第三章投資銀行的組織結構第一節投資銀行的組織結構理論現代組織理論與組織結構設計投資銀行組織結構的一般原理管理組織結構最基本的原理主要有：統一指揮的原理以工作為中心的原理管理幅度原理管理層次的原理專業化原理權責對等原理才職相稱原理現代組織理論——權變組織理論集權與分權是現代管理體制與組織機構的重大課題。權變的組織理論是西方國家在20世紀70年代形成的一種企業管理理論。權變理論在企業組織結構方面的觀點是：把企業看作一個開放的系統，并把企業分成不同的結構模式按照現代組織理論，不同的組織結構有以下幾種

高度集權式。這種形式就是指將管理權集中在上層管理直線式。所謂直線式，也叫條條組織或軍隊式組織職能式。這種組織體制是使各個部門分擔經營各種職能，各部門按照各自的專門職能，指揮其他部門并發布命令的組織。直線職能式。即按投資銀行經營的特點，對象和區域，劃分出層次，建立指揮系統矩陣式事業部制。就是按業務范圍(或按地區)組成一個組織單位(把這個組織單位稱為事業部)，并給予那個單位一整套完成事業的責任公司內體制。組織結構設計

組織結構設計的內容職能的分析和職位的設計部門設計管理層次與管理幅度設計經營決策系統的設計橫向聯系的設計、控制系統的設計、組織行為規范的設計、組織變革與發展規劃的設計組織結構設計

組織結構設計的原則按預期成果分權的原則功能分明的原則職權階層原則指揮統一原則責任絕對性原則權責相稱原則管理幅度與管理層次原則組織結構設計

組織結構設計的策略

功能性組織結構。是指將同一部門或單位中從事相同或相似工作的人集中在一起而構成的組織結構矩陣型組織結構。這是一種包含前兩種組織策略的混合型組織結構目標導向的組織結構。它是指將為實現同一目標的各方面成員集中在一起而構成的組織結構組織結構設計

組織結構設計的類型直線組織結構與扁平組織結構機械式組織結構和有機式組織結構權變的組織結構權變的組織結構著眼于任務、組織及人員的相互配合，研究組織的職能如何滿足成員的需要以及怎樣面對外來壓力幾種可選擇的組織結構設計優點缺點直線制適用于早期小規模企業高層管理人員需事無巨細親自過問，常淹沒于日常事務中事業部制向多數高級經理人員灌輸利潤動機就會有成效；決策過程也就更加單純；事業部制比直線一職能制更易于達到企業經營的總體目標。各事業部往往容易追求短期收益目標而忽視長遠目標；事業部往往注意利潤目標，而忽視投資銀行的社會責任，難以實現非經濟性的其他方面的目標。超事業部制各國子公司經營的自由度大，自主性強，能靈活調整經營戰略；有利于吸收當地資本和人力資源，以降低成本；母子公司關系規范、穩定各子公司容易只考慮自身利益而忽視公司整體利益

國際部結構

可以加強子公司之間的信息聯系與溝通；可由國際部來劃分各子公司市場，避免內部肓目競爭；由國際部統籌資金，可比各子公司各自籌資減輕利息負擔，可以更好地開拓國際業務，實現公司整體利益最大化

由國際部統一制定政策，會降低各子公司的經營靈活性；信息傳遞路線長、效率低，易造成決策遲緩，降低管理效能；國際部分有自己專門的研發人員，不得不依靠國內各業務部，容易產生利益沖突和矛盾。第二節投資銀行組織結構的歷史演進

投資銀行的產生投資銀行的初步發展現代投資銀行的組織結構

投資銀行的產生早期的投資銀行在成立之初都是家族企業，采取合伙制的組織形式。在此階段，投資銀行的業務十分單一，規模很小，重要職員幾乎都是清一色的家族成員，遇有經營決策問題時，通常通過家族會議來解決；由于業務單一，幾乎沒有分支機構，所以也無須劃分和設置部門。這個時期的投資銀行甚至談不上有成型而完整的組織結構，只是一些個體的家族性商號。投資銀行的初步發展第一次世界大戰以后，投資銀行的組織結構通常是直線集權式或母子公司式的家族合伙制所有形式及集權的直線式組織結構，在當時的條件下具有一定程度上的合理性然而，這種合伙家族制和集權的直線式組織結構也有明顯的弱點因此，企業組織結構也相應地從傳統結構開始向現代結構過渡

現代投資銀行的組織結構

投資銀行組織結構設計的總要求廣泛地授權保持暢通的信息交流渠道投資銀行內部必須建立有效的崗位制約機制組織形式的特點及投資銀行可能的選擇

合伙人制。是指兩個或兩個以上合伙人擁有公司并對分享公司利潤的形式。混合公司制。所謂混合公司就是指各不同部門在職能上沒有什么聯系的資本或企業合并而成的規模很大的資本或企業。現代公司制。第一，公司的集資功能。第二，公司的法人功能和優點第三，公司管理現代化的優點現代烤投資叼銀行丑多數鳴采用康股份橋公司六的組源織形景式：投資童銀行塑分支概機構堪的設習立投資啄銀行羊分支蹦機構屋的設鎖立形悠式代理愛行(C末or濃re隊sp顆on涌de云nt伏B桐an廳k)辦事甲處(R筒ep窗re呀se悟nt連at保io灶n割Of包fi撫ce況)附屬權行(S像ub鵲si舉di卸ar是y)分行(B野ra郵nc姑h)埃奇盾法公票司和煮協定峽公司(E暴dg林e葵Ac卻t藏an飾d拐Ag紫re戒em爪en道t勤Co做op片er池at諸io遲ns孟)設立辨分支升機構剛的影征響因妥素所在榆國環桶境母國氣環境業務忌類型第三差節嗓投選資銀文行組痕織結闖構的抖現實遭模式投資渣銀行衰的主閥要組睜織建立跡我國山投資億銀行剛的組邊織體宿制投資掩銀行構的主觸要組藝織資本您市場錯部包括肺：公冶司財龜務部墳門、灣證券談承銷臺部門亞、并隨購部膝門、寇商人贈銀行質部門久、杠嚷桿收懸購部議門、層私募石證券勺部門稠、貨衣幣市扇場工趁具部尤門、喂優先矛股部殺門、晌高收戲益債互券部皂門、燒風險勝管理李部門京、掉酬期交鵲易部女門、桿交易托與套爸利部箱門、慕機構劉的資壞產管俊理部壞門、象創新第證券分部、柏資產待擔保矮融資虹部門巡壽、不筍動產追融資許部門中、證姥券化撞部門送、項勇目融遮資部拜門、招產品零融資散部門啊、銷愉售／吩回租冶部門窗、風傻險資待本部搶門、惜公眾唇／市傅政融尿資部塞門、持行業鋸部門喬、私都有化婚部門琴、公巨司重犬組部散門、敗第三課世界避債務能一產旨權掉搬期交法易部澡門消費墨者市悅場部研究物部其他例如搏，商登品交鋼易和稱信息歸管理獻產品筒方面逢的業花務本章地小結本章鋪從投據資銀情行的散組織內結構抓理論具出發圍，對紀投資怖銀行鍵組織裝結構努的組勁織演雅進進肚行了紋描述疏。在譽此基菌礎上旺，論駕述了悠投資毫銀行閉組織貍結構噴的現贊實模京式，蠟并對坐其進涉行了毀相關癢分析粒。其委目的戰在于送使人盡們很粗好地揭理解中投資逐銀行史業務北廣泛堅性和取靈活毫性的彩組織孫上的師原因殿。本章浴要點投資開銀行叔組織搬結構獻的一遍般原總理組織世形式乎的特飲點及黃投資僻銀行希可能洪的選策擇投資威銀行閉分支隙機構術的設驗立投資畝銀行禽的主鼻要組賓織本章捷關鍵渠術語組織達結構紙組另織結損構設鹿計合伙佩人制亦混嗽合公躺司制卡現產代公帽司制本章殊思考喚題1．名禿詞解軍釋：安組織糾結構再合皆伙人脈制竄混合冤公司嘆制合現代旋公司敞制2．試葬述投肯資銀芹行組蠅織結拳構的枕一般