按照法規運行。（一）公司治理架構的完善對于大多數商業銀行來說，已經建立起來股東大會、董事會、監事會和高級管理層的“三會一層”的治理構架。《公司法》中明確規定，股份有限公司董事會的成員為5～19人，并且上市公司董事會可以按照股東大會的有關決議，設立戰略、審計、提名、薪酬與考核等專門委員會，專門委員會成員全部由董事組成，其中審計委員會、提名委員會、薪酬與考核委員會中獨立董事應占多數并擔任召集人，審計委員會中至少應有一名獨立董事是會計專業人士。獨立董事制度是現代銀行治理的一項非常重要的制度，香港聯交所證券上市規則附錄十四《企業管治常規守則》A.3.2建議最佳常規“發行人所委任的獨立董事應占董事會成員人數至少三分之一”，同時，中國證監會《關于上市公司建立獨立董事制度的指導意見》也有“上市公司董事會成員中應當至少包括三分之一獨立董事”的規定。獨立董事對上市公司及全體股東負有誠信與勤勉義務，應當認真履行職責，維護公司整體利益，尤其是要關注中小股東的合法權益不受損害，是為了制衡大股東利益的一種安排。因此一般來說，獨立董事的人數越多，獨立董事占董事會人數的比重越大，則董事會治理的效果就越好。統計各家銀行的年報，我們可以發現，工商銀行、華夏銀行、建設銀行、興業銀行、浦發銀行的獨董比例都超過了三分之一，光大銀行、交通銀行、民生銀行、深圳發展銀行、招商銀行和中信銀行的比例恰好為三分之一，而農業銀行、渤海銀行、廣發銀行、恒豐銀行、浙商銀行則不到三分之一。中國工商銀行獨立董事人數達到6人，獨董比例達到40%，是17家全國性銀行最高的，充分滿足了上市公司獨董人數超過三分之一的要求。而另一方面需要注意的是，作為國有大型上市銀行的中國銀行在獨董比例上依然沒有達到上市公司的基本要求（具體見表4）。值得一提的亮點是，浦發銀行的董事會中還安排有職工董事代表。中國目前采取的是英美法系和大陸法系混合的公司治理安排，股東代表大會下擁有董事會和監事會。監事會的人員和結構應確保監事會能夠獨立有效地行使對董事、經理和其他高級管理人員以及公司財務的監督和檢查。監事會應當包括股東代表和適當比例的公司職工代表，其中職工代表的比例不得低于三分之一，而且根據銀行公司治理指引的要求，還必須要有不少于2名的外部監事。檢視2009年各家銀行的年報，我們發現大部分銀行的外部監事人數都達到了最低要求的2人，不過中國銀行在報告期內仍沒有外部監事。除了工商銀行和渤海銀行的職工監事比例超過三分之一外，其余銀行均未滿足公司法的相關要求（具體見表5）。表4全國性商業銀行董事會情況銀行董事會人數獨立董事人數獨董比例（%）工商銀行15640.00農業銀行13323.08渤海銀行14321.43光大銀行15533.33廣發銀行17317.65恒豐銀行1119.09華夏銀行15640.00建設銀行17635.29交通銀行18633.33民生銀行18633.33浦發銀行19736.84深發銀行15533.33興業銀行14535.71招商銀行18633.33浙商銀行15320.00中國銀行15426.67中信銀行15533.33資料來源：各家銀行2009年年報。表4全國性商業銀行董事會情況表5全國性商業銀行監事會情況銀行監事會人數外部監事人數職工監事人數職工監事比例（%）工商銀行62233.33農業銀行5—360.00渤海銀行52240.00光大銀行112436.36廣發銀行81450.00恒豐銀行5———華夏銀行112436.36建設銀行82325.00交通銀行112318.18民生銀行82337.50浦發銀行92222.22深發銀行72342.86興業銀行92333.33招商銀行82337.50浙商銀行102440.00中國銀行50240.00中信銀行82337.50資料來源：各家銀行2009年年報。表5全國性商業銀行監事會情況（二）從董事會和監事會的履職情況來看銀行公司治理制度的具體執行“三會一層”之間的關系是銀行公司治理的重要內容，董事會是一家公司的靈魂。健全的公司治理結構與董事會的結構、決策風格和效率有很大的關系。董事會成員的素質決定了董事會履行其職責的能力。一個好的董事會應該是獨立、專業、有職業道德、誠實和專注的。董事會的功能主要在于制定戰略和作出決策，而戰略和決策的正確與否與董事能否勤勉地盡職履職有密切的關系。董事履職取決于董事會成員的構成，取決于能否為董事提供相應的知情權，董事是否有充分的時間來出席會議、履行董事之職。2001年8月16日中國證監會發布了《關于在上市公司建立獨立董事制度的指導意見》，規定擔任獨立董事應當符合一些基本條件：①具備上市公司運作的基本知識，熟悉相關法律、行政法規、規章及規則；②具有5年以上法律、經濟或者其他履行獨立董事職責所必需的工作經驗；③與上市公司或者其附屬企業任職人員等無直系親屬和主要社會關系，等等。在上市公司獨立董事制度中還要求獨立董事中必須要有一名會計專業人才和一名法律人才。檢視各家商業銀行的年報，我們發現這些獨立董事均為金融、財會、稅務等方面的知名專家，大都具有國際化背景，通曉公司財務和管理。很多商業銀行制定了相關的規則、規章來保障獨立董事能夠盡職履職，比如工商銀行專門制定了《獨立董事工作制度》及《獨立董事年報工作規則》，進一步明確了獨立非執行董事的職責，為其盡職履職提供了制度保障。董事出席董事會會議是董事最基本的義務，根據公司治理指引和公司章程要求，董事必須要保證參與董事會會議的時間。總的來看，董事出席董事會會議的出席率比較高。從年報統計的結果來看，各家銀行董事會會議召開的次數越來越多，反映出董事會在商業銀行決策中占據著越來越重要的作用。董事會會議召開的形式也逐漸擴大，不再僅僅局限于現場會議，更多地采用了通信表決和視頻會議的形式，這大大提高了董事出席會議、參與公司決議的頻率。很多銀行充分利用這些先進的形式，為董事履職盡職提供便利條件。一般來說，董事都能積極參與董事會會議，即使不親自參加，也會委托其他董事代為表決。另外，《公司法》中也明確規定，獨立董事應當積極參與履行職責，如果連續3次未親自出席董事會會議，應由董事會提請股東大會予以撤換。從各家銀行的年報來看，獨立董事基本沒有連續不出席會議的情況發生，這也反映了各銀行公司治理的進一步完善。多數銀行均聘請了外籍著名人士擔任獨立董事，當然也有外資股東委派的董事，總體來說，他們出席董事會會議的出席率比較低，是一個值得關注的問題，比如華夏銀行的外籍董事親自出席會議的比率只有50%，而且還有缺席現象的發生，建設銀行的外籍董事親自出席會議的比率只有77.78%，低于中國國內董事98.82%的親自出席率。具體數據見表6。表6全國性商業銀行董事會履職情況銀行董事會次數現場會議次數董事親自出席率（%）獨董親自出席率（%）工商銀行1512100.00100.00農業銀行88100.00100.00渤海銀行————光大銀行6—86.67—廣發銀行95—88.89恒豐銀行4———華夏銀行6383.30*100.00建設銀行9—96.84**88.89交通銀行95100.0088.90民生銀行11—100.0081.82浦發銀行64—75.00深發銀行9991.1897.44興業銀行5——92.00招商銀行17293.1498.04浙商銀行148—80.95中國銀行18699.17***96.88中信銀行10—100.00100.00*外籍董事親自出席次數只有50%，并有缺席現象。**外籍董事親自出席率為77.78%。***外籍董事有缺席現象。資料來源：各家銀行2009年年報。表6全國性商業銀行董事會履職情況董事在董事會決議中的表決意見從一個側面反映了董事的盡職履職情況。在中國企業的董事會中很容易出現一言堂的情況，會議決議通常以表決一致的意見通過。我們統計了中國上市的全國性銀行的董事會會議決議公告，這種現象普遍存在。在現實的公司運作過程中，我們不排除事先董事長、行長以及董事會辦公室與董事的溝通對于保證決議的順利通過起到了關鍵性作用，董事會也許是一個例行的程序而已。然而，在所有的議案都是一致通過應該來說不是一件太正常的事情。其實，存在一定的反對票和棄權票應當是公司民主和公司治理的良好體現。2009年報告期內，中國上市銀行董事會中有棄權和反對意見的主要有以下一些事例，在所有決議中所占份額嚴重偏少。中國民生銀行第五屆董事會第五次會議在審議該公司2009年半年度報告（正文及摘要）的表決中，17名董事有2人投了反對票，是近幾年中各家銀行信息披露中極為少有的情形。張宏偉董事反對的理由是，關聯交易問題要核實清楚；陳建董事反對的理由是，關聯交易不清。在該公司第五屆董事會第二次會議《關于公司2008年度利潤分配預案》的表決中，王軍輝董事投了反對票，理由是“建議將分配方案調整為每10股派發現金紅利1元～1.2元（含稅）”。可以說民生銀行的董事們積極履行了一個董事應有的職責，發揚了民生銀行董事會一直以來的優良傳統，是值得提倡的行為。同時，我們也發現，其他銀行雖然不像民生銀行那樣不斷有反對票現象的出現，但是棄權票現象也逐漸開始多了起來。浦發銀行在第四屆董事會第7次會議的表決事項中有1票棄權；工商銀行2009年3月20日在關于調整董事會專門委員會設置及構成的議案中，有1票棄權；興業銀行第六屆董事會第18次會議在審議關于興業證券抵債股權處置的議案中，李曉春董事投了棄權票；中信銀行第二屆董事會第五次會議《關于西班牙對外銀行增持本行股份的議案》和《關于股東提名安赫爾·卡諾·費爾南德斯先生為非執行董事候選人的議案》的表決中各出現了棄權票1張。這已經是各銀行董事會治理中極為罕見的現象了。為了充分發揮董事會在銀行決策中的核心作用，大部分銀行的董事會都在董事會里下設了各種專門委員會，負責具體事項的決策。一般董事會按照《公司法》和相關監管法規的要求，建立了戰略委員會、審計委員會、提名委員會、薪酬委員會等，這樣做不僅能夠使董事會的決策權力分散化，還能使決策科學化，提高決策的質量。各家銀行的董事會目前均比較重視董事會專門委員會的建設，賦予各專門委員會相應的職權，形成真正尊重董事會成員意見的工作作風。各董事除了認真參加董事會舉行的全體會議之外，對于專門委員會會議也是十分重視的，出勤率平均保持在80%以上。以工商銀行為例，2009年3月20日經調整之后，其董事會下轄6個專門委員會。該行戰略委員會由8名董事組成，由董事長姜建清先生親任主席，主抓銀行的發展戰略規劃，尤其是銀行目前主推的國際化戰略，該委員會在報告期內共召開了8次會議，為董事會的科學決策提供了強有力的支持。再如交通銀行的審計委員會在報告期內共召開了5次會議，審議了銀行的定期報告、財務決算報告、利潤分配方案、內部控制情況報告等，并將審計意見報告給了董事會。獨立非執行董事在該委員會中的比例超過了二分之一，并由獨立非執行董事李家祥先生親任該委員會主任。委員會的5名董事均能親自出席各次會議，平均出席率高達100%，較好地履行了相應的職責。如果說先前董事會下屬委員會的設置僅僅是為了滿足形式上的基本要求，只是為了合規而合規的話，那么2009年各家銀行在董事會專門委員會的建設上是真正力求做到“神似”，即主要目標是加強銀行的公司治理水平和管理能力。工商銀行為了防止“4萬億元刺激計劃”中大量關聯交易的發生，為了有效地控制信貸風險，將關聯交易委員會從風險管理委員會中分離出來單獨設立；針對社會上對金融行業薪酬過高的質疑，拆分了提名和薪酬委員會，分別設立提名委員會和薪酬委員會；調整了戰略委員會的規模，將原戰略委員會全體成員由15人調整至8人，使戰略委員會的職責更為清晰，決策更加有效率。從工商銀行的上述決策來看，它真正是適應了環境的變化，真正愿意使董事會更加有效。2009年全年都在為上市做認真準備的中國農業銀行，更是積極將董事會建設作為重中之重，務求董事會建設做出實效。該行董事會除了按照基本要求設置了戰略規劃委員會、提名和薪酬委員會、審計委員會、風險管理委員會（下設關聯交易控制委員會）之外，更是結合本行的實際設置了“三農”金融發展委員會，突出該行為“三農”服務的特色戰略。農業銀行的“三農”金融發展委員會由6名董事構成，由副董事長、行長張云先生親任主席，對該行“三農”業務發展戰略規劃、“三農”業務的政策和基本管理制度以及“三農”業務風險戰略規劃做出基本的規劃和評估。所有銀行董事會下屬委員會中最具特色的莫過于交通銀行設置的社會責任委員會了，其主要職責是研究擬定交通銀行的社會責任戰略和政策，對交通銀行履行社會責任的情況進行監督、檢查和評估。該委員會由6名董事組成，由交通銀行行長牛錫明先生親任該委員會主任，于報告期內舉行了一次會議。社會責任委員會的設立說明交通銀行確實是把履行社會責任作為銀行發展的重要內容，提升到戰略高度，而不是簡單地應付社會輿論，這必將深刻地充實和改變交通銀行的公司文化。監事會在公司治理中也起著非常重要的作用，負有監督、稽查的重要作用。《公司法》中明確規定，上市公司的監事應具有法律、會計等方面的專業知識或工作經驗，監事會的人員和結構應確保監事會能夠獨立有效地行使對董事、經理和其他高級管理人員及公司財務的監督和檢查。雖然證監會并未要求所有公司的監事會都建立專門的委員會，但是我們在統計各家銀行的年報時發現，工商銀行、農業銀行、光大銀行、廣發銀行，還有建設銀行、交通銀行、民生銀行、興業銀行等均在監事會中下設了監督委員會、履職盡職委員會、審計委員會等機構，使得原本并不能很好發揮作用的監事會真正起到了應有的監督作用。但是，我們也發現，有些銀行的監事會并無有效的監督作用。我們在統計監事會組成人員時，發現職工監事大多數是公司的高級職員，比如說工會主席、紀委書記等人，真正從基層員工中選出的代表少之又少，這些工會主席之類的代表在中國現行體制下能否真正發揮作用尚待實踐的檢驗。商業銀行在2009年度，突出的特點就是更加重視企業內部的建設。財政部等五部委于2008年5月正式頒布了《企業內部控制基本規范》，要求從2009年7月1日起在上市公司范圍內實行，同時也鼓勵非上市的大中型企業執行。一般來說，銀行董事會負責內部控制基本制度的制定，并監督制度的執行；董事會下設審計委員會、風險管理委員會，履行內部控制管理的相應職責，評價內部控制的效能。從工商銀行的內部審計構架中，我們可以發現工商銀行的內部審計構架頗具代表性，銀行設立內部審計局，內部審計局直接下屬各地的審計分局。具體來看，主要有兩條匯報路線：第一，銀行的內部審計局直接向董事會的審計委員會報告，由董事會做出決議；第二，銀行的內部審計局向監事會和高級管理層報告，由監事會和高級管理層做出決議。這樣銀行的內部控制情況就會及時傳達到董事會、監事會和管理層，便于它們之間的相互協調，銀行的內部控制等治理水平會得到極大提升。（三）從信息披露的質量來看銀行公司治理的執行無論是股東還是投資者，要想深入了解公司的具體經營情況，就必須得到公司及時的信息披露。信息披露的及時、全面，有助于投資者和債權人等利益相關者及時了解銀行經營狀況，這既是對投資者及利益相關人的尊重，也有助于保護投資者和存款人的利益。從中國銀行業既有的公司治理實踐來看，上市銀行的信息披露要比非上市銀行好，在香港和內地同時上市的銀行要比只在境內上市的銀行好，但是我們也必須看到非上市銀行在信息披露方面的巨大進步。在銀行所披露的信息中有年報信息，也有各銀行在自身網站上所披露的信息以及上市銀行在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》和證監會、上交所、深交所等網站上披露的信息。但是其中最為重要的仍是銀行年報的信息，它經過外部審計師的專業審計，可信度最高。2008年7月25日，為了規范公開發行證券并上市的商業銀行信息披露行為，保護投資者的合法權益，根據《中華人民共和國證券法》、《中華人民共和國公司法》、《中華人民共和國商業銀行法》和《上市公司信息披露管理辦法》，中國證監會制定了《公開發行證券的公司信息披露編報規則26號——商業銀行信息披露特別規定》，對商業銀行的信息披露的具體項目與格式進行了詳細的規定。上市銀行需要遵守這個規定，而非上市銀行則只需要遵守中國銀監會的股份制商業銀行信息披露指引。同時在香港上市的商業銀行也需要遵守香港證監會和香港聯交所的相關年報披露要求。檢視各家銀行的年報信息，我們發現商業銀行的年報信息披露主要有以下特點。總的來看，境內外同時上市的銀行其年報信息較一般銀行充分。截至2009年年底，全國性商業銀行的17家銀行中有工商銀行、建設銀行、中國銀行、交通銀行、民生銀行、招商銀行和中信銀行7家銀行在香港聯交所和內地上交所同時上市。深圳發展銀行在深交所上市，興業銀行、華夏銀行以及浦發銀行在上交所上市，其余幾家全國性銀行仍在大力沖刺上市。中國證監會《公開發行證券的公司信息披露內容與格式準則第2號——年度報告的內容與格式》（2007年修訂）第八條規定：“在境內和境外證券市場上市的公司，若境外證券市場對年度報告的編制和披露要求與本準則不同，應遵循報告內容從多不從少、報告要求從嚴不從寬的原則，并應當在同一日公布年度報告。”經過統計，我們發現在兩地同時上市的銀行分別披露了A股和H股的年報，這樣內地的投資者也可以同享H股年報的相關信息，所獲信息更為準確和翔實。1.體系完整報告的格式和編排特點，基本能反映出該銀行的經營風格和企業文化。在報告的開始，一般都會簡明列示公司的基本情況介紹，使得使用者一目了然。最具特色的莫過于董事長致辭和行長致辭。銀行兩位最重要領導人的致辭是該銀行報告期內工作的高度濃縮，既有銀行所處宏觀環境的分析，也有銀行財務業績和具體的經營計劃，更重要的是為公司未來的發展奠定基調。董事長和行長致辭一般都簡明扼要，語言平實，便于一般非專業投資者的理解，所以普通投資者僅通過這部分致辭就能快速地了解公司的基本情況。另外，為了彌補銀行年報篇幅有限的缺點，很多上市銀行還將其在交易所披露的公告、提示等匯總起來，制作為“信息披露索引”，將相關的網站鏈接等附于年報中，比如民生銀行、浦發銀行、深圳發展銀行和招商銀行等，中國銀行因為其出色的信息披露工作獲得上海證券交易所2009年度唯一“2009年年度董事會獎”。2.公司治理披露更加詳細在報告中，大部分銀行遵從監管部分信息披露格式的要求，專門將公司治理情況作為一章單獨披露。有些銀行稱為公司治理報告，有些銀行則為公司治理結構，不一而足，均把公司治理的情況介紹作為專項內容進行披露。相比城市商業銀行等其他金融機構的信息披露，可以說是有長足的進步。另外，在董事、監事及高級管理人簡介、股東大會情況簡介、董事會報告、監事會報告等部分均有關于公司治理的描述，對于公司治理的相關信息披露基本做到了充分、適當。3.財務報告部分的分析翔實、準確各家銀行在披露的年報中，均將財務報告與分析作為披露的重點，篇幅基本上達到了銀行年報的三分之二，多達上百頁。財務報表附注披露的信息很全面，對于銀行所采用的會計政策均進行了詳細、充分的解釋、說明，既有本期情況的介紹，又有與往年經營狀況的對比，實用性很強。但是物極必反，如果披露過于繁雜、專業，對于一般投資者來說就沒有太大的價值。4.對專項信息的披露更加規范以銀行高管薪酬的披露為例，這個話題一直是社會關注的熱點，公眾和監管者均期望獲得翔實、準確的數值，上市銀行也基本滿足了此項要求。在統計的2009年的17家銀行的年報中，我們發現除了恒豐銀行以年報摘要形式沒有進行詳細披露之外，其他16家銀行均進行了披露，但是簡繁有別、清晰與模糊有差異。中國銀行和浦發銀行的披露只是初步的披露，沒有確定的數字，但是在注解中明確會在最終的確認之后進行二次披露。其實這是一種模糊披露的做法，因為在財務報告編制期間銀行完全可以將之明確，這種情況的出現反映了其董事會薪酬委員會的工作還不夠扎實，外部審計師的工作仍有瑕疵。而像招商銀行這樣的企業則不僅披露了董事、監事等高管人員的現金收入，還披露了他們相應的具體的股權增值計劃。其他銀行的披露基本上合規、翔實，比起以往會計年度有很大進步。5.信息披露的選擇性，負面信息披露仍然不夠在2009年的年報中，民生銀行披露了該行2010年2月3日信息科技系統因故障所導致的全行全國范圍內停止服務的事件。據公開的信息披露，2009年前后銀行科技信息系統出現故障的事件就有很多，但是遍查各家銀行的年報，我們發現只有民生銀行做了披露。同樣的，各商業銀行在2009年因為違規信貸問題，其高管遭證監會和銀監會警示的也不在少數，但是我們發現只有廣東發展銀行在年報中披露了該行副行長王新因涉嫌經濟犯罪被司法機關采取強制措施的信息，其他銀行的信息無從得知。由此可見，各商業銀行信息披露的選擇性仍然是十分普遍的問題。（四）從銀行履行社會責任來看其公司治理水平銀行作為特殊的公眾企業，由于其在社會經濟穩定中起著十分重要的作用，因此履行社會責任是銀行企業應有的題中之意。從銀行履行社會責任的情況可以發現其公司治理的水準。過去的一年里，各銀行在履行社會責任方面，將其深植于公司企業文化之中，作出了很大的成績。不少銀行還通過專門的《社會責任報告》來披露其社會責任的履行狀況。1.經濟層面報告期內，各銀行積極應對國際金融危機和國內經濟波動對企業的影響，在信貸政策方面與國家擴大內需政策和產業政策加強配合，幫助各類企業渡過資金上的難關，“惜貸慎貸”現象較少出現。配合國家產業調整政策，優化信貸結構，促進經濟結構的調整，支持國家經濟發展的質量。工商銀行、建設銀行、中國銀行等在企業改制過程中從農村和縣域經濟中紛紛退出，目前這一塊是“短板”，報告期內它們通過積極推動縣支行的創新發展、設立村鎮銀行等措施采用多種渠道和方式積極支持“三農”建設。招商銀行、民生銀行等股份制銀行則繼續深耕三線、四線城市，加大在經濟欠發達地區的布局，通過增設分支行、建立村鎮銀行等來加強落后地區的金融競爭，活躍地方金融市場，為落后地區經濟發展注入血液。在服務中小企業方面，大型商業銀行通過重點支持優質中小企業、民營企業的發展，促進中小企業信貸資產結構優化來加強對中小企業的支持。股份制銀行對于中小企業的信貸支持一如既往，并且憑借其靈活的經營手段，切切實實在中小企業融資方面做出了實事，這方面民生銀行就是一個突出的代表。2009年，民生銀行針對小微企業推出了“商貸通”貸款業務并取得了良好的開端。該產品專門向個體工商戶、小型企業主及微型企業主提供用于生產或者投資等經營活動的人民幣授信業務及結算、存取款、理財、消費信貸和咨詢等一攬子金融服務，滿足了融資需求在500萬元以下的小微企業的融資需求。截至報告期末，民生銀行的“商貸通”貸款余額為448.09億元，占個人貸款余額的比例達到27.3%，客戶累計達3萬余戶，促進了銀行和中小微企業經營上的雙豐收。在民生銀行的示范帶動之下，各家銀行針對中小微企業的貸款產品層出不窮，“易貸通”等也在中小企業信貸市場上火暴起來。2.環境層面各銀行大力倡導綠色金融，進一步完善綠色信貸長效機制，在行業信貸政策中明確了對低碳企業和低碳產業優先支持的政策，重點滿足水能、太陽能、生物質能等可再生能源以及新能源汽車、智能電網等的信貸需求，嚴控對產能過剩行業和高耗能、高污染企業的貸款。截至報告期末，工商銀行對環保重點工程的貸款余額達到1149.29億元。興業銀行提倡“綠色的金融”理念，為中國首家赤道銀行，首倡綠色金融理念，首推節能減排貸款，在公司企業文化中倡導寓意于利，促進環境保護，推動社會的可持續發展。光大銀行追求經濟效益和社會效益的相統一，維護社會和諧，體現銀行的社會責任，對環評不達標企業和國家規定的淘汰節能項目實行“一票否決”。3.社會層面2009年，各銀行在加強慈善捐贈方面成績斐然。針對中國自然災害頻發的特點，商業銀行在重大社會災難發生之后均能第一時間響應社會號召，不僅銀行自身加大捐贈力度，還動員員工捐款，培養慈善之風。表7列出了部分商業銀行在2009年的直接捐贈金額，這些只是現金捐贈，并不包含實物捐贈、對口支援等。表7部分商業銀行直接捐贈統計銀行直接捐資總額（萬元）凈利潤（億元）直接捐贈占凈利潤比例（%）工商銀行2466.001293.500.02農業銀行2481.00650.000.04華夏銀行1254.0048.280.26建設銀行7274.001068.360.07交通銀行13503.00301.180.45民生銀行2200.00121.080.18深發銀行1300.0050.000.26興業銀行600.00132.820.05招商銀行1094.75182.350.06中信銀行493.00145.600.03資料來源：各銀行2009年年報及其社會責任報告。表7部分商業銀行直接捐贈統計如前文所述，交通銀行在董事會下成立了專門的社會責任委員會，十分重視社會責任的履行，如表7所示，其直接捐贈總額在所有商業銀行中是最高的，所占凈利潤的比例在所有銀行中也是最高的，值得稱道。除了直接的捐贈之外，各商業銀行也開展了其他形式多樣的各種活動。工商銀行于2009年4月啟動“中國工商銀行百所高校金融大講堂”活動，在大學生中普及現代金融知識，為大學生就業、創業提供指導和幫助，截至2009年年末，共走進48所高校舉辦活動，現場參與13000多人，通過校園網等方式參與活動的達88000多人次。同時工商銀行還加大員工培訓力度，全年培訓員工210萬人次，人均8.86天，為員工成長創造了有利條件。華夏銀行積極踐行“綠色辦公”理念，努力減少自身運營對環境的影響，壓縮會議數量，2009年全行會議計劃數量與2008年度同比減少34.7%，視頻會議占會議計劃總數的29%。中國農業銀行結合自身網點數量較多的優勢，積極支持扶貧開發，將592個國家級、404個省級扶貧開發重點縣作為重點區域，625家扶貧龍頭企業作為重點客戶，支持貧困地區人口脫貧致富。與國務院扶貧辦共同開展“金融參與、連片開發”試點，促進農業企業加快向貧困地區轉移。此外，農行還推出了“農村青年創業小額貸款項目”。最為重要的是，2009年農行連續增加招聘計劃，提供就業崗位1.6萬個，為大學生“就業難”問題的解決貢獻了應有的力量。中信銀行則大力發展電子銀行業務，彌補網點分布不均的現狀，豐富客戶服務渠道，增強對客戶的服務能力。同時，助推銀行業務向更加環保、節能、可持續的方向發展。總的來說，各銀行充分認識到銀行履行企業社會責任的重要性，在具體舉措中推陳出新，為社會的發展貢獻自己的力量。三市場影響力盡管中小銀行正在“搶食”原來屬于工行的地盤，但從資產規模、貸款規模、存款規模和結算業務來看，中國工商銀行仍然占據老大的地位。而一些中小銀行正在迅速擴大自己的影響力。（一）總資產分析2009年，工商銀行、建設銀行、農業銀行、中國銀行的總資產依然在十幾家大型商業銀行中保持領先，并繼續穩步增長。農業銀行2008年總資產超過了中國銀行，2009年仍然保持在第三名的位置。除了農業銀行，另外四家大型銀行的總資產增長率都明顯上升。與2008年明顯比較高的總資產增長率相比，2009年農業銀行的資產增長率與中國銀行、建設銀行基本持平。工商銀行的總資產絕對額名列第一，2009年總資產增長率雖較其他三大主要銀行低約5個百分點，但擺脫了2008年總資產增長率最低的位置。2009年，資產基數較小的其他全國性銀行仍然取得了較高的增長率。而且，這些中小型銀行總資產增長率并不受本身資產規模大小的影響，各家銀行資產規模的增長率差異較大，如圖9所示。在2009年，總資產增長最快的3家銀行分別是：浙商銀行（95.0%），渤海銀行（88.9%），恒豐銀行（41.6%）。這3家銀行的總資產在17家銀行中排名靠后，但是增長態勢十分樂觀。增長率最高的浙商銀行，其總資產增加主要來自吸收存款規模的擴大（增長69.8%）、同業及其他金融機構存放款項的增加（增長374.1%），以及股本的增長（增長93.1%）。渤海銀行總資產的增長主要來自于負債業務的增長，其中一般性存款增幅108.0%。恒豐銀行總資產的增加主要來自吸收存款的增加（增幅56.6%）及同業其他金融機構存放款項的增加（增幅84.2%），此外，2009年初，恒豐銀行進行了增資擴股，總股本增長了158.7%。增長率較高的幾家銀行的共性是其存款擴大，這主要是由于其分支機構數目增加了，吸收存款更有效率。圖917家銀行總資產規模及增長率對比（2007～2009年）（二）存貸款市場分析1.存款2009年，17家銀行的存款總額都呈現增長態勢。工行及中信銀行存款增長率基本與2008年持平，略低一些；招行、深圳發展銀行和渤海銀行的存款增長率低于2008年；其他銀行2009年存款增長率都高于2008年。其中，民生銀行存款2009年增長率超過2008年，增長率幅度最大，為26.5%，其次為恒豐銀行（22.3%）、廣發銀行（19.7%）、光大銀行（17.4%）和興業銀行（17.3%），如圖10所示。圖1017家銀行存款規模及增長率對比（2007～2009年）工商銀行存款市場占有率仍然保持首位，但與2008年相比，2009年下降了1.32個百分點。農業銀行的存款市場占有率也下降了0.4個百分點，其他銀行的存款市場份額基本與2008年持平，或有小幅上漲。這17家銀行的存款市場份額沒有發生巨大的變化，只是小幅上漲、下降或基本持平，如圖11所示。其中，中國銀行存款市場份額增加幅度最多，為0.41個百分點，其次是民生銀行（0.32個百分點）、浦發銀行（0.24個百分點）和興業銀行（0.24個百分點）。廣發銀行2009年存款市場份額比2008年增加了0.08個百分點，招商銀行也為0.08個百分點，光大銀行為0.05個百分點。可見，存款增長率的增加與存款所占市場份額的增加運動是一致的，更高的存款增長率有助于該銀行存款市場份額的增加。招商銀行雖然2009年存款增長率不及2008年，但是，其2009年存款市場份額有小幅上升。對招商銀行2008年較為突出的存款增長率可以做出一些解釋，即計算2009年增長率時基數大了，即2008年的絕對數有所上升，所以，雖然2009年招行并沒有更為突出的存款增長率，但是其2008年奠定下的基礎意味著其2009年市場份額增加是完全有可能的。圖1117家銀行存款總額市場占有率（2007～2009年）2.貸款2009年，17家銀行的貸款總額都呈現增長態勢。中國為擴大內需出臺了一系列政策，其中4萬億元專項貸款無疑推動了貸款總額的增長。工行的貸款市場份額仍保持首位。與2008年貸款總額增長率相比，除廣發（-3.3%）、深發展（-1.7%）和恒豐銀行（-0.44%）之外，其他銀行的貸款總額增長率都有所上升。農行和中國銀行2009年貸款增長率分別超過2008年增長率，為21.8%和21.2%，浙商銀行超過2008年貸款增長率，為19.2%，中信銀行超過2008年貸款增長率，為18.9%，交通銀行為18.1%（見圖12）。圖1217家銀行貸款規模及增長率對比（2007～2009年）2009年的貸款市場份額，工商銀行仍然保持市場首位，中國銀行超過建設銀行成為貸款市場占有率第二的銀行。建設銀行的市場份額繼2008年下降0.39%后，2009年又下降了0.85%。工商銀行雖然貸款市場占有率始終保持首位，但是，工行與第二位的份額差距正在縮小，由2007年的5.03%到2008年的4.25%，在2009年繼續縮小為2.92%。此外，華夏、廣發、農行和深發展的貸款市場占有率也有所下降。農行2009年貸款增長率雖然較高，但是，由于2008年增長率較低，所以農行2009年貸款市場份額并沒有增長，反而有小幅下降。建設銀行雖然2008年及2009年貸款額都在增長，但是，其增長率在17家銀行中并不突出，2009年其貸款市場份額有所下降。廣發、深發展的貸款增長率在2009年不及2008年，貸款的市場份額也有所下降，如圖13所示。圖1317家銀行貸款總額市場占有率（2007～2009年）（三）中間業務本報告所指中間業務是商業銀行作為中間人參與的金融服務，其收入反映為損益表上“手續費及傭金收入”。近年來，由于我國資本市場直接融資功能逐步加強，為預防傳統存貸款業務下滑，不少全國性銀行早已將綜合性經營視為一個重要的戰略選擇。這一選擇的一個重要表現，就是以手續費和傭金收入為代表的非利息收入的迅猛上升。相比非利息收入的其他組成部分，如證券投資收益等，手續費及傭金收入相對更穩定一些，也具有很好的增長潛力，因此已經成為各全國性銀行業務爭奪的一個新的焦點。1.中間業務凈收入及增幅2009年，除渤海銀行外，全國性商業銀行中間業務收入都有所增加，但是，2009年各行增長率普遍低于2008年，除了工行、建行、交行、浙商銀行之外，其他銀行2009年增長率都位于2008年之下，如圖14所示。圖1416家銀行手續費和傭金收入及增長率（2008～2009年）2009年平均增長率為24.7%，低于2008年的130.8%。浙商銀行從2008年的-5.2%的增長率上升為2009年的103.6%，增幅居首。增幅第二的是農業銀行，為49.8%，恒豐銀行為49.2%，光大銀行為45.2%。從手續費和傭金凈收入的絕對量的增長來看，農業銀行拔得頭籌（增加118.4億元），工商銀行位居第二位（111.5億元），建行（96.1億元）和中行（34.6億元）分列第三、第四位。農業銀行2009年中間業務有較多的增加（增長率49.8%），同時中國銀行該項凈收入較低的增長率（10.5%），使得農行與中行的中間業務凈收入的差距大大縮小（見圖15）。圖1517家銀行利息凈收入及增長率（2008～2009年）2009年，多家銀行的利息凈收入都呈現了負增長，其中工行下降幅度最大，利息凈收入減少了172.2億元，建行減少了130.3億元，農行減少了122.1億元，招行減少了65.2億元，中行減少了40.4億元。這主要是由銀行的凈利息差下降、凈利息收益率下降導致的。中國人民銀行2008年下半年5次下調人民幣貸款基準利率，2009年初執行的一年期人民幣貸款基準利率為5.31%，比2008年初下降了216個基點；2008年下半年4次下調人民幣存款基準利率，其中一年期人民幣存款基準利率累計下調189個基點至2.25%，活期存款利率下調36個基點至0.36%。基準利率下調和市場利率低位運行對利息凈收入產生了不利影響。利息凈收入的負增長會導致營業收入減少，而中間業務的增長幅度下降，也會影響營業收入的增長幅度。2.中間業務占比手續費及傭金凈收入占營業收入之比消除了規模因素，可以作為比較各銀行中間業務發展水平的一個很好的指標。這一比例的上升，比凈收入實際發生額的上升，更能衡量各銀行向綜合化經營轉型的力度和能力。在圖31中，共有7家銀行中間業務占營業收入比重超過10%。中國銀行以17.5%的比重名列第一，這部分是由于它在國際結算業務上所具有的優勢。建設銀行和工商銀行位列第二、三名，均超過了14%。招商銀行中間業務比重為14%，是中小型全國性銀行中最高的一家；民生和交行的比例也相對較高，分別是12.74%和11.53%。圖31手續費及傭金凈收入占營業收入比重對比2008年和2007年的同一指標，可以發現幾家銀行的手續費及傭金比重出現了不同程度的下降：工行和中行下降了0.8個百分點，農行下降了1.56個百分點，招行下降了1.72個百分點。這4家銀行都是在2007年就擁有較高中間業務比例的銀行，因此受到中間業務收入增速放緩的影響也就最大。3.中間業務效率（1）中間業務凈收入與營業收入增幅對比。2008年各行營業收入和中間業務凈收入整體比2007年偏低。2007年，各行的中間業務凈收入增長率遠高于營業收入增幅；但在2008年，有不少銀行的中間業務收入增幅已經降至與營業收入增幅相當，甚至低于營業收入增長率，例如工行、交行、招行、中行和農行的中間業務凈收入增長率都低于營業收入增長率，建行和中信則保持略高于營業收入增長率的水平。從整體來看，2008年各行中間業務增長率均值與營業收入增長率均值之比仍有1.6倍，這主要是因為光大、華夏、民生、浦發、深發和興業銀行中間業務超出平均值的表現（見圖32）。圖32中間業務與營業收入增幅對比（2）中間業務成本收入比。2007年華夏、光大、浦發、深發的成本收入比都超過了20%，相對其他銀行來說成本較高。2008年，光大和華夏出現了大幅的成本占比縮減，而浦發和深發雖然也有下降，但并不十分明顯。成本收入比有所下降的還有建行、民生、興業、中行和中信。工行、建行和農行的成本收入比近兩年一直維持在較低的水平上（見圖33）。圖3313家銀行成本收入比對比趨勢（2007～2008年）4.中間業務市場份額及其變化以13家銀行的全部中間業務收入為100%，即可考察各銀行所占有的中間業務市場份額及其變化（見圖34）。圖3413家銀行中間業務市場份額對比趨勢與2007年相同，中行、工行、建行和農行仍然占據著最大的市場份額，這4家銀行在2008年的市場份額之和達到80.50%，雖比2007年的80.71%略有下降，但其他中小型銀行仍難以望其項背。交行和招行是中小型全國性銀行中的佼佼者，它們的市場份額在2008年也都有所上升。民生銀行的市場份額雖然與交行和招行的差距還比較大，但其上升的速度卻高于這兩家銀行。5.中間業務收入結構對比分析在2007年，各銀行中間業務收入結構的特點是與股市相關的中間業務增長最快，結構占比最大。那么，2008年爆發次貸危機之后，各行與股市相關的業務是否受到了較大影響呢？這一年各行中間業務的結構發生了什么樣的變化？首先看一下2008年各行收入排名前三位的中間業務（見表14）。表14各行收入排名前三位的中間業務除農行和深發展以外，其他銀行排名前三位的中間業務都發生了較大的變化。這種變化主要體現在兩個方面：第一，代理業務全線下滑。各銀行的代理業務（以基金代銷業務為主）明顯受到了資本市場震蕩的負面影響，與2007年的火熱場面不可同日而語。工行、光大、華夏、興業、招商、中行的代理業務排名均出現下滑，交行、浦發和中信的代理業務收入已經跌出了前三名。只有建行和農行的代理業務仍然保持了2007年的排位，但與2007年相比分別出現了37.41%和35.75%的下降。圖35顯示了2008年各銀行代理業務的增幅對比，從中可以看到絕大多數銀行出現負增長。圖3511家銀行代理業務增幅對比第二，投資銀行業務收入快速上升。咨詢顧問和承銷收入這兩項重要的投資銀行業務收入，已經成為各全國性銀行尤其是大型銀行中間業務收入新的增長點和競爭點。由于多數銀行沒有單獨披露承銷收入，這里僅考察各行的咨詢顧問收入：從絕對額上來看，目前最具有優勢的是工商銀行和建設銀行，這兩家銀行的收入之和占到所考察銀行咨詢與顧問收入總和的一半以上。在增長速度方面，從圖36中可以看到，絕大多數銀行都取得了超過100%的增長率，受到次貸危機的影響并不大，增速最快的交通銀行和中國銀行分別取得了343.03%和279.17%的增長。隨著今后全國性商業銀行逐漸向綜合性經營方向發展，投資銀行業務必然將占據越來越重要的地位。圖3611家銀行顧問咨詢業務增幅對比（四）分銷渠道圖21各銀行分支機構數目對比很明顯，從絕對數上來看，農業銀行的境內機構數目最多（23624家），其次是工行（16232家）、建行（13384家）、中行（9988家）和交行（2648家）。而中國銀行的境外分支機構數目最多（973家），其次是工行（162家）、建行（60家）和農行（2家）（見圖21）。大型銀行的規模效應在此體現得淋漓盡致。而對于中小型銀行來講，絕對數上有差距不代表其沒有發展潛力，比較各銀行的競爭力，更重要的是全面考察銀行的發展潛力。對銀行分支機構數目增長率的考察，能夠實現這一目的。2009年，除工行分支機構增長率為負數外，其他銀行的增長率皆為正。特別是浦發、興業和中信銀行分支機構數目增幅最為引人注目，增長率分別為15.07%、14.06%和13.24%（見圖22）。中小型銀行分支機構數目增長率較高，規模擴張較快，發展前景令人期待。圖22各銀行分支機構增長率對比四信息科技在經歷了全球性金融危機的洗禮之后，中國銀行業的競爭更加激烈，信息科技作為現代商業銀行核心競爭力的重要組成部分，比任何時候都顯得更為重要。隨著城市商業銀行加快跨區域布局，外資銀行對中國金融市場不斷進行滲透，都要求全國性的商業銀行必須加大產品創新力度，不斷降低生產運行的成本，尋找新的利潤增長點；同時，技術的發展帶來人們生活方式的改變，也要求銀行必須緊跟消費者需求的變化，提供更為及時便利的服務，所有這一切都離不開信息技術的支持，因此信息科技的作用更加凸顯。2009年，各家銀行都高度重視信息科技建設，加大經費投入和研發人員的配備，在信息產品技術的開發、信息安全保障、內部控制建設、反洗錢等領域取得了突出的成績。（一）各銀行的IT建設銀行業務需求與格局在金融危機背景下發生了變化。第一，對產品創新和市場風險管理需求的提升，市場匯率的波動不斷加劇，要求銀行提高對資金交易和市場風險的管理能力，產品創新會要求銀行采取穩健發展的策略，在持續創新的同時加強監管。第二，對銀行整體風險多維度監控需求的提升，需要建立有效的預警機制，加強對投機資本的有效監督和約束，增強信息的透明度。第三，金融機構間并購和整合加速。第四，各大銀行都在尋找新的利潤增長點，優化收入結構。第五，混業經營和跨區域經營的發展步伐加快。第六，風險管理和成本控制能力亟須加強。銀行的這些需求都要求其加強對IT建設的投入。正是由于金融危機對銀行上述業務需求的影響，促使其把自身信息技術的建設作為重中之重，以此來創新業務模式和降低經營的成本，切實加強商業銀行的競爭力。1.大型銀行的IT建設信息技術的建設需要龐大的固定成本投入，全國性銀行由于有資金、技術和人才的優勢，依托國家信息安全建設的契機，投入了大量的資源，在全行范圍內初步建立了比較完善、高效的信息系統，保持著相對較強的優勢。2009年，各全國性銀行繼續加大投入，完善信息系統的設置和優化，以滿足其不斷加快的信息化、國際化要求。工商銀行作為全球市值最大的銀行，在信息科技的建設上始終扮演著排頭兵的角色。主要表現在IT的創新能力、對業務和管理的支持能力以及系統的穩定性三個方面。從創新能力來看，2009年，中國工商銀行加快了應用產品的研發與優化工作，全年共研發新項目539個，獲得國家知識產權局專利授權19項，擁有的專利數量達到91項。在人行組織的2009年度銀行科技發展獎評選中，工行收獲了最多的獎項，取得了1項一等獎，7項二等獎以及3項三等獎。工行實現了海內外機構和母子公司之間的系統一體化。從對業務與管理的支持能力來看，IT不僅支持了效率的提高和管理模式的改變（目前電子銀行業務替代率超過一半），也成功地支持了銀行在風險管理上的先進性。從穩定性來看，作為客戶最多、業務量最大的銀行，中國工商銀行沒有有關系統故障方面的報道。2009年，工行成功實施“三卡整合”工作，實現了貸記卡產品“一個系統、一個章程”的目標；深化銀行戶口應用，實現客戶全渠道賬戶信息的統一視圖；在國內第一家推出手機銀行（WAP）3G版，使網上銀行和電話銀行應用更加豐富；推出符合人民銀行PBOC2.0標準的芯片借記卡，提升銀行卡安全性和客戶服務水平；大力推進該行第四代應用系統（NOVA+）建設；完成境外機構綜合業務處理系統（FOVA）在15家境外