金融學簡答題匯總金融學簡答題匯總金融學簡答題匯總資料僅供參考文件編號：2022年4月金融學簡答題匯總版本號：A修改號：1頁次：1.0審核：批準:發(fā)布日期：1.什么是價值尺度它與價格標準的關系如何

答：（1）貨幣在表現(xiàn)商品的價值并衡量商品價值量的大小時，發(fā)揮價值尺度的職能。

價值尺度和價格標準是兩個既有嚴格區(qū)別又有密切聯(lián)系的概念。

（2）兩者的區(qū)別是：①價值尺度是在商品交換中自發(fā)地形成的；而價格標準則是由國家法律規(guī)定的。②金充當價值尺度職能，是為了衡量商品價值的；規(guī)定一定量的金作為價格標準，是為了比較各個商品價值的不同金量，并以此來衡量不同商品的不同價值量。③作為價值尺度，貨幣商品的價值量將隨著勞動生產(chǎn)率的變化而變化；而作為價格標準，是貨幣單位本身的重量，與勞動生產(chǎn)率無關。

（3）二者的聯(lián)系表現(xiàn)在，價格標準是為貨幣發(fā)揮價值尺度職能而作出的技術(shù)規(guī)定。有了它，貨幣的價值尺度職能作用才得以發(fā)揮。因此，價格標準是為價值尺度職能服務的。2.與流通手段相比，貨幣執(zhí)行支付手段有哪些特點答：當貨幣作為價值的獨立形態(tài)進行單方面轉(zhuǎn)移時，執(zhí)行著支付手段職能。與流通手段相比較，貨幣執(zhí)行支付手段職能有以下特點：（1）作為流通手段的貨幣，是商品交換的媒介物；而作為支付手段的貨幣，則是補足交換的一個環(huán)節(jié)。（2）流通手段只服務于商品流通，而支付手段除了服務于商品流通外，還服務于其他經(jīng)濟行為。（3）就媒介商品流通而言，二者雖都是一般的購買手段，但流通手段職能是即期購買，支付手段職能是跨期購買。（4）流通手段是在不存在債權(quán)債務關系的條件下發(fā)揮作用，而支付手段是在存在債權(quán)債務關系下發(fā)揮的作用。

（5）貨幣賒銷的發(fā)展，使商品生產(chǎn)者之間形成了一個很長的支付鏈條，一旦某個商品生產(chǎn)者不能按期還債，就會引起連鎖反應，嚴重時會引起大批企業(yè)破產(chǎn)，造成貨幣危機。所以，支付手段職能的出現(xiàn)與擴展為經(jīng)濟危機由可能性變?yōu)楝F(xiàn)實性創(chuàng)造了客觀條件。3.信用貨幣制度的特點有哪些（1）信用貨幣一般有中央銀行發(fā)行,并由國家法律賦予無限法償?shù)哪芰?（2）信用貨幣不能與任何金屬進行兌換,其發(fā)行一般不以金銀為保證.（3）通過金融市場和金融機構(gòu)流入流通領域.（4）信用貨幣制度是一種管理貨幣制度.（5）國家可以通過貨幣流通的調(diào)節(jié)對宏觀經(jīng)濟進行調(diào)節(jié).（6）流通中的貨幣不僅僅只現(xiàn)金,也包括銀行存款.4.試述凱恩斯的流動性偏好理論。答：（1）凱恩斯認為，貨幣供給（Ms）是外生變量，由中央銀行直接控制。因此，貨幣供給獨立于利率的變動。（2）貨幣需求（L）則是內(nèi)生變量，取決于公眾的流動性偏好。（3）公眾的流動性偏好的動機包括交易動機、預防動機和投機動機。其中，交易動機和預防動機形成的交易需求與收入成正比，與利率無關。投機動機形成的投機需求與利率成反比。（4）當利率下降到某一水平時，市場就會產(chǎn)生未來利率上升的預期，這樣，貨幣的投機需求就會達到無窮大，這時，無論中央銀行供應多少貨幣，都會被相應的投機需求所吸收，從而使利率不能繼續(xù)下降而“鎖定”在這一水平，這就是所謂的“流動性陷阱”問題。5.試述IS-LM框架下的利率決定理論。

答：（1）IS曲線代表投資等于儲蓄時的收入（Y）與利率（i）點的組合軌跡，在IS曲線上的任一點，實體經(jīng)濟部門均處于均衡狀態(tài)。

（2）LM曲線代表貨幣供求均衡時收入（Y）與利率（i）點的組合軌跡，在LM曲線上的任一點，貨幣部門均處于均衡狀態(tài)。由于“流動性陷阱”的存在，LM曲線還是一條折線。

（3）只有當實體經(jīng)濟部門和貨幣部門同時達到均衡時，整個國民經(jīng)濟才能達到均衡狀態(tài)。在IS曲線和LM曲線相交時，均衡的收入水平和均衡的利率水平同時被決定。6.簡述商業(yè)銀行的經(jīng)營原則。

答：（1）盈利性原則

盈利性原則是指商業(yè)銀行作為一個企業(yè)，其經(jīng)營追求最大限度的盈利。（2）流動性原則

流動性是指商業(yè)銀行隨時應付客戶提現(xiàn)和滿足客戶告貸的能力。（3）安全性原則

安全性是指銀行的資產(chǎn)、收益、信譽以及所有經(jīng)營生存發(fā)展的條件免遭損失的可靠程度。（4）商業(yè)銀行盈利性、流動性和安全性原則，既有相互統(tǒng)一的一面，又有相互矛盾的一面，作為經(jīng)營管理者，協(xié)調(diào)商業(yè)銀行的三原則關系，既達到利潤最大化，又照顧到銀行的流動性和安全性，是極為重要的。

一般來說，商業(yè)銀行的安全性與流動性呈正相關關系。而盈利性與安全性和流動性之間的關系，往往呈反方向變動。

盈利性、流動性和安全性三原則之間的關系可以簡單概括為：流動性是商業(yè)銀行正常經(jīng)營的前提條件，是商業(yè)銀行資產(chǎn)安全性的重要保證。安全性是商業(yè)銀行穩(wěn)健經(jīng)營的重要原則。盈利性原則是商業(yè)銀行的最終目標，保持盈利是維持商業(yè)銀行流動性和保證銀行安全的重要基礎。作為商業(yè)銀行的經(jīng)營者，要依據(jù)商業(yè)銀行自身條件，從實際出發(fā)，統(tǒng)籌兼顧，通過多種金融資產(chǎn)的組合，尋求“三性”的最優(yōu)化。

7.試述中央銀行的性質(zhì)和職能。

答：（1）中央銀行的性質(zhì)

中央銀行是國家賦予其制定和執(zhí)行貨幣政策，對國民經(jīng)濟進行宏觀調(diào)控和管理監(jiān)督的特殊的金融機構(gòu)。①地位的特殊性

中央銀行都處于一個國家金融體系的中心環(huán)節(jié)。它是統(tǒng)領全國貨幣金融的最高權(quán)力機構(gòu)，也是全國信用制度的樞紐和金融管理最高當局。中央銀行的地位非同一般，它是國家貨幣政策的體現(xiàn)者，是國家干預經(jīng)濟生活的重要工具，是政府在金融領域的代理，也是在國家控制下的一個職能機構(gòu)。它的宗旨是維持一國的貨幣和物價穩(wěn)定，促進經(jīng)濟增長，保障充分就業(yè)和維持國際收支平衡。

②業(yè)務的特殊性

中央銀行原則上不經(jīng)營具體的貨幣信用業(yè)務，不以盈利為目標，而是國家用來干預經(jīng)濟生活，為實現(xiàn)國家的經(jīng)濟政策目標服務的。中央銀行享有發(fā)行貨幣的特權(quán)。中央銀行的資金來源主要來自發(fā)行的貨幣，同時也接受商業(yè)銀行和其他金融機構(gòu)的存款，所以它不可能與商業(yè)銀行和其他金融機構(gòu)處于平等的地位，因此也不可能開展平等的競爭。

③管理的特殊性

無論是對各銀行和金融機構(gòu)的存貸業(yè)務、發(fā)行業(yè)務，還是對政府辦理國庫券業(yè)務、對市場發(fā)行和買賣有價證券業(yè)務等，中央銀行都是以“銀行”的身份出現(xiàn)的，而不僅僅是一個行政管理機構(gòu)。另一方面，中央銀行不是僅憑行政權(quán)力去行使其職能，而是通過行政的、經(jīng)濟的和法律的手段，如計劃、信貸、利率、匯率、存款準備金等去實現(xiàn)。中央銀行本身不參與業(yè)務，而是對商業(yè)銀行和其他金融機構(gòu)進行引導和管理，以達到對整個國民經(jīng)濟進行宏觀調(diào)節(jié)和控制。此外，中央銀行在行使管理職能時，它處于超然地位，不偏向任何一家銀行，而是作為貨幣流通和信用管理者的身份出現(xiàn)，執(zhí)行其控制貨幣和調(diào)節(jié)信用的職能，從而達到穩(wěn)定金融的目的。

（2）從中央銀行業(yè)務活動的特征分析，中央銀行有發(fā)行的銀行、政府的銀行、銀行的銀行、調(diào)控宏觀經(jīng)濟的銀行四大職能。

①中央銀行是發(fā)行的銀行

所謂發(fā)行的銀行是指中央銀行是國家貨幣的發(fā)行機構(gòu)。它集中貨幣發(fā)行權(quán)，統(tǒng)一全國的貨幣發(fā)行。

②中央銀行是政府的銀行

政府的銀行是指中央銀行無論其表現(xiàn)形式如何，都是管理全國金融的國家機構(gòu)，是制定和貫徹國家貨幣政策的綜合部門，是國家信用的提供者，并代理國家執(zhí)行國庫出納職能。

③中央銀行是銀行的銀行

銀行的銀行是指中央銀行的地位處于商業(yè)銀行和其他金融機構(gòu)之上，即中央銀行代表政府管理和監(jiān)督商業(yè)銀行以及其他金融機構(gòu)的貨幣信用業(yè)務。具體表現(xiàn)為：a.

保管和調(diào)度一般金融機構(gòu)的存款準備金；b.

作為金融機構(gòu)的最后貸款人；c.

作為清算系統(tǒng)的最后清算人。

④中央銀行是調(diào)節(jié)和控制宏觀經(jīng)濟的銀行

這主要表現(xiàn)在制定和執(zhí)行貨幣政策、調(diào)節(jié)貨幣供給量和監(jiān)督和管理金融業(yè)。8.試述凱恩斯的貨幣需求理論。

答：凱恩斯對貨幣需求理論的貢獻是他關于貨幣需求動機的剖析，并在此基礎上把利率因素引入了貨幣需求函數(shù)。

（1）他把決定人們貨幣需求行為的動機歸結(jié)為交易動機、預防動機和投機動機三個方面。

①交易動機，這是指個人或企業(yè)為了應付日常交易需要而產(chǎn)生的持有貨幣需要。交易需求是收入的函數(shù)。

②預防動機，又稱謹慎動機，是指個人或企業(yè)為應付可能遇到的意外支出等而持有貨幣的動機。貨幣需求的預防性動機和交易性動機都與收入（Y）有關，兩者所引起的貨幣需求都是收入（Y）的函數(shù)。

③投機動機。這是指個人或企業(yè)愿意持有貨幣以供投機之用。這是凱恩斯做出的同古典學派不同的并運用規(guī)范化的分析方法建立起來的函數(shù)方程式，這是他對貨幣理論發(fā)展做出的重大貢獻。貨幣的投機性需求是當前利率水平的遞減函數(shù)。

（2）凱恩斯的貨幣需求函數(shù)為：

M=M1+M2=L1(Y)+L2(r)式中，M1表示交易動機和預防動機引起的貨幣需求，它是Y的函數(shù)；M2表示投機動機的貨幣需求，是r的函數(shù)；L是流動性偏好函數(shù)，因為貨幣最具有流動性，所以流動性偏好函數(shù)也就相當于貨幣需求函數(shù)。

凱恩斯貨幣需求理論強調(diào)了貨幣作為資產(chǎn)或價值儲藏的重要性。

②凱恩斯貨幣理論認為，當利率降低到某一低點后，貨幣需求就會變得無限大。這時，沒有人會愿意持有債券或其他資產(chǎn)，每個人只愿意持有貨幣。這就是著名的“流動性陷阱”。

9.試述影響基礎貨幣變動的因素。

答：基礎貨幣主要由存款準備金和流通在銀行體系以外的現(xiàn)金兩部分組成，影響基礎貨幣變動的因素，具體來說就是影響基礎貨幣兩個組成部分變動的因素：

（1）影響商業(yè)銀行存款準備金變動的因素

①存款準備金比率。中央銀行提高存款準備金的比率，商業(yè)銀行上交存款準備金則多，基礎貨幣量增加；反之反是。

②流通中的現(xiàn)金量。流通中的現(xiàn)金流入（流出）銀行系統(tǒng)的數(shù)量增加，能使商業(yè)銀行上繳存款準備金隨之增加（減少）。

③中央銀行買賣信用證券的數(shù)量。中央銀行通過公開市場業(yè)務買進有價證券，就能使商業(yè)銀行的上繳存款準備金增加；反之反是。

④中央銀行對商業(yè)銀行放款、貼現(xiàn)的松緊。中央銀行作為最后的貸款者，如果它擴大或放松對商業(yè)銀行的放款、貼現(xiàn)，商業(yè)銀行在中央銀行的存款準備金也能夠增加；反之，會使商業(yè)銀行的上繳存款準備金減少。

（2）影響流通在銀行體系以外的現(xiàn)金量變動的主要因素

①公眾收入增加和消費傾向。一般來說，公眾貨幣總收入會逐年增加，手持現(xiàn)金量也會有所增加

②物價變動狀況。一般來說，在幣值和物價比較穩(wěn)定的情況下，公眾手持的現(xiàn)金除了隨著季節(jié)性的變化有所變動外，基本上是比較穩(wěn)定的。

③經(jīng)濟發(fā)展和體制變動情況。如商品交易發(fā)展、就業(yè)人數(shù)增加、集貿(mào)市場擴大、價格調(diào)整等因素，往往會促使流通中現(xiàn)金量增加。

④存款和現(xiàn)金比例的變化。如收購農(nóng)副產(chǎn)品付現(xiàn)比重提高，農(nóng)業(yè)貸款、個人貸款中相當部分的付現(xiàn)等，也會促使現(xiàn)金流通量增加。

⑤信用開展程度。如銀行存款利率的提高、儲蓄網(wǎng)點的增多、非現(xiàn)金結(jié)算的廣泛開展等，這些因素往往會影響流通中的現(xiàn)金量。10試述影響貨幣乘數(shù)的若干因素。

答：貨幣乘數(shù)是指每一個單位基礎貨幣的增減所引起的貨幣供給量增減的倍數(shù)。所以影響貨幣乘數(shù)的因素主要包括：

（1）法定存款準備率(r)

貨幣乘數(shù)受法定存款準備率的限制，貨幣乘數(shù)同存款準備率呈現(xiàn)一種倒數(shù)關系。

（2）現(xiàn)金比率（h）

現(xiàn)金比率是指非銀行部門所持有的現(xiàn)金（C）與非銀行部門所持有的存款D之間的比例關系。

（3）定期存款比率（t）

定期存款比率是指非銀行部門所持有的商業(yè)銀行的定期存款負債與活期存款負債的比例關系。

（4）超額準備比率（e）對貨幣乘數(shù)的影響。

超額準備比率是指商業(yè)銀行持有的超額準備金(實際持有的r超過直當保留的r部分)與非銀行部門所持有的商業(yè)銀行的活期存款負債之間的比例關系。

11.試述通貨膨脹對國民經(jīng)濟的影響及對通貨膨脹效應的不同評價。

答：（1）通貨膨脹對國民經(jīng)濟的影響：一般認為，通貨膨脹不利于經(jīng)濟增長，即使對經(jīng)濟發(fā)展有某些刺激作用，也是短時期的，并以積累更大矛盾為代價。

①對生產(chǎn)的影響。表面上看，通貨膨脹可以刺激生產(chǎn)的暫時擴大，帶來虛假的繁榮，但從根本上說，通貨膨脹對生產(chǎn)起破壞性作用。

②對流通的影響。第一，通貨膨脹會使正常的商品流通渠道遭到破壞；第二，通貨膨脹會使需求發(fā)生變態(tài)。

③對信用制度的影響。第一，它會使商業(yè)信用縮減；第二，它會使銀行不能發(fā)揮正常職能；同時，由于投機盈利比放款利息要大得多，會使銀行把大量資金用于投機，此時，銀行不僅不能成為促進經(jīng)濟發(fā)展的力量，反而會成為阻礙經(jīng)濟發(fā)展的因素。

④對貨幣制度的影響。第一，嚴重的通貨膨脹會使紙幣難以履行定價工具的職責；第二，當通貨膨脹極度惡化時，紙幣甚至不能執(zhí)行流通手段與支付手段職能。

⑤對財政收支的影響。一方面，政府可采取通貨膨脹政策，發(fā)行紙幣，帶來追加的財政收入；另一方面，當通貨膨脹發(fā)展到一定程度時，不僅會給國民經(jīng)濟帶來破壞性后果，引起生產(chǎn)萎縮，導致財政實際收入減少，而且由于貨幣貶值，會引起財政支出的增加。

（2）對通貨膨脹效應的不同評價

①經(jīng)濟增長效應

有益論認為通貨膨脹對經(jīng)濟增長具有積極的影響作用。

有害論認為，雖然通貨膨脹初始階段對經(jīng)濟具有一定的刺激作用，但長期的通貨膨脹會對經(jīng)濟帶來嚴重的消極影響，降低經(jīng)濟體系的運行效率，阻礙經(jīng)濟的正常成長。

少數(shù)經(jīng)濟學家采取通貨膨脹中性論的觀點，認為通貨膨脹對實際產(chǎn)出和經(jīng)濟增長既無正效應又無負效應。

目前大多數(shù)經(jīng)濟學家的觀點是有害論，即認為通貨膨脹是阻礙經(jīng)濟增長的原因。通貨膨脹中性論的觀點難以自圓其說。

②強制儲蓄效應

所謂強制儲蓄是指政府財政出現(xiàn)赤字時向中央銀行借債透支，直接或間接增大貨幣發(fā)行，從而引起通貨膨脹。這種做法實際上是強制性地增加全社會的儲蓄總量以滿足政府的支出，因此又被稱之為通貨膨脹稅。

③收入和社會財富的再分配效應

收入和社會財富的再分配效應是指通貨膨脹發(fā)生時人們的實際收入和實際占有財富的價值會發(fā)生不同變化，有些人的收入與財富會提高和增加，有些人則會下降和減少。

在出現(xiàn)通貨膨脹的情況下，工薪階層和依賴退休金生活的退休人員等有固定收入者的收入調(diào)整滯后于通貨膨脹，因而會使其實際收入減少；而一些負債經(jīng)營的企業(yè)和非固定收入者能夠及時調(diào)整其收入，因而可從通貨膨脹中獲利；通貨膨脹的最大受惠者是政府

④資源配置扭曲效應

通貨膨脹在資源配置方面的效應通常是負面的，其主要原因是：

a.

在通貨膨脹中，各種生產(chǎn)要素、商品和勞務的相對價格會發(fā)生很大的變化和扭曲，引起資源配置的低效和浪費。

b.

通貨膨脹會助長投機并導致社會資源的浪費。

c.

在通貨膨脹期間，為避免金融資產(chǎn)價值的損失，人們會盡量降低持有貨幣和各種金融資產(chǎn)的