海南省2015年上半年期貨從業資格：股票指數與股指期貨

試題一、單項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）1、以下為實值期權的是A：執行價格為350,市場價格為300的賣出看漲期權B：執行價格為300,市場價格為350的買入看漲期權C：執行價格為300,市場價格為350的買入看跌期權D：執行價格為350,市場價格為300的買入看漲期權2、早期的程序化交易主要是指在同時買賣超過15只以上的股票組合的交易。A：紐約商業交易所B：芝加哥商業交易所C：紐約股票交易所D：芝加哥期貨交易所3、下列關于止損單的表述中,正確的是__。A.止損單中的價格不能太接近于當時的市場價格B.止損單中的價格應該接近于當時的市場價格，以便價格有波動時盡快平倉C.止損單中價格選擇可以用基本分析法確定D.止損指令過大，能夠避開噪音干擾，所以能夠保證收益較大4、在財政支出中,首先應該安排的是A：政府消費資料的最低需要B：非生產性基本建設支出C：公共基礎設施投資D：增加國家物資儲備5、期貨公司應當合理設置業務部門及其職能,建立交易、結算、風險管理、財務等崗位責任制度,對（）崗位及業務實施重點控制,確保前、中、后臺業務分開。A.關鍵B.所有C.交易D.結算6、下列關于期貨合約每日價格最大波動限制的說法,正確的有__。A.每日價格最大波動限制是指期貨合約在一個交易日中的交易價格波動不得高于或者低于規定的漲跌幅度B.漲跌停板一般是以合約上一交易日的結算價為基準確定的C.商品價格波動越劇烈，商品期貨合約的每日停板額應設置得越小D.超過漲跌幅度的報價視為無效，不能成交7、期貨公司及其分支機構不符合持續性經營規則或者出現經營風險的,責令期貨公司限期整改。對經過整改符合有關法律、行政法規規定以及持續性經營規則要求的期貨公司,國務院期貨監督管理機構應當自驗收完畢之日起（）內解除對其采取的有關措施。1日3日5日7日8、7月份，大豆的現貨價格為5040元/噸，某經銷商打算在9月份買進100噸大豆現貨，由于擔心價格上漲，故在期貨市場上進行套期保值操作，以5030元/噸的價格買入100噸11月份大豆期貨合約。9月份時，大豆現貨價格升至5060元/噸，期貨價格相應升為5080元/噸，該經銷商買入100噸大豆現貨，并對沖原有期貨合約。則下列說法正確的是__。A.該市場由正向市場變為反向市場B.該市場上基差走弱30元/噸C.該經銷商進行的是賣出套期保值交易D.該經銷商實際買入大豆現貨價格為5040元/噸9、以下各項中，__是正確的期貨的合約名稱。A.上海期貨交易所陰極銅期貨合約B.3月份交割大豆合約C.實物交割綠豆期貨合約D.每手5噸的天然橡膠標準合約10、一般而言，商品涉及的產業鏈越長，每一個環節存在的可替代性產品就越，影響因素的結構也就越A：多、復雜B：少、復雜C：多、簡單D：少、簡單11、下列哪一項不屬于期貨投機的作用?A：轉移價格風險B：促進價格發現C：減緩價格波動D：提高市場流動性12、證券公司應當根據（）的規定，指定有關負責人和有關部門負責介紹業務的經營管理。A.內部控制制度B.風險隔離制度C.合規、審慎經營原則D.獨立經營原則13、期貨公司及其營業部的許可證由__統一印制。A.國務院B.期貨交易所C.中國期貨業協會D.中國證監會14、下列有關結算公式描述不正確的是八：當日盈虧=平倉盈虧+持倉盈虧B：持倉盈虧=歷史持倉盈虧+當日開倉持倉盈虧C：歷史持倉盈虧=（當日結算價-開倉當日結算價）又持倉量口：平倉盈虧=平歷史倉盈虧+平當日倉盈虧15、當期貨價格出現同方向連續漲跌停板時，期貨交易所可以采用的措施是。A：暫停交易B：調整漲跌停板幅度C：降低保證金比例口：按一定原則平倉16、芝加哥商業交易所13周美國短期國債期貨的面值為。A：100美元B：1000美元C：10000美元D：1000000美元17、以下做法中符合金字塔賣出操作的是__。A.以7.5美元/蒲式耳的價格賣出1手小麥合約，價格下跌到7.28美元/蒲式耳時再賣出2手小麥合約，待價格繼續下跌到7.00美元/蒲式耳時再賣出3手小麥合約B.以7.5美元/蒲式耳的價格賣出3手小麥合約，價格下跌到7.28美元/蒲式耳時再賣出2手小麥合約，待價格繼續下跌到7.00美元/蒲式耳時再賣出1手小麥合約C.以7.00美元/蒲式耳的價格賣出1手小麥合約，價格下跌到7.28美元/蒲式耳時再賣出2手小麥合約，待價格繼續下跌到7.5美元，蒲式耳時再賣出3手小麥合約D.以7.00美元/蒲式耳的價格賣出3手小麥合約，價格下跌到7.28美元/蒲式耳時再賣出2手小麥合約，待價格繼續下跌到7.5美元/蒲式耳時再賣出1手小麥合約18、在正向市場中，當客戶在做買入套期保值時，如果基差絕對值變大，在不考慮交易手續費的情況下，則客戶將會A：不變B：盈利C：虧損D：不一定19、通過期貨交易形成的價格的特點有__。A.公開性B.權威性C.預期性D.周期性20、公司制期貨交易所的權力機構是__。A.董事會B.股東大會C.會員大會D.理事會21、某交易者預測5月份大豆期貨價格將上升，故買入5手，成交價格為3400元/噸，之后價格下跌，該交易者對市場趨勢和判斷保持不變，在價格跌到3390元/噸時，買入3手，當價格跌到3380元/噸時，買入2手，則該建倉方法為__。A.平均買高法B.倒金字塔式建倉C.金字塔式建倉D.平均買低法22、關于期貨交易和遠期交易的作用，下列說法正確的有__。A.期貨市場的主要功能是風險定價和配置資源B.遠期交易在一定程度上也能起到調節供求關系，減少價格波動的作用C.遠期合同缺乏流動性，所以其價格的權威性和分散風險作用大打折扣D.遠期市場價格可以替代期貨市場價格23、交易者賣出2張某股票的期貨合約，價格為x港元/股，合約乘數為y。如果每張合約的費用總計為z港元，那么該交易者的盈虧平衡點是—港元。A．x+z/yB．x+2z/yC．x-z/yD．x-2zy24、關于鄭州商品交易所的小麥期貨合約，以下表述正確的有__。A.交易單位為10噸/手B.報價單位為元(人民幣)/噸C.合約交割月份為每年的1、3、5、7、9、11月D.最后交易日為交割月第7個營業日25、期貨公司與其控股股東在業務、人員、資產、財務、場所等方面應當()。A.適當合并，獨立經營，獨立核算B.統一管理，統一經營，統一核算C.嚴格分開，獨立經營，獨立核算D.統一管理，統一經營，獨立核算二、多項選擇題(共25題，每題2分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得0.5分)1、美國的全國期貨業協會(NFA)是迄今為止惟一被美國商品期貨交易委員會(CFTC)批準成立的期貨協會，其建立的規則包括—等。A.對期貨經紀商和經紀人進行資格審查并實行認可制B.要求會員實行健全而公正的財務活動C.要求準確的會計和交易報告D.要求會員如有客戶要求，要協商處理交易上的糾紛A.對期貨經紀商和經紀人進行資格審查并實行認可制B.要求會員實行健全而公正的財務活動C.要求準確的會計和交易報告D.美國的全國期貨業協會(NFA)是迄今為止惟一被美國商品期貨交易委員會(CFTC)批準成立的期貨協會，其建立的規則包括—等。E.要求會員如有客戶要求，要協商處理交易上的糾紛2、通常出現下列__情況之一時，將導致本國貨幣貶值。A.提高本幣利率B.降低本幣利率C.本國順差擴大D.本國逆差擴大3、倫敦金屬交易所的成立源于英國商人回避__的價格變動風險的需要。A.銅B.鋁C.鉛D.錫4、期貨公司或者其分支機構出現下列（）情形，國務院期貨監督管理機構應當依法辦理期貨業務許可證注銷手續。A.營業執照被公司登記機關依法注銷B.主動提出注銷申請C.成立后無正當理由超過3個月未開始營業，或者開業后無正當理由停業連續3個月以上D.國務院期貨監督管理機構規定的其他情形5、期貨經紀公司高管人員任職資格審核程序包括（）。A.中國證監會派出機構審核申請人報送的材料B.派出機構對擬任高管人員進行考察談話C.中國證監會對上報材料進行書面審核D.中國證監會做出是否核準任職資格的決定6、關于矩形形態，說法正確的包括__。A.如果原來的趨勢是上升的，矩形突破后，價格會上升B.如果原來的趨勢是上升的，矩形突破后，價格會下降C.如果原來的趨勢是下降的，矩形突破后，價格會下降D.矩形形態是指價格在兩條水平直線之間上下滾動、作橫向延伸運動7、關于期貨交易所下列說法正確的是（）。A.未經中國證監會批準，任何單位或者個人不得設立期貨交易所或者以任何形式組織期貨交易及其相關活動B.期貨交易所，必須標明“期貨交易所”字樣C.期貨交易所，可以標明“商品交易所”字樣D.期貨交易所以外的其他任何單位或者個人不得使用期貨交易所或者近似的名稱8、在期貨交易的實物交割中，必不可少的環節包括__。A.交易所對交割月份持倉合約進行交割配對B.買賣雙方商定平倉價和現貨交收價C.買賣雙方通過交易所進行標準倉單與貨款交換D.增值稅發票流轉9、期貨公司董事會擬免除風險官職務時，應當按規定將__書面報備監管部門。A.公司內部合規經營和風險管理情況B.替代人選名單C.首席風險官履行職責情況D.免職理由10、從事期貨交易活動，應當遵循以下哪些原則（）A.公開原則B.公平原則C.公正原則D.誠實信用原則11、期貨經紀公司故意提供虛假信息，誘騙投資者買賣期貨合約，造成嚴重后果的，（）。A.對單位判處罰金B.對直接負責的主管人員，處五年以下有期徒刑或者拘役C.對其他直接責任人員，處五年以下有期徒刑或者拘役D.對直接負責的主管人員，處五年以上十年以下有期徒刑12、按執行時間劃分，期權可以分為__。A.看漲期權B.看跌期權C.歐式期權D.美式期權13、期貨公司的股東、實際控制人或其他關聯人有（）情形的，中國證監會及其派出機構可以責令其限期整改。A.占用期貨公司的資產，可能影響期貨公司持續經營B.直接任免期貨公司的董事、監事、高級管理人員，或者非法干預期貨公司經營管理活動C.股東未按照出資比例行使表決權D.報送、提供或者出具的有關報告、材料或者信息等存在虛假、誤導或者遺漏14、客戶需要委托他人辦理下達指令、調撥資金等事項的，應當在期貨經紀合同中（）。A.指定受托人及明確其受托權限B.約定聯絡方式C.約定指令下達方式D.預留受托人簽字15、國際收支出現巨額逆差時，會導致下列經濟現象。A：本幣匯率貶值，資本流入B：本幣匯率升值，資本流出C：本幣匯率升值，資本流入D：本幣匯率貶值，資本流出16、期貨交易所的非期貨公司結算會員的從業人員不得__。A.代理客戶從事期貨交易B.收取客戶手續費C.為客戶提供期貨市場行情信息D.利用結算業務關系及由此獲得的結算信息損害非結算會員及其客戶的合法權益17、期貨投資咨詢機構的期貨從業人員不得有（）行為。A.利用傳播媒介或者通過其他方式提供誤導客戶的信息B.利用傳播媒介或者通過其他方式傳播虛假信息C.對提供咨詢過程中獲得的商業秘密進行保密D.代理客戶從事期貨交易18、非結算會員對委托回報和成交結果有異議的，應當及時向（）提出。A.全面結算會員期貨公司B.特別結算會員期貨公司C.期貨交易所D.客戶19、下列關于交易量的說法，正確的是。A：交易量是指一段時間（一般分5分鐘、15分鐘、30分鐘、1小時、1日、1周、1個月和1年等）里買入的合約總數或賣出的合約總數B：每一交割月份合約中，全體買方買入的合約總數必然與全體賣方賣出的合約總數相等，因此，合約交易量的統計通常只計算其中一方成交的合約數C：在中國內地，不同期貨交易所對合約交易量的統計有所差異，中國金融期貨交易所采取單邊計算，而其他三家期貨交易所采取雙邊計算D：交易量經常被用于價格形態分析20、設立期貨公司，應當經批準，并在公司登記機關登記注冊。A：國務院期貨監督管理機構B：中國期貨業協會C：中國銀監會D：期貨交易所21、關于漲停板與跌停板的計算，正確的有。A.漲停板=上一交易日的結算價-允許的最小跌幅B.漲停板=上一交易日的結算價+允許的最大漲幅C.跌停板=上一交易日的結算價-允許的最小跌幅D.跌停板=上一交易日的結算價+允許的最大漲幅22、下列屬于《