2023內(nèi)部版金融市場(chǎng)學(xué)期末復(fù)習(xí)資料-卷子答案一、

解釋下列名詞金融衍生工具債券基金證券同業(yè)拆借市場(chǎng)回購(gòu)協(xié)議股票行市銀行承兌匯票普通股債券現(xiàn)值投資基金遠(yuǎn)期外匯交易金融期貨金融期權(quán)看漲期權(quán)看跌期權(quán)遠(yuǎn)期升水套期保值交易1、同業(yè)拆借市場(chǎng)的支付工具有（本票），（支票），（承兌匯票），（同業(yè)債券），（轉(zhuǎn)貼現(xiàn)），（資金拆借）。2、金融衍生工具具有（風(fēng)險(xiǎn)性），（流動(dòng)性），（虛擬性），（定價(jià)的高科技性）的特點(diǎn)。3、套利有（拋補(bǔ)套利），（非拋補(bǔ)套利）兩種形式4、可轉(zhuǎn)換公司債券具有（債券性），（股票性），（期權(quán)性）三大基本特征5、股票有幾種交易方式（現(xiàn)貨交易）（期貨交易）（信用交易）（期權(quán)交易）。6、（本票）是指出票人簽發(fā)的承諾自己在見(jiàn)票時(shí)無(wú)條件支付確定的金額給收款人或持票人的票據(jù)。二、單項(xiàng)選擇題1．按（D）劃分為貨幣市場(chǎng)、資本市場(chǎng)、外匯市場(chǎng)、保險(xiǎn)市場(chǎng)、衍生金融市場(chǎng)。

A．交易范圍B．交易方式C．定價(jià)方式D．交易對(duì)象

2．（B）是貨幣市場(chǎng)區(qū)別于其它市場(chǎng)的重要特征之一。

A．市場(chǎng)交易頻繁B．市場(chǎng)交易量大C．市場(chǎng)交易靈活D．市場(chǎng)交易對(duì)象固定

3．金融市場(chǎng)的宏觀經(jīng)濟(jì)功能不包括（B）。

A．分配功能B．財(cái)富功能C．調(diào)節(jié)功能D．反映功能

4．（A）一般沒(méi)有正式的組織，其交易活動(dòng)不是在特定的場(chǎng)所中集中開(kāi)展，而是通過(guò)電信網(wǎng)絡(luò)形式完成。

A．貨幣市場(chǎng)B．資本市場(chǎng)C．外匯市場(chǎng)D．保險(xiǎn)市場(chǎng)

5．（C）金融市場(chǎng)上最重要的主體。

A．政府B．家庭C．企業(yè)D．機(jī)構(gòu)投資者

6．家庭在金融市場(chǎng)中的主要活動(dòng)領(lǐng)域（B）。

A．貨幣市場(chǎng)B．資本市場(chǎng)C．外匯市場(chǎng)D．黃金市場(chǎng)

7．（B）成為經(jīng)濟(jì)中最主要的非銀行金融機(jī)構(gòu)。

A．投資銀行B．保險(xiǎn)公司C．投資信托公司D．養(yǎng)老金基金

8．商業(yè)銀行在投資過(guò)程當(dāng)中，多將（D）放在首位。

A．期限性B．盈利性C．流動(dòng)性D．安全性

9．（A）是證券市場(chǎng)上數(shù)量最多、最為活躍的經(jīng)紀(jì)人。

A傭金經(jīng)紀(jì)人B．居間經(jīng)紀(jì)人C．專(zhuān)家經(jīng)紀(jì)人D．證券自營(yíng)商

10．（C）貨幣市場(chǎng)上最敏感的“晴雨表”。

A．官方利率B．市場(chǎng)利率C．拆借利率D．再貼現(xiàn)率

11．一般來(lái)說(shuō)，（C）出票人就是付款人。A．商業(yè)匯票B．銀行匯票C．本票D．支票

12．（B）指那些規(guī)模龐大、經(jīng)營(yíng)良好、收益豐厚的大公司發(fā)行的股票。

A．資產(chǎn)股B．藍(lán)籌股C．成長(zhǎng)股D．收入股

13．下列哪種有價(jià)證券的風(fēng)險(xiǎn)性最高（A）。

A．普通股B．優(yōu)先股C．企業(yè)債券D．基金證券

14．基金證券體現(xiàn)當(dāng)事人之間的（C）

A．產(chǎn)權(quán)關(guān)系B．債權(quán)關(guān)系C．信托關(guān)系D．保證關(guān)系

15．下列哪種金融衍生工具賦予持有人的實(shí)質(zhì)是一種權(quán)利（B）

A．金融期貨B．金融期權(quán)C．金融互換D．金融遠(yuǎn)期16、回購(gòu)協(xié)議中所交易的證券主要是（C）。A．銀行債券B．企業(yè)債券C．政府債券D．金融債券17、（A）是四種存單中最重要、也是歷史最悠久的一種，它由美國(guó)國(guó)內(nèi)銀行發(fā)行。A．國(guó)內(nèi)存單B．歐洲美元存單C．揚(yáng)基存單D．儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)存單18、最早開(kāi)發(fā)大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的銀行是（B）。A．美洲銀行B．花旗銀行C．匯豐銀行D．摩根銀行19、下列存單中，利率較高的是（C）。A．國(guó)內(nèi)存單B．歐洲美元存單C．揚(yáng)基存單D．儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)存單20．目前，在國(guó)際市場(chǎng)上較多采用的債券全額包銷(xiāo)方式為（C）。A．協(xié)議包銷(xiāo)B．俱樂(lè)部包銷(xiāo)C．銀團(tuán)包銷(xiāo)D．委托包銷(xiāo)21．決定債券內(nèi)在價(jià)值(現(xiàn)值)的主要變量不包括（D）。A．債券的期值B．債券的待償期C．市場(chǎng)收益D．債券的面值22．利率預(yù)期假說(shuō)與市場(chǎng)分割假說(shuō)的根本分歧在（C）。A．市場(chǎng)是否是完全競(jìng)爭(zhēng)的B．投資者是否是理性的C．期限不同的證券是否可以完全替代D．參與者是否具有完全相同的預(yù)期23．債券投資者投資風(fēng)險(xiǎn)中的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是（C）。A．利率風(fēng)險(xiǎn)B．購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)C．信用風(fēng)險(xiǎn)D．稅收風(fēng)險(xiǎn)24．按（B）的方式不同，股票流通市場(chǎng)分為議價(jià)買(mǎi)賣(mài)和競(jìng)價(jià)買(mǎi)賣(mài)。A．達(dá)成交易B．買(mǎi)賣(mài)雙方?jīng)Q定價(jià)格C．交割期限D(zhuǎn)．交易者需求25．股票的買(mǎi)賣(mài)雙方之間直接達(dá)成交易的市場(chǎng)稱(chēng)為（D）A．場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)B．柜臺(tái)市場(chǎng)C．第三市場(chǎng)D．第四市場(chǎng)26．我國(guó)上海證券交易所目前采用的股票價(jià)格指數(shù)的計(jì)算方法是（C）。A．算術(shù)平均法B．加權(quán)平均法C．除數(shù)修正法D．基數(shù)修正法27．從股票的本質(zhì)上講，形成股票價(jià)格的基礎(chǔ)是（A）。A．所有者權(quán)益B．供求關(guān)系C．市場(chǎng)利率D．股息收益28．下列哪項(xiàng)不是戈登模型的假定條件（D）A．股息的支付在時(shí)間上是永久性的B．股息的增長(zhǎng)速度是一個(gè)常數(shù)C．模型中的貼現(xiàn)率大于股息增長(zhǎng)率D．模型中的貼現(xiàn)率小于股息增長(zhǎng)率29．（A）對(duì)股價(jià)變動(dòng)影響最大，也最直接。A．利率B．匯率C.股息、紅利D.物價(jià)30．下列哪項(xiàng)不是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的特征（C）A．由共同因素引起B(yǎng)．影響所有股票的收益C．可以通過(guò)分散投資來(lái)化解D．與股票投資收益相關(guān)31．投資基金的特點(diǎn)不包括（B）。A．規(guī)模經(jīng)營(yíng)B．集中投資C．專(zhuān)家管理D．服務(wù)專(zhuān)業(yè)化32．按照（C）不同，投資基金可以分為成長(zhǎng)型基金和收入型基金。A．是否可以贖回B．組織形式C．經(jīng)營(yíng)目標(biāo)D．投資對(duì)象33．下列哪項(xiàng)不屬于成長(zhǎng)型基金與收入型基金的差異（D）。A．投資目標(biāo)不同B．投資工具不同C．資金分布不同D．投資者地位不同34．下列哪項(xiàng)不是影響債券基金價(jià)格波動(dòng)的主要因素：（C）。A．利率變動(dòng)B．匯率變動(dòng)C．股價(jià)變動(dòng)D．債信變動(dòng)35．在我國(guó)，封閉型基金在規(guī)定的發(fā)行時(shí)間里，發(fā)行總額未被認(rèn)購(gòu)到基金總額的（D），則該基金不能成立。A．50％B．60％C．70％D．80％36．一般而言，開(kāi)放型基金按計(jì)劃完成了預(yù)定的工作程序，正式成立（B）后，才允許投資者贖回。A．1個(gè)月B．3個(gè)月C．6個(gè)月D．12個(gè)月37．影響證券投資基金價(jià)格波動(dòng)的最基本因素是（A）。A．基金資產(chǎn)凈值B．基金市場(chǎng)供求關(guān)系C．股票市場(chǎng)走勢(shì)D．政府有關(guān)基金政策38．目前，全球主要外匯市場(chǎng)中，日均交易量最大的金融中心城市是（B）。A．紐約B．倫敦C．東京D．新加坡39．以（B）為主體形成的外匯供求，已成為決定市場(chǎng)匯率的主要力量。A．各國(guó)中央銀行B．外匯銀行C．外匯經(jīng)紀(jì)商D．跨國(guó)公司40．從主觀上分析，外匯市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)有（D）。A．外國(guó)貨幣購(gòu)買(mǎi)力的變化B．本國(guó)貨幣購(gòu)買(mǎi)力的變化C．國(guó)際收支狀況D．外匯投機(jī)活動(dòng)的干擾41．按承保風(fēng)險(xiǎn)性質(zhì)不同，保險(xiǎn)可以分為（A）。A．財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和人身保險(xiǎn)B．個(gè)人保險(xiǎn)和團(tuán)體保險(xiǎn)C．原保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)D．自愿保險(xiǎn)和法定保險(xiǎn)42．按承保方式不同，保險(xiǎn)可以分為（C）。A．財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和人身保險(xiǎn)B．個(gè)人保險(xiǎn)和團(tuán)體保險(xiǎn)C．原保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)D．自愿保險(xiǎn)和法定保險(xiǎn)43．（B）對(duì)保險(xiǎn)標(biāo)的不具有保險(xiǎn)利益，保險(xiǎn)合同無(wú)效。A．保險(xiǎn)人B．投保人C．被保險(xiǎn)人D．受益人44．年金保險(xiǎn)屬于（B）。A．死亡保險(xiǎn)B．生存保險(xiǎn)C．生死兩全保險(xiǎn)D．健康保險(xiǎn)45．從學(xué)術(shù)角度探討，（C）是衍生工具的兩個(gè)基本構(gòu)件。A．遠(yuǎn)期和互換B．遠(yuǎn)期和期貨C．遠(yuǎn)期和期權(quán)D．期貨和期權(quán)三、多項(xiàng)選擇題

1．在經(jīng)濟(jì)體系運(yùn)作中市場(chǎng)的基本類(lèi)型有（ACD）。

A．要素市場(chǎng)B．服務(wù)市場(chǎng)C．產(chǎn)品市場(chǎng)D．金融市場(chǎng)E.錢(qián)幣市場(chǎng)

2.金融市場(chǎng)的微觀經(jīng)濟(jì)功能包括（ABCE）。

A．聚斂功能B．財(cái)富功能C.流動(dòng)性功能D.分配功能E．交易功能

3．金融市場(chǎng)按交易與定價(jià)方式分為（BCDE）。

A．貨幣市場(chǎng)B．議價(jià)市場(chǎng)C．店頭市場(chǎng)D．第四市場(chǎng)E.公開(kāi)市場(chǎng)

4．金融市場(chǎng)某些因素的作用使各個(gè)子市場(chǎng)緊密聯(lián)結(jié)在一起，這些因素包括（ACDE）。

A．信貸B．金融結(jié)構(gòu)C．完美而有效的市場(chǎng)D．不完美與不對(duì)稱(chēng)的市場(chǎng)E.投機(jī)與套利

5．同家庭部門(mén)相比，機(jī)構(gòu)投資者具有以下特點(diǎn)（ADE）。

A．投資管理專(zhuān)業(yè)化B．投資管理自由化C．投資金額不定化D．投資行為規(guī)范化E.投資結(jié)構(gòu)組合化

6．一般來(lái)說(shuō)，在金融市場(chǎng)上，主要的機(jī)構(gòu)投資者為（BCD）。

A．商業(yè)銀行B．保險(xiǎn)公司C．投資信托公司D．養(yǎng)老金基金

E.企業(yè)

7．利率與遠(yuǎn)期匯率和升、貼水之間的關(guān)系是（ABDE）。A．利率高的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)為貼水B．利率高的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)為升水C．利率低的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)為貼水D．利率低的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)為升水E．利率與遠(yuǎn)期匯率和升、貼水之間沒(méi)有直接聯(lián)系8．證券公司具有以下職能（ACD）。

A．充當(dāng)證券市場(chǎng)中介人B．充當(dāng)證券市場(chǎng)資金供給者C．充當(dāng)證券市

場(chǎng)重要的投資人D．提高證券市場(chǎng)運(yùn)行效率E.管理金融工具交易價(jià)格

9．影響匯率變動(dòng)的因素有（ABCD）。A．國(guó)際收支狀況B．通貨膨脹率差異C．利率差異D．政府干預(yù)E．心理預(yù)期10．票據(jù)具有如下特征（BCD）。

A．有因債權(quán)證券B．設(shè)權(quán)證券C．要式證券D．返還證券

E.無(wú)瑕疵證券

11．債券因籌資主體的不同而有許多品種，它們都包含（ACD）基本要素

A．債券面值B．債券價(jià)格C．債券利率D．債券償還期限

E.債券信用等級(jí)

12．債券按籌集資金的方法可分為（DE）。

A．政府債券B．公司債券C．金融債券D．公募債券

E．私募債券

13．股票通常具有以下特點(diǎn)（ABC）。

A．無(wú)償還期限B．代表股東權(quán)利C．風(fēng)險(xiǎn)性較強(qiáng)D．流動(dòng)性較差

E.可轉(zhuǎn)化為債權(quán)

14．基金證券同股票、債券相比，存在如下區(qū)別（ABCDE）。

A．投資地位不同B．風(fēng)險(xiǎn)程度不同C.收益情況不同D.投資方式不同E．投資回收方式不同

15．下列影響匯率變動(dòng)的因素有（ABCDE）。

A．國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩rB．國(guó)際收支狀況C.通貨狀況D.外匯投機(jī)及人們心理預(yù)期的影響E．各國(guó)匯率政策的影響16、第四市場(chǎng)這種交易形式的優(yōu)點(diǎn)在于（ABCD）。A．信息靈敏，成交迅速B．交易成本低C．可以保守交易秘密D．不沖擊股票行市17.回購(gòu)利率的決定因素有（ABCD）。A．用于回購(gòu)的證券的質(zhì)地B．回購(gòu)期限的長(zhǎng)短C.交割的條件D.貨幣市場(chǎng)其它子市場(chǎng)的利率水平18．同傳統(tǒng)的定期存款相比，大額可轉(zhuǎn)讓定期