1、本報(bào)告依據(jù)中國資產(chǎn)評估準(zhǔn)則編制深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)所涉及的武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司股東全部權(quán)益價值資產(chǎn)評估報(bào)告中企華評報(bào)字 JG(2022)第 0012 號(共 1 冊，第 1 冊)北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司二二二年七月十五日深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 I目 錄 HYPERLINK l _bookmark1 聲 明1 HYPERLINK l _bookmark2 資產(chǎn)評估報(bào)告摘要3 HYPERLINK l _bookmark3 資產(chǎn)評估報(bào)告

2、正文5 HYPERLINK l _bookmark4 一、委托人、被評估單位和資產(chǎn)評估委托合同約定的其他資產(chǎn)評估報(bào)告使用人5 HYPERLINK l _bookmark5 二、評估目的 13 HYPERLINK l _bookmark6 三、評估對象和評估范圍 13 HYPERLINK l _bookmark7 四、價值類型 15 HYPERLINK l _bookmark8 五、評估基準(zhǔn)日 15 HYPERLINK l _bookmark9 六、評估依據(jù) 15 HYPERLINK l _bookmark10 七、評估方法 18 HYPERLINK l _bookmark11 八、評估程序?qū)嵤?/p>

3、過程和情況 25 HYPERLINK l _bookmark12 九、評估假設(shè) 28 HYPERLINK l _bookmark13 十、評估結(jié)論 29 HYPERLINK l _bookmark14 十一、特別事項(xiàng)說明 32 HYPERLINK l _bookmark15 十二、資產(chǎn)評估報(bào)告使用限制說明 33 HYPERLINK l _bookmark16 十三、資產(chǎn)評估報(bào)告日 34 HYPERLINK l _bookmark17 資產(chǎn)評估報(bào)告附件35深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 1聲 明一、本資產(chǎn)

4、評估報(bào)告依據(jù)財(cái)政部發(fā)布的資產(chǎn)評估基本準(zhǔn)則和中國 資產(chǎn)評估協(xié)會發(fā)布的資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則和職業(yè)道德準(zhǔn)則編制。二、本資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)及其資產(chǎn)評估師遵守法律、行政法規(guī)和資 產(chǎn)評估準(zhǔn)則，堅(jiān)持獨(dú)立、客觀、公正的原則，并對所出具的資產(chǎn)評 估報(bào)告依法承擔(dān)責(zé)任。三、委托人或者其他資產(chǎn)評估報(bào)告使用人應(yīng)當(dāng)按照法律、行政 法規(guī)規(guī)定和資產(chǎn)評估報(bào)告載明的使用范圍使用資產(chǎn)評估報(bào)告；委托 人或者其他資產(chǎn)評估報(bào)告使用人違反前述規(guī)定使用資產(chǎn)評估報(bào)告的， 資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)及其資產(chǎn)評估師不承擔(dān)責(zé)任。本資產(chǎn)評估報(bào)告僅供委托人、資產(chǎn)評估委托合同中約定的其他 資產(chǎn)評估報(bào)告使用人和法律、行政法規(guī)規(guī)定的資產(chǎn)評估報(bào)告使用人 使用；除此之外，其他任何機(jī)構(gòu)和

5、個人不能成為資產(chǎn)評估報(bào)告的使 用人。本資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)及資產(chǎn)評估師提示資產(chǎn)評估報(bào)告使用人應(yīng)當(dāng)正 確理解和使用評估結(jié)論，評估結(jié)論不等同于評估對象可實(shí)現(xiàn)價格， 評估結(jié)論不應(yīng)當(dāng)被認(rèn)為是對評估對象可實(shí)現(xiàn)價格的保證。四、評估對象涉及的資產(chǎn)、負(fù)債清單及企業(yè)經(jīng)營預(yù)測資料由委 托人、被評估單位申報(bào)并經(jīng)其采用簽名、蓋章或法律允許的其他方 式確認(rèn)；委托人和其他相關(guān)當(dāng)事人依法對其提供資料的真實(shí)性、完 整性、合法性負(fù)責(zé)。五、資產(chǎn)評估師已對評估對象及其所涉及資產(chǎn)進(jìn)行現(xiàn)場調(diào)查； 已對評估對象及其所涉及資產(chǎn)的法律權(quán)屬狀況給予必要的關(guān)注，對 評估對象及其所涉及資產(chǎn)的法律權(quán)屬資料進(jìn)行了查驗(yàn)，對已經(jīng)發(fā)現(xiàn) 的問題進(jìn)行了如實(shí)披露，并且已

6、提請委托人及其他相關(guān)當(dāng)事人完善 產(chǎn)權(quán)以滿足出具資產(chǎn)評估報(bào)告的要求。六、本資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)及資產(chǎn)評估師與資產(chǎn)評估報(bào)告中的評估對 象沒有現(xiàn)存或者預(yù)期的利益關(guān)系，與相關(guān)當(dāng)事人沒有現(xiàn)存或者預(yù)期深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 2的利益關(guān)系，對相關(guān)當(dāng)事人不存在偏見。七、本資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)出具的資產(chǎn)評估報(bào)告中的分析、判斷和結(jié) 果受資產(chǎn)評估報(bào)告中假設(shè)和限制條件的限制，資產(chǎn)評估報(bào)告使用人 應(yīng)當(dāng)充分考慮資產(chǎn)評估報(bào)告中載明的假設(shè)、限制條件、特別事項(xiàng)說 明及其對評估結(jié)論的影響。八、資產(chǎn)評估師對房屋建筑物、設(shè)備等實(shí)物資產(chǎn)的勘察按常規(guī)僅

7、限于觀察， 了解使用狀況、保養(yǎng)狀況，未觸及內(nèi)部被遮蓋、隱蔽及 難于接觸到的部位，我們不具備專業(yè)鑒定能力也未接受委托對上述 資產(chǎn)的內(nèi)部質(zhì)量進(jìn)行專業(yè)技術(shù)檢測和鑒定，我們的評估以委托人和 其他相關(guān)當(dāng)事人提供的資料為基礎(chǔ)，如果這些評估對象的內(nèi)在質(zhì)量 有瑕疵， 評估結(jié)論可能會受到不同程度的影響。九、本資產(chǎn)評估報(bào)告中，所有以萬元為金額單位的表格或者文 字表述，如存在總計(jì)數(shù)與各分項(xiàng)數(shù)值之和出現(xiàn)尾差，均為四舍五入 原因造成。深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 3資產(chǎn)評估報(bào)告摘要重要提示本摘要內(nèi)容摘自資產(chǎn)評估報(bào)告正文，欲了解

8、本評估項(xiàng)目的 詳細(xì)情況并合理理解和使用評估結(jié)論，應(yīng)認(rèn)真閱讀資產(chǎn)評估報(bào) 告正文。深圳王子新材料股份有限公司：北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司接受深圳王子新材料股份有 限公司的委托，按照法律、行政法規(guī)和資產(chǎn)評估準(zhǔn)則的規(guī)定，堅(jiān)持 獨(dú)立、客觀、公正的原則，按照必要的評估程序，對深圳王子新材 料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)所 涉及的武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司的股東全部權(quán)益在 2022 年 5 月 31 日的市場價值進(jìn)行了評估。現(xiàn)將資產(chǎn)評估報(bào)告摘要如下：評估目的：深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞 科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)事宜，為此需要對武漢中電華瑞科技發(fā)展 有

9、限公司股東全部權(quán)益的市場價值進(jìn)行評估， 為上述經(jīng)濟(jì)行為提供價 值參考。評估對象：武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司的股東全部權(quán)益價 值。評估范圍：武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司的全部資產(chǎn)及負(fù)債， 具體包括流動資產(chǎn)、非流動資產(chǎn)(長期股權(quán)投資、固定資產(chǎn)、無形資 產(chǎn)、長期待攤費(fèi)用、遞延所得稅資產(chǎn)和使用權(quán)資產(chǎn))、流動負(fù)債和非 流動負(fù)債。評估基準(zhǔn)日： 2022 年 5 月 31 日價值類型：市場價值評估方法：收益法、資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估結(jié)論：本資產(chǎn)評估報(bào)告選用收益法評估結(jié)果作為評估結(jié)論。 具體評估結(jié)論如下：武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司評估基準(zhǔn)日總資產(chǎn)賬面價值為 11,233.22 萬元，總負(fù)債賬面價值為 3,029.

10、83 萬元， 凈資產(chǎn)賬面價值為深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 48,203.38 萬元。收益法評估后武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司股東全部權(quán)益價值為 35,013.59 萬元，增值額為 26,810.20 萬元，增值率為 326.82%。本資產(chǎn)評估報(bào)告僅為資產(chǎn)評估報(bào)告中描述的經(jīng)濟(jì)行為提供價值 參考，評估結(jié)論的使用有效期限自評估基準(zhǔn)日起一年有效。資產(chǎn)評估報(bào)告使用人應(yīng)當(dāng)充分考慮資產(chǎn)評估報(bào)告中載明的假設(shè)、 限定條件、特別事項(xiàng)說明及其對評估結(jié)論的影響。以上內(nèi)容摘自資產(chǎn)評估報(bào)告正文，欲了解本評估項(xiàng)目的詳細(xì)情 況并合

11、理理解和使用評估結(jié)論，應(yīng)認(rèn)真閱讀資產(chǎn)評估報(bào)告正文。深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 5深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)所涉及的武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司股東全部權(quán)益價值資產(chǎn)評估報(bào)告正文深圳王子新材料股份有限公司：北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司接受貴公司的委托，按照法 律、行政法規(guī)和資產(chǎn)評估準(zhǔn)則的規(guī)定，堅(jiān)持獨(dú)立、客觀、公正的原 則，采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法和收益法評估方法，按照必要的評估程序，對 深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公 司 49%股權(quán)所涉及

12、的武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司的股東全部權(quán) 益在評估基準(zhǔn)日 2022 年 5 月 31 日的市場價值進(jìn)行了評估。現(xiàn)將資產(chǎn) 評估情況報(bào)告如下：一、 委托人、被評估單位和資產(chǎn)評估委托合同約定的其他資產(chǎn)評估報(bào)告使用人本資產(chǎn)評估報(bào)告的委托人為深圳王子新材料股份有限公司，被 評估單位為武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司，資產(chǎn)評估委托合同約 定的其他資產(chǎn)評估報(bào)告使用人包括國家法律、法規(guī)規(guī)定的資產(chǎn)評估 報(bào)告使用者。(一)委托人簡介企業(yè)名稱：深圳王子新材料股份有限公司(簡稱“王子新材”) 統(tǒng)一社會信用代碼：91440300279344432Y法定住所：深圳市龍華區(qū)龍華街道奮進(jìn)路 4 號王子工業(yè)園 經(jīng)營場所：深圳市龍

13、華區(qū)龍華街道奮進(jìn)路 4 號王子工業(yè)園 法定代表人：王進(jìn)軍注冊資本：21,328.538 萬元人民幣企業(yè)類型：股份有限公司 (上市)深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 6成立日期：1997 年 05 月 28 日經(jīng)營范圍：一般經(jīng)營項(xiàng)目是：低碳材料、各類新材料及環(huán)保產(chǎn) 品的研發(fā)和銷售，食品包裝制品及其它新型包裝制品的研發(fā)和銷售； 經(jīng)營本企業(yè)科研所需的原輔材料、儀器儀表、機(jī)械設(shè)備、零配件及 技術(shù)的進(jìn)出口(國家限制公司經(jīng)營和國家禁止出口的商品及技術(shù)除 外)；塑膠產(chǎn)品、食品塑料包裝制品的生產(chǎn)銷售；興辦實(shí)業(yè)(具體項(xiàng) 目

14、另行申報(bào))；國內(nèi)貿(mào)易(不含法律、行政法規(guī)、國務(wù)院規(guī)定禁止及 決定需前置審批的項(xiàng)目)；藥品包裝材料的生產(chǎn)、銷售。許可經(jīng)營項(xiàng) 目是：普通貨運(yùn)；包裝裝潢印刷品及其他印刷品的印刷。(二)被評估單位簡介1.公司簡況企業(yè)名稱：武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司(簡稱“中電華瑞”)統(tǒng)一社會信用代碼：91420100744787870K法定住所：武漢市東湖新技術(shù)開發(fā)區(qū)武大園二路以北、武大園四路以東國家地球空間信息產(chǎn)業(yè)基地 區(qū)(七期)B-3 座3 層4 號經(jīng)營場所：武漢市東湖新技術(shù)開發(fā)區(qū)武大園二路以北、武大園四路以東國家地球空間信息產(chǎn)業(yè)基地 區(qū)(七期)B-3 座3 層4 號法定代表人：任蘭洞注冊資本：500.00 萬

15、元人民幣企業(yè)性質(zhì)：有限責(zé)任公司(自然人投資或控股)成立日期：2003 年 01 月 28 日營業(yè)期限：2003 年 01 月 28 日至長期經(jīng)營范圍：許可項(xiàng)目：特種設(shè)備設(shè)計(jì)；特種設(shè)備制造；建設(shè)工 程設(shè)計(jì)； 道路機(jī)動車輛生產(chǎn)(依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn) 后方可開展經(jīng)營活動，具體經(jīng)營項(xiàng)目以相關(guān)部門批準(zhǔn)文件或許可證 件為準(zhǔn))一般項(xiàng)目：計(jì)算機(jī)軟硬件及外圍設(shè)備制造；機(jī)械設(shè)備研發(fā)； 機(jī)電耦合系統(tǒng)研發(fā)；通信設(shè)備制造；通信設(shè)備銷售；通用設(shè)備制造 (不含特種設(shè)備制造)；光電子器件制造；光電子器件銷售；光學(xué)儀 器制造；光學(xué)儀器銷售；儀器儀表制造；儀器儀表銷售； 電子元器 件與機(jī)電組件設(shè)備制造； 電子元器件

16、與機(jī)電組件設(shè)備銷售； 電子專深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 7用設(shè)備制造； 電子專用設(shè)備銷售；信息系統(tǒng)集成服務(wù)；工業(yè)控制計(jì) 算機(jī)及系統(tǒng)制造；工業(yè)控制計(jì)算機(jī)及系統(tǒng)銷售；工業(yè)自動控制系統(tǒng) 裝置制造；工業(yè)自動控制系統(tǒng)裝置銷售；機(jī)械電氣設(shè)備制造；機(jī)械 電氣設(shè)備銷售；機(jī)械零件、零部件加工；機(jī)械零件、零部件銷售； 電子、機(jī)械設(shè)備維護(hù)(不含特種設(shè)備)；特種設(shè)備銷售；海洋工程裝 備制造；海洋工程裝備銷售；集裝箱制造；集裝箱銷售；集裝箱租 賃服務(wù)；集裝箱維修；金屬結(jié)構(gòu)制造；金屬結(jié)構(gòu)銷售；航標(biāo)器材及 相關(guān)裝置制造；汽車新車

17、銷售；汽車零部件及配件制造；軟件開發(fā)； 軟件銷售；技術(shù)服務(wù)、技術(shù)開發(fā)、技術(shù)咨詢、技術(shù)交流、技術(shù)轉(zhuǎn)讓、 技術(shù)推廣；國內(nèi)貿(mào)易代理(除許可業(yè)務(wù)外，可自主依法經(jīng)營法律法規(guī) 非禁止或限制的項(xiàng)目) 。2.公司股權(quán)結(jié)構(gòu)及變更情況(1)2003 年 1 月，公司設(shè)立2002 年 12 月，武漢市工商局核發(fā)編號為(鄂武)名稱預(yù)核私字 2002第 7116 號企業(yè)名稱預(yù)先核準(zhǔn)通知書， 同意預(yù)先核準(zhǔn)企業(yè)名 稱為“武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司”。2003 年 1 月， 自然人何波、何大發(fā)作出決議，同意設(shè)立中電華瑞 并通過武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司章程。根據(jù)該章程， 中電 華瑞的注冊資本為 50.00 萬元， 其中：

18、何波以實(shí)物出資 30.00 萬元， 何 大發(fā)以實(shí)物出資 20.00 萬元。 2003 年 1 月，湖北中信會計(jì)師事務(wù)有限 責(zé)任公司出具鄂中信評報(bào)字2003第 4601 號資產(chǎn)評估報(bào)告書， 以 2003 年 1 月 20 日為評估基準(zhǔn)日，經(jīng)評估，何波、何大發(fā)擁有的工控 機(jī)及配件、EPSONEMP-9100 投影、 SONYGRXSCP 筆記本、先鋒等離子 顯示器等評估對象的評估值為 536,600.00 元。 2003 年 1 月，湖北中信 會計(jì)師事務(wù)有限責(zé)任公司出具鄂中信驗(yàn)字2003第 3603 號驗(yàn)資報(bào)告， 經(jīng)審驗(yàn)， 截至 2003 年 1 月 20 日， 中電華瑞已收到全體股東繳納的注 冊

19、資本 50.00 萬元，各股東以實(shí)物出資 50.00 萬元。設(shè)立完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1何波30.0030.00實(shí)物60.00%深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 8序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例2何大發(fā)20.0020.00實(shí)物40.00%合計(jì)50.0050.00100.00%(2)2003 年 7 月，股東置換實(shí)物出資2003 年 7 月，中電華瑞股東會作出決議，同意何波用現(xiàn)金 30.00 萬元置換實(shí)物出資

20、30.00 萬元，何大發(fā)用現(xiàn)金 20.00 萬元置換實(shí)物出 資 20.00 萬元，并通過相應(yīng)的章程修正案。 同年 7 月，武漢和平會計(jì) 師事務(wù)所有限責(zé)任公司出具武和會驗(yàn)字(2003)W-015 號驗(yàn)資報(bào)告， 經(jīng)審驗(yàn)，截至 2003 年 7 月 14 日， 中電華瑞已收到股東何波、何大發(fā) 以貨幣資金出資 50.00 萬元，替換原以實(shí)物資產(chǎn)出資部分。本次置換出資完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1何波30.0030.00貨幣60.00%2何大發(fā)20.0020.00貨幣40.00%合計(jì)50.0050.00100.00%(3)2010

21、 年 6 月，第一次股權(quán)轉(zhuǎn)讓2010 年 6 月， 中電華瑞股東會作出決議， 同意何波將其持有的公 司 35%股權(quán)(對應(yīng) 17.50 萬元出資額) 轉(zhuǎn)讓給朱珠，何波將其持有的 公司 25%股權(quán)(對應(yīng) 12.50 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給李婭青，何大發(fā)將其 持有的公司 20%股權(quán)(對應(yīng) 10.00 萬元出資額) 轉(zhuǎn)讓給石友山，何大 發(fā)將其持有的公司 20%股權(quán)(對應(yīng) 10.00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給苗汝明， 并通過相應(yīng)的章程修正案。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1朱珠17.5017.50貨幣35.00%2李婭青12.50

22、12.50貨幣25.00%3石友山10.0010.00貨幣20.00%4苗汝明10.0010.00貨幣20.00%合計(jì)50.0050.00100.00%(4)2010 年 9 月，第一次增資深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 92010 年 9 月， 中電華瑞股東會作出決議， 同意公司注冊資本增加 至 500.00 萬元， 新增注冊資本 450.00 萬元由股東朱珠、李婭青、石友 山、苗汝明繳納，出資方式均為貨幣，其中： 朱珠出資 157.50 萬元， 李婭青出資 112.50 萬元， 石友山出資 90.0

23、0 萬元， 苗汝明出資 90.00 萬 元， 并通過相應(yīng)的章程修正案。 2010 年， 湖北立誠會計(jì)師事務(wù)有限公 司出具鄂立驗(yàn)字2010Y0790 號驗(yàn)資報(bào)告， 經(jīng)審驗(yàn)， 截至 2010 年 8 月 31 日，中電華瑞已收到朱珠、李婭青、石友山、苗汝明以貨幣繳 納的新增注冊資本 450.00 萬元。本次增資完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1朱珠175.00175.00貨幣35.00%2李婭青125.00125.00貨幣25.00%3石友山100.00100.00貨幣20.00%4苗汝明100.00100.00貨幣20.00%

24、合計(jì)500.00500.00100.00%(5)2014 年 8 月，第二次股權(quán)轉(zhuǎn)讓2014 年 8 月， 中電華瑞股東會作出決議， 同意苗汝明將其持有的 中電華瑞 20%股權(quán)(對應(yīng) 100.00 萬元出資額) 轉(zhuǎn)讓給孫廣偉， 石友山 將其持有的中電華瑞 20%股權(quán)(對應(yīng) 100.00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給孫廣 偉，李婭青將其持有的中電華瑞 11%股權(quán)(對應(yīng) 55.00 萬元出資額) 轉(zhuǎn)讓給孫廣偉， 李婭青將其持有的中電華瑞 14%股權(quán)(對應(yīng) 70.00 萬 元出資額)轉(zhuǎn)讓給朱珠，并通過相應(yīng)的章程修正案。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳

25、出資額出資方式持股比例1朱珠245.00245.00貨幣49.00%2孫廣偉255.00255.00貨幣51.00%合計(jì)500.00500.00100.00%(6)2015 年 6 月，第三次股權(quán)轉(zhuǎn)讓2015 年 6 月， 中電華瑞股東會作出決議， 同意孫廣偉將其持有的 中電華瑞 15%股權(quán)(對應(yīng) 75.00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給嚴(yán)安，孫廣偉將深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 10其持有的中電華瑞 10%股權(quán)(對應(yīng) 50.00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給江善穩(wěn)， 孫廣偉將其持有的中電華瑞 26%股權(quán)(對應(yīng) 130.

26、00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓 給朱珠， 并通過相應(yīng)的章程修正案。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1朱珠375.00375.00貨幣75.00%2嚴(yán)安75.0075.00貨幣15.00%3江善穩(wěn)50.0050.00貨幣10.00%合計(jì)500.00500.00100.00%(7)2015 年 11 月，第四次股權(quán)轉(zhuǎn)讓2015 年 11 月，中電華瑞股東會作出決議，同意江善穩(wěn)將其持有 的中電華瑞 1.5%股權(quán)(對應(yīng)7.50 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給郭玉峰， 江善穩(wěn) 將其持有的中電華瑞 2%股權(quán)(對應(yīng) 10.00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給

27、張偉， 朱珠將其持有的中電華瑞 1.5%股權(quán)(對應(yīng) 7.50 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給 李潔，朱珠將其持有的中電華瑞 15%股權(quán)(對應(yīng) 75.00 萬元出資額) 轉(zhuǎn)讓給劉江舟， 并通過相應(yīng)的章程修正案。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1朱珠292.50292.50貨幣58.50%2嚴(yán)安75.0075.00貨幣15.00%3劉江舟75.0075.00貨幣15.00%4江善穩(wěn)32.5032.50貨幣6.50%5張偉10.0010.00貨幣2.00%6李潔7.507.50貨幣1.50%7郭玉峰7.507.50貨幣1.50%合

28、計(jì)500.00500.00100.00%(8)2016 年 1 月，第五次股權(quán)轉(zhuǎn)讓2016 年 1 月， 中電華瑞股東會作出決議， 同意嚴(yán)安將其持有的中 電華瑞 15%股權(quán)(對應(yīng) 75.00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給朱珠，并通過相應(yīng) 的章程修正案。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 11金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1朱珠367.50367.50貨幣73.50%2劉江舟75.0075.00貨幣15.00%3江善穩(wěn)32.5032.5

29、0貨幣6.50%4張偉10.0010.00貨幣2.00%5李潔7.507.50貨幣1.50%6郭玉峰7.507.50貨幣1.50%合計(jì)500.00500.00100.00%(9)2017 年 7 月，第六次股權(quán)轉(zhuǎn)讓2017 年 7 月， 中電華瑞股東會作出決議， 同意張偉將其持有的中 電華瑞 2%股權(quán)(對應(yīng) 10.00 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給朱萬里， 李潔將其持 有的中電華瑞 1.5%股權(quán)(對應(yīng) 7.50 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給朱萬里， 并通 過重新制定的武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司章程。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例

30、1朱珠367.50367.50貨幣73.50%2劉江舟75.0075.00貨幣15.00%3江善穩(wěn)32.5032.50貨幣6.50%4朱萬里17.5017.50貨幣3.50%5郭玉峰7.507.50貨幣1.50%合計(jì)500.00500.00100.00%(10)2020 年 11 月，第七次股權(quán)轉(zhuǎn)讓2020 年 11 月，中電華瑞股東會作出決議，同意朱珠將其持有的 中電華瑞 37.485%股權(quán)(對應(yīng) 187.425 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給深圳王子新 材料股份有限公司，朱萬里將其持有的中電華瑞 1.785%股權(quán)(對應(yīng) 8.925 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給深圳王子新材料股份有限公司，江善穩(wěn)將 其持有的中電華

31、瑞 3.315%股權(quán)(對應(yīng) 16.575 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給深圳 王子新材料股份有限公司，劉江舟將其持有的中電華瑞 7.65%股權(quán)(對 應(yīng) 38.25 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給深圳王子新材料股份有限公司，郭玉峰 將其持有的中電華瑞 0.765%股權(quán)(對應(yīng) 3.825 萬元出資額)轉(zhuǎn)讓給深 圳王子新材料股份有限公司，并通過重新制定的武漢中電華瑞科技北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 12發(fā)展有限公司章程。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，中電華瑞的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：金額單位： 人民幣萬元序號股東名稱認(rèn)繳出資額實(shí)繳出資額出資方式持股比例1深圳王子新材料 股份有限公司255.00255.00貨幣51.00%2朱珠180.075

32、180.075貨幣36.015%3劉江舟36.7536.75貨幣7.35%4江善穩(wěn)15.92515.925貨幣3.185%5朱萬里8.5758.575貨幣1.715%6郭玉峰3.6753.675貨幣0.735%合計(jì)500.00500.00100.00%3.被評估單位資產(chǎn)、財(cái)務(wù)和經(jīng)營狀況被評估單位近三年的財(cái)務(wù)狀況如下表(合并口徑)：金額單位： 人民幣萬元項(xiàng)目2020 年 12 月 31 日2021 年 12 月 31 日2022 年 5 月 31 日資產(chǎn)總計(jì)8,791.8712,571.6212,003.96負(fù)債總計(jì)2,602.023,104.513,120.05所有者權(quán)益6,189.859,4

33、67.108,883.91其中： 歸屬母公司所有 者權(quán)益6,189.858,756.788,264.54被評估單位近三年的財(cái)務(wù)狀況如下表(母公司口徑) ：金額單位： 人民幣萬元項(xiàng)目2020 年 12 月 31 日2021 年 12 月 31 日2022 年 5 月 31 日資產(chǎn)總計(jì)8,791.8711,354.7611,233.22負(fù)債總計(jì)2,602.022,747.383,029.83所有者權(quán)益6,189.858,607.388,203.38被評估單位近三年的經(jīng)營狀況如下表(合并口徑)：金額單位： 人民幣萬元項(xiàng)目2020 年2021 年2022 年 1-5 月營業(yè)收入5,809.508,12

34、9.15376.79利潤總額2,196.383,142.17-665.61凈利潤1,868.482,710.47-583.20其中： 歸屬母公司所有者的凈 利潤1,868.482,566.92-492.23被評估單位近三年的經(jīng)營狀況如下表(母公司口徑) ：金額單位： 人民幣萬元項(xiàng)目2020 年2021 年2022 年 1-5 月營業(yè)收入5,809.507,595.63353.86利潤總額2,196.382,800.63-467.06深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 13項(xiàng)目2020 年2021 年2022

35、 年 1-5 月凈利潤1,868.482,417.52-403.99被評估單位評估基準(zhǔn)日、 2021 年度、 2020 年度的會計(jì)報(bào)表均經(jīng)立 信會計(jì)師事務(wù)所(特殊普通合伙) 審計(jì)，并發(fā)表了標(biāo)準(zhǔn)無保留意見。4.委托人與被評估單位之間的關(guān)系本次評估的委托人為深圳王子新材料股份有限公司，被評估單 位為武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司。截止評估基準(zhǔn)日，深圳王子新材料股份有限公司是武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司的控股股東， 其持股比例為 51.00%。(三)資產(chǎn)評估委托合同約定的其他資產(chǎn)評估報(bào)告使用人其他資產(chǎn)評估報(bào)告使用人為委托人、國家法律、法規(guī)規(guī)定的資 產(chǎn)評估報(bào)告使用人使用，不得被其他任何第三方使用或依賴。

36、二、 評估目的深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有 限公司 49%股權(quán)事宜，為此需要對武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司股 東全部權(quán)益的市場價值進(jìn)行評估， 為上述經(jīng)濟(jì)行為提供價值參考。三、 評估對象和評估范圍(一) 評估對象評估對象是武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司的股東全部權(quán)益價 值。(二) 評估范圍評估范圍是武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司的全部資產(chǎn)及負(fù)債。 評估基準(zhǔn)日， 評估范圍內(nèi)的資產(chǎn)為流動資產(chǎn)、非流動資產(chǎn)(長期股權(quán) 投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、長期待攤費(fèi)用、遞延所得稅資產(chǎn)和使用 權(quán)資產(chǎn))， 總資產(chǎn)賬面價值為 11,233.22 萬元， 負(fù)債為流動負(fù)債和非流 動負(fù)債， 總負(fù)債賬面價值

37、為 3,029.83 萬元，凈資產(chǎn)賬面價值為 8,203.38 萬元。其中長期股權(quán)投資共2 項(xiàng)，具體投資情況如下：深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 14長期股權(quán)投資賬面價值金額單位：人民幣元序號被投資單位名稱投資日期投資比例%賬面價值1武漢安和捷檢測技術(shù)有限公司2021-0950.99976,149,920.002武漢艦訊通智能裝備技術(shù)有限公司2017-0365.005,000.00合計(jì)6,154,920.00委托評估對象和評估范圍與經(jīng)濟(jì)行為涉及的評估對象和評估范 圍一致。評估基準(zhǔn)日， 評估范圍內(nèi)的資產(chǎn)、

38、負(fù)債賬面價值已經(jīng)立信會 計(jì)師事務(wù)所(特殊普通合伙) 審計(jì)，并出具了標(biāo)準(zhǔn)無保留意見審計(jì)報(bào) 告。1 ) 對企業(yè)價值影響較大的主要資產(chǎn)的法律權(quán)屬狀況、經(jīng)濟(jì)狀況 和物理狀況房屋建筑物共 2 項(xiàng)，包括武大航域 區(qū) B3 棟 304 室、武大航域 區(qū) B3 棟 301 室， 均為外購取得， 合計(jì)建筑面積為 878.83 平方米。具體如下：序號資產(chǎn)名稱不動產(chǎn)證/房產(chǎn)證號證載權(quán)利人建筑面積用途1武大航域區(qū) B3 棟 301 室鄂(2016)武漢市東開不 動產(chǎn)權(quán)第 0054302 號武漢中電華瑞科 技發(fā)展有限公司536.46辦公2武大航域區(qū) B3 棟 304 室鄂(2017)武漢市東開不 動產(chǎn)權(quán)第 004975

39、0 號武漢中電華瑞科 技發(fā)展有限公司342.37辦公車輛共 4 輛， 主要為奔馳轎車、 沃爾沃轎車等，非營運(yùn)性質(zhì)， 正 常使用中。電子設(shè)備共計(jì) 39 項(xiàng)，主要為電腦、空調(diào)、打印機(jī)等， 主要分布 于辦公場所內(nèi)。2)企業(yè)申報(bào)的賬面記錄的無形資產(chǎn)類型、數(shù)量、法律權(quán)屬狀況截止評估基準(zhǔn)日，被評估單位賬面記錄的無形資產(chǎn)共 2 項(xiàng)，包括 操控軟件研制開發(fā)和多功能標(biāo)準(zhǔn)臺配套模塊測試。3)企業(yè)申報(bào)的表外資產(chǎn)的類型、數(shù)量截止評估基準(zhǔn)日，被評估單位賬面未記錄的無形資產(chǎn)包括專利 27 項(xiàng)，其中 1 項(xiàng)專利尚處于實(shí)質(zhì)審查狀態(tài)，其余 26 項(xiàng)專利均已取得 專利證書，證載權(quán)利人均為武漢中電華瑞科技有限公司；軟件著作權(quán) 12

40、 項(xiàng)， 均已取得計(jì)算機(jī)軟件著作證書，證載權(quán)利人深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 15均為武漢中電華瑞科技有限公司。4) 引用其他機(jī)構(gòu)出具的報(bào)告結(jié)論所涉及的資產(chǎn)類型、數(shù)量和賬 面金額立信會計(jì)師事務(wù)所(特殊普通合伙)出具的武漢中電華瑞科技 發(fā)展有限公司審計(jì)報(bào)告及財(cái)務(wù)報(bào)表 2021 年度至2022 年 5 月，審計(jì) 報(bào)告號為信會師報(bào)字2022第 ZA90439 號，報(bào)告類型為標(biāo)準(zhǔn)無保留意 見。四、 價值類型根據(jù)評估目的， 確定評估對象的價值類型為市場價值。市場價值是指自愿買方和自愿賣方，在各自理性行事且未受任

41、何強(qiáng)迫的情況下，評估對象在評估基準(zhǔn)日進(jìn)行正常公平交易的價值 估計(jì)數(shù)額。五、 評估基準(zhǔn)日本報(bào)告評估基準(zhǔn)日是 2022 年 5 月 31 日。確定該評估基準(zhǔn)日主要考慮資產(chǎn)評估是對某一時點(diǎn)的資產(chǎn)提供 價值參考， 選擇會計(jì)期末作為評估基準(zhǔn)日， 能夠全面反映評估對象資 產(chǎn)的整體情況， 同時考慮到與審計(jì)報(bào)告時間相銜接。本次評估基準(zhǔn)日 由委托人確定， 并在資產(chǎn)評估委托合同中作了相應(yīng)約定。六、 評估依據(jù)(一)經(jīng)濟(jì)行為依據(jù)1.深圳王子新材料股份有限公司出具的委托評估函。(二)法律法規(guī)依據(jù)1. 中華人民共和國資產(chǎn)評估法(2016 年 7 月 2 日中華人民共和 國第十二屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第二十一次會議通

42、過)；2. 中華人民共和國公司法(2018 年 10 月 26 日第十三屆全國人 民代表大會常務(wù)委員會第六次會議通過修正)；3. 資產(chǎn)評估行業(yè)財(cái)政監(jiān)督管理辦法(中華人民共和國財(cái)政部 令第 97 號)；4. 中華人民共和國證券法(2019 年 12 月 28 日第十三屆全國人深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 16民代表大會常務(wù)委員會第十五次會議第二次修訂)；5.企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則基本準(zhǔn)則(財(cái)政部令第33 號，財(cái)政部令第 76 號修訂)；6. 中華人民共和國企業(yè)所得稅法(2018 年 12 月 29 日第十三屆 全

43、國人民代表大會常務(wù)委員會第七次會議通過)；7. 中華人民共和國增值稅暫行條例(國務(wù)院令第 691 號)；8.財(cái)政部稅務(wù)總局關(guān)于調(diào)整增值稅稅率的通知(財(cái)稅201832 號)；9.關(guān)于全面推開營業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)的通知(財(cái)稅201636 號)；10.財(cái)政部稅務(wù)總局海關(guān)總署關(guān)于深化增值稅改革有關(guān)政策的公告 (財(cái)政部稅務(wù)總局海關(guān)總署201939 號)；11.關(guān)于完善研究開發(fā)費(fèi)用稅前加計(jì)扣除政策的通知(財(cái)稅 2015119 號)；12.關(guān)于提高研究開發(fā)費(fèi)用稅前加計(jì)扣除比例的通知(財(cái)稅 201899 號)；13.中華人民共和國民法典(十三屆全國人大三次會表決通過， 2021 年 1 月 1 日起施行)；1

44、4.中華人民共和國土地管理法(中華人民共和國主席令第三 十二號， 2019 年 8 月 26 日第十三屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第 十二次會議通過)；15.中華人民共和國城市房地產(chǎn)管理法(中華人民共和國主席 令第三十二號， 2019 年 8 月 26 日第十三屆全國人民代表大會常務(wù)委 員會第十二次會議通過)；16. 中華人民共和國專利法(2008 年 12 月 27 日第十一屆全國 人民代表大會常務(wù)委員會第六次會議通過)；17.中華人民共和國專利法實(shí)施細(xì)則 (中華人民共和國國務(wù)院 令第 306 號)；18. 中華人民共和國著作權(quán)法 (2010 年 2 月 26 日第十一屆全國 人民代表大會常

45、務(wù)委員會第十三次會議獲得通過)；19. 會計(jì)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)提示第 5 號上市公司股權(quán)交易資產(chǎn)評估(中 國證監(jiān)會)；深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 1720. 高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定管理辦法 (國科發(fā)火201632 號)。(三)評估準(zhǔn)則依據(jù)1. 資產(chǎn)評估基本準(zhǔn)則 (財(cái)資201743 號)； 2. 資產(chǎn)評估職業(yè)道德準(zhǔn)則 (中評協(xié)201730 號)； 3. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則 資產(chǎn)評估程序(中評協(xié)201836 號)； 4. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則 資產(chǎn)評估報(bào)告(中評協(xié)201835 號)； 5.資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則 資產(chǎn)評估委托合同(

46、中評協(xié)201733 號)； 6. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則 資產(chǎn)評估檔案(中評協(xié)201837 號)； 7. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則 資產(chǎn)評估方法(中評協(xié)201935 號)；8.資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則 利用專家工作及相關(guān)報(bào)告 (中評協(xié) 201735 號)；9. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則企業(yè)價值 (中評協(xié)201838 號)； 10. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則 無形資產(chǎn)(中評協(xié)201737 號)； 11. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則不動產(chǎn) (中評協(xié)201738 號)； 12. 資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則機(jī)器設(shè)備(中評協(xié)201739 號)； 13. 知識產(chǎn)權(quán)資產(chǎn)評估指南(中評協(xié)201744 號)； 14. 資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)質(zhì)量控制指南(中評協(xié)201746

47、號)； 15. 資產(chǎn)評估價值類型指導(dǎo)意見 (中評協(xié)201747 號)； 16. 資產(chǎn)評估對象法律權(quán)屬指導(dǎo)意見(中評協(xié)201748 號)； 17. 專利資產(chǎn)評估指導(dǎo)意見(中評協(xié)201749 號)； 18. 著作權(quán)資產(chǎn)評估指導(dǎo)意見 (中評協(xié)201750 號)； 19. 資產(chǎn)評估準(zhǔn)則術(shù)語 2020(中評協(xié)202031 號)。(四)權(quán)屬依據(jù)1.不動產(chǎn)權(quán)證書；2.專利證書；3.計(jì)算機(jī)軟件著作證書；4.機(jī)動車行駛證；5.其他有關(guān)產(chǎn)權(quán)證明。(五)取價依據(jù)1. 機(jī)動車強(qiáng)制報(bào)廢標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定(商務(wù)部、發(fā)改委、公安部、環(huán)境北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 18保護(hù)部令 2012 年第 12 號，自 2013 年 5 月

48、1 日起施行)；2.評估基準(zhǔn)日銀行存貸款基準(zhǔn)利率及外匯匯率；3. 機(jī)電產(chǎn)品報(bào)價手冊；4.萬得 Wind 資訊金融終端； 5.企業(yè)提供的以前年度的財(cái)務(wù)報(bào)表、審計(jì)報(bào)告； 6.企業(yè)有關(guān)部門提供的未來年度經(jīng)營計(jì)劃； 7.企業(yè)提供的主要產(chǎn)品目前及未來年度市場預(yù)測資料； 8.企業(yè)與相關(guān)單位簽訂的原材料購買合同；9.資產(chǎn)評估專業(yè)人員現(xiàn)場勘查記錄及收集的其他相關(guān)估價信息 資料；10.與此次資產(chǎn)評估有關(guān)的其他資料。(六)其他參考依據(jù)1. 資產(chǎn)評估專家指引第 8 號 資產(chǎn)評估中的核查驗(yàn)證(中評 協(xié)201939 號)；2. 資產(chǎn)評估專家指引第 9 號 數(shù)據(jù)資產(chǎn)評估(中評協(xié)2019 40 號)；3.資產(chǎn)評估專家指引第

49、 10 號在新冠肺炎疫情期間合理履行資 產(chǎn)評估程序(中評協(xié)20206 號) ；4.資產(chǎn)評估專家指引第 12 號 收益法評估企業(yè)價值中折現(xiàn)率的 測算(中評協(xié)202038 號)；5. 城鎮(zhèn)土地估價規(guī)程 (GB/T 18508-2014)； 6. 城鎮(zhèn)土地分等定級規(guī)程 (GB/T 18507-2014)； 7. 房屋完損等級評定標(biāo)準(zhǔn)(試行)(城住字1984第 678 號)； 8. 房地產(chǎn)估價規(guī)范(GB/T50291-2015)； 9.被評估單位提供的資產(chǎn)清單和資產(chǎn)評估明細(xì)表；10.立信會計(jì)師事務(wù)所(特殊普通合伙)于 2022 年 07 月 15 日出具的 信會師報(bào)字2022第 ZA90439 號無保

50、留意見審計(jì)報(bào)告；11.北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司信息庫。七、 評估方法本次評估選用的評估方法為：收益法、資產(chǎn)基礎(chǔ)法。深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 19收益法，是指將評估對象預(yù)期收益資本化或者折現(xiàn)，確定其價 值的評估方法。市場法，是指將評估對象與可比上市公司或者可比交易案例進(jìn) 行比較， 確定其價值的評估方法。資產(chǎn)基礎(chǔ)法，是指以評估對象在評估基準(zhǔn)日的資產(chǎn)負(fù)債表為基 礎(chǔ)，評估表內(nèi)及可識別的表外各項(xiàng)資產(chǎn)、負(fù)債價值，確定其價值的 評估方法。根據(jù)資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則企業(yè)價值規(guī)定，執(zhí)行企業(yè)價值評估 業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)評

51、估目的、評估對象、價值類型、資料收集等情況， 分析收益法、市場法和資產(chǎn)基礎(chǔ)法三種基本方法的適用性，選擇評 估方法。對于適合采用不同評估方法進(jìn)行企業(yè)價值評估的，資產(chǎn)評 估專業(yè)人員應(yīng)當(dāng)采用兩種以上評估方法進(jìn)行評估。根據(jù)評估目的、評估對象、價值類型、資料收集情況等相關(guān)條 件， 以及三種評估基本方法的適用條件，評估人員對武漢中電華瑞 科技發(fā)展有限公司經(jīng)營現(xiàn)狀、經(jīng)營計(jì)劃及發(fā)展規(guī)劃的了解， 以及對 其所依托的相關(guān)行業(yè)進(jìn)行了分析，未來收益是可以合理預(yù)測的，具 備采用收益法評估的條件。同時， 由于被評估企業(yè)有完備的財(cái)務(wù)資 料和資產(chǎn)管理資料可以利用，資產(chǎn)的再取得成本的有關(guān)數(shù)據(jù)和信息 來源較廣，也滿足采用資產(chǎn)基礎(chǔ)

52、法的條件。另外，采用市場法的前提 條件是存在一個發(fā)育成熟、公平活躍的公開市場，且市場數(shù)據(jù)比較充 分，在公開市場上有可比的交易案例。由于我國產(chǎn)權(quán)交易市場發(fā)育 不盡完全，且與被評估單位類似交易的可比案例來源極少， 因此， 市場法不適用于本次評估。通過以上分析， 本次評估采用收益法和資產(chǎn)基礎(chǔ)法。(一)收益法本次采用收益法中的現(xiàn)金流量折現(xiàn)法對企業(yè)整體價值評估來間 接獲得股東全部權(quán)益價值，企業(yè)整體價值由正常經(jīng)營活動中產(chǎn)生的經(jīng) 營性資產(chǎn)價值和與正常經(jīng)營活動無關(guān)的非經(jīng)營性資產(chǎn)價值構(gòu)成， 對于 經(jīng)營性資產(chǎn)價值的確定選用企業(yè)自由現(xiàn)金流折現(xiàn)模型， 即以未來若干 年度內(nèi)的企業(yè)自由現(xiàn)金流量作為依據(jù)，采用適當(dāng)折現(xiàn)率折現(xiàn)

53、后加總計(jì)深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 20算得出。計(jì)算模型如下：股東全部權(quán)益價值=企業(yè)整體價值-付息債務(wù)價值1.企業(yè)整體價值企業(yè)整體價值是指股東全部權(quán)益價值和付息債務(wù)價值之和。根據(jù) 被評估單位的資產(chǎn)配置和使用情況，企業(yè)整體價值的計(jì)算公式如下：企業(yè)整體價值=經(jīng)營性資產(chǎn)價值+溢余資產(chǎn)價值+非經(jīng)營性資產(chǎn)負(fù) 債價值+長期股權(quán)投資價值(1)經(jīng)營性資產(chǎn)價值經(jīng)營性資產(chǎn)是指與被評估單位生產(chǎn)經(jīng)營相關(guān)的， 評估基準(zhǔn)日后企 業(yè)自由現(xiàn)金流量預(yù)測所涉及的資產(chǎn)與負(fù)債。經(jīng)營性資產(chǎn)價值的計(jì)算公 式如下：n Fi F n (1 + g

54、) i = 1 (1 + r) i (r g) (1 + r) nP = +其中： P：評估基準(zhǔn)日的企業(yè)經(jīng)營性資產(chǎn)價值；Fi ：評估基準(zhǔn)日后第 i 年預(yù)期的企業(yè)自由現(xiàn)金流量； Fn ：預(yù)測期末年預(yù)期的企業(yè)自由現(xiàn)金流量；r：折現(xiàn)率；n：預(yù)測期；i：預(yù)測期第 i 年；g：永續(xù)期增長率。其中，企業(yè)自由現(xiàn)金流量計(jì)算公式如下：企業(yè)自由現(xiàn)金流量=息前稅后凈利潤+折舊與攤銷-資本性支出-營 運(yùn)資金增加額其中，折現(xiàn)率(加權(quán)平均資本成本,WACC)計(jì)算公式如下：WACC = K e + K d (1 t) 其中： ke ：權(quán)益資本成本；kd ：付息債務(wù)資本成本；E：權(quán)益的市場價值；D：付息債務(wù)的市場價值；t：所

55、得稅率。深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 21其中， 權(quán)益資本成本采用資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)計(jì)算。計(jì)算公 式如下：K e = rf + MRP + rc其中： rf：無風(fēng)險(xiǎn)利率；MRP：市場風(fēng)險(xiǎn)溢價；：權(quán)益的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)；rc ：企業(yè)特定風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整系數(shù)。(2)溢余資產(chǎn)價值溢余資產(chǎn)是指評估基準(zhǔn)日超過企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營所需，評估基準(zhǔn)日后 企業(yè)自由現(xiàn)金流量預(yù)測不涉及的資產(chǎn)。溢余資產(chǎn)單獨(dú)分析和評估。(3)非經(jīng)營性資產(chǎn)、負(fù)債價值非經(jīng)營性資產(chǎn)、負(fù)債是指與被評估單位生產(chǎn)經(jīng)營無關(guān)的，評估基 準(zhǔn)日后企業(yè)自由現(xiàn)金流量預(yù)測不涉及

56、的資產(chǎn)與負(fù)債。非經(jīng)營性資產(chǎn)、 負(fù)債單獨(dú)分析和評估。2.付息債務(wù)價值付息債務(wù)是指評估基準(zhǔn)日被評估單位需要支付利息的負(fù)債。本次 評估范圍內(nèi)無付息債務(wù)。3.長期股權(quán)投資價值本次評估采用單戶口徑預(yù)測，故將 2 家長期股權(quán)投資單獨(dú)加回處 理。(二)資產(chǎn)基礎(chǔ)法1.流動資產(chǎn)(1)貨幣資金包括銀行存款。評估人員通過核實(shí)銀行對賬單、余 額調(diào)節(jié)表、銀行函證等，以核實(shí)后的價值確定評估值。(2)應(yīng)收票據(jù)，評估人員核實(shí)了應(yīng)收票據(jù)的種類、號數(shù)和出票日、 票面金額和付款人、承兌人、背書人的姓名或單位名稱、到期日等 資料。應(yīng)收票據(jù)以核實(shí)無誤后的賬面值作為評估值。(3)應(yīng)收賬款， 評估人員通過核查賬簿、原始憑證，并對大額應(yīng) 收

57、賬款進(jìn)行函證或相關(guān)替代程序進(jìn)行清查核實(shí)，在進(jìn)行經(jīng)濟(jì)內(nèi)容和 賬齡分析的基礎(chǔ)上，估計(jì)出這部分可能收不回的款項(xiàng)，作為風(fēng)險(xiǎn)損深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 22失扣除后計(jì)算評估值，其對應(yīng)的壞賬準(zhǔn)備評估為零。(4)預(yù)付款項(xiàng)，根據(jù)所能收回的相應(yīng)貨物形成資產(chǎn)或權(quán)利的價值 確定評估值。對于按照合同約定能夠收到相應(yīng)貨物或形成權(quán)益的預(yù) 付款項(xiàng)， 以核實(shí)后的賬面值作為評估值。(5)其他應(yīng)收款， 評估人員通過核查賬簿、原始憑證，并對其他 應(yīng)收款進(jìn)行函證或相關(guān)替代程序的清查核實(shí)，在進(jìn)行經(jīng)濟(jì)內(nèi)容和賬 齡分析的基礎(chǔ)上，估計(jì)出這部分可

58、能收不回的款項(xiàng)，作為風(fēng)險(xiǎn)損失 扣除后計(jì)算評估值，其對應(yīng)的壞賬準(zhǔn)備評估為零。(6)其他流動資產(chǎn)， 評估人員調(diào)查了解了其他流動資產(chǎn)發(fā)生的原 因，查閱了其他流動資產(chǎn)的記賬憑證。本次以核實(shí)后的賬面值確認(rèn) 為評估值。(7)存貨，包括原材料、委托加工物資、庫存商品、在產(chǎn)品、發(fā) 出商品。原材料，評估根據(jù)其市場價格以及現(xiàn)狀、質(zhì)量等，確定現(xiàn)行價 值。對于近期采購，市價變動不大的原材料， 以核實(shí)的賬面值確定 評估價值；對于市價變動較大的原材料， 以評估基準(zhǔn)日市場單價乘 以核實(shí)后賬面數(shù)量確定評估價值。在產(chǎn)品， 評估人員向被評估單位調(diào)查了解了產(chǎn)品的生產(chǎn)工藝、 生產(chǎn)流程，產(chǎn)品的銷售模式、供需關(guān)系、市場價格信息以及在產(chǎn)品

59、 的價值構(gòu)成等。企業(yè)在產(chǎn)品的料、工、費(fèi)核算方法基本合理，未發(fā) 現(xiàn)賬實(shí)不符，本次評估按核實(shí)后的賬面值確定其評估值。委托加工物資，核算內(nèi)容為委外加工的材料。委托加工的材料， 為近期采購，周轉(zhuǎn)速度較快，市場價格波動變化不大，其賬面值反 映了市場價，故以賬面價值作為評估值；對于發(fā)出原材料市價變動 幅度較大的委托加工物資， 以評估基準(zhǔn)日市場單價加計(jì)相關(guān)費(fèi)用后 作為評估值。庫存商品，根據(jù)其銷售價格減去銷售費(fèi)用、全部稅金和適當(dāng)數(shù) 額的稅后凈利潤確定評估值。發(fā)出商品，為已發(fā)出未確認(rèn)收入的產(chǎn)品。根據(jù)不含稅銷售價格 減去銷售費(fèi)用、全部稅金和適當(dāng)數(shù)額的稅后凈利潤確定評估值。深圳王子新材料股份有限公司擬收購武漢中電華

60、瑞科技發(fā)展有限公司 49%股權(quán)項(xiàng)目 -資產(chǎn)評估報(bào)告北京中企華資產(chǎn)評估有限責(zé)任公司 232.長期股權(quán)投資長期股權(quán)投資共 2 家，其中對于武漢安和捷檢測技術(shù)有限公司采 用資產(chǎn)基礎(chǔ)法和收益法進(jìn)行評估；對于武漢艦訊通智能裝備技術(shù)有 限公司采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法進(jìn)行評估。3.房屋建筑物類資產(chǎn)本次房屋建筑物均為辦公用房，交易市場活躍，故本次評估采 用市場法進(jìn)行評估。具體公式如下：評估價值=可比案例價格 交易情況修正 交易日期修正區(qū)位狀 況修正 實(shí)物狀況修正 權(quán)益狀況修正4.設(shè)備類資產(chǎn)根據(jù)各類設(shè)備的特點(diǎn)、評估價值類型、資料收集情況等相關(guān)條 件，主要采用成本法、市場法評估。部分設(shè)備采用二手市場價評估。成本法：(1)重