2021-2022基金從業資格證之私募股權投資基金基礎知識精選試題及答案二單選題（共80題）1、單位非法吸收或者變相吸收公眾存款，應當依法追究刑事責任的情形是（）。A.數額為50萬元B.非法吸收或者變相吸收公眾存款對象為20人C.給存款人造成直接經濟損失數額在50萬元以上D.未造成惡劣社會影響或者其他嚴重后果【答案】C2、單一項目的收益分配方式流程包括（）A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A3、下列關于股權投資基金行政監管的說法中，不正確的是（）。A.我國的股權投資基金采取非公開方式募集B.股權投資基金管理人不得向投資者承諾投資本金不受損失或者承諾最低收益C.同一基金管理人不能管理不同類別的基金，體現了專業化管理原則D.股權投資基金托管人不得將其固有財產混同于基金財產從事投資活動【答案】C4、獨立第三方服務機構通過一次或多次股權變更，整體構成變更持股（）以上股東，應當及時向基金業協會報告；整體構成變更持股（）以上股東，應當自董事會或者股東（大）會作出決議之日起10個工作日內向基金業協會提交重大信息變更申請。A.5%；20%B.10%；20%C.5%；5%D.20%；20%【答案】A5、下列說法錯誤的是（）。A.股權投資基金管理人不得向投資者承諾投資本金不受損失或者承諾最低收益B.投資者應當確保投資資金來源合法，不得非法匯集他人資金投資股權投資基金C.股權投資基金管理人可以合法兼營與投資基金業務存在沖突的業務D.同一基金管理人管理不同類別基金的，應當堅持專業化管理原則【答案】C6、折現現金流法是通過預測企業未來的現金流，將企業價值定義為企業未來可自由支配（）的總和。A.加權平均資本成本B.股權自由現金流量C.現金流折現值D.貼現自由現金流量【答案】C7、《關于進一步規范私募基金管理人登記若干事項的公告》規定，私募基金管理人未按時履行季度、年度和重大事項信息報送更新義務累計達（）次的，中國基金業協會將其列入異常機構名單，并通過私募基金管理人公示平臺對外公示。A.1B.2C.3D.4【答案】B8、下列哪項不是盡職調查的內容：A.業務盡職調查B.財務盡職調查C.法律盡職調查D.信用盡職調查【答案】D9、（2020年真題）有限合伙型基金的治理結構特點中,有關普通合伙人的表述錯誤的是（）。A.普通合伙人對合伙企業的債務承擔無限連帶責任B.普通合伙人作出合伙企業投資與資產處置的最終決策C.僅有普通合伙人可以掌握合伙企業事務執行權D.普通合伙人可自行擔任基金管理人或者委托專業的基金管理機構擔任基金管理人【答案】C10、下列關于基金服務業務的具體要求的說法中，錯誤的是（）。A.基金服務機構破產或者清算時，基金服務業務所涉及的基金財產和投資者財產不屬于其破產或清算財產B.基金服務機構應當對提供服務業務所涉及的基金財產和投資者財產實行嚴格的總賬管理，確保基金財產和投資者財產的安全C.任何單位或者個人不得以任何形式挪用基金財產和投資者財產D.私募基金托管人不得被委托擔任同一私募基金的服務機構【答案】B11、下列關于公司型基金投資者的說法中，錯誤的是（）。A.公司型基金的投資者是基金份額持有者B.公司型基金的投資者是公司股東C.公司型基金的投資者按照合伙協議行使相應權利、承擔相應義務和責任D.公司型基金的投資者按照公司章程行使相應權利、承擔相應義務和責任【答案】C12、（2018年真題）關于可以從事股權投資基金自行募集活動的機構，以下描述正確的是（）A.經國務院證券監督管理機構注冊的基金管理人B.經中國銀保監會批準從事理財業務的機構C.在中國證監會注冊取得基金銷售業務資格的機構D.在中國證券投資基金業協會辦理股權投資基金管理人登記的機構【答案】D13、關于公司型股權投資基金，以下說法錯誤的是（）。A.公司型基金由參與基金的投資者組成，公司型基金的投資者既是基金份額持有者又是公司股東，按照公司章程行使相應權利、承擔相應義務和責任B.基金管理人通過有限責任公司形式募集設立私募投資基金的，有限責任公司的股東以其凈資產為限對公司承擔責任C.公司型基金是指投資者依據《公司法》，通過出資形成一個獨立的公司法人實體，由公司法人實體自行或通過委托專門的基金管理人機構進行管理的私募投資基金D.基金管理人通過股份有限公司形成募集設立私募投資基金的，股份有限公司的股東以其認購的股份為限對公司承擔責任【答案】B14、某股權投資基金信息披露義務人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》且逾期未改正,中國證券投資基金業協會可視情節輕重對其采取的措施包括（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】C15、有關募集機構的責任和義務，下列表述正確的是（）。A.募集過程涉及的反洗錢義務由募集機構承擔履行B.募集機構在募集過程中向特定對象推介基金產品，則可以免除旅行風險提醒義務C.募集過程涉及的反洗錢義務由基金托管人而非募集機構承擔履行D.募集機構在募集過程中，充分履行了風險提醒義務的前提下可以向非特定對象推介基金產品【答案】A16、“私人股權投資基金”一詞中，“私人”是指（）。A.僅指基金是私募的B.投資者為非國有或集體所有的機構或個人C.股權是非公開發行和交易，基金是私募的D.僅指股權是非公開發行和交易【答案】D17、股權投資基金盡職調查的核心內容為()A.法律盡調B.風險控制C.財務盡調D.業務盡調【答案】D18、監事會應當包括股東代表和適當比例的公司職工代表，其中職工代表的比例不得低于（），具體比例由公司章程規定。A.四分之一B.三分之二C.二分之一D.三分之一【答案】D19、在"四位一體"的股權投資基金監管格局中，體現組帶力量的是（）。A.政府監管B.機構內控C.行業自律D.社會監督【答案】C20、（2020年真題）如果沒有（），創始人股東可以做以下事情：發行巨量股份給創始人，將投資人股份比例稀釋成接近零A.保護性條款B.回售條款C.優先認購權條款D.反攤薄條款【答案】A21、關于創業投資的相關概念，表述錯誤的是（）A.創業企業，通常指處于創建或重建過程中的成長性企業，包含已經在公開市場上市的企業B.創業投資企業不得從事擔保業務和房地產業務，但是購買自用房地產除外C.經與被投資企業簽訂投資協議，創業投資企業可以以股權和優先股、可轉換優先股等準股權方式對未上市企遐行投資D.創業投資，系指向創業企業進行股權投資，以期所投資創業企業發育成熟或相對成熟后主要耐股權轉讓獲得資本增值收益的投資方式【答案】A22、以下內容摘錄自股權投資基金管理人甲與目標公司A的投資框架協議，“除非法律、法規或司法程序要求予以披露之信息，未經對方同意，除公司甲及A允許的人員以外，雙方不得向任何第三方披露：（a）擬定投資正在洽談或協商；（b）擬定投資相關的條款、條件及其他信息，包括進展；（c）本協議及本條款的存在。”該條款屬于（）。A.排他性條款B.保護性條款C.完全棘輪條款D.保密條款【答案】D23、股權投資基金的銷售機構及其從業人員從事股權投資基金募集業務的禁止行為不包括（）。A.使用本機構雇傭的人員進行股權投資基金推介B.采用不具有可比性、公平性、準確性、權威性的數據來源和方法進行業績比較，任意使用“業績最佳”、“規模最大”等相關措辭C.夸大或者片面推介基金，違規使用“安全”“保證”“承諾”“保險”“避險”“有保障”“高收益”“無風險”等可能誤導投資人進行風險判斷的措辭D.推介非本機構設立或負責募集的私募基金【答案】A24、關于基金管理人登記與基金產品備案的基本要求，以下說法錯誤的是()。A.基金產品開始募集后的20個工作日內，基金管理人應對所募集的基金進行備案B.基金備案材料不完備或者不符合規定的，基金管理人應當根據中國證券投資基金業協會的要求及時補正C.自然人不能登記為基金管理人D.基金管理人可采用公司形式，也可采用合伙企業形式【答案】A25、下列關于股權投資基金參與主體的說法，正確的是（）。A.工商企業不能成為股權投資基金的投資者B.股權投資基金只能委托基金銷售機構募集C.中國證監會是我國股權投資基金的自律組織D.股權投資基金管理人有權獲得業績報酬【答案】D26、有關回售權條款，下列表述正確的是（）。A.觸發條件具備后，投資人可以要求目標公司創始股東按照約定的價格履行相關義務，創始股東不可指定其他相關利益方B.回售權的執行涉及出售方持有的全部股權，出售方不可以選擇僅持有的部分股權出售C.回售權是指滿足協議約定的特定觸發條件時，股權投資基金有權要求公司創始股東以約定的價格出售部分股權給基金D.滿足協議約定的特定觸發條件時，股權投資基金可依據回售權條款將其持有的相關目標公司股權以約定的價格出售給目標公司創始股東【答案】D27、被投資企業境內IPO市場包括（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】A28、一旦私募基金管理人作為異常機構公示，即使整改完畢，至少要（）個月后才能恢復正常機構公示狀態。A.3B.6C.9D.12【答案】B29、以下投資者中，（）視為當然合格投資者。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D30、了解投資者的類型、投資理念、投資目標、投資策略、風險承受能力和資產流動性安排等情況，這是（）階段的投資者互動重點。A.募集B.投資及投后管理C.退出D.以上都不是【答案】A31、關于并購基金,表述正確的是（）A.并購基金在收購中通常采用較高的杠桿率B.戰略投資者因對協同效應的預期從而支付的收購價格通常低于并購基金C.并購基金的投資效益主要來源于所投資企業的價值創造D.并購基金主要對企業新增的股權進行投資【答案】A32、投資備忘錄，也稱投資框架協議或投資條款清單，通常由投資方提出，內容一般包括投資達成的條件，通常建議的主要（）。A.投資條款、管理條款和反攤薄條款B.投資條款、管理條款和排他性條款C.投資條款、保密條款和排他性條款D.投資條款、保密條款和反攤薄條款【答案】C33、下列股權投資基金募集機構及其從業人員推介股權投資基金的行為中，沒有違規的是（）。A.承諾本金不受損失B.宣傳預期業績C.宣稱本機構業績最佳D.向特定對象推介【答案】D34、下列（）不是私募股權投資母基金的特點。A.高收益；低風險B.精挑細選;有效分散風險C.高效投資;專業動態管理D.投資機會;規模優勢【答案】A35、（2021年真題）關于創業投資基金的特點，以下表述正確的是（）A.投資存量股權，通常采取參股性質B.投資存量股權，通常采取控股性質C.投資增量股權，通常采取參股性質D.投資增量股權，通常采取控股性質【答案】C36、股權投資基金常用的估值方法通常不包括（）。A.相對估值法B.成本法C.折現現金流估值法D.隨機估值法【答案】D37、（）是基金管理人通過充分的溝通與信息披露，向基金投資者詳盡地展示基金的經營情況和發展前景，從而増加基金投資者對基金與管理人的了解以及投資者與管理人之間的相互聯系。A.基金投資者關系管理B.基金信息管理C.被投資企業關系管理D.基金服務管理【答案】A38、關于內部收益率（IRR），以下說法錯誤的是（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅲ、Ⅳ【答案】B39、股權投資基金運行期間，信息披露義務人應當在______結束之日起______個工作日以內向投資者披露基金資產等信息。（）A.每月度；5B.每季度；10C.每年度；15D.每年度；20【答案】B40、以下不屬于募集機構不得通過媒介渠道推介股權投資基金有（）A.海報、戶外廣告B.提供會員服務，組織行業交流，推動行業創新，開展行業宣傳和投資人教育活動C.未設置特定對象確定程序的講座、報告會、分析會D.公開出版資料【答案】B41、在股權投資基金的估值方法中，()適用于相關投資項目發生交易之后一段有限的時間內。A.折現法B.近期交易價格法C.有效市場價格法D.乘數法【答案】B42、以下屬于私募基金的一般風險的是（）A.外包事項所涉風險B.基金委托募集所涉風險C.募集失敗風險D.基金未托管所涉風險【答案】C43、由于股權投資基金主要投資于未上市企業股權或上市企業的非公開交易股權，通常需要（）年才能完成投資的全部流程實現退出。A.2-5年B.3-7年C.5-9年D.10-12年【答案】B44、下列屬于股權投資基金運作關鍵要素（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.VD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.V【答案】C45、關于大宗交易，以下說法正確的是（）。A.沒有規定最限額B.交易費用相對集中競價交易要高C.定價由交易雙方確定，沒有競價交易靈活D.不會對競價交易的股票價格形成巨大沖擊，有利于市場穩定【答案】D46、（）負責安全保管基金財產。A.基金托管人B.基金管理人C.基金募集者D.第三方機構【答案】A47、保護性條款是指目標企業在執行某些（）的行為或交易前，應事先獲得投資者的同意。A.可能損害私募基金利益B.可能損害企業利益C.可能損害高管利益D.可能損害投資者利益【答案】D48、必備投資者應當以創業投資為主營業務，具備（）和（）同時在外商投資創業投資企業的出資不低于某一最低比例。A.一定資金實力；具有一定數量基金從業資格的人員B.一定投資經驗；具有一定創業投資從業經驗的人員C.創業投資專業能力；資金實力D.一定資金實力和投資經驗；具有一定數量基金從業資格的人員【答案】C49、(2016年)投資協議中，保護性條款通常會賦予股權投資基金作為投資人對一些特定重大事項的（）。A.人事任免權B.分類表決權C.同等表決權D.一票否決權【答案】D50、在股權投資基金管理人開展資產管理業務時，引入基金托管人是為了引入獨立的第三方機構，加強對基金財產運作的監督，以利于更好的保障（）。A.基金普通合伙人的權益B.基金投資者的權益C.基金有限合伙人的權益D.基金管理人的權益【答案】B51、(2017年)股權投資基金選擇上市轉讓退出，從券商進場確定股改基準日算起，完成首次公開發行股票并上市一般需要（）甚至更長時間。A.1年B.3年C.2年D.5年【答案】C52、（2019年真題）不屬于項目跟蹤與監控常用指標的是（）。A.財務指標B.管理指標C.增值服務指標D.經營指標【答案】C53、初步盡職調查階段，對目標公司進行初步價值判斷包括（）A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】D54、(2017年)下列關于合伙型股權投資基金的說法中，錯誤的是（）。A.基金的普通合伙人對基金債務承擔無限連帶責任，有限合伙人以其認繳的出資額為限對基金債務承擔責任B.基金的有限合伙人不參與投資決策C.基金的普通合伙人可自行擔任基金管理人或者委托專業的基金管理機構擔任基金管理人D.基金是獨立法人主體【答案】D55、非法吸收或者變相吸收公眾存款，具有下列情形之一的，應當依法追究刑事責任，即（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D56、根據《中華人民共和圉公司法》的規定，設立股份有限公司，應當具備的條件有（）。Ⅰ發起人符合法定人數A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C57、依據中國法律在中國境內設立的主要以人民幣對中國境內非公開交易股權進行投資的基金是（）。A.人民幣股權投資基金B.股權投資基金C.外幣股權投資基金D.創業投資基金【答案】A58、下列不屬于新三板交易機制的是（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅢD.Ⅲ、Ⅳ【答案】A59、（），中國證券業協會證券投資基金業委員會成立。A.2002年12月B.2002年10月C.2000年12月D.2000年10月【答案】A60、某股權投資基金于2011年1月1日成立募集規模15億元截止2016年12月31日的凈資產凈值為10億元，各年度投資者繳款和分配金額情況如下所示：2011年投資者繳款5億元投資者分配0億元，2012年投資者繳款5億元投資者分配0億元2013年投資者繳款3億元投資者分配0億元,2014年投資者繳款1億元投資者分配8億元,2015年投資者繳款0.5億元投資者分配5億元，2016年投資者繳款0.5億元投資者分配7億元，則基金已分配收益倍數為（）A.0.75B.1.33C.2D.1.25【答案】B61、募集機構推介股權投資基金的媒介渠道不包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】B62、合伙型股權投資基金解散，應當由（）進行清算。A.合伙人B.清算人C.股東D.管理層【答案】B63、股權投資基金的項目主要來源有（）。Ⅰ、依托創新證券投資銀行業務、收購兼并業務、國際業務衍生出來的直接投資機會，具有貼近一級投資市場、退出渠道暢通、資金回收周期短以及投資回報豐厚等特點Ⅱ、與國內外股權投資機構結為策略聯盟，實現信息共享，聯合投資Ⅲ、跟蹤和研究國內外新技術的發展趨勢以及資本市場的動態，通過資料調研、項目庫推薦、訪問企業等方式尋找項目信息Ⅳ、參加各省主辦的股權基金投資交流大會，獲取信息。A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B64、（2019年真題）關于股權投資基金對目標企業進行盡職調查的目的，表述錯誤的是（）A.投資可行性分析B.價值發現C.保護投資利益D.風險發現【答案】C65、私募投資基金管理人在開展業務外包的各個階段，關注外包機構是否存在與外包服務相沖突的業務，以及外包機構是否采取有效的（）措施。A.監管B.結合C.防護D.隔離【答案】D66、信息披露義務人應當在每年結束之日起（）個月以內向投資者披露報告期末基金凈值和基金份額總額、基金的財務情況、基金投資運作情況和運用杠桿情況、投資者賬戶信息、投資收益分配和損失承擔情況、基金管理人取得的管理費和業績報酬。A.6B.4C.3D.1【答案】B67、關于合伙型股權投資基金，如下說法錯誤的是（）A.合伙型股權投資基金，新增合伙人需經全體合伙人一致同意B.退伙時對于其合伙份額對應的資產，只能以貨幣形式分配。C.有限合伙人的份額轉讓，需提前30天通知其他合伙人。D.合伙型股權投資基金解散，應當由清算人進行清算。【答案】B68、律師對申請股權基金管理人登記的機構出具法律意見書時應先進行充分的盡職調查，盡職調查事項可以不包括（）。A.統計申請機構的高管是否具備基金從業資格B.了解申請機構的股權結構，是否存在直接、間接外資來源C.分析申請機構所申請業務應適用的自律規范D.調查申請機構是否兼營可能與股權投資基金業務存在沖突的業務【答案】C69、股權投資基金備案材料完備且符合要求的，基金業協會應當自收齊備案材料之日起（）個工作日內，以通過網站公示股權投資基金基本情況的方式，為股權投資基金辦結備案手續。A.20B.10C.15D.7【答案】A70、（）對基金可能的債務承擔無限連帶責任。A.有限合伙人B.普通合伙人C.股東D.委托人【答案】B71、（），是指基金管理人委托第三方機構代為募集基金，為基金管理人提供推介基金、發售基金份額、辦理基金份額認繳、退出等募集服務。A.委托募集B.委派募集C.自行募集D.間接募集【答案】A72、目前我國股權投資基金投資者在合伙型基金中的人數限制是（）。A.不超過50人B.不超過200人C.不低于50人D.不低于200【答案】A73、外幣股權投資基金通常采取“兩頭在外”的方式。。第一，外幣股權投資基金無法在國內以基金名義注冊法人實體，其（）。第二，外幣股權投資基金在投資過程中，通常在境外設立特殊目的公司作為受資對象，并在（）。A.投資項目在境外，境外完成項目的投資退出B.經營實體注冊在境外，境外完成項目的管理增值C.投資項目在境外，