2021-2022基金從業資格證之證券投資基金基礎知識通關提分題庫及完整答案單選題（共80題）1、下列關于企業年金說法有誤的是（）。A.企業年金基金財產在投資過程中需要嚴格遵循有關法規確定的投資比例限制B.企業年金基金可投資于信用等級為投機級的金融債和企業債C.企業年金基金財產的投資范圍包括銀行存款、國債等D.企業年金是指企業年金計劃籌集的資金及其投資運營收益形成的企業補充養老保險基金【答案】B2、關于此案例，分析師甲和分析師乙分別做出了評述。分析師甲認為：A公司作為債劵發行人并未真正地違約，因此債券持有人不可能因為信用風險而遭受損失的；分析師乙認為：投資者可以參考獨立評級機構發布的信用評級來判斷債券的違約風險，比如，如果“X6A債”被標準普爾評級為BB級或以上，這就代表該債券是屬于投資級的債券。A.兩位分析師的評述均是正確的B.兩位分析師的評論均是錯誤的C.分析師甲的評述是正確的，分析師乙的評論是錯誤的D.分析師甲的評述是錯誤的，分析師乙的評論是正確的【答案】B3、以下關于估值責任的表述，錯誤的是（）。A.基金管理人在計算份額凈值時,可參考估值工作小組意見的,但不能免除其估值責任B.基金托管人對管理人的估值結果負有復核責任C.基金托管人對基金管理人的估值原則和程序有異議時,以基金管理人的意見為準D.基金估值的責任人是基金管理人【答案】C4、關于主動管理基金和股票型指數基金，以下表述正確的是（）A.股票型指數基金的交易費用高于主動管理基金的交易費用B.股票型指數基金的收益總是低于主動管理基金的收益C.股票型指數基金的管理費率高于主動管理基金的管理費率D.股票型指數基金投資人收益大幅超越指數的可能性低【答案】D5、假設今天發行一年期債券，面值100元人民幣，票面利率為4.25%，每年付息一次，如果到期收益率為4%，則債券價格為（）。A.100.80元B.100.50元C.96.15元D.100.24元【答案】D6、QDII開展境外證券投資業務，應當由（）資產托管機構負責資產托管業務，可委托（）證券服務機構代理買賣證券。A.境外、境內B.境內、境內C.境內、境外D.境外、境外【答案】C7、（）是專門進行企業并購的基金，即投資者為了滿足已設立的企業達到重組或所有權轉變目的而存在的資金需求的投資。A.風險投資B.并購投資C.危機投資D.私募股權二級市場投資【答案】B8、下列關于大宗商品的說法，錯誤的是()。A.大宗商品具有實體，可進入流通領域B.大宗商品不能抵御通貨膨脹C.最近幾年，全球大宗商品和股票市場表現呈現出正相關關系D.大宗商品具有同質化、可交易等特征，供需和交易量都非常大【答案】B9、QDII基金的下列行為符合證監會規定的有()A.購買不動產和房地產抵押按揭B.購買實物商品C.借入臨時用途現金比列不超過基金凈值的5%D.購買貴金屬或代表貴金屬的憑證【答案】C10、以下選項中不屬于滬港通下的港股通標的的是（）。A.新增恒生綜合小型股指數的成分股B.恒生綜合大型股指數成份股C.恒生綜合中型股指數成份股D.同時在上交所、港交所上市的A+H股公司股票【答案】A11、不動產投資是指土地以及建筑物等土地定著物，相對動產而言，強調財產和權利載體在地理位置上的相對固定性。不動產投資的特點不包括()。A.低流動性B.不可分性C.異質性D.不可返還性【答案】D12、（）是為買賣雙方介紹交易以獲取傭金的中間商人。A.經紀人B.中介商C.投資咨詢人D.投資管理者【答案】A13、關于GIPS收益率計算的規定，表述錯誤的是（）。A.在計算收益時，必須計入投資組合中持有的現金及現金等價物的收益B.自2010年1月1日起，投資管理機構必須至少每月一次計算組合群收盎，并使用個別投資組合的收益以資產加權計算C.投資組合的收益需采用反映期初價值及對外現金流的方法D.必須采用已實現收益率，既包括所有已實現的回報以及損失并加入收入【答案】D14、合格境內機構投資者（QDII）開展境外證券投資業務，可以委托境外投資顧問進行境外證券投資也可以委托境外資產托管人負責境外資產托管。關于境外投資顧問或境外托管人的條件限制，以下表述錯誤的是（）。A.境外托管人應受當地政府、金融或證券監管機構的監管，有足夠的熟悉境外托管業務的專職人員B.境外投資顧問應經所在國家或地區監管機構批準從事投資管理業務C.境內托管人在境外設立的分支機構擔任境外托管人的，可不受關于實收資本或托管規模的限制D.境內基金管理公司、證券公司在境外設立的分支機構擔任境外投資顧問的，可不受關于管理規模的限制【答案】C15、我國股票基金大部分按照（）的比例計提基金管理費。A.0.50％B.1.00％C.1.50％D.2.00％【答案】C16、下列選項中，不屬于我國現行場內證券交易結算原則的是（）A.貨銀對付原則B.見款付券原則C.分級結算原則D.法人結算原則【答案】B17、關于債券通貨膨脹風險，以下表述錯誤的是()A.一般來說，零息債券的通貨膨脹風險大于浮動利率債券B.通貨膨脹使得物價上漲，債券持有者獲得的利息和本金的購買力下降C.浮動利率債券因其利率是浮動的，因此不會面臨通貨膨脹風險D.一般來說，固定利率債券的通貨膨脹風險大于浮動利率債券【答案】C18、（）是指債券發行人有可能在債券到期日之前回購債券的風險。A.信用風險B.提前贖回風險C.違約風險D.申購風險【答案】B19、以下關于財務報表分析和財務比率的說法錯誤的是（）。A.凈現金流為正或為負是判斷企業財務現金流量健康的唯一指標B.財務報表分析是指通過對企業財務報表相關財務數據進行解析，挖掘企業經營和發展的相關信息，從而為評估企業的經營業績和財務狀況提供幫助C.現金流量結構可以反映企業的不同發展階段。在企業的起步、成長、成熟和衰退等不同周期階段，企業現金流量模式不同，企業的現金流量也存在較大的差異性D.流動性比率是用來衡量企北的短期償債能力的比率，旨在分析短期內企業在不致使財務狀況惡化的前提下，利用手中持有的流動資產償還短期負債的能力大小，重點關注的是企業的流動資產【答案】A20、以下關于風險容忍度的說法錯誤的是（）A.投資者的風險容忍度取決于其承擔風險的能力和意愿兩個方面B.具備高于平均水平的風險承受能力和風險承擔意愿意味著具備高于平均水平的風險容忍度C.具備低于平均水平的風險承受能力和風險承擔意愿意味著具備低于平均水平的風險容忍度D.其他條件相同的條件下，相比投資期限較長的投資者而言，投資期限較短的投資者具有更高的風險承受能力【答案】D21、某投資者將其資金分別投向A、B、C三只股票，占總資金的比重分別為30%、40%、30%；股票A、B、C的期望收益率分別為RA=14%、RB=20%、RC=8%，則該股票組合的收益率（）。A.11.6%B.12.6%C.13.6%D.14.6%【答案】D22、下列關于T章程和資產轉持的表述正確的是（）。A.T章程為了促進資產轉持管理業務健康發展，具備一定強制性B.T章程對轉持業務的具體操作過程進行規范C.執行缺口是測算資產轉持成本的主要指標D.基金資產轉持并不會帶來較大損失【答案】C23、允許基金組合在滿足特定的披露要求后投資股權掛鉤的掉期協議等衍生金融工具的指令是（）。A.UCITS一號指令B.UCITS二號指令C.UCITS三號指令D.UCITS四號指令【答案】C24、()是指通過對企業財務報表相關財務數據進行分析，為評估企業的經營業績和財務狀況提供幫助。A.利潤表分析B.財務報表分析C.資產負債表分析D.現金流量表分析【答案】B25、標的證券除權、除息的，權證的行權價格、行權比例公式不正確的是（）。A.標的證券除權，新行權價格=原行權價格標的證券除權日參考價/除權前一日標的證券收盤價B.標的證券除權，新行權比例=原行權比例除權前一日標的證券收盤價/標的證券除權日參考價C.標的證券除息，新行權價格=原行權價格標的證券除息日參考價/除息前一日標的證券收盤價D.標的證券除息，新行權比例=原行權比例除息前一日標的證券收盤價/標的證券除息日參考價【答案】D26、假定H銀行推出一款收益遞增型個人外匯結構性存款產品，存款期限為5年，，每年加息一次，每年結息一次，收益逐年增加，第一年存款為固定利率4%，以后4年每年增加0.5%的收益，銀行有權在一年后提前終止該筆存款。如果某人的存款數額為5000美元，請問該客戶第三年第一季度的收益為（）美元（360天／年計）。A.68.74B.49.99C.62.5D.74.99【答案】C27、市場上期限較長的債券收益率通常比期限較短的債券收益率更高，這個高出的收益率稱為()。A.期望收益率B.資金回報C.必要收益率D.流動性溢價【答案】D28、開放式基金的分紅方式有（）種形式。A.一B.兩C.三D.四【答案】B29、根據《證券投資基金運作管理辦法》的規定，封閉式基金收益分配應（）。A.收益分配比例不得低于年度可供分配利潤的90%B.每年不得多于一次C.收益分配比例不得低于年度已實現收益的30%D.每年不得少于二次【答案】A30、（）是證券投資基金會計核算的責任主體。A.基金管理公司B.基金托管人C.證券公司D.基金投資者【答案】A31、（）年12月，國內第一只真正意義上運用股指期貨工具進行風險對沖的公募基金成立。A.2000B.2001C.2012D.2013【答案】D32、下列關于指數基金與ETF的風險管理的說法中，錯誤的是（）。A.指數基金通過投資指數成分股分散投資，個別股票的波動對指數基金的整體影響很大B.跟蹤誤差揭示基金收益率圍繞標的指數收益率的波動情況C.作為衡量基金風險的指標，跟蹤誤差越大，反映其跟蹤標的偏離度越大，風險越高D.作為衡量基金風險的指標，跟蹤誤差越小，反映其跟蹤標的偏離度越小，風險越低【答案】A33、特種金融債券的發行主體是（）。A.部分金融機構B.非銀行金融機構C.中國證監會D.中國人民銀行【答案】A34、申請QDII資格的基金管理公司，應該財務穩健，資信良好，資產管理規模、經營年限等符合中國證監會的規定，關于此項規定，以下表述正確的是（）。A.基金管理公司凈資產不少于8億元人民幣，經營證券投資基金管理業務1年以上，最近一個季度末資產管理規模不少于20億元人民幣或等值外匯資產B.基金管理公司凈資產不少于8億元人民幣，經營集合資產管理計劃業務1年以上，最近一個季度末資產管理規模不少于20億元人民幣或等值外匯資產C.基金管理公司凈資產不少于2億元人民幣，經營集合資產管理計劃業務2年以上，最近一個季度末資產管理規模不少于200億元人民幣或等值外匯資產D.基金管理公司凈資產不少于2億元人民幣，經營證券投資基金管理業務2年以上，最近一個季度末資產管理規模不少于200億元人民幣或等值外匯資產【答案】D35、關于基金資產估值，以下表述錯誤的是（）。A.基金資產估值是值通過對基金所擁有的基金資產及全部負債按一定的原則和方法進行估算，進而確定基金資產公允價值的過程B.基金資產凈值是計算投資者申購基金份額，贖回資金凈值的基礎，也是評價基金投資業績的基礎指標之一C.從基金資產中扣除基金所有負債即是基金資產凈值D.基金資產總值是指基金全部資產的價值總和【答案】B36、某債券基金某期期初可分配利潤是100000元，其中未分配利潤已實現為200000元，未分配利潤未實現為－100000元。當期已實現利潤為－10000元，未實現利潤為－20000元，則期末可供分配利潤為（）元。A.1000000B.90000C.70000D.190000【答案】C37、申請合格境外資者資格應當具備的條件不包括（）A.最近一會計年度管理的證券資產不少于3億美元B.申請人的從業人員符合所在國家或者地區的有關從業資格的要求C.申淸人有健全的治理結構和完善的內控制度，經營行為規范，近3年未受到監管機構的重大處罰D.申淸人所在國家或者地區有完善的法律和監管制度；其證券監管機構已與中國證監會簽訂監管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監管合作關系?！敬鸢浮緼38、根據現行估值原則，對于在交易所公開增發但未上市新股，應采用的估值價是（）。A.成本價和交易所上市的同一股票市價低價B.交易所上市的同一股票市價C.成本價和交易所上市的同一股票市價孰高價D.成本價【答案】B39、短期政府債券的特點不包括（）。A.利息免稅B.流動性強C.違約風險小D.交易成本高【答案】D40、任何一家市場參與者的單只債券的遠期交易賣出與買入總余額分別不得超過該只債券流通量的（）。A.10%B.20%C.30%D.35%【答案】B41、中國證監會下發的通知對QDII基金的凈值計算及披露做了明確規定，規定基金份額凈值應當在估值日后（）個工作日內披露。A.1B.2C.5D.10【答案】B42、對于交易所上市交易的流通受限股票，按照以下公式確定估值日該股票的價值:FV=S（1-LoMD）估值過程中涉及了（）。A.歐式期權B.美式期權C.亞式期權D.百慕大期權【答案】C43、浮動利率的表達式為（）。A.浮動利率=銀行定期存款利率＋利差B.浮動利率=基準利率＋利差C.浮動利率=基準利率－利差D.浮動利率=銀行定期存款利率－利率【答案】B44、下列關于零息債券的表述，錯誤的是（）。A.零息債券折價發行B.零息債券在存續期內按期向債券持有人支付利息C.零息債券有固定到期日D.零息債券到期日的面值和發行時價格的差額即為投資者的收益【答案】B45、關于UCITS基金的申購與贖回價格，如不損害持有人利益，監管機關可以允許（）公布一次。A.一周B.一個月C.兩個月D.一季度【答案】B46、投資決策委員會一般的組成中不包括（）。A.公司總經理B.投資總監、投資部經理C.基金管理公司的副總經理D.分管投資的副總經理【答案】C47、根據《公開募集證券投資基金運作管理辦法》規定的基金分類標準，僅投資于貨幣市場工具的為（）。A.貨幣市場基金B.資本市場基金C.穩健基金D.混合基金【答案】A48、關于資本市場線和證券市場線，以下表述錯誤的是（）。A.證券市場線能為每一個風險資產進行定價B.證券市場線描述了單個資產的風險溢價與市場風險直接的函數關系C.資本市場線描述了有效組合的市場溢價與組合標準差之間的函數關系D.資本市場線是基于資本資產定價模型進行定價【答案】D49、關于股票價值，以下說法正確的是（）A.股票的每股賬面價值等于公司凈資產除以在外發行的普通股數B.股票的內在價值是由市場價格決定的C.股票發行是按照票面價值作為發行價格D.股票的清算價值在大多數情況下低于其賬面價值【答案】D50、下列債券結算方式中，結算風險對等的是（）。A.見券付款B.券款對付C.見款付券D.純券過戶【答案】B51、人民幣利率互換是指交易雙方同意在約定期限內，根據人民幣本金交換現金流的行為，根據（）計算。A.固定利率、貸款利率B.浮動利率、固定利率C.存款利率、貸款利率D.存款利率、浮動利率【答案】B52、股利貼現模型不包括()。A.零增長模型B.不變增長模型C.多元增長模型D.公司自由現金流貼現模型【答案】D53、根據發行主體的不同，債券的分類不包括（）。A.政府債券B.金融債券C.公司債券D.零息債券【答案】D54、()負責根據投資決策委員會制定的投資原則和計劃制定投資組合的具體方案，向交易部下達投資指令。A.營業部B.投資部C.財務部D.研究部【答案】B55、關于QDII基金的凈值計算及披露，下列說法中，不正確的是（）。A.基金份額凈值應當至少每月計算并披露一次，一些產品則需要每周或每天進行計算和披露B.基金份額凈值應當在估值日后2個工作日內披露C.基金資產的每一買入、賣出交易應當在最近份額凈值的計算中得到反映D.基金份額凈值應當以人民幣或美元等主要外匯貨幣單獨或同時計算并披露【答案】A56、主動投資的目標不包括()。A.縮小主動風險B.縮小跟蹤誤差C.提高信息比率D.擴大主動收益【答案】B57、關于信息比率中的跟蹤誤差的說法,不正確的是（）。A.反映了積極管理的風險B.是基金收益率與基準組合收益率之間的差異收益率的標準差C.信息比率越小的基金其表現要好于信息比率越高的基金D.信息比率越大，說明基金經理單位跟蹤誤差所獲得的超額收益越高【答案】C58、關于大宗商品投資，以下表述錯誤的是（）。A.大宗商品投資可以采取購買大宗商品相關股票的方式B.大宗商品投資通常采用直接購買大宗高品實物的方式C.大宗商品可以分為能源類?；A原材料類、貴金屬類和農產品類D.大宗商品具有抵御通貨膨脹的功能【答案】B59、關于中外合資基金管理公司的境外股東應當具備的條件，說法不正確的是（）。A.依其所在國家或者地區法律設立，最近3年沒有受到監管機構或者司法機關的處罰B.實繳資本不少于5億元人民幣的等值可自由兌換貨幣C.所在國家或者地區具有完善的證券法律和監管制度D.合法存續并具有金融資產管理經驗【答案】B60、關于全球投資業績標準（GIPS），以下說法錯誤的是（）。A.GIPS標準可以提高業績報告的透明度，確保在一致、可靠、公平且可比的基礎上報告投資業績數據B.GIPS標準要求不同期間的收益率可以算術平均方式相連接C.GIPS標準計算收益率時采用經現金流調整后的時間加權收益率D.GIPS標準確保不同的投資管理機構的投資業績具有可比性【答案】B61、（）是指私募股權投資基金將其所持有的項目在私募股權二級市場出售的行為。A.首次公開發行B.管理層回購C.二次出售D.破產清算【答案】C62、下列關于基金資產估值，表述錯誤的是（）。A.基金管理人進行基金估值時，可參考估值工作小組的意見，但不能免除其估值責任B.基金管理人每個工作日對基金資產估值C.基金資產估值的責任人是基金托管人D.基金托管人按基金合同規定，對管理人計算的基金份額凈值進行復核【答案】C63、假設某封閉式基金8月15日的基金資產凈值為50000萬元人民幣，8月16日的基金資產凈值為50100萬元人民幣，該股票基金的基金管理費率為1.5％，該年實際天數為365天。則該基金8月16日應計提的管理費為（）元。A.20547.95B.20547.94C.20547.93D.20547.92【答案】A64、（）屬于基金公司的核心保密區域，執行最嚴格的保密要求。A.研究部B.投資部C.交易部D.投資決策委員會【答案】C65、關于債券的發行主體,以下表述正確的是（）。A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】D66、（）是分析企業長期償債能力的風險指標。A.流動性比率B.財務杠桿比率C.營運效率比率D.盈利能力比率【答案】B67、關于風險價值VaR，以下表述正確的是（）。A.風險價值，又稱在險價值，是指在一定的持有期和給定的置信水平下，從資產最高價格到接下來最低價格的損失B.風險價值，又稱在險價值，是指在一定的持有期和給定的置信水平下，投資對象對市場變化的敏感度C.風險價值，又稱在險價值，是指在一定的持有期和給定的置信水平下，對風險因子的暴露程度D.風險價值，又稱在險價值，是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風險要素發生變化時可能對某項資金頭寸、資產組合或投資機構造成的潛在最大損失【答案】D68、某10年期附息債券，面值為100元，市場價格為98元，一位基金經理用這個債券的當前收益率直接來估算其到期收益率，以下較為合理的解釋的是（）A.債券市場價格越接近債券面值，期限越長，則其當期收益率就越接近到期收益率，所以可以用當期收益率來估算B.其他因素相同情況下，票面利率與債券到期收益率呈同方向増減，當期收益率與票面利率有關，所以可以用當期收益率來估算C.到期收益率不考慮債券投資所獲得的資本利得或損失，所以可以用當期收益率來估算D.其他條件相同的情況下，到期收益率和市場價格呈同方向増減，當期收益率與市場價格有關，所以可以用當期收益率來估算【答案】A69、根據現行估值原則，對于交易所公開增發但未上市的新股，應采用的估值方法是（）。A.成本價和交易所上市的同一股票市價孰高價B.成本價C.成本價和交易所上市的同一股票市價孰低價D.交易所上市的同一股票市價【答案】D70、下列說法錯誤的是（）。A.遠期、期貨和大部分合約有時被稱作遠期承諾B.信用違約互換合約使買方可以對賣方行使某種權利C.期權合約和利率互換合約均可被稱為單邊合約D.期權合約和遠期合約以及期貨合約的不同在于其損益的不對稱性【答案】C71、（）是指資金需求方在