銀行管理論文-銀行個人外匯買賣業務的發展現狀、創新與管理個人外匯買賣是指參照國際金融市場匯率，為國內居民將一種外匯直接兌換成另一種外匯的做法。發展個人外匯買賣業務不僅對加快發展和完善外匯市場起著積極的推動作用，開辟了商業銀行新的利潤增長點，而且，為居民提供了外匯資產理財的良好渠道。但作為一種外匯衍生交易產品，受目前外匯管理政策的限制，以及國內金融業在創新機制和業務運作方面的局限性，決定了個人外匯買賣業務還有很長一段路要走。一、個人外匯買賣業務的發展現狀1、目前個人外匯買賣業務的特點隨著改革開放的發展，中國與世界的經濟接觸越來越頻繁，令越來越多的居民擁有了外幣資產。來自中國人民銀行的統計顯示，2001年12月末，我國境內居民外匯儲蓄存款余額為815.6億美元；而2003年7月末，外匯儲蓄存款余額905億美元，同比增長4.2%，前7個月外匯儲蓄存款累計增加11.1億美元。基于居民外匯儲蓄存款的巨大存量和快速增長的勢頭，可以預計，個人外匯買賣業務發展前景廣闊，市場潛力巨大。作為一項交易類的中間業務，目前個人外匯買賣業務的開展具有以下特點：第一，具有明顯的地域分布特點。在目前人民幣不能自由兌換的現狀下，當地的居民外匯儲蓄總量決定了其個人外匯買賣業務市場的發展潛力。在我國，居民外匯儲蓄主要集中在大中城市，沿海城市的總量一般高于內陸城市，南方城市一般高于北方城市。商業銀行在選擇開辦行時主要參考了這一標準，因此北京、上海、廣州、溫州等城市業務競爭激烈火爆，相比一些內陸城市則波瀾不驚。第二，各開辦行運作模式差異較大。個人外匯買賣業務的資金開戶、交易、平盤等系統是建立在技術性較強的電子化操作平臺上，各家銀行相繼開發了不同版本的交易平臺，不僅形成了重復投資開發的局面，也使各地各家銀行在交易系統上存在著一定的功能差異和風險隱患。從運作模式來劃分，大體可以分為兩種，模式一為：個人客戶同所在地分行進行交易，分行累積一定的敞口頭寸再向總行的外匯交易中心詢價平盤交易，總行交易部門然后在國際外匯市場上進行平盤；模式二為：個人客戶直接同所在地分行的總行外匯交易中心進行交易，總行外匯交易部門然后在國際市場上進行平盤。兩種模式的關鍵區別在于分行是否保留交易敞口。業務開展初期各行由于規章制度不健全以及開辦經驗的不足，在內部控制和風險管理方面先后暴露出一些問題和風險，例如采取模式一的一些分行由于沒有嚴格執行敞口額度管理規定和止蝕規定，發生了敞口頭寸風險；由于交易系統不完善等原因與客戶之間產生了交易糾紛，甚至蒙受了巨大損失。2、制約個人外匯買賣業務發展的因素（1）業務品種匱乏是制約個人外匯買賣業務發展的關鍵因素目前的個人外匯買賣業務尚屬實盤買賣交易，而且只有做多機制，在目前匯市波動有限的前提下，決定了其收益率較低，匯市中盈利人群比例約在40%，盈利人群中90%的年收益率低于10%.因此，一些境外（尤其是香港地區）的外匯經紀公司、銀行看到了國內外匯市場的發展潛力和對高利潤的追逐心理，利用互聯網等渠道向國內投資人推介一些國內禁止的外匯交易品種，例如保證金交易方式，吸引了大量外匯資金流向境外，導致了大量違規操作和風險的形成。另外，匯市收益率較低也使投資人不愿涉足該市場。（2）外匯資源不均衡制約了個人外匯買賣市場的進一步做大面對個人外匯買賣業務的誘人前景，各家銀行紛紛加入了競爭的行列，采取了擴張營業網點、延長服務時間、改進交易方式以及降低點差等競爭手段。但由于人民幣尚不能自由兌換，因此當地的外匯儲蓄存款總量決定了其個人外匯買賣業務的發展潛力。由于經濟發展程度的差異，外匯儲蓄存款主要集中在大中城市和沿海城市，例如北京、上海兩城市2001年底的居民外匯儲蓄存款總量約占全國的1/5，市場發展潛力相對較大，而在一些中等城市和內陸城市，由于市場資源總量較小，相互競爭造成外匯存款在各行間頻繁轉移。商業銀行也陷于兩難境地，如果推出該項業務，競爭的結果是可能做不到收回投入成本的保本交易量，不推出則意味著徹底放棄了外匯儲蓄存款領域的爭奪，原有的外匯儲蓄存款將紛紛流向競爭對手。因此如何把整個市場蛋糕做大，成為各家銀行都在思考的一個問題。（3）市場制度建設滯后是個人外匯買賣業務發展的潛在風險隱患個人外匯買賣業務作為一種金融衍生交易產品，其避險作用和保值作用毋庸置疑，但在快速發展的同時風險也相伴而生。目前金融衍生交易的外匯管理尚沒有一個系統、完整和有一定延續性的管理辦法，相應的規章制度、監管體系明顯滯后，亟待建立和完善，創新還需防風險。因此，隨著個人外匯買賣業務的發展，如何防范風險、規范競爭以及保障投資者利益等應成為有關監管當局重點考慮的問題。二、業務品種創新與運作模式整合探討為應對外資銀行的挑戰，我國商業銀行必須適應客觀環境的變化，不斷開發創新性的產品，及時對自身的業務運作模式進行調整，才能在市場競爭中立于不敗之地。1、借鑒西方商業銀行個人外匯買賣的先進經驗，注重產品品種的創新由于現行外匯管理政策的限制，個人外匯買賣業務的很多產品創新只能停留在探討階段，隨著外匯市場的逐步開放，實施的機會逐漸成熟。目前情況下，我們先可以采取過渡辦法，即在控制業務風險的前提下，適當開辦一些風險較小的衍生品種，逐步積累經驗，待時機成熟，再推出類似保證金交易方式等風險較大品種。具體創新品種有：（1）以外匯交易存款質押發放人民幣貸款業務。現行的外匯質押貸款，屬個人存單質押貸款，是以客戶未到期的外幣定期儲蓄存單做質押，從銀行取得一定金額的人民幣貸款，并按期償還貸款本患的一種存貸結合業務，貸款金額原則上以不超過存單面額80%的質押率計算。用于質押的外匯存款不得提前支取，不得進行個人外匯買賣。為解決部分客戶外匯買賣的需要，可以推出外匯交易存款質押人民幣貸款業務，外匯存款同樣不得提前支取，但是可以繼續進行個人外匯買賣業務，為了防止客戶的交易虧損造成質押金額不足，可以適當降低質押比率，同時建立相應的風險評估機制，確保質押金足額。這樣既能滿足客戶資金短缺的需要，又能滿足客戶外匯買賣的需要。由于符合現行外匯管理的政策規定，目前推出可行。（2）推行實盤做空機制。該品種的出發點在于提高交易機會，擴大收益比率。現行實盤交易只能做多，交易機會相對較少，如果能夠推出實盤做空機制，則交易機會可以增大一倍。由于是實盤，銀行方面增加了交易量，風險沒有發生變化，客戶方面也只是交易機會增加一倍，風險同樣沒有增加。該項業務在業務操作和技術上完全可行，也為今后推出風險較大的期貨、保證金等品種提供了準備。但由于屬金融衍生工具創新，尚需國家金融主管部門批準。（3）試點保證金交易。保證金交易方式是一種高風險的金融杠桿交易工具，在交易時，交易者只付出1%10%的按金（保證金），就可進行100%額度的交易，目前在成熟外匯市場已普遍開展。90年代初我國的一些個人和機構曾參與了這類交易，1994年被有關管理機構禁止。但隨著我國金融市場的進一步開放和發展，逐步有序等地放開外匯衍生金融業務將是大勢所趨。因此，出于長遠考慮，應研究如何在穩健、有序的基礎上，選擇試點機構，逐步推出保證金交易。2、整合人力、物力、財力資源，探索業務運作的最佳模式個人外匯買賣業務屬個人金融業務領域，外資銀行進入中國后，最富競爭力和挑戰性的很可能就是個人金融業務。目前我國大部分商業銀行的個人外匯買賣業務尚停留在粗放型經營階段，面對日益激烈的競爭局面，顯得力不從心。在交易模式上，建議采用前述模式二。同模式一相比，這種運作模式具有以下優點：（1）消除了敞口風險隱患。如前模式一，分行保留了一定的敞口額度，雖然各家總行都規定了嚴格的敞口額度管理和止蝕規定，但因敞口控制失控造成風險的分行仍然存在；（2）節省了人力、物力及財力。采用模式一的商業銀行一般都是各分行自行租用相關設備及信息，重復投入，費用極高，如果實行24小時交易，還至少需要配備三名以上外匯平盤人員。而采用模式二，總行可以集中洽談信息租費，統一為各分行報價，各分行不但可以節省信息租金，而且由于平盤工作由總行集中來做，無需配備平盤人員。這樣采用模式二的分行可引入客戶經理制度，使其專注于客戶營銷和培訓以及本地區市場的開發，因而大大提高了競爭效率。三、對個人外匯買賣業務加強管理的政策建議個人外匯買賣業務的特點決定了其不同于商業銀行的傳統產品，作為一種金融衍生工具，目前尚沒有明確的監管部門和監管體系，相應的規章制度亟待建立，市場機制亟待規范和完善。因此從法規建設、從業人員管理、市場監管等方面提出以下建議：1、完善個人外匯買賣業務市場法規體系現行外匯管理政策法規對于個人外匯買賣業務尚沒有明確的規章制度。建議在調查研究基礎上，由國家外匯管理局牽頭制訂，重點就市場的法律地位、組織者和參與者的法律保障、業務品種、從業人員管理等制定管理辦法和輔助性規章制度，為個人外匯買賣市場的長遠發展提供堅實的法律保證，也為保護投資者利益、規范市場行為、依法監管和依法治市提供基本依據。2、建立個人外匯買賣業務從業人員管理體系參考證券業從業人員的有關管