K線理論之二 k線組合華泰證券劉祥英電話本節課程安排 上節課程回顧k線三要素單根k線的分析意義本節課程1 兩根K線組合及應用2 三根K線組合及應用大盤分析個股討論 咨詢AA制聚餐 自愿原則 穿頭破腳 旭日東升 曙光出現 身懷六甲 平底 十字胎 分手形態 約會形態 覆蓋線 經典k線組合 穿頭破腳 大雨傾盆 烏云蓋頂 身懷六甲 平頂 十字胎 分手形態 約會形態 覆蓋線 早晨之星 黃昏之星 多方炮 空方炮 雙飛烏鴉 紅三兵 黑三兵 三個白武士 升勢受阻 升勢停頓 向好兩倉型 向淡兩倉型 向好小川型 向好小川型 上升三部曲 下降三部曲 一 兩根k線組合 k線理論的出發點是根據連續若干天的k線組合狀況 推斷價格的走向 從k線組合中歸納總結 找出多空雙方力量的消漲 是多方占優勢還是空方占優勢 是暫時還是在真正的絕對占優 從而預測后期的走勢 制定相應的策略 在所有的K線組合中 最后一根K線起決定性意義 K線的數量越多 都后市預測的準確度就越高 1 穿頭破腳第一 事先有明顯的上升 或者下跌趨勢 第二 第一根k線和第二根k線必須相反 第二根k線的長度必須足以包含第一根k線蠟燭部分在內 穿頭破腳的形態 只指k線的實體而言 上下影線可以不理 1 向好的穿頭破腳 陽包陰 1 明顯的下降趨勢 或有一定的跌幅 2 第二支k線實體的長度必須足以將第一支k線實體部分包含在內 3 第一根陰線與第二根陽線的長度比例愈懸殊越大 轉向的力度愈強 4 第二根K線的成交量越大 轉向的可能性也越大 5 第二根K線所包含的K線越多 兩根或以上 那么轉向的力度也越強 2 向淡的穿頭破腳 1 明顯的上升趨勢 或有一定的漲幅 2 第二支k線實體的長度必須足以將第一支k線實體部分包含在內 3 第一根陽線與第二根陰線的長度比例愈懸殊越大 轉向的力度愈強 4 第二根K線的成交量越大 轉向的可能性也越大 5 第二根K線所包含的K線越多 兩根或以上 那么轉向的力度也越強 注意 無論向好還是向淡的穿頭破腳都是指實體的吞并 與上下影線無關 無論陰陽 實體的上端叫做這根k線的 頭 反之是 腳 次日的高開是對 頭的穿越 而低走向下沒底視為 破腳 即 穿頭破腳 相對而言 在周 月線中應用成功率更高一些 穿頭破腳出現下列情況 要注意 1 向淡型穿頭破腳 形態出現在股價連續下跌的底部 此時不應過分看空后市 尤其是伴隨最后這根長陰線而成交量不再放大 說明市場已經接近進入底部區域 賣壓正在逐漸減小 有時甚至是主力建倉之后的刻意打壓 相反 一組 向好型穿頭破腳 形態如果出現在連續漲升的高位或盤局當中失敗概率比較大 2 曙光初現和烏云蓋頂 一 首先有下跌的過程 二 第一根陰線表示趨勢依然向下 三 第二根陽線裂口下跌開盤 其后出現強力反彈 填補裂口后一路上升 進入第一根陰線實體一半以上收盤 一 首先有上漲的過程 二 第一根陽線表示趨勢依然向上 三 第二根陰線裂口上漲開盤 其后出現急速下挫 回補裂口后一路下跌 進入第一根陽線實體一半以下收盤 二 烏云蓋頂和曙光初現 一 烏云蓋頂烏云蓋頂形態是由一支陽線及隨后的一支陰線組合而成 1 形態特征 1 股價在經歷一段漲升之后 當日以陽線收盤 2 次日股價跳空高開 試圖向上攻擊未果 并迅速向下滑落 最終收盤于首日陽線實體1 2以下 2 形態含義此形態反映出上漲的勢頭忽然遭到空頭的狙擊 上升趨勢出現停頓甚至有可能發生逆轉 3 形態要點 1 第二根k線 陰線 的收盤價愈低 即蠶食第一根k線 陽線 實體的比例越大 見頂回落的趨勢愈明顯 所以 第二根k線的收盤價 必須低于第一根k線實體的一半以上 才有足夠力量促使股價趨勢轉向 否則 最好等市況進一步發展再做決定 2 如果第二根k線在開盤階段曾經超越明顯前期阻力位 然后掉頭向下 構成烏云蓋頂的形態 表示多頭已經不能控制大局 3 第二根k線的成交量愈大 表明前期在此位被套的投資者愈多 拋盤就愈重 市勢轉向的機會也就愈大 4 在高位出現的當天及第二天都是賣出的最佳點位 二 曙光初現 前面一根陰線 后面一根陽線 1 形態特征市勢經過連續下跌之后 出現一根低開高走的陽線 并且陽線的收盤價超過前一日陰線實體的1 2以上 越高越好 但未將陰線實體全部吞并 2 形態含義曙光初現形態預示著跌勢已盡 市勢即將反轉 3 注意要點注意 大多數曙光初現中第二根k線 即低開高走之陽線 由于市況較弱 大多數情況下當日都不會放出較大的成交量 所以其形成的轉勢信號很難馬上得到確認 若后期能緊跟形成價升量增的走勢 可介入 若后期成交量并沒有溫和放大 此時我們可以將曙光初現形態中 或第一根陰線或第二根陽線 k線的最低點設為止損位 跌破此位創出新低后立即止損 未跌破此位便初現反彈 可加碼買入 3 身懷六甲 孕線 一 身懷六甲在日文的意思系懷孕 它屬于轉向形態之一 可以在頂部或底部出現 二 孕線是由一長一短兩根k線組成 第一根k線長 第二根k線短 第二根k線的最高價和最低價均未超過前一根k線的幅度 600009在04年5 19及04年1 12 三 孕線在k線圖中不同部位均可出現 頂部孕線是見頂信號 在下跌途中出現 股價會繼續下跌 若在底部出現 行情可能反轉 在上升途中出現 股價會繼續上漲 四 無論在上升或下跌趨勢中 出現較長的k線之后 突然發現十字胎 表示股價上漲或下跌的動力已經逐漸消失 股價在這段時間出現轉向的機會自然高一些 4 挽袖線 A 第一根k線是陽線 第二根是陰線 且陰線在前一根陽線的實體內開盤 于前一k線的最低價之下收盤 這種組合為賣出信號 例 滬市大盤02年7 22 600781ST民豐在04年7月1日 600260凱樂股份在04年7月26日 B 第一根k線是陰線 第二根是陽線 且陽線在前一根陰線的實體內開盤 于前一k線的最高價之上收盤 這種組合為買進信號 例 滬市大盤94年8 03 其他兩根K線組合 都可以以這一理論解釋和理解 通過k線之間的關系 了解多空雙方的力量對比 從而把握主力動向 完成操作策略 看漲強度依次減弱 六 k線組合 三根組合 三根k線的組合 都是由最后一根k線 相對于前面k線的位置來判斷 多空雙方的實力大小 觀察投資者情緒的變化 洞察市場資金的流向 1 早晨之星 早晨之星 太陽即將升起 前途一片光明 后市自然向好 一 在下跌市中 出現一根實體修長的陰線 二 裂口下跌開盤 k線的實體縮短 形成小星體 構成星體的k線可以是陰線也可以是陽線 三 出現一根大陽線 回升至第一根陰線的范圍內 陽線可以超越第一根陰線也可以不超越 但必須收到陰線的實體一半以上 滬市大盤每次出現早晨之星的k線組合 上漲的概率都很大 例 6 24行情和1311的啟動 形態含義 早晨之星形態的實質是市場由空方主導逐漸變為多方主導的過程 尤其注意在形態形成過程中有連續兩個跳空動作 第一個跳空 連續下跌之后出現的向下跳空低開是空頭傾盡全力在做最后的掙扎 而低開后收出一根十字K線 更加驗證了做空動能的衰竭 第二個跳空 十字星線之后價格出現高開高走的態勢 顯示市場此時已經完全由多方占據了主動 早晨之星形態是市勢見底回升的信號 但要注意的是 如果在早晨之星出現之前 股價跌幅越深 持續下跌時間越久 其形態的有效性則越強烈 注意 伴隨最后這根陽線下方必須配合放大 如無成交量配合則可能演化為失敗形態 2 黃昏之星 黃昏之星 夕陽無限好 只是近黃昏 黃昏之星出現后 太陽便會下山 因此黃昏之星的圖形 代表股市將進入黑暗 是一種見頂回落的信號 一 在上漲趨勢中 出現一根實體修長的陽線 二 裂口上漲開盤 k線的實體縮短 形成小星體 構成星體的k線可以是陰線也可以是陽線 三 出現一根大陰線 下跌至第一根陽線的范圍內 陰線可以超越第一根陽線也可以不超越 但必須收到陽線的實體一半以下 滬市大盤每次出現黃昏之星的k線組合 下跌的概率都很大 例 1514的頂部1339的頂6 24行情的結束 4 兩只烏鴉 4 兩只烏鴉 3 兩只烏鴉 兩只烏鴉 兩只烏鴉是由一條大陽線和陽線頂端的兩條陰線構成的圖形 在上漲的過程中開出一根大陽線后 第二天出現跳空高開后期以最低價收盤的陰線 第三天繼續跳空高開 但同樣受阻下跌 最后以最低價收盤 并且收盤收入第一根陽實體之內 此形態表示市場走勢很弱 先前的高點將成為頂部 形態要點 1 一般認為形態出現的位置越高形成轉勢的概率也就越大 2 一般認為陽線之后 第一只陰線開盤位置越高 越容易形成上攻失敗形態 收盤可以是小陰或十字星 3 一般認為陽線之后 第二支陰線的實體越長下跌力度越大 甚至將第一根陰線全部包住 4 黑三兵 黑三兵 由三根陰線組成 第二根陰線在第一根陰線的中間開盤 并以較大幅度低于前一交易日的最低價位收盤 第三天的開盤價稍高于前一交易日的收盤價 而最終形成全禿陰線 表明賣壓特別嚴重 后市以下跌為主 5 禿三鴉 禿三鴉 由三根光腳陰線 其中有一兩根是光頭陰線也一樣 組成的圖線 禿三鴉是股市大暴跌的前兆 后市會出現一波深跌行情 6紅三兵 紅三兵 由三根上升的陽線組成的圖形 其特征是第二根陽線在第一根陽線的實體的中心值之上開盤 第三根陽線又在第二根陽線實體中心點之上開盤 后一根陽線均在前一根陽線最高價之上收盤 如果第二或第三根陽線創出前五六個交易日新高值 那么后市有可能進一步攀高 如果是三根大陽線 由于漲升過急 獲利幅度較大 股價將會回調整理 因此 連續三根大陽線 投資者應落袋為安 8遞增紅三兵 遞增紅三兵 由三根實體逐漸增大的陽線組成 即第二根陽線的實體比第一根長 第三根又比第二根長 形成 步步高 的形態 此形態與前方受阻紅三兵圖形相反 但性質一樣 顯示賣出信號 川字形態 所為川子形態 就是指兩陰夾一陽和兩陽夾一陰的形態 因其形態結構如漢字 川 故而得名 形態含義 根據k線的分析原理 我們來看兩陽夾一陰形態 首先從陰陽線的數量上分析陽線的數量多于陰線 從實體比例看 兩根陽線好似倉庫一樣將陰線包圍其中 中間的小陰線則顯得孤立無援 這樣一組形態是市勢看漲信號 與此相反兩陰夾一陽形態中 陽線的力量顯得是哪么的微弱 屬向淡形態 后市看空 向好兩倉形 向好小川形 向淡兩倉形 向淡小川形 向好小川形 向淡小川形 向好兩倉形 向淡兩倉形 操作要點1 兩顆陽線