1、精選優(yōu)質(zhì)文檔-傾情為你奉上2017年一建經(jīng)濟考點整合1Z工程經(jīng)濟1Z資金時間價值的計算及應(yīng)用1、 資金時間價值，其實質(zhì)是資金作為生產(chǎn)經(jīng)營要素，在擴大再生產(chǎn)及其資金流通過程中，資金隨時間周轉(zhuǎn)使用的結(jié)果。2、 影響資金時間價值的因素很多，主要有以下幾點：1 資金的使用時間。時間越長，價值越大；時間越短，價值越小。2 資金數(shù)量的多少。資金越多，價值越多；資金越少，價值越少。3 資金投入和回收的特點。投入越早，價值越大。4 資金周轉(zhuǎn)速度。周轉(zhuǎn)越快，價值越大。3、 對于資金時間價值的換算方法與采用復(fù)利計算利息的方法完全相同。4、 從本質(zhì)上看利息是由貸款發(fā)生利潤的一種再分配。在工程經(jīng)濟分析中，利息常常被看

2、成是資金的一種機會成本。5、 利潤是各國發(fā)展國民經(jīng)濟的重要杠桿之一，利率的高低由以下因素決定:1 利率的高低首先取決于社會平均利潤率的高低，并隨之變動。2 在社會平均利潤率不變的情況下，利率高低取決于金融市場上借貸資本的供求情況。3 借出資本要承擔(dān)一定風(fēng)險，風(fēng)險越大，利率也就越高。（風(fēng)險與利率成正比）4 通貨膨脹對利息的波動有直接影響，資金貶值往往會使利息無形中成為負值。5 借出資本的期限長短。期限越長，風(fēng)險越大，利率越高。6、 以信用方式籌集資金有一個特點就是自愿性，而自愿性的動力在于利息和利率。7、 資金時間價值，即使金額相同，因其發(fā)生在不同時間，其價值就不相同。反之，不同時間點絕對不等的

3、資金在時間價值的作用下卻可能具有相等的價值。這些不同時期、不同數(shù)額但其“價值等效”的資金成為等值。8、 現(xiàn)金流量圖的作圖方法和規(guī)則：1 以橫軸為時間軸，向右延伸表示時間的延續(xù)，軸上每一刻度表示一個時間單位，可取年、半年、季或月等；時間軸上的點稱為時點，通常表示時間單位末的時點；0表示現(xiàn)在（開始）2 相對于時間坐標(biāo)的垂直箭線代表不同時點的現(xiàn)金流量情況，現(xiàn)金流量的性質(zhì)（流入或流出）是對特定的人而言的。對投資人，上方的表示流入，下方的表示流出。3 在現(xiàn)金流量圖中，箭線長短與現(xiàn)金流量數(shù)值大小在現(xiàn)金流量圖中，箭線長短只要能適當(dāng)體現(xiàn)各時點現(xiàn)金流量數(shù)值的差異，注明數(shù)量值即可。4 箭線與時間軸的交點即為現(xiàn)金流

4、量發(fā)生的時點9、 現(xiàn)金流量的三要素，即：現(xiàn)金流量的大小（現(xiàn)金流量數(shù)額）、方向（現(xiàn)金流入或流出）和作用點（現(xiàn)金流量發(fā)生的時點）。10、 F終值（本利和），P現(xiàn)值（本金），n年數(shù)，i實際利率11、 一次支付現(xiàn)金流量的終值：F=P(1+i)n 整借求整還 12、 一次支付現(xiàn)金流量的現(xiàn)值：P=F(1+i)n 整取求整存13、 等額支付現(xiàn)金流量的終值： (F=A(F/A,i,n)零存求整取（A年金）14、 等額支付現(xiàn)金流量的現(xiàn)值： (P=A(P/A,i,n)零取求整存（A年金）15、 影響資金等值的因素有三個：資金數(shù)額的多少、資金發(fā)生的時間長短、利率（或折現(xiàn)率）的大小。 其中利率是一個關(guān)鍵因素。16、

5、利率周期通常以年為單位，可以與計息周期相同，也可以不同。17、 名義利率r，指計息周期利率i乘以一年內(nèi)的計息周期數(shù)m（一年計息幾次）所得的年利率。r=im（年利率為單息利率）18、 有效利率（實際利率復(fù)利）是指資金在利息中所發(fā)生的實際利率，包括計息周期有效利率和年有效利率兩種。1 計息周期有效利率，即計息周期利率 i=r/m2 年有效利率 ieff=1Z技術(shù)方案經(jīng)濟效果評價19、 經(jīng)濟效果評價就是根據(jù)國民經(jīng)濟與社會發(fā)展以及行業(yè)、地區(qū)發(fā)展規(guī)劃的要求，在擬定的技術(shù)方案、財務(wù)效益與費用估算的基礎(chǔ)上，采用科學(xué)的分析方法，對技術(shù)方案的財務(wù)可行性和經(jīng)濟合理性進行分析論證，為選擇技術(shù)方案提供科學(xué)的決策依據(jù)。

6、20、 在實際應(yīng)用中，對于經(jīng)營性方案，經(jīng)濟效果評價是從擬定技術(shù)方案的角度出發(fā)，根據(jù)國家現(xiàn)行財政、稅收制度和現(xiàn)行市場價格，計算擬定技術(shù)方案的投資費用、成本與收入、稅金等財務(wù)數(shù)據(jù)21、 經(jīng)濟效果評價一般包括方案的盈利能力、償債能力、財務(wù)生存能力等評價能容22、 對于非經(jīng)營性方案，經(jīng)濟效果評價應(yīng)主要分析擬定技術(shù)方案的財務(wù)生存能力。23、 經(jīng)濟效果評價方案分類 、獨立型方案 、互斥型方案24、 互斥型方案經(jīng)濟評價包含兩部分內(nèi)容：、考察各個技術(shù)方案自身的經(jīng)濟效果，即進行“絕對經(jīng)濟效果檢驗（可行性）”； 、考察哪個技術(shù)方案相對經(jīng)濟效果最優(yōu)，即“相對經(jīng)濟效果檢驗（最優(yōu)）”25、 技術(shù)方案的計算期是指在經(jīng)濟效

7、果評價中為進行動態(tài)分析所設(shè)定的期限，包括建設(shè)期運營期。26、 運營期分為投產(chǎn)期和達產(chǎn)期連個階段。27、 運營期一般應(yīng)根據(jù)技術(shù)方案主要設(shè)施和設(shè)備的、經(jīng)濟壽命期（或折舊年限）、產(chǎn)品壽命期、主要技術(shù)的壽命期等多種因素綜合確定。行業(yè)有規(guī)定時應(yīng)從其規(guī)定28、 盈利能力分析分為：靜態(tài)分析（投資收益率、靜態(tài)投資回收期）和動態(tài)分析（財務(wù)內(nèi)部收益率、財務(wù)凈現(xiàn)值），靜態(tài)分析指標(biāo)的最大特點是不考慮時間因素，計算簡便。所以其應(yīng)用范圍為、對技術(shù)方案進行粗略評價 、對短期投資方案進行評價 、對逐年收益大致相等的技術(shù)方案進行評價。29、 投資收益率是衡量技術(shù)方案獲利水平的評價指標(biāo)，它是技術(shù)方案建成投產(chǎn)達到設(shè)計生產(chǎn)能力后一個

8、正常生產(chǎn)年份的年凈收益額與技術(shù)方案（總）投資的比率。30、 根據(jù)分析的目的不同，投資收益率分為：、總投資收益率（ROI） 、資本金凈利潤率（ROE）。31、 總投資收益率（ROI）=正常年份的年息稅前利潤（EBIT）/技術(shù)方案總投資（包括建設(shè)投資、建設(shè)期貸款利息和全部流動資金）（TI）32、 資本金凈利潤率（ROE）=正常年份的年稅后利潤（NP）/技術(shù)方案資本金（EC）33、 投資收益率（R）指標(biāo) 經(jīng)濟意義明確、直觀，計算簡便，在一定程度上放映了投資效果的優(yōu)劣，可適用于各種投資規(guī)模。34、 投資收益率指標(biāo)作為主要的決策依據(jù)不太可靠。主要用在技術(shù)方案制定的早期階段或研究過程，且計算期較短、不具備

9、綜合分析所需詳細資料的技術(shù)方案，尤其適用于工藝簡單而長產(chǎn)情況變化不大的技術(shù)方案的選擇和投資經(jīng)濟效果評價。35、 靜態(tài)投資回收期 Pt=I/A （I技術(shù)方案總投資，A每年凈收益） 及P23、24例題36、 靜態(tài)投資回收期指標(biāo)的優(yōu)點：容易理解，計算比較簡便，在一定程度上顯示了資本的周轉(zhuǎn)速度，資本周轉(zhuǎn)速度越快，回收期越短，風(fēng)險越小，技術(shù)方案抗風(fēng)險能力越強。37、 靜態(tài)投資回收期指標(biāo)的缺點：不能反映投資回收后的情況，故無法準(zhǔn)確衡量技術(shù)方案在整個計算期內(nèi)的經(jīng)濟效果。只能作為輔助性評價指標(biāo)38、 靜態(tài)投資回收期指標(biāo)的應(yīng)用范圍：對于那些技術(shù)上更新迅速的技術(shù)方案，資金相當(dāng)短缺的技術(shù)方案，未來的情況很難預(yù)測而投

10、資者又特別關(guān)心資金補償?shù)募夹g(shù)方案，采用靜態(tài)投資回收期評價特別有實用意義。39、 財務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）是反應(yīng)技術(shù)方案在計算期內(nèi)盈利能力的動態(tài)評價指標(biāo)。財務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）=技術(shù)方案現(xiàn)金流入之和現(xiàn)金流出之和（FNPV0方案可行，F(xiàn)NPV0方案不可行），財務(wù)凈現(xiàn)值是評價技術(shù)方案盈利能力的絕對指標(biāo) P25例題40、 財務(wù)凈現(xiàn)值分析的優(yōu)點：考慮了資金的時間價值，經(jīng)濟意義明確直觀，能夠直接以貨幣額表示技術(shù)方案的盈利水平，判斷直觀41、 財務(wù)凈現(xiàn)值分析的不足之處：必須首先確定一個符合經(jīng)濟現(xiàn)實的基準(zhǔn)收益率，而基準(zhǔn)收益率的確定往往是比較困難的；在互斥方案評價時，財務(wù)凈現(xiàn)值必須慎重考慮互斥方案的壽命，如果互斥

11、方案壽命不等，必須構(gòu)造一個相同的分析期限，才能進行各個方案之間的比選，財務(wù)凈現(xiàn)值也不能真正反映技術(shù)方案投資中單位投資的使用效率；不能直接說明技術(shù)方案運營期間各年的經(jīng)營成果，沒有給出該投資過程確切的收益大小，不能反映投資的回收速度。42、 財務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）其實質(zhì)就是使技術(shù)方案在計算期內(nèi)各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值累計等于零時的折現(xiàn)率。（FIRRic方案可行，F(xiàn)IRRic方案不可行）43、 財務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）指標(biāo)考慮了資金的時間價值以及技術(shù)方案在整個計算期內(nèi)的經(jīng)濟狀況，不僅能反應(yīng)投資過程的收益程度，而且FIRR的大小不受外部參數(shù)（基準(zhǔn)收益率ic）影響，完全取決于技術(shù)方案投資過程凈現(xiàn)金流量

12、系列的情況。使在應(yīng)用中具有一個顯著的優(yōu)點客觀。但是計算比較麻煩，某些情況下甚至不存在或存在多個內(nèi)部收益率。44、 基準(zhǔn)收益率(ic)也稱基準(zhǔn)折現(xiàn)率，是企業(yè)或行業(yè)投資者以動態(tài)的觀點所確定的、可接受的技術(shù)方案最低標(biāo)準(zhǔn)的收益水平。是評價和判斷技術(shù)方案在財務(wù)上是否可行和技術(shù)方案必選的主要依據(jù)。45、 基準(zhǔn)收益率的測定：（1 在政府投資參與的建設(shè)項目中采用行業(yè)財務(wù)基準(zhǔn)收益率，根據(jù)政府的政策導(dǎo)向確定。2 在企業(yè)各類技術(shù)方案的評價中采用行業(yè)財務(wù)基準(zhǔn)收益率。3 在中國境外投資的技術(shù)方案，應(yīng)首先考慮國家風(fēng)險。4 投資者自行測定技術(shù)方案的最低可接受財務(wù)收益率，還應(yīng)根據(jù)自身的發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營策略、技術(shù)方案的特點與風(fēng)險

13、、資金成本、機會成本（機會成本是在技術(shù)方案外部形成的，不可能反應(yīng)在該技術(shù)方案財務(wù)上）等因素綜合測定。46、 合理確定基準(zhǔn)收益率，對于投資決策極為重要。確定基準(zhǔn)收益率的基礎(chǔ)是資金成本和機會成本，而投資風(fēng)險和通貨膨脹則是必須考慮的影響因素。47、 根據(jù)國家現(xiàn)行財稅制度規(guī)定，償還貸款資金的主要來源主要包括 、可用于歸還借款的利潤 、固定資產(chǎn)折舊 、無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)攤銷費 、其他還款資金來源。48、 償債能力指標(biāo)主要有：借款償還期、利息備付率、償債備付率、資產(chǎn)負債率、流動比率、速動比率。49、 借款償還期指標(biāo)適用于那些不預(yù)先給定借款償還期限，且按最大償還能力計算還本付息的技術(shù)方案；不適用于那些預(yù)先給

14、定借款償還期的技術(shù)方案。對于預(yù)先給定借款償還期的技術(shù)方案，應(yīng)采用利息備付率和償債備付率指標(biāo)分析企業(yè)的償債能力。50、 利息備付率：借款償還期內(nèi)各年企業(yè)可用于支付利息的息稅前利潤與當(dāng)期應(yīng)付利息的比值，正常情況下利息備付率應(yīng)當(dāng)1。51、 償債備付率：借款償還期內(nèi)，各年可用于還本付息的資金與當(dāng)期還本付息金額的比值，正常情況下償債備付率應(yīng)當(dāng)1。1Z技術(shù)方案不確定性分析52、 技術(shù)方案不確定性產(chǎn)生的原因：所依據(jù)的基本數(shù)據(jù)不足或者統(tǒng)計偏差；預(yù)測方法的局限，預(yù)測的假設(shè)不準(zhǔn)確；未來經(jīng)濟形勢的變化（通貨膨脹）；技術(shù)進步；無法定量來表示的定性因素；其他外部影響因素（政策的變化，相關(guān)法律的變化，國際政治經(jīng)濟形式的變

15、化）。53、 不確定性分析的方法：1 盈虧平衡分析（量本利分析）：將技術(shù)方案投產(chǎn)后的產(chǎn)銷量作為不確定因素，通過計算技術(shù)方案的盈虧平衡點的產(chǎn)銷量，據(jù)此分析判斷不確定因素對技術(shù)方案經(jīng)濟效果的影響程度，說明方案實施的風(fēng)險大小及技術(shù)方案承擔(dān)風(fēng)險的能力。2 敏感性分析54、 總成本費用可分解為 可變成本 固定成本 半可變（半固定）成本；1 固定成本：工資及福利費（計件工資除外）、折舊費、修理費、無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)攤銷費、其他費用。2 可變成本：隨著產(chǎn)品產(chǎn)量的增減而成正比例變化的各項成本（原材料、燃料。動力費、包裝費、計件工資等）。3 半可變（半固定）成本：與生產(chǎn)批量有關(guān)的某些消耗性材料的費用、工模具費及

16、運輸費等。55、 基本損益方程式B=PQTuQCuQCF （利潤=總收入總成本） B利潤；p單位產(chǎn)品售價；Q產(chǎn)銷量，Cu單位可變成本；CF固定成本；Tu單位營業(yè)稅附加 盈虧平衡點： 盈虧平衡點反映了技術(shù)方案對市場變化的適應(yīng)能力和抗風(fēng)險能力。56、 敏感性分析的目的：通過計算敏感度系數(shù)SAF和臨界點，從中找出敏感因素，確定評價指標(biāo)對該因素的敏感程度和技術(shù)方案對其變化的承受能力。 敏感度系數(shù)SAF=指標(biāo)變化率/因素變化率 (越大越敏感)57、 如果進行敏感性分析的目的是對不同的技術(shù)方案進行選擇，一般應(yīng)選擇敏感度小、承受風(fēng)險能力強、可靠性大的技術(shù)方案。58、 單因敏感性分析：、如果主要分析技術(shù)方案狀

17、態(tài)和參數(shù)變化對技術(shù)方案投資回收快慢的影響，則可選用靜態(tài)投資回收期作為分析指標(biāo)；、如果主要分析產(chǎn)品價格波動對技術(shù)方案超額凈收益的影響，則可選用財務(wù)凈現(xiàn)值作為分析指標(biāo)；、如果主要分析投資大小對技術(shù)方案資金回收能力的影響，則可選用財務(wù)內(nèi)部收益率指標(biāo)。59、 臨界點是指技術(shù)方案允許不確定因素向不利方向變化的極限值。超過極限，技術(shù)方案的經(jīng)濟效果指標(biāo)將不可行。1Z技術(shù)方案現(xiàn)金流量表的編制60、 技術(shù)方案現(xiàn)金流量表由現(xiàn)金流入、現(xiàn)金流出和凈現(xiàn)金流量構(gòu)成，其具體內(nèi)容隨技術(shù)方案經(jīng)濟效果評價的角度、范圍和方法不同而不同，其中主要有（分類）投資現(xiàn)金流量表、資本金現(xiàn)金流量表、投資各方現(xiàn)金流量表和財務(wù)計劃現(xiàn)金流量表。61

18、、 通過投資現(xiàn)金流量表可以計算技術(shù)方案的財務(wù)內(nèi)部收益率、財務(wù)凈現(xiàn)值、靜態(tài)投資回收期等經(jīng)濟效果評價指標(biāo)，并可考察技術(shù)方案融資前的盈利能力。62、 投資現(xiàn)金流量表是以技術(shù)方案為一獨立系統(tǒng)進行設(shè)置的。它以技術(shù)方案建設(shè)所需的總投資作為計算基礎(chǔ)，反映技術(shù)方案在整個計算期（包括建設(shè)期和生產(chǎn)運營期）內(nèi)現(xiàn)金的流入和流出。63、 通過投資現(xiàn)金流量表可計算 、技術(shù)方案的財務(wù)內(nèi)部收益率 、財務(wù)凈現(xiàn)值 、靜態(tài)投資回收期等經(jīng)濟效果評價指標(biāo)。64、 資本金現(xiàn)金流量表是從技術(shù)方案權(quán)益投資者整體（項目法人）角度出發(fā)，以技術(shù)方案資本金作為計算的基礎(chǔ)，把借款本金償還和利息支付作為現(xiàn)金流出，用以計算資本金財務(wù)內(nèi)部收益率。65、 投

19、資各方現(xiàn)金流量表是分別從技術(shù)方案各個投資者的角度出發(fā)，以投資者的出資額作為計算的基礎(chǔ)，用以計算技術(shù)方案投資各方財務(wù)內(nèi)部收益率66、 財務(wù)計劃現(xiàn)金流量表反映技術(shù)方案計算期各年的投資、融資及經(jīng)營活動的現(xiàn)金流入和流出，用于計算累計盈余資金，分析技術(shù)方案的財務(wù)生存能力。67、 對于一般性技術(shù)方案經(jīng)濟效果評價來說：投資、經(jīng)營成本、營業(yè)收入、稅金等經(jīng)濟量本身既是經(jīng)濟指標(biāo)，又是導(dǎo)出他經(jīng)濟效果評價指標(biāo)的依據(jù)，所以它們是構(gòu)成技術(shù)方案現(xiàn)金流量的基本要素，也是進行工程經(jīng)濟分析最重要的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)。68、 經(jīng)營成本=總成本費用折舊費攤銷費利息支出經(jīng)營成本=外購原材料、燃料及動力費+工資及福利費+修理費+其他費用1Z設(shè)備更

20、新分析69、 設(shè)備磨損分為：（一）有形磨損又稱物質(zhì)磨損；第一種是在外力作用下產(chǎn)生的磨損、變形和順壞，第二種是在自然力的作用下產(chǎn)生的生銹、腐蝕、橡膠老化等；（二）無形磨損又稱精神磨損、經(jīng)濟磨損；第一種是工藝落后導(dǎo)致設(shè)備貶值，第二種是科技進步使性能完善、高效、低耗而發(fā)生的貶值；70、 有形磨損和無形磨損都引起設(shè)備原始價值的貶值，這是相同的；不同的是：遭受有形磨損的設(shè)備，特別是有形磨損嚴重的設(shè)備，在修理之前，常常不能工作；而遭受五行磨損的設(shè)備，并不表現(xiàn)為設(shè)備實體的變化和損壞，即使無形磨損很嚴重，其固定資產(chǎn)物質(zhì)形態(tài)卻可能沒有磨損，仍然可以使用。71、 設(shè)備有形磨損的局部補償是修理，無形磨損的局部補償是

21、現(xiàn)代改裝。設(shè)備有形磨損和無形磨損的完全補償是更新。72、 設(shè)備大修理是更換部分已磨損的零部件和調(diào)整設(shè)備，以恢復(fù)設(shè)備的生產(chǎn)功能和效率為主；設(shè)備現(xiàn)代化改裝是對設(shè)備的結(jié)構(gòu)做局部的改進和技術(shù)上的革新，以增加設(shè)備的生產(chǎn)功能和效率為主。73、 設(shè)備更新通常優(yōu)先考慮更新的設(shè)備是：（設(shè)備更新不考慮沉沒成本）1 設(shè)備損耗嚴重，大修后不能滿足工藝要求；2 設(shè)備損耗雖在允許范圍內(nèi)，但本身落后，污染環(huán)境等；3 設(shè)備役齡長，經(jīng)濟上不合適。74、 設(shè)備更新是對舊設(shè)備的整體更換，就其本質(zhì)來說，可分為原型設(shè)備更新和新型設(shè)備更新；75、 實際設(shè)備更新方案比選時，應(yīng)遵循如下原則：1、設(shè)備更新分析應(yīng)站在客觀客觀立場分析問題；2、不

22、考慮沉沒成本；3、逐年滾動比較。76、 沉沒成本是既有企業(yè)過去投資決策發(fā)生的、非現(xiàn)在決策能改變或不受現(xiàn)在決策影響、已經(jīng)計入過去投資費用回收計劃的費用。（過去發(fā)生的，現(xiàn)在無法改變收回的） 沉沒成本=設(shè)備賬面價值當(dāng)前市場價值=（設(shè)備原值歷年折舊費）當(dāng)前市場價值77、 現(xiàn)代設(shè)備的壽命，不僅要考慮自然壽命，而且還要考慮設(shè)備的技術(shù)壽命和經(jīng)濟壽命。78、 設(shè)備的自然壽命，又稱物質(zhì)壽命。它是設(shè)備從投入使用開始，直到因物質(zhì)磨損嚴重而不能繼續(xù)使用、報廢為止所經(jīng)歷的全部時間。它主要是由設(shè)備的有形磨損所決定的，做好設(shè)備維修和保養(yǎng)可延長設(shè)備的使用壽命。79、 設(shè)備的技術(shù)壽命就是設(shè)備從投入使用到因技術(shù)落后而被淘汰所延續(xù)

23、的時間，也即是指設(shè)備在市場上維持其價值的時間，又稱有效壽命。主要由無形磨損所決定，它一般比自然壽命短。80、 經(jīng)濟壽命是指設(shè)備從投入使用開始，到繼續(xù)使用在經(jīng)濟上不合理而被更新所經(jīng)歷的時間。它是由設(shè)備維護費的提高和使用價值的降低決定的。81、 設(shè)備的經(jīng)濟壽命 （P目前實際價值，LN第N年末的設(shè)備凈殘值，年劣化值）1Z設(shè)備租賃與購買方案的比選分析82、 設(shè)備租賃一般有融資租賃和經(jīng)營租賃兩種形式。83、 在融資租賃中，租賃雙方承擔(dān)確定時期的租讓和付費義務(wù)，而不得任意中止和取消租約，貴重設(shè)備（如重型機械設(shè)備）宜采用這種方式；84、 在經(jīng)營租賃中，租賃雙方的任何一方可以隨時以一定方式在通知對方后的規(guī)定期

24、限內(nèi)取消或中止租約，臨時使用的設(shè)備（如車輛、儀器）通常采用這種方式。85、 對于承租人，設(shè)備租賃與設(shè)備購買的優(yōu)越性在于：1 在資金短缺時，既可以省錢又可以使用先進設(shè)備，加快技術(shù)進步；2 可獲得良好的技術(shù)服務(wù)；3 可以節(jié)省資金，減少負債惡化；4 避免通貨膨脹，減少投資風(fēng)險；5 享受稅費利益；86、 設(shè)備租賃的不足在于：1 對設(shè)備只有使用權(quán)，沒有所有權(quán)；2 租金比購買費高；3 常年租金，形成長期負債；4 融資租賃合同嚴格，毀約嚴重。87、 定性分析篩選方案，包括：分析企業(yè)財務(wù)能力、分析設(shè)備技術(shù)風(fēng)險、使用維修特點。88、 對技術(shù)過時風(fēng)險大、保養(yǎng)維護復(fù)雜、使用時間短的設(shè)備，可以考慮經(jīng)營租賃方案；對技術(shù)

25、過時風(fēng)險小、使用時間長的大型專用設(shè)備則融資租賃方案或購置方案均可以考慮的方式。89、 租賃費用主要包括：租賃保證金、租金、擔(dān)保費。90、 影響租金的因素很多，如設(shè)備的價格、融資的利息及費用、各種稅金、租賃保證金、運費、租賃利差、各種費用的支付時間，以及租金采用的計算公式。91、 租金（R）的計算主要有附加率法和年金法。1 附加率法 租金 2 年金法是指將一項租賃資產(chǎn)價值按動態(tài)等額分攤到未來各租賃期間內(nèi)的租金計算方法。1Z價值工程在工程建設(shè)中的應(yīng)用92、 價值工程中所述的“價值”（V）也是一個相對的概念，是指作為某種產(chǎn)品（或作業(yè)）所具備的功能（F）與獲得該功能全部費用（C）的比值。它不是對象的使

26、用價值，也不是對象的交換價值，而是對象的比較價值。 V=F/C93、 由價值工程的概念可知，價值工程涉及價值、功能和壽命周期成本等三個基本要素。94、 價值工程的目標(biāo)：是以最低的壽命周期成本（壽命周期成本由生產(chǎn)成本和使用及維護成本組成），使產(chǎn)品具備它所必須具備的功能。95、 價值工程的核心，是對產(chǎn)品進行功能分析。96、 價值工程將產(chǎn)品價值、功能和成本作為一個整體同時考慮。（先分析功能）97、 提高價值的途徑 （價值V=F/C）1 雙向性：提高功能，降低成本；2 改進型：從成本不變，提高功能；3 節(jié)約型：功能不變，降低成本；4 投資型：功能較大提高，成本較少提高；5 犧牲型：功能略降，成本大降；

27、98、 一般說來，從以下幾方面考慮價值工程對象的選擇：1 從設(shè)計方面看，對結(jié)構(gòu)復(fù)雜、性能和技術(shù)指標(biāo)差、體積和重量大的工程產(chǎn)品進行價值工程活動，可是工程產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、性能、技術(shù)水平得到優(yōu)化，從而提高工程產(chǎn)品價值。2 從施工生產(chǎn)方面看，對量大面廣、工序繁瑣、工藝復(fù)雜、原材料和能源消耗高、質(zhì)量難于保證的工程產(chǎn)品，進行價值工程活動可以最低的壽命周期成本可靠的實現(xiàn)必要功能。99、 價值功能系數(shù) 當(dāng)Vi=1，表示功能評價值等于功能現(xiàn)實成本最佳；當(dāng)Vi1，功能現(xiàn)實成本大于功能評價值存在過剩功能；當(dāng)Vi1，評價對象的功能比較重要，但分配的成本較少；100、 對產(chǎn)品進行價值分析，就是使產(chǎn)品每個構(gòu)配件的價值系數(shù)盡可能

28、趨近于1。 、當(dāng)計算出來的Vi1的功能區(qū)域，基本上都應(yīng)進行改進，特別是Vi值比1小的較多的功能區(qū)域，力求使Vi=1。 、Ci它是成本降低期望值，也是成本應(yīng)降低的絕對值。當(dāng)n個功能區(qū)域的價值系數(shù)同樣低時，就要優(yōu)先選擇Ci數(shù)值大的功能區(qū)域作為重點對象。1Z新技術(shù)、新工藝和新材料應(yīng)用方案的技術(shù)經(jīng)濟分析101、 選擇新技術(shù)方案時遵循的原則：、技術(shù)上先進、可靠、適用、合理；、經(jīng)濟上合理（主要原則）102、 新技術(shù)應(yīng)用方案的技術(shù)分析，是通過對其方案的技術(shù)特性（材料自身）和條件指標(biāo)（環(huán)境匹配）進行對比與分析來完成。103、 新技術(shù)應(yīng)用方案的經(jīng)濟分析方法：1 常用的靜態(tài)分析方法有：增量投資分析法、年折算費用法

29、、綜合總費用法；2 常用的動態(tài)分析方法有：凈現(xiàn)值（費用現(xiàn)值）法、凈年值（年成本）法；增量投資收益率R(2-1)=（C1C2）/（I2I1）100即：(舊新經(jīng)營成本)（新舊投資額)折算費用法 當(dāng)方案有用成果相同時，一般可通過比較費用的大小，選擇折算費用最小的方案； 當(dāng)方案有用成果不相同時，通過C1=CF1+Cu1Q計算，對比C小則優(yōu)（范圍區(qū)域內(nèi)）；1Z工程財務(wù)1Z財務(wù)會計基礎(chǔ)104、 財務(wù)會計（對外會計，報告型會計）與管理會計（對內(nèi)會計，管理型會計）是現(xiàn)代會計的兩大基本內(nèi)容；財務(wù)會計信息主要為過去時態(tài)，管理會計信息跨過去、現(xiàn)在、未來三個時態(tài)；105、 財務(wù)會計的內(nèi)涵決定了財務(wù)會計具有核算和監(jiān)督兩

30、項基本職能。106、 會計要素的計量屬性主要包括：、歷史成本 、重置成本 、可變現(xiàn)凈值 、現(xiàn)值 、公允價值；107、 企業(yè)在對會計要素進行計量時，一般應(yīng)當(dāng)采用歷史成本，采用重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值、公允價值計量的，應(yīng)保證所確定的會計要素金額能夠取得并可靠計量。108、 會計核算的基本假設(shè)包括：、會計主體 、持續(xù)經(jīng)營 、會計分期（會計期間分為年度和中期） 、貨幣計量（我國通常應(yīng)選擇人民幣作為記賬本位幣）；109、 會計核算的處理分為收付實現(xiàn)制和權(quán)責(zé)發(fā)生制。110、 會計主體與企業(yè)法人主體并不是完全對立的，企業(yè)法人主體一定是會計主體，但會計主體未必是企業(yè)法人主體。111、 會計期間分為年度和中期

31、。我國通常采用的是日歷年（非營業(yè)年）作為企業(yè)的會計年度；中期指短于一個完整的會計年度的報告時間。112、 我國的企業(yè)會計準(zhǔn)則規(guī)定，企業(yè)會計應(yīng)當(dāng)以貨幣計量，我國通常應(yīng)選擇人民幣作為幾張本位幣。113、 針對交易或事項的發(fā)生時間與相關(guān)貨幣收支時間不一致的情況，會計核算的處理分為：（規(guī)定收入和費用何時記賬）、收付實現(xiàn)制收錢時記賬 、權(quán)責(zé)發(fā)生制交貨時記賬。114、 我國企業(yè)會計準(zhǔn)則規(guī)定，企業(yè)應(yīng)以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)會計確認、計量和報告。權(quán)責(zé)發(fā)生制是以會計分期假設(shè)和持續(xù)經(jīng)營為前提的會計基礎(chǔ)。115、 會計要素的組成：資產(chǎn) 負債 所有者權(quán)益 收入 費用 利潤116、 資產(chǎn)指過去的交易或事項所形成的，由企業(yè)所擁

32、有或控制的，能以貨幣計量的預(yù)期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的經(jīng)濟資源。117、 按資產(chǎn)的流動性可將其分為流動資產(chǎn)和非流動資產(chǎn)（即長期資產(chǎn)）。1 流動資產(chǎn)：現(xiàn)金、銀行存款、應(yīng)收款項、短期投資、存貨；2 長期資產(chǎn)：長期投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、長期待攤費用、其他資產(chǎn)；118、 負債指過去的交易或事項所形成的現(xiàn)時義務(wù)，履行該義務(wù)會導(dǎo)致經(jīng)濟利益流出企業(yè)。119、 負債按流動性分為：流動負債和長期負債。1 流動負債：短期借款、應(yīng)付款項、應(yīng)付工資、應(yīng)交稅金；2 長期負債：應(yīng)付債券、長期借款、長期應(yīng)付款；120、 所有者權(quán)益是企業(yè)投資者對企業(yè)凈資產(chǎn)的所有權(quán)，是企業(yè)資產(chǎn)扣除負債后由所有者享有的剩余權(quán)益。121、 所有

33、者權(quán)益的內(nèi)容：實收資本；資本公積（全體所有者共同享有的資金）（含：資本溢價、資產(chǎn)評估增值、接受捐贈）；盈余公積（稅后利潤中提取的公積金）；未分配利潤。122、 資產(chǎn)、負債、所有者權(quán)益是反映企業(yè)某一時點財務(wù)狀況的會計要素，也稱靜態(tài)會計要素； 收入、費用、利潤是反映某一時期經(jīng)營成果的會計要素，也稱動態(tài)會計要素。123、 會計基本的等式：靜態(tài)會計等式（資產(chǎn)=負債+所有者權(quán)益）和動態(tài)會計等式（收入-費用=利潤）。1Z成本與費用124、 費用是指企業(yè)在生產(chǎn)和銷售商品、提供勞務(wù)等日常經(jīng)濟活動中所發(fā)生的，會導(dǎo)致所有者權(quán)益減少的，與向所有者分配利潤無關(guān)的經(jīng)濟利益的總流出。125、 費用是會計主體各類支出中的收

34、益性支出，按經(jīng)濟內(nèi)容和性質(zhì)進行分類：購置勞動對象的費用；構(gòu)建勞動資料的費用；支付職工薪酬的費用；126、 按照經(jīng)濟用途分：、生產(chǎn)費用（計入工程成本）；、期間費用；（看是否與具體生產(chǎn)相關(guān)來判斷是否屬于生產(chǎn)費用）127、 期間費用一般包括營業(yè)費用、管理費用、財務(wù)費用；128、 成本是對象化的費用，其所針對的一定是成本計算對象。費用則是針對一定期間而言的，包括生產(chǎn)費用和期間費用129、 施工企業(yè)的生產(chǎn)成本即工程成本，是施工企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品、提供勞務(wù)而發(fā)生的各種施工生產(chǎn)費用。130、 期間費用是指企業(yè)當(dāng)期發(fā)生的，與具體產(chǎn)品或工程沒有直接聯(lián)系，必須從當(dāng)期收入中得到補償?shù)馁M用。由于期間費用的發(fā)生僅與當(dāng)期實現(xiàn)的

35、收入相關(guān)，因而應(yīng)當(dāng)直接計入當(dāng)期的損益。期間費用主要包括：管理費用、財務(wù)費用、營業(yè)費用。施工企業(yè)的期間費用主要是：管理費用、財務(wù)費用。131、 在一般情況下，企業(yè)的支出可分為資本性支出、收益性支出、營業(yè)外支出、利潤分配支出四大類。132、 通常的費用計量屬性是實際成本。133、 生產(chǎn)成本與銷售成本的關(guān)系：生產(chǎn)成本是生產(chǎn)費用中構(gòu)成產(chǎn)品成本的部分，在產(chǎn)品未售前表現(xiàn)為存貨中；產(chǎn)品出售后，即表現(xiàn)為銷售成本，與營業(yè)收入配比。134、 間接費用一般按直接費的百分比（水電安裝工程、設(shè)備安裝工程按人工費的百分比），計算的施工間接費的比例進行分配。1 間接費用分配率=當(dāng)期實際發(fā)生的全部間接費用/當(dāng)期各項合同實際發(fā)

36、生的直接費用之和2 某項合同當(dāng)期間接費=該合同當(dāng)期實際直接費間接費用分配率135、 固定資產(chǎn)折舊影響因素：、固定資產(chǎn)原價；、預(yù)計凈殘值；、固定資產(chǎn)使用壽命；136、 固定資產(chǎn)的折舊方法：、年限平均法；、工作量法；、雙倍余額遞減法（加速折舊）；、年數(shù)總和法（加速折舊）；固定資產(chǎn)年折舊額=固定資產(chǎn)應(yīng)計折舊額 / 固定資產(chǎn)預(yù)計使用年限固定資產(chǎn)月折舊額=年折舊額/12單位工作量折舊額=應(yīng)計折舊額 / 預(yù)計總工作量137、 無形資產(chǎn)又稱“無形固定資產(chǎn)”。如專利權(quán)、非專利技術(shù)、租賃權(quán)、特許營業(yè)權(quán)、版權(quán)、商標(biāo)權(quán)、商譽、土地使用權(quán)；138、 企業(yè)應(yīng)將入賬的使用壽命有限的無形資產(chǎn)的價值在一定年限內(nèi)攤銷，其攤銷金

37、額計入管理費用，并沖減無形資產(chǎn)的賬面價值。139、 對于使用壽命不確定的無形資產(chǎn)則不需要攤銷。140、 無形資產(chǎn)攤銷包括攤銷期、攤銷方法、應(yīng)攤銷金額的確定141、 無形資產(chǎn)攤銷方法：直線法、生產(chǎn)總量法。142、 建設(shè)工程價款結(jié)算，可以采用按月結(jié)算、分段結(jié)算、竣工后一次結(jié)算、雙方約定的其他方式結(jié)算。143、 工程成本包括從建造合同簽訂開始至合同完成止所發(fā)生的，與執(zhí)行合同有關(guān)的直接費用和間接費用。144、 直接費用包括：、耗用的材料費用；、耗用的人工費用；、耗用的機械使用費；、其他直接費用（包括：、施工過程中發(fā)生的材料二次搬運費；、臨時設(shè)施攤銷費；、生產(chǎn)工具用具使用費；、工程定位復(fù)測費；、工程點繳

38、費；、場地清理費）。145、 間接費用是企業(yè)下屬的施工單位或生產(chǎn)單位（項目經(jīng)理部）為組織和管理施工生產(chǎn)活動所發(fā)生的費用。包括：、臨時設(shè)施攤銷費用；、施工單位管理人員工資、獎金、職工福利費；、固定資產(chǎn)折舊費及修理費；、物料消耗；、低值易耗品攤銷；、取暖費；、水電費；、辦公費；、差旅費；(11)財產(chǎn)保險費；(12)檢驗試驗費；(13)工程保修費；(14)勞動保護費；(15)排污及其他費用。146、 財務(wù)部將成本項目劃分為以下類別：直接人工、直接材料、機械使用費、其他直接費用、簡介費用、分包成本；147、 施工企業(yè)的成本核算對象應(yīng)在工程開工以前確定。148、 工程核算對象的確定方法主要有：、以單項建

39、造（施工）合同作為施工工程成本核算對象；、對合同分立以確定施工工程成本核算對象；、對合同合并以確定施工工程成本核算對象。149、 建設(shè)合同準(zhǔn)則規(guī)定了企業(yè)確定合同完工進度可用的三種方法：1、累計實際發(fā)生的合同成本占合同預(yù)計總成本的比例；2、已經(jīng)完成的合同工作量占合同預(yù)計總工作量的比例；3、已完合同工作量的測量。150、 期間費用包括：銷售費用、管理費用、財務(wù)費用。施工企業(yè)的期間費用包括：管理費用、財務(wù)費用 管理費用包括：、管理人員工資；、辦公費；、差旅交通費；、固定資產(chǎn)使用費；、工具用具使用費；、勞動保險費；、勞動保護費；、檢驗試驗費；、工會經(jīng)費；（10）職工教育經(jīng)費；（11）財產(chǎn)保險費；（12

40、）稅金；（13）其他 財務(wù)費用包括：、應(yīng)當(dāng)作為期間費的利息支出（減利息收入）；、匯兌損失（減匯兌收益）；相關(guān)的手續(xù)費（指企業(yè)發(fā)行債券所需的手續(xù)費、銀行手續(xù)費、調(diào)劑外匯手續(xù)費等，但不包含發(fā)行股票所支付的管理費）；、企業(yè)發(fā)生的現(xiàn)金折扣或收到的現(xiàn)金折扣；1Z收入151、 俠義上的收入，即營業(yè)收入：日常生活中形成的經(jīng)濟利益的總流入，包括主營業(yè)務(wù)收入和其他業(yè)務(wù)收入；廣義上的收入包括營業(yè)收入、投資收益、補貼收入、營業(yè)外收入。152、 按收入的性質(zhì)，企業(yè)是收入可以分為：建造（施工）合同收入；銷售商品收入；提供勞務(wù)收入；讓渡資產(chǎn)使用權(quán)收入。153、 按企業(yè)營業(yè)的主次分類，企業(yè)的收入也可以分為：主營業(yè)務(wù)收入和其

41、他業(yè)務(wù)收入。154、 建筑業(yè)企業(yè)的主營業(yè)務(wù)收入主要是建造（施工）合同收入；建筑業(yè)企業(yè)的其他業(yè)務(wù)收入包括：、產(chǎn)品銷售收入；、材料銷售收入；、機械作業(yè)收入；無形資產(chǎn)出租收入；、固定資產(chǎn)出租收入；155、 建造合同分立需滿足：、每項資產(chǎn)均有獨立的建造計劃；、能單獨與客戶談判，并能接受或拒絕條款；、每項資產(chǎn)的收入和成本可以單獨辨認；156、 建造合同合并需滿足：、該組合同按一攬子交易簽訂；、該組合密切相關(guān)，每項構(gòu)成利潤的一步份；、該組合同，同時或依次履行。157、 建造合同的收入包括：合同規(guī)定的初始收入和合同變更、索賠、獎勵等形成的收入。158、 合同規(guī)定的初始收入是指雙方簽訂的合同中的最初商定的合同

42、總金額，它構(gòu)成了合同收入的基本內(nèi)容。159、 合同變更計入合同收入，需滿足：、客戶認可；、能可靠計量；160、 索賠合同計入合同收入，需滿足：、對方同意；、能可靠計量。161、 要準(zhǔn)確的進行合同收入的確認與計量，首先應(yīng)判斷建造合同的結(jié)果能否可靠的估計。如果建造合同能可靠的估計，應(yīng)在資產(chǎn)負債表日（每年12月31日）根據(jù)完工百分比法確認當(dāng)期的合同收入；162、 企業(yè)在資產(chǎn)負債表日提供勞務(wù)交易的結(jié)果能夠可靠估計的，應(yīng)采用完工百分比法確認提供勞務(wù)收入。不能提供可靠估計的，1、已經(jīng)發(fā)生的勞務(wù)成本預(yù)計能夠得到補償?shù)模凑找呀?jīng)發(fā)生的勞務(wù)成本勞務(wù)成本金額確定提供勞務(wù)收入，并按相同金額結(jié)轉(zhuǎn)勞務(wù)成本；2、已經(jīng)發(fā)生

43、的勞務(wù)成本預(yù)計不能夠得到補償?shù)模瑧?yīng)當(dāng)將已經(jīng)發(fā)生的勞務(wù)成本計入當(dāng)期損益，不確認提供勞務(wù)收入；163、 確定建造（施工）合同完工進度的三種方法：1 根據(jù)累計實際發(fā)生的合同成本占合同預(yù)計總成本的比例確定；（投入衡量法）2 根據(jù)已經(jīng)完成的合同工作量占合同預(yù)計總工作量的比例確定；（產(chǎn)出衡量法）3 根據(jù)已完工合同工作的技術(shù)測量確定。（技術(shù)測量方法）1Z利潤和所得稅費用164、 利潤是企業(yè)在一定會計期間的經(jīng)營活動所獲得的各項收入抵減各項支出后的凈額以及直接計入當(dāng)期利潤的利得和損失。165、 利得和損失可分為兩大類：一類不計入當(dāng)期損益，而直接計入所有者權(quán)益的利得和損失。如接受捐贈、變賣固定資產(chǎn)；另一類就是應(yīng)當(dāng)

44、直接計入當(dāng)期損益的利得和損失。如投資收益、投資損失。166、 營業(yè)利潤是企業(yè)利潤的主要來源。1 營業(yè)利潤=營業(yè)收入營業(yè)成本（或營業(yè)費用）營業(yè)稅金及附加管理費用銷售費用財務(wù)費用資產(chǎn)減值損失公允價值變動收益（損失為負）投資收益（損失為負）2 利潤總額營業(yè)利潤營業(yè)外收入營業(yè)外支出；營業(yè)外收入包括：固定資產(chǎn)盤盈、處置固定資產(chǎn)凈收益、處置無形資產(chǎn)凈收益、罰款凈收入；營業(yè)外支出包括：固定資產(chǎn)盤虧、處置固定資產(chǎn)凈損失、處置無形資產(chǎn)凈損失、債務(wù)重組損失、罰款支出、捐贈支出、非常損失。3 凈利潤=利潤總額所得稅費用167、 公司稅后利潤的分配順序：、彌補公司以前年度虧損；、提取法定公積金；（公司分配當(dāng)年稅后利潤

45、時，應(yīng)提取利潤的10%列入公司法定公積金，公司法定公積金累計額為公司注冊資本的50%以上的，可以不再提取。法定公積金用途：1.彌補虧損；2.擴大公司生產(chǎn)經(jīng)營；3.增加公司注冊資本（法定公積金轉(zhuǎn)為資本時，所留存的該項公積金不得少于轉(zhuǎn)增前公司注冊注冊資本的25%）、經(jīng)股東會或者股東大會決議提取任意公積金；、向投資者分配的利潤活股利；、未分配利潤168、 應(yīng)當(dāng)作為長期待攤費用的支出，自支出發(fā)生月份的次月起，分期攤銷，攤銷年限不得低于3年。169、 所得稅：企業(yè)應(yīng)納稅所得額的計算以權(quán)責(zé)發(fā)生制為原則；應(yīng)納稅額=應(yīng)納稅所得額適用稅率-減免稅額-抵免稅額1Z企業(yè)財務(wù)報表170、 財務(wù)報表（以持續(xù)經(jīng)營的基礎(chǔ)）

46、，重要項目單獨列表。重要性應(yīng)根據(jù)企業(yè)所處環(huán)境，從項目的性質(zhì)和金額大小兩方面來判斷。171、 根據(jù)現(xiàn)行會計準(zhǔn)則的規(guī)定，財務(wù)報表至少應(yīng)當(dāng)包括資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）變動表和附注。172、 資產(chǎn)負債表是反映企業(yè)在某一特定日期財務(wù)狀況的報表。由于資產(chǎn)負債表反映的是某一時點的財務(wù)狀況，這一時點一般是企業(yè)月末、季末、半年末、年末，所以它是一種靜態(tài)的報表。173、 利潤表是反映企業(yè)在一定會計期間的經(jīng)營成果的財務(wù)報表。屬于動態(tài)報表。編制依據(jù)：利潤收入費用174、 資產(chǎn)負債表：資產(chǎn)負債表是根據(jù)資產(chǎn)、負債、所有者權(quán)益之間的關(guān)系編制。編制依據(jù)：資產(chǎn)負債所后者權(quán)益175、 現(xiàn)金流量表是

47、反映企業(yè)一定會計期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物流入和流出的財務(wù)報表，它屬于動態(tài)的財務(wù)報表。176、 現(xiàn)金流量表是以現(xiàn)金為基礎(chǔ)編制的；177、 現(xiàn)金包括：庫存現(xiàn)金、可以隨時用于支付的存款、其他貨幣資金、現(xiàn)金等價物；178、 現(xiàn)金等價物是短期投資，其支付能力與現(xiàn)金差別不大，可視為現(xiàn)金；179、 現(xiàn)金等價物的短期投資必須同時滿足以下條件：、期限短（3個月內(nèi)）；、流動性強（有行有市）；、易于轉(zhuǎn)換為已知金額的現(xiàn)金；、價值變動風(fēng)險小。180、 現(xiàn)金流量表的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括：、經(jīng)營活動（流動資產(chǎn)業(yè)務(wù)）；、投資活動（長期投資（固定資產(chǎn)）業(yè)務(wù)，購入股票、基金）；、籌資活動（發(fā)行股票、債務(wù)、銀行借款）產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。1Z財務(wù)分

48、析181、 財務(wù)報表分析的方法，包括：、趨勢分析法（水平分析法）；、比率分析法；、因素分析法；182、 采用趨勢分析法對不同時期財務(wù)指標(biāo)的比較，可以有定基指數(shù)和環(huán)比指數(shù)兩種方法。183、 比率分析法是財務(wù)分析最基本、最重要的方法。184、 比率分析法常用的有以下三種：、構(gòu)成比率（如流動資產(chǎn)占資產(chǎn)總額的比率）；、效率比率（如凈資產(chǎn)收益率）；、相關(guān)比率（如流動比率）。 185、 因素分析法，根據(jù)其分析特點可分為連環(huán)替代法和差額計算法兩種。186、 償債能力比率主要反映企業(yè)償還到期債務(wù)的能力，常用的指標(biāo)有資產(chǎn)負債率（長期）、流動比率和速動比率。187、 營運能力比率是用于衡量公司資產(chǎn)管理效率的指標(biāo)，

49、常用的指標(biāo)有總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率。188、 盈利能力比率常用的主要有凈資產(chǎn)收益率和總資產(chǎn)報酬率189、 企業(yè)發(fā)展能力的指標(biāo)主要有：、營業(yè)增長率；、資本積累率；190、 杜邦財務(wù)分析體系是以凈資產(chǎn)收益率為核心指標(biāo)，以總資產(chǎn)凈利率和權(quán)益乘數(shù)為兩個方面，重點揭示企業(yè)獲利能力及權(quán)益乘數(shù)對凈資產(chǎn)收益率的影響，以及各相關(guān)指標(biāo)之間的相關(guān)作用關(guān)系。1Z籌資管理191、 資金成本是指企業(yè)為籌措和使用資本而付出的代價，是資金使用者和中介機構(gòu)支付的占用費和籌集費用。192、 資金成本包括資金占用費和籌資費用；193、 常用的資金成本有個別資金成本和綜合資金成本； 194、 短期負

50、債籌資的特點：籌資速度快；籌資彈性好；籌資成本低；籌資風(fēng)險高195、 短期負債籌資最常用的方式是商業(yè)信用和短期借貸；196、 商業(yè)信用的具體形式有應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)、預(yù)收賬款；197、 應(yīng)付賬款有付款期、折扣（商業(yè)折扣成交前；現(xiàn)金折扣成交后）等信用條件。P145例題198、 應(yīng)付賬款可以分為：、免費信用；、有代價信用；、展期信用；199、 應(yīng)付票據(jù)分為商業(yè)承兌匯票、銀行承兌匯票，支付期最長不超過6個月。200、 銀行發(fā)放短期借款往往帶有一些信用條件：、信貸限額；、周轉(zhuǎn)信貸協(xié)定；、補償性余額（按貸款一定百分比的存款）；、借款抵押；、償還條件；、其他承諾；201、 借款利息的支付方法：、收款法（借

51、款到期時向銀行支付利息的方法，對于借款人最有利）；、貼現(xiàn)法（銀行向企業(yè)發(fā)放貸款時預(yù)先從本金中扣除利息部分）；、加息法（分期等額償還貸款時采用的利息收取方法；實際利息=名義利率2）等于全款用了半年，貸款還了一年。202、 長期借款籌資的特點為：籌資速度快；借款彈性較大；借款成本較低；長期借款的限制性條款比較多，制約著借款的使用。203、 長期債券籌資與其他長期負債籌資方式相比，發(fā)行債券的突出優(yōu)點在于籌資對象廣、市場大；但是這種籌資方式的成本高、風(fēng)險大、限制條件多。1Z流動資產(chǎn)財產(chǎn)管理204、 企業(yè)置存現(xiàn)金的原因，主要是滿足：、交易性需要；、預(yù)防性需要；、投機性需要；205、 企業(yè)面臨現(xiàn)金不足和現(xiàn)

52、金過量兩方面的威脅，企業(yè)現(xiàn)金管理的目標(biāo)，就是要在資金的流動性和盈利能力之間做出抉擇，已獲取最大的長期利益。206、 企業(yè)管理的目標(biāo)，就是要在資產(chǎn)的流動性和盈利能力之間做出選擇，以獲取最大的長期利益。207、 現(xiàn)金收支管理的目的在于提高現(xiàn)金使用效率，為達到這一目的，應(yīng)當(dāng)注意做好以下幾方面：、力爭現(xiàn)金流量同步；、使用現(xiàn)金浮游量（企業(yè)開出支票到銀行劃走前的時間）；、加速收款；、推遲應(yīng)付款的支付。208、 常用的確定現(xiàn)金持有量的方法有：、成本分析模式；、存貨模式；、隨機模式。209、 成本分析模式是通過分析持有現(xiàn)金的成本，尋找持有成本最低的現(xiàn)金持有量。210、 企業(yè)持有現(xiàn)金，有三種模式：、機會成本；、

53、管理成本；、短缺成本。211、 機會成本+管理成本+短缺成本之和最小的現(xiàn)金持有量，就是最佳現(xiàn)金持有量。212、 應(yīng)收賬款是企業(yè)流動資產(chǎn)中的一個重要項目，是商業(yè)信用的直接產(chǎn)物。213、 應(yīng)收賬款的賒銷效果好壞，依賴于企業(yè)的信用政策。214、 信用政策包括：信用期間、信用標(biāo)準(zhǔn)和現(xiàn)金折扣政策。215、 所謂的5C是評估顧客信用品質(zhì)的五個方面：品質(zhì)、能力、資本、條件、抵押；216、 存貨是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中為銷售或者耗用而儲備的物資。217、 進行存貨管理，就要盡力在各種存貨成本與存貨效益之間做出權(quán)衡，達到兩者的最佳結(jié)合。218、 企業(yè)儲備存貨有關(guān)的成本，包括：、取得成本；、儲存成本；、缺貨成本。

54、存貨的總成本=取得成本+儲存成本+缺貨成本219、 經(jīng)濟采購批量Q*= P155例題1Z建設(shè)工程估價1Z建設(shè)工程項目總投資220、 建設(shè)工程項目總投資，一般是指進行某項建設(shè)花費的全部費用。221、 建設(shè)投資由：設(shè)備及工具購置費；建筑安裝工程費；工程建設(shè)其他費用；預(yù)備費（包括基本預(yù)備費和漲價預(yù)備費）；建設(shè)期利息組成。222、 生產(chǎn)性建設(shè)工程項目總投資包括建設(shè)投資和鋪底流動資金。223、 鋪地流動資金是指生產(chǎn)建設(shè)工程項目為保證生產(chǎn)和經(jīng)營正常進行，按照規(guī)定應(yīng)列入建設(shè)工程項目總投資的鋪底流動資金，一般按流動資金的30%計算。224、 非生產(chǎn)性建設(shè)工程項目總投資則只包括建設(shè)投資。225、 建設(shè)投資可以分

55、為靜態(tài)投資部分和動態(tài)投資部分。226、 靜態(tài)投資部分由：、建筑安裝工程費；、設(shè)備及工器具購置費；、工程建設(shè)其他費和基本預(yù)備費構(gòu)成。227、 動態(tài)投資部分有：、漲價預(yù)備費；、建設(shè)期利息。228、 設(shè)備購置費=設(shè)備原價或進口設(shè)備抵岸價+設(shè)備運雜費=設(shè)備原價（1+運雜費系數(shù)）229、 工程設(shè)備單價=（設(shè)備原價+設(shè)備運雜費）（1+采購保管費率%）230、 設(shè)備運雜費指設(shè)備原價中未包含的包裝和包裝材料費、運輸費、裝卸費、采購費及倉庫保管費、供銷部門手續(xù)費等，如果設(shè)備是由設(shè)備成套公司供應(yīng)的，成套公司的服務(wù)費也應(yīng)計入。231、 在計算國產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)設(shè)備原價時，一般按帶有備件的出廠價計算。232、 非標(biāo)準(zhǔn)設(shè)備原價有

56、多種不同的計算方法，如：成本計算估價法、系列設(shè)備插入估價法、分布組合估價法、定額估價法；233、 進口設(shè)備的交貨方式可分為內(nèi)陸交貨類、目的地交貨類、裝運港交貨類；234、 采用裝運港船上交貨價（FOB）時賣方的責(zé)任（貨物裝船完畢之前）是：、負責(zé)在合同規(guī)定的裝運港口和規(guī)定的期限內(nèi)，將貨物裝上買方指定的船只，并及時通知買方；、負責(zé)貨物裝船前的一切費用和風(fēng)險；、負責(zé)辦理出口手續(xù)；、提供出口國政府或有關(guān)方面簽發(fā)的證件；負責(zé)提供有關(guān)裝運單據(jù)；235、 采用裝運港船上交貨價（FOB）時買方的責(zé)任（貨物裝船完畢之后）是：、負責(zé)租船或訂艙，支付運費，并將船期、船名通知賣方；、承擔(dān)貨物裝船后的一切費用和風(fēng)險；、負責(zé)辦理保險及支付保險費，辦理在目的港的進口和收獲手續(xù)；、接受賣方提供